Управление финансами
документы

1. Акт выполненных работ
2. Акт скрытых работ
3. Бизнес-план примеры
4. Дефектная ведомость
5. Договор аренды
6. Договор дарения
7. Договор займа
8. Договор комиссии
9. Договор контрактации
10. Договор купли продажи
11. Договор лицензированный
12. Договор мены
13. Договор поставки
14. Договор ренты
15. Договор строительного подряда
16. Договор цессии
17. Коммерческое предложение
Управление финансами
егэ ЕГЭ 2017    Психологические тесты Интересные тесты   Изменения 2016 Изменения 2016
папка Главная » Экономисту » Денежная система

Денежная система

Денежная система

Для удобства изучения материала, статью денежная система разбиваем на темы:

Внимание!

Если Вам полезен
этот материал, то вы можете добавить его в закладку вашего браузера.

добавить в закладки

1. Денежная система
2. Денежно кредитная система
3. Системы денежных переводов
4. Элементы денежной системы
5. Денежная система России
6. Денежная система РФ
7. Современная денежная система
8. Типы денежных систем
9. Развитие денежных систем
10. Система денежных отношений
11. Денежная система страны
12. Денежная система контакт
13. Понятие денежной системы
14. Виды денежных систем
15. Функции денежной системы
16. Система денежных расчетов
17. Система денежного оборота
18. Национальная денежная система
19. Денежная система США
20. Электронные денежные системы
21. Принципы денежной системы

Денежная система

ДЕНЕЖНАЯ СИСТЕМА - исторически сложившаяся форма организации денежного обращения в стране, закрепленная национальным законодательством.

Различают два типа денежных систем: системы металлического обращения и системы обращения денежных знаков, когда золото и серебро вытеснены из обращения неразменными на них кредитными и бумажными деньгами. Системы металлического денежного обращения, в свою очередь, делятся на биметаллические и монометаллические системы. Биметаллические - это денежные системы, при которых государство законодательно закрепляет роль, всеобщего эквивалента (т. е. денег) за двумя благородными металлами золотом и серебром. При этом осуществляется свободная чеканка монет из. Этих металлов и их неограниченное обращение. При монометаллизме всеобщим эквивалентом служит один денежный металл (золото или серебро). Одновременно в денежном обращении функционируют другие денежные знаки: банкноты, казначейские билеты, разменная монета. Эти денежные знаки свободно обмениваются на денежный металл (золото или серебро).

Наибольшее распространение в мире получил золотой монометаллизм. Различается три вида золотого монометаллизма: золотомонетный, золотослитковый и золотодевизный стандарты.

При золотомонетном монометаллизме цены товаров исчисляются в золоте, во внутреннем обращении страны функционируют полноценные золотые монеты, золото выполняет все функции денег. Производится свободная чеканка золотых монет; все денежные знаки (банкноты, разменные монеты) свободно обмениваются на золото; допускается свободный вывоз и ввоз золота, и функционирование свободных рынков золота. После Первой мировой войны вместо золотомонетного монометаллизма были установлены золотослитковый и золотовалютный (золотодевизный) виды монометаллизма.

При золотослитковом стандарте обмен банкнот и других денег осуществляется только на слитки весом 12,5 кг; при золотодевизном - обмен банкнот и других денег стал проводиться на валюту девизов стран, где разрешался обмен на золотые слитки.

После 1929-1933 гг. были ликвидированы все формы золотого монометаллизма, а после Второй мировой войны на конференции в Бреттон-Вудсе (США) в 1944 г. была оформлена так называемая Бреттон-Вудская денежная система, характеризующаяся следующими чертами: золото вытесняется из свободного оборота и выступает лишь средством окончательного расчета между странами; наряду с золотом международным средством и резервной валютой выступают доллар (США) и фунт стерлингов (Великобритания); на золото обмениваются только резервные валюты по установленному соотношению, а также на свободных золотых рынках; межгосударственное регулирование валютных отношений осуществляется МВФ (Международным валютным фондом). Бреттон-Вудская денежная система представляла Собой систему международного золотодевизного монометаллизма на основе доллара.


В 70-е гг. XX в. в связи с Сокращением золотых запасов в США эта система потерпела крах. На смену Бреттон-Вудской денежной системе пришла Ямайская денежная система, оформленная Соглашением стран - членов МВФ (о. Ямайка) и ратифицированная странами - членами МВФ в 1978 г.

Согласно Ямайской денежной системе мировыми деньгами были объявлены специальные права заимствования СДР, которые стали международной единицей. При этом доллар сохранил важное место в международных расчетах и валютных резервах других стран. Кроме того, юридически была завершена демонетизация золота, т. е. утрата золотом денежных функций. В то же время золото остается резервом государства оно необходимо для приобретения валюты других стран.

В настоящее время ни в одной стране нет металлического обращения; основными видами денежных знаков являются кредитные банковские билеты (банкноты), государственные деньги (казначейские билеты) и разменная монета.

Официальной денежной единицей России является рубль. Официальный курс рубля к иностранным денежным валютам определяется Центральным банком и публикуется в печати. На территории России функционируют наличные деньги (банкнот ты и монеты) и безналичные деньги (в виде средств на счетах в кредитных учреждениях). Исключительным правом эмиссии наличных денег, организации их обращения и изъятия на территории России обладает Банк России.

Денежно кредитная система

В современных моделях развитой рыночной экономики денежно кредитная система занимает важную позицию в работе экономического механизма. Она представляет собой практически систему экономического кровообращения, которая регулирует денежную массу, контролирует финансовые потоки, аккумулирует и перераспределяет денежные потоки, проводит взаиморасчеты между экономическими субъектами, кредитует население и отдельные отрасли экономики.

Существует два понятия кредитно-денежной системы: первое означает совокупность кредитных отношений, методов и форм финансирования (функциональная форма); вторая - совокупность финансово-кредитных учреждений, которым свойственно аккумулировать денежные временно свободные средства, а затем предоставлять ссуды (институциональная форма).

В первом случае речь идет о таких отношениях как банковский, коммерческий, государственный, потребительский, международный кредит.

Второй случай сводится к следующих параметрам. Современная денежно кредитная система – это сложный механизм, имеющий несколько уровней, который аккумулирует и перераспределяет финансовые активы. Основными звеньями системы являются: Центральный банк, система государственных и полугосударственных банков; банковский сектор, в которых входят коммерческие банки, сберегательные, специализированные банки сферы торговли; ипотечных кредитов, инвестиционные, специализированные кредитно-финансовые небанковские учреждения: пенсионные фонды, компании страховой и инвестиционной направленности, финансовые компании, различного рода ссудо-сберегательные ассоциации, благотворительные фонды.

Такая трехъярусная схема свойственна для большинства развитых стран (США, Япония, страны Западной Европы). Отдельные страны отличаются между собой по степени развитости отдельных звеньев этой системы. Самая развитая денежно кредитная система в США, в связи, с чем именно на нее ориентируются развитые страны при формировании собственных кредитных систем.

Государство регулирует кредитно-денежную систему двумя основными способами: при помощи прямого административного вмешательства (путем установления жестких цен, рационирования товаров, т.д.) и косвенного административного вмешательства (проведение денежно-кредитной политики).

Так становится, очевидно, что денежно кредитная система государства призвана удовлетворять потребности экономики в распределении свободных денежных средствах и их переливе в наиболее развитые и перспективные отрасли. У одних субъектов хозяйствования периодически возникают временно свободные средства (излишки денег), а у других – потребности в дополнительных средствах. Это противоречие успешно разрешает денежно кредитная система страны.

Денежно кредитная система РФ представлена тремя ярусами: Центральным банком; банковской системой (банки коммерческого характера); специализированные кредитно-финансовые институты. Такая структура хорошо отражает потребности народного хозяйства, она приближается к модели кредитных систем развитых стран и начинает приспосабливаться к новым процессам экономических реалий.

Такая кредитная система пока имеет определенные недостатки практически во всех звеньях (растет количество мелких банков, компаний по страховым операциям, инвестиционных фондов, а коммерческие банки продолжают специализироваться на краткосрочных кредитных операциях, что приводит к недостаточному перенаправлению средств в развитие промышленных и других отраслей народного хозяйства. Поэтому сегодня еще достаточно многие аспекты кредитной системы РФ требуют в дальнейшем совершенствования. Рациональное функционирование денежно-кредитной системы призвано обеспечивать стабильное состояние национальной экономики.

Банковская система России имеет два уровня, представлена Центральным банком РФ (Банк России) и коммерческими банками.

Системы денежных переводов

Дадим самую распространенную характеристику системе денежных переводов. Разработавшая правила передачи и приема денежных средств, обеспечивающая передачу информаций и программных обеспечений с помощью электронных коммуникаций, а также обладающая лицензией Центробанком Российской Федерации на осуществление переводов и имеющая свой логотип, вот эта организационная структура и называется системой денежных переводов. Система имеет службу сопровождения программы, работающую с клиентами, а также свой клиринговый центр. Существуют несколько систем денежных переводов, по которым физические лица осуществляют данное действие. Самыми распространенными в России являются почтовые переводы и банковские системы денежных переводов, но без открытия счета. Т.к. Россия – это большая страна, то банков в ней огромное количество, и таким образом систем денежных переводов предлагаемыми теми же самыми банками, не счесть.

Более тридцати различных Зарубежных и Российских систем денежных переводов, функционировало на начало этого года. Из-за чего и возникает главный вопрос: «Как выбрать наиболее оптимальный вариант перевода, и какую из систем денежных переводов выбрать»? Прежде, чем сделать свой выбор денежного перевода, необходимо совместить следующие требования, такие как: географию предоставления услуг и скорость; валюту перевода; а также, качество, цену оказываемой услуги.

В России существуют несколько популярных систем денежных переводов, дадим краткое их описание:

1) Western Union – это распространенная и самая крупная, международная система переводов. Вестерн Юнион функционирует более ста пятидесяти лет (начиная с 1851 г.) на рынке денежных переводов и главным его организатором считается Американская Компания (Western Union). Вестерн Юнион, это глобальная сеть, которая насчитывает наиболее четыреста пунктов обслуживания почти в двухстах странах мира.

В РФ дочерняя компания Общество с ограниченной ответственностью «Небанковская кредитная организация Western Union ДП Восток» начала свою деятельность в начале 90-ых годов. Головной его офис находится в Москве. На территории России количество пунктов обслуживания Вестерн Юнион насчитывает более двенадцати тысяч граждан, данная статистика приходится на две тысячи восьмой год. С каждым годом статистика растет, а система основывается на гибкой тарифной политике.

Переводы по территории РФ осуществляется без зачисления на счет денежных средств и открытия банковского счета, а также при переводе выплачивается наличными средствами, в зависимости от страны, в которую прибыл перевод. К примеру, если мы находимся в России – то получим денежные средства в российских рублях, в странах дальнего и ближнего зарубежья – в долларах или рублях, но с конвертацией в валюту страны. Но если осуществляется перевод, из стран дальнего зарубежья, через почту РФ – то получим перевод, только рублями. Размер комиссионного вознаграждения от суммы перевода удерживается только с отправителя.

От направления перевода, различаются следующие виды тарифов: в ближнее зарубежье, в дальнее зарубежье и по территории России.

Неоднократно осуществляются денежные переводы в РФ по программе лояльности Золотых карт Вестерн Юнион (Western Union Gold Card). Система переводов денежных средств запустила ее с начала второй половины 2008 года и с тех пор такая система лояльности основана на внедрении специальных карт и действует уже в шестидесяти пяти странах мира. Она идентифицирует по базе данных постоянных клиентов и позволяет сократить время обработки переводов. Золотая карта Вестерн Юнион это программа лояльности, которая направлена на начисление бонусов и поощрение постоянных клиентов. Денежная система переводов Вестерн Юнион работает с Банком России, Балтийским Банком, Банком Москвы и т.д.

2)"ЗОЛОТАЯ КОРОНА - ДЕНЕЖНЫЕ ПЕРЕВОДЫ"– уникальная, динамично развивающаяся и пользующаяся большой популярностью у клиентов - современная денежная система переводов, основанная для физических лиц. Она начала свое функционирование в двух тысяча третьем году и была разработана ЦФТ (Центром Финансовых Технологий), а уже в двух тысяч седьмом году, система внедрила новую технологию в промышленную эксплуатацию по оформлению отправки переводов через кассовые устройства. Карта денежных переводов оформляется один раз и хранит (как об отправителе, так и о получателе переводов), информацию о хозяине.

Золотая Корона охватывает сеть пунктов республик бывшего союза, а также система объединяет сто восемьдесят банков, и количество пунктов из двадцати шести тысяч, которые по сей день, продолжают свой рост. Система сотрудничает с ООО «Московским областным банком», ОАО «УРАЛСИБ» и др.

Полтора процента составляет стоимость по России от суммы перевода, а в страны СНГ от полутора до трех процентов, а в Китай независимо от переводимой суммы двадцать пять долларов. По России, максимальная сумма составляет пятьсот тысяч рублей, за рубежом, для резидентов Российской Федерации до пяти тысяч долларов, для нерезидентов до двадцати тысяч долларов.

Центр Финансовых Технологий активно внедряет проекты интеграции с другими денежными системами переводов, к примеру с системами «АНЕЛИК», «АВЕРС», «МАНИГРАММА» и т.д.

3) БЛИЦ – это самая распространенная система срочных денежных переводов в России.

Данная система образованна Сбербанком РФ и применяет высокоскоростные каналы связи, а также современные банковские технологии. Блиц, это такая денежная система переводов, которая делится на пару видов:

а) переводы в Украину и Казахстан, которая функционирует с первого октября две тысячи седьмого года;
б) и переводы по России, которые начали свою работу только в пределах Сбербанка, и функционирует с первого февраля двух тысяч шестого года.

Сбербанк РФ располагает по приему и выдаче денежных переводов, более чем девятью тысячами точек и имеет разветвленную филиальную сеть. По РФ перевод денежных средств осуществляет почти в двух тысячах населенных пунктов, а на Украине и Казахстане более ста пятидесяти пунктов систем перевода денежных средств. Блиц обладает недостатком системы, она заключается в том, что переводы осуществляются только внутри дочерних банков и в самом Сбербанке, не выходя за их пределы. Такая система в ближайший период должна появиться и в Беларуси.

При переводе по России, стоимость перевода должна составлять одну целую, семьдесят пять сотых процентов, а точнее не меньше ста пятидесяти рублей и не больше трех тысяч рублей и обязана взиматься непосредственно с отправителя. А за границу, стоимость отправки перевода составит один процент от суммы. Переводы также осуществляются без открытия банковского счета, и при переводе не должны превышать пятидесяти тысяч рублей.

4) КиберДеньги – это денежная система переводов почты России. В нашей стране сеть почтовых отделений составляет больше сорока тысяч точек. И такая денежная система переводов подразделяется на два вида: переводы на территории России; и переводы в страны дальнего зарубежья, СНГ и Балтии. Эта система наиболее современна и охватывает непосредственно как почты России, так и почтовые службы дальних зарубежных стран, и основывается на электронных денежных переводах. С помощью электронных переводов они сотрудничают со следующими зарубежными странами, такими как: Франция, Армения, Китай, Азербайджан, Казахстан, Молдова, Киргизия, Украина, Латвия, Эстония, Белоруссия и Узбекистан.

Только денежная система переводов КиберДеньги гарантирует доставку переводов в любую точку страны. Данная система используются гибридные технологии (основанная на традиционных и электронных доставках денежных средств), особенно они приемлемы в труднодоступных районах страны.

В удаленные места денежные переводы осуществляются максимум в течение семидесяти двух часов. Ограничения переводов по России составляют максимальную сумму не более пятисот тысяч рублей, а за границу – сто тысяч рублей. За услугу перевода удержание осуществляется с отправителя средств, а размер напрямую зависит от суммы перевода. От региона отправителя, также зависит стоимость услуги, кроме того, в отдельных регионах существуют отдельные тарифы. Однако у данной системы существует преимущественный недостаток – это высокая цены за услуги.

Но кроме одного недостатка, у нее все же есть существенные преимущества, к примеру, система денежных переводов почты России, может осуществлять перевод денежных средств, как между юридическими лицами, так и частными. И даже в рамках этой системы, для физических лиц, осуществляющих почтовые переводы в адрес юридических, был реализован проект, который на данный момент называется – бестарифный почтовый перевод. На основании таких переводов, стоимость услуг почты оплачивает юридические лица, которые предварительно заключили договор с Почтой России.

5) «MoneyGram» (МАНИГРАММА) – это система международных денежных переводов, реализованная Американской компанией (MoneyGram International Limited). Она отделилась от Вестерн Юнион и расположилась в Миннеаполисе. Ее связывает сеть, состоящая из почти 200 тысяч агентов в различных регионов мира, включая страны СНГ, где насчитывается более семи тысяч пунктов обслуживания.

В Европе партнерами «Маниграммы» стали такие крупные финансовые структуры, как Почта Норвегии, Великобритании и т.д.

В РФ начала свою деятельность с 90-ых годов и по сей день сотрудничает с Восточным Экспресс Банком, Росбанком, Банком УралСиб, Райффайзенбанком и др.

Переводы осуществляются в долларах, евро и местной валюте, без открытия банковского счета, и комиссия за перевод, зависит от суммы и страны, и составляет от трех и до пяти процентов.

Система Маниграмма имеет ограничения по пересылаемым суммам:

а) При переводе за рубеж, для резидентов Российской Федерации, в соответствии с законодательством, возможно, получить сумму в размере до пяти тысяч долларов в сутки.
б) При переводе за рубеж, для нерезидентов Российской Федерации, установлено ограничение в размере девяти тысяч долларов в сутки.
в) Юнистрим – система, работающая по всему миру, и обеспечивает систему срочных международных денежных переводов России. Оператором Юнистрим является ОАО КБ «ЮНИСТРИМ», как департамент Юниаструм Банка он начал свое функционирование в начале 2000 года, а уже в самостоятельный банк, был преобразован в две тысячи пятом году.

Охватывает больше ста тысяч пунктов обслуживания в девяносто станах мира, и контролирует свыше трех процентов рынка СНГ, а также данная система денежных переводов имеет разветвленную сеть пунктов по Казахстану, Украине, Молдове, Таджикистану и России, так и собственные сети в Великобритании и на Кипре. От ничего и выше, составляет стоимость перевода, а самый минимальный размер оплаты в Молдову, Киргизию и Армению, по России комиссия составляет от одного и до двух процентов, в зависимости от суммы перевода.

Юнистрим обладает существенным достоинством и предоставляет услугу под названием «денежные переводы с помощью сотового телефона», с помощью которой абоненты Билайна, могут получить наличные денежные средства в собственных пунктах обслуживания со счета своего сотового телефона. Получение средств осуществляется только в рублях, т.к. это пока еще дорога услуга, комиссия составляет пять процентов. Наименьшая сумма 1 операции не должна превышать одной тысячи рублей, а наивысшая тридцати тысяч рублей. В системе ЮНИСТРИМ, установлены лимиты на количество операций.

7) КОНТАКТ (CONTACT) – это система международных денежных переводов между физическими лицами, по всему миру (СНГ, Россия, Балтия и страны дальнего зарубежья), без открытия счета в банке. Клиринговым центром и организатором системы, является образованная в 90-ых годах система АКБ «РУССЛАВБАНК», обладающей генеральной лицензией, выданной Российским Банком. В двухтысячном году В России заработала система платежей и денежных переводов КОНТАКТ, а уже в двух тысяч пятом году, начала активно осуществлять денежные переводы в страны СНГ.

КОНТАКТ, располагает более тридцати тысячами пунктов в восьмидесяти четырех странах мира и трех тысячах пунктов обслуживания в России. Осуществление денежных переводов возможно как в долларах, евро, так и в российских рублях. Денежная система переводов, позволяет осуществлять, как отправление переводов наличными, с карточного и банковского счета, так и получение переводов в безналичной форме, зачисляя деньги на банковский счет, или выплатой чеком. При этом комиссия за перевод варьируется в пределах ноль целых, семь десятых и до пяти процентов от суммы перевода.

В России полтора процента, а в странах ближнего зарубежья до двух процентов, но если сумма при переводе большая, то комиссия составит всего один процент. Наивысшая сумма перевода составит в размере триста пятьдесят тысяч рублей. А перевод в евро или долларах устанавливается десятью тысячами долларов или евро. За границу, ограниченной суммой перевода для резидента будет считаться пять тысяч долларов за 1 операционный день. Система КОНТАКТ в конце двух тысяч девятом году внедрила по всему миру смс - информирования клиентов. В России денежная система переводов КОНТАКТ работает с Банком «Возрождение», с Банком ГЛОБЭКС, Омск - банком и др.

8) АЛЛЮР - первоначально была ориентирована на внутренний российский рынок, и только после стала функционировать в странах СНГ. Процессинговым центром системы переводов физических лиц, также организатором, без открытия банковского счета является Закрытое Акционерное Общество КОКК (Компания объединенных кредитных карточек). Система составляет более пяти тысяч офисов, а также шестьсот кредитных организаций, расположенные на территории России в более чем триста населенных пунктов. Подписана PrivatMoney и работает с системой денежных переводов, делая их более доступными в таких странах как Израиль, Таджикистан, Грузия, Армения, Беларуси, Латвии и Молдове.

В Рублях сумма перевода ограниченна до шестисот тысяч рублей, а в зарубежной валюте до пятнадцати тысяч долларов и евро. А также для резидентов Российской Федерации с учетом ограничений не более пяти тысяч долларов в один операционный день. Только в системе АЛЛЮР, действуют денежные переводы по единым фиксированным тарифам, и его размер зависит от валюты и суммы перевода.

9)«ЛИДЕР» - международная российская система денежных переводов, обсуживающаяся у НКО ЗАО «ЛИДЕР». Учредителем и расчетным центром является Общество с ограниченной ответственностью КБ «ИНКРЕДБАНК», со ста процентами акций. С двух тысяч третьего года система ЛИДЕР начала свою деятельность и на сегодняшний день охватывает двадцать пять стран мира, более семи тысяч пунктов приема и отправки денежных средств.

В зависимости от страны и валюты перевода, тарифы на денежные переводы ЛИДЕР изменяются от одного процента и до четырех процентов от суммы. В зависимости от выбора банка в отдельных странах стоит уточнять тарифный план, так как, их может существовать несколько.

Уточнив у оператора возможность зачисления денежных средств на банковский счет, клиенты системы ЛИДЕР, в соответствии с законодательством страны, могут воспользоваться данной возможностью.

Система ЛИДЕР для перевода денежных средств, взаимодействует с такими банками, как ОАО ВИП-БАНК, ЗАО КБ Мираф-банк, Азия Универсам Банк, Банк Индустриальный Кредит и др.

Элементы денежной системы

Денежная система – форма организации денежного обращения в стране, сложившаяся исторически и закрепленная национальным законодательством. Современная денежная система представляет собой систему, в рамках которой отдельные элементы находятся в определенном единстве. К таким элементам относятся: наименование денежной единицы, эмиссионный механизм, принципы организации денежной системы и др. Остановимся на каждом элементе в отдельности.

1. Принципы организации денежной системы:

– принцип централизованного управления ден. системой. В условиях рынка централизованное управление денежной системой базируется в основном на экономич. методах, основанных на мотивации деятельности хозяйствующих субъектов;
– принцип планирования денежного оборота в условиях рынка на основе составления соответствующих прогнозов;
– принцип устойчивости и эластичности денежного оборота: денежная система должна удовлетворять потребности экономики в денежных средствах, но не допускать развития инфляционных процессов;
– принцип кредитного характера денежной эмиссии означает, что эмиссия наличных и безналичных денег осуществляется на основе кредитных операций; – принцип обеспеченности эмитируемых денег;
– принцип независимости ЦБ от государства в области проведения эмиссионных операций и денежно-кредитного регулирования;
- принцип надзора и контроля за денежным оборотом.

2. Наименование денежной единицы. Денежная единица – установленный в законодательном порядке денежный знак, который служит для соизмерения и выражения цен всех товаров, как правило, делится на мелкие кратные части. Является законным платежным средством (денежные знаки, которые по закону являются обязательными к приему в погашение долга на территории данного государства). Все законные платежные средства являются деньгами, но не все деньги являются законными платежными средствами. Иностранная валюта не является для другой страны законным платежным средством.

3. Виды и порядок обеспечения денежных знаков – государственным законодательством устанавливается, что может служить обеспечением эмиссии денежных знаков.

4. Эмиссионный механизм – определяется порядок эмиссии наличных и безналичных денег в оборот и их изъятия.

5. Структура денежной массы – рассматривается либо как соотношение между наличной и безналичной денежной массой, либо как покупюрное строение массы денежных знаков.

6. Механизм денежно-кредитного регулирования – представляет собой совокупность инструментов денежно-кредитного регулирования (прямых и косвенных), права и обязанности органов денежно-кредитного регулирования.

7. Порядок установления валютного курса. Валютный курс определяется на основании котировки. Котировка – определение и установление курса иностранной валюты к национальной. Котировка валют позволяет определить соотношение двух денежных единиц, предложенных для обмена. Это соотношение не может быть постоянным, т.к. меняются спрос и предложение на валютном рынке. Котировку проводят центральные (национальные) банки и крупнейшие ком. Банки.

8. Порядок кассовой дисциплины – отражает набор общих правил, форм первичных кассовых документов, форм отчетности, которыми должны руководствоваться хозяйствующие субъекты при организации наличного денежного оборота, проходящего через их кассы.

Денежная система России

Денежная система Российской Федерации - это форма организация денежного обращения, закрепленная национальным законодательством. Она состоит из следующих элементов: денежной единицы, масштаба цен, вида денег, эмиссионной системы, механизма денежно-кредитного регулирования. Национальная валютная система, обладая относительной самостоятельностью, также входит в денежную систему страны.

Официальной денежной единицей (валютой) Российской Федерации, согласно Федеральному закону «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)», является рубль, состоящий из 100 копеек.

Введение на территории России других денежных единиц и выпуск денежных суррогатов запрещаются. Официальное соотношение между рублем и золотом или другими драгоценными металлами не устанавливается. Виды денег - банкноты (банковские билеты) и монеты Банка России. Они являются единственным законным средством платежа на территории России, их подделка и незаконное изготовление преследуются по закону. Банкноты и монета обязательны к приему по нарицательной стоимости при всех видах платежей, для зачисления на счета, по вкладам и для перевода на всей территории Российской Федерации.

Они являются безусловными обязательствами Банка России и обеспечиваются всеми его активами.

После проведения деноминации (укрупнения масштаба цен) с 1 января 1998 года в обращении находятся банкноты достоинством 10, 50, 100 и 500 руб., а также монеты достоинством 1, 2, 5 руб. и 1, 5, 10 и 50 коп.

За Центральным банком РФ закреплено исключительное право осуществлять эмиссию наличных денег, организацию их обращения и изъятия из обращения на территории Российской Федерации.

Совет директоров Банка России принимает решение о выпуске в обращение новых банкнот и монет и об изъятии старых, утверждает номиналы и образцы новых денежных знаков. При этом описание новых денежных знаков публикуется в средствах массовой информации. Решение по этим вопросам направляется в Правительство РФ в порядке предварительного информирования. Коммерческие банки также участвуют в эмиссионном процессе. Они выпускают безналичные деньги в процессе кредитования, а при погашении ссуды происходит изъятие денег из оборота.

В Федеральном законе «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» установлены правовые основы функционирования денежной системы РФ, задачи, функции и полномочия Банка России в организации денежного обращения. В России, как и во всех странах, налично-денежный оборот значительно меньше безналичного.

При имеющем место колебании значений удельного веса наличных денег в общем объеме денежной массы доля их постепенно снижается. Доля наличных денег в экономически развитых странах еще меньше (10-20%), однако их присутствие необходимо, поскольку они обслуживают розничную торговлю, получение и расход большей части денежных доходов населения. Организацию налично-денежного обращения осуществляет Центральный банк РФ, это одна из его основных функций.

Она включает:

• прогнозирование и организацию производства, перевозку и хранение банкнот и монет, создание их резервных фондов;
• установление правил хранения, перевозки и инкассации наличных денег для кредитных организаций;
• установление признаков платежеспособности денежных знаков и порядка замены поврежденных банкнот и монет, а также их уничтожения;
• определение порядка ведения кассовых операций для кредитных организаций.

По методологии расчета, принятой в 1998 году, в состав денежной массы не включаются данные по кредитным организациям с отозванной лицензией. Денежный агрегат М2 представляет собой объем наличных денег в обращении (вне банков) и остатков средств в национальной валюте на расчетных, текущих счетах и депозитах нефинансовых предприятий, организаций и физических лиц, являющихся резидентами Российской Федерации, хранящихся в банках. Не включаются депозиты в иностранной валюте.

Центральный банк РФ осуществляет межбанковские расчеты через свои учреждения. В его систему входит центральный аппарат, территориальные учреждения, расчетно-кассовые центры, вычислительные центры и пр. Кассовое обслуживание - одна из важнейших функций банков. Банк является начальным и конечным пунктом движения денег, обеспечивающих товарообмен. Наличные деньги попадают в сферу обращения из банка в форме выплаты заработной платы или других расчетов наличными и возвращаются в банк в виде выручки. Сфера денежного обращения подлежит регулированию и жесткой регламентации со стороны государства, основные аспекты которых закреплены законодательно («Порядок ведения кассовых операций»).

Согласно этому Порядку банковская система является не только организатором налично-денежного обращения, но и контролером данного процесса.

Зачисление денежной выручки на счета в банке и выдача наличных средств на различные цели определяются как кассовые операции, которые по балансовому результату и по назначению делятся на приходные и расходные. Каждому предприятию определяется предельная величина наличных средств в кассе - лимит остатка кассы и норма расходования наличных денег из выручки.

Эти кассовые нормативы позволяют рационально организовать денежное обращение, исключить встречные перевозки денег я обеспечить своевременные расчеты наличными. Одновременно с нормативами банк утверждает порядок и срок сдачи выручки в банк данного предприятия. Основным принципом организации денежного оборота является целевое использование наличных денежных средств.

Структура приходных и расходных кассовых операций фиксируется в банковской ведомости «Учет кассовых операций», которая ведется всеми банками независимо от объема кассовых операций. Центральным банком РФ установлена пятидневная отчетность по этой ведомости, что позволяет ему определить эмиссионный результат и выработать эмиссионную политику на перспективу.

Расчеты между коммерческими, кооперативными банками и другими кредитными учреждениями производятся расчетно-кассовыми центрами (РКЦ) Центрального банка РФ, организованными в местах нахождения учреждений банков. Имеются и межрайонные РКЦ.

Для осуществления расчетов каждому учреждению банка в РКЦ открывается корреспондентский счет на соответствующем балансовом счете.

Центральный банк РФ и его территориальные управления через РКЦ осуществляют эмиссионно-кассовое обслуживание и эмиссионно-кассовые операции. В РКЦ имеются оборотные кассы по приему и выдаче наличных денег и резервные фонды.

Характерной особенностью формирования кассовых ресурсов РКЦ является возможность привлечения денежных средств из денежных хранилищ (резервных фондов), что, по сути, представляет собой не просто возврат денег в обращение за счет собранной накануне выручки, а привлечение дополнительных денежных ресурсов - эмиссию. Если кассовых поступлений недостаточно, банк может пополнить кассовые ресурсы, получат наличные деньги в РКЦ по денежному чеку. Если же кассовые поступления банка превышают его расход и лимит остатка кассы, определенный РКЦ, то излишки возвращаются в РКЦ. Недостатки ресурсов РКЦ пополняются только за счет перечисления средств из резервных фондов РКЦ по специальному разрешению Центрального банка РФ. Такой порядок распоряжения резервными фондами является частью централизованного регулирования денежного оборота.

Безналичный денежный оборот. Безналичный платежный оборот в России составляет более 60%, а в экономически развитых странах - до 90%. Безналичный платежный оборот осуществляется в вице записей по счетам плательщиков и получателей денежных средств или путем зачетов взаимных требований. Именно широкое развитие безналичных расчётов обусловило необходимость установления связей между банками и превращения их в банковскую систему.

На Центральных банк РФ как главный регулирующий орган платежной системы возложены обязанности установления правил, сроков и стандартов осуществления расчетов с соблюдением следующих принципов их организации:

1. Соблюдение правового режима осуществления расчетов и платежей. В Российской Федерации он сложился к середине 1990-х гг. Он включает соответствующие нормы гражданского законодательства, отдельные федеральные законы и подзаконные акты.
2. Осуществление расчетов по банковским счетам, которые должны быть у получателя (поставщика) и плательщика. Для расчетного обслуживания заключается договор банковского счета между клиентом и банком, а банки и другие кредитные учреждения открывают корреспондентские счета друг у друга для проведения расчетов между собой.
3. Обеспечение ликвидности и платежеспособности участников расчетных отношений как необходимого условия своевременного выполнения долговых обязательств.
4. Наличие согласия (акцепта) плательщика на платеж. Механизмом реализации этого принципа является оформление соответствующего платежного документа - чека, векселя, платежного поручения или специального акцепта документов - платежных требований-поручений, платежных требований, переводных векселей, выписанных получателем средств.
5. Соблюдение срочности платежа. Этот принцип относится не только к периоду оплати счетов за товары и услуги, но и ко времени выполнения расчетных операций банками.
6. Контроль субъектов расчетных отношений за своевременностью и правильностью совершения расчетов. С этим принципом тесно связан принцип имущественной ответственности за соблюдение договорных условий в форме возмещения убытков, уплаты штрафа, пени и т.п. в случае нарушения договорных обязательств.

Выбор тех или иных форм безналичных расчетов зависит от уровня экономического развития страны. Самой распространенной формой безналичных расчетов в России в настоящее время являются платежные поручения: с их помощью ведутся расчеты с поставщиками и подрядчиками в случае предоплаты, с органами страхового и пенсионного фонда, при налоговых и иных платежах.

Недостаточно распространена аккредитивная форма расчетов, ее удельный вес невелик. Согласно законам Российской Федерации при расчетах как физическими, так и юридическими лицами могут применяться чеки, но не допускаются расчеты чеками между физическими лицами.

Относительно новыми для России являются расчеты платежными требованиями-поручениями. В СССР особенно широко применялись и существуют сейчас расчеты путем зачета взаимных требований. В настоящее время эти расчеты могут осуществляться через клиринговые палаты (центры).

До 1992 года широко использовалась акцептная форма расчетов. Однако она имеет существенный недостаток, поскольку не гарантирует поставщику получение оплаты.

В 1992 году было введено Положение о безналичных расчетах, согласно которому расчеты платежными требованиями были отменены. Вместе с тем эти платежные документы могут быть использованы с согласия сторон. Правила, формы, сроки и стандарты безналичных расчетов устанавливает Центральный банк РФ.

Исходя из законодательства общий срок безналичных расчетов не должен превышать пяти операционных дней в пределах Российской Федерации и двух операционных дней в пределах ее субъекта.

Указанием Центрального банка № 51-У «О введении новых форматов расчетных документов» установлено, что платежные требования, платежные требования-поручения, заявления на аккредитив, инкассовые поручения (распоряжения), применяемые при безналичных расчетах в Российской Федерации начиная с января 1998 года должны оформляться на бланках Общероссийского классификатора управленческой документации ОК. 011-98 (класс «Унифицированная система банковской документации»). За нарушение правил расчетных операций банки, предприятия, учреждения, организации и граждане несут ответственность в соответствии с действующим законодательством.

Денежная система РФ

Денежная система – тип устройства денежного обращения в стране, который закреплен законодательно и предусматривает единство различных элементов обращения денег.

Денежная система устанавливает металл валюты, денежную единицу, порядок чеканки, порядок обращения денег.

Основой системы является благородный металл, выполняющий функцию всеобщего эквивалента. Валютный металл определяется условиями исторической эпохи. С начала ХХ века в капиталистических странах им стало золото вместо серебра.

Национальные денежные системы начали складываться примерно с 16-17 вв. вместе с утверждением капитализма, централизованных государств и формирования национальных рынков.

Денежная система любой развитой страны включает такие элементы как денежная единица, определенный вид или виды денег, масштаб цен, система эмиссии и госаппарат регулирования обращения денег.

Денежная единица – количество драгоценного металла, принимаемое за масштаб цен. Наименование денежной единицы определяется государством. Масштабом цен называют выражение стоимости товара через определенное весовое содержание драгоценного металла в денежной единице.

Видами денег, которые выступают законными официальными платежными средствами, являются кредитные деньги и банкноты, монеты и бумажные деньги.

Под эмиссионной системой понимают порядок выпуска и последующего обращения денежных знаков, установленный законодательно. Эмиссию проводит центральный банк и казначейство.

Денежная система характеризуется такими общими для всех развитых стран чертами. Это отмена официального содержания золота в денежных единицах (демонетизация золота); переход к кредитным деньгам; сохранение в обращении наряду с кредитными бумажных денег; преобладание в денежном обороте безналичных денег; выпуск в обращение банкнот в порядке кредитования государства, хозяйства и под прирост золотых и валютных ресурсов; усиление госрегулирования обращения денег.

Денежная система может быть представлена одним из двух ее типов. Первый - системой металлического обращения, базирующейся на действительных деньгах (металлических из золота или серебра), при которой обращающиеся банкноты можно обменивать на действительные деньги. Второй - системой бумажно-кредитного обращения, когда действительные деньги заменяются знаками стоимости, при этом в обращении остаются только бумажные и кредитные средства обращения и платежа.

Современная денежная система РФ начала формироваться после распада Союза. Сегодня денежная система и денежное обращение функционирует согласно закону о Центральном банке, которые определил ее правовые основы.

Денежной единицей РФ (валютой) выступает рубль. Введение других единиц денег запрещено законом. По закону не требуется соотношения между рублями и золотом.

Курс рубля по отношению к валютам развитых стран устанавливается Центробанком РФ и официально публикуется. Это необходимо для поддержания нормальных условий для экономической деятельности страны.

Виды денег, имеющие силу в РФ – это банкноты и металлические монеты. Они обеспечены активами Центробанка, которые включают золотой запас, ценные бумаги, а также резервы кредитных учреждений.

Центробанк утверждают образцы денежных знаков. О выпуске новых денег сообщается в средствах массовой информации.

В РФ в обращении находятся наличные деньг (и монеты и банкноты) и безналичные (средства на счетах кредитных учреждений).

Поскольку рубль не связан с золотом, то фиксированных масштаб цен в РФ отсутствует. Государство официально назначает масштаб цен рубля.

Центробанк для регулирования экономики с помощью кредитно-денежной политики использует такие инструменты: дисконтную политику (ставка учетного процента), нормы резервов кредитных институтов, операции открытого рынка, регламентация нормативов для кредитных институтов и др.

Выпуск новых денег происходит на основе эмиссионного разрешения, которое выдает Правление Центробанка в пределах суммы, установленной Правительством РФ.

Современная денежная система

Современная денежная система России, как и в большинстве других стран, основана на не разменных на золото деньгах. Основные параметры денежной системы РФ определены в Федеральном законе № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» [Собрание законодательства Российской Федерации. Согласно данному Закону официальной денежной единицей РФ является рубль, который равняется 100 копейкам. Закон запрещает обращение на территории России других денежных единиц или различных денежных суррогатов. Правительство отказалось от установления масштаба цен. В Законе записано: «Официальное соотношение между рублем и золотом или другими драгоценными металлами не устанавливается».

Монопольное право эмиссии или изъятия наличных денег из обращения предоставлено Банку России. Он же несет полную ответственность за организацию их обращения в народном хозяйстве.

В связи с этим на Банк России возложены следующие функции:

• прогнозирование и организация производства, перевозка и хранение банкнот и монет, создание резервных фондов;
• установление правил хранения, перевозки и инкассации наличных денег, порядка ведения кассовых операций для кредитных организаций;
• установление признаков платежеспособности банкнот и монет, порядка их уничтожения, а также замены поврежденных на действующие.

По действующему законодательству в России существуют два вида денежных знаков: банкноты (банковские билеты) и монеты. Они являются безусловными обязательствами Банка России и обеспечиваются всеми его активами.

18 сентября 1997 г. Правительство РФ приняло постановление об изменении нарицательной стоимости российских денежных знаков и монет.

С 1 января 1998 г. Банк России ввел в обращение банкноты и монеты образца 1997 г.:

• банкноты достоинством 5; 10; 50; 100; 500 руб.;
• монеты достоинством 1; 5; 10; 50 коп. и 1; 2; 5 руб.

С 1 января 2001 г. в обращение введена банкнот, а достоинством 1000 руб. Предполагается выпуск банкнот достоинством 5000 руб. С учетом нового масштаба цен 1000 руб. в деньгах старого образца была приравнена к 1 руб. новых денег образца 1997 г. На этом основании пересматривались цены на товары, работы и услуги. Изменение нарицательной стоимости денежных знаков при одновременном соответствующем изменении масштаба цен рассматривается в теории денег как деноминация, т. е. одна из форм денежной реформы, когда путем «зачеркивания нулей» укрупняют масштаб цен.

Однако деноминацию рубля с 1 января 1998 г. нельзя считать денежной реформой, так как в стране не были решены многие экономические проблемы, гарантирующие устойчивость денежного обращения. Это подтвердилось событиями второй половины 1998 г., когда произошел резкий рост цен и снижение валютного курса рубля. Целью проводимой деноминации было решение следующих технических задач: упорядочение денежного обращения, облегчение учета и расчетов в стране, возвращение к привычному масштабу цен.

Денежный оборот. В России так же, как и в других странах, для обслуживания платежей используются не только наличные деньги, но и безналичные расчеты, которые в настоящее время являются преобладающими. Совокупность всех платежей в наличной и безналичной формах, при которых деньги выполняют функции средства обращения, средства платежа и накопления, за определенный период времени составляет денежный оборот страны. Последний опосредует товарный и нетоварный обороты, а также перераспределительные операции.

Платежный оборот представляет собой совокупность платежей с использованием денег в качестве средства платежа. Он включает все безналичные платежи и часть налично-денежных, связанных с оплатой труда, налоговыми сборами, покупкой ценных бумаг, лотерейных билетов и т. п.

Безналичный денежный оборот - это часть совокупного денежного оборота, заключающегося в использовании безналичных расчетов путем записей по счетам в банках и зачетов встречных требований. В странах с развитой рыночной экономикой он превышает 90 % всего совокупного денежного оборота, в России его доля значительно меньше.

Налично-денежный оборот - это часть совокупного денежного оборота, когда наличные деньги используются как средства обращения и платежа. Он включает все платежи, осуществляемые наличными деньгами, за определенный период времени (год, квартал, месяц). Постоянно повторяющийся кругооборот наличных денег формирует налично-денежный оборот. Сфера использования налично-денежных платежей связана в основном с реализацией доходов населения. Наличными деньгами производятся расчеты предприятий, организаций и учреждений с населением, а также между отдельными гражданами на товарных и продуктовых рынках, частичные расчеты населения с финансово-кредитной системой, в ограниченных размерах платежи между предприятиями.

Предельный размер расчетов наличными деньгами между юридическими лицами установлен равным 60 тыс. руб.

В странах с развитой рыночной экономикой и банковской системой доля расчетов наличными деньгами в совокупном денежном обороте не превышает 3 - 8 %. Это достигается в результате переводов заработной платы рабочих и служащих на счета в банках. Зарплату наличными деньгами в США, Англии, Франции, Канаде получают соответственно примерно 1; 10; 10 и 5 % населения {8}. Расчеты последнего за товары и услуги в этих странах в основном осуществляются в безналичной форме с использованием чеков, переводов, кредитных и магнитных карточек. В России в переходный период к рынку налично-денежный оборот необоснованно возрос. По данным годовых отчетов Банка России в 1994 г. он составил немногим более 20 %, в 1995 г. - 34,2, в 1996 г. - 34,8, в 1997 г. - 36,7, в 1998 г. - 36,9, в 1999 г. - 38,8, в 2000 г. - 37,8, в 2001 г. - 36,6 %.

Значительное расширение сферы налично-денежного оборота приводит к увеличению издержек государства и Центрального банка РФ на обращение наличных денег, их перевозку, хранение, замену ветхих купюр на новые, появлению «черного нала» и недопоступлению налоговых платежей в бюджет. По состоянию на 1 января 2002 г. в обращении находилось наличных денежных знаков Банка России образца 1997 г. на сумму 624 402,5 млн. руб. В общей сумме наличных денег банкноты составляли 99,1 %, монеты - 0,9 %.

Выпуск наличных денег в обращение. Этот довольно сложный процесс охватывает различные стороны деятельности Центрального банка РФ.

Он складывается из нескольких этапов:

• составления прогноза потребности в наличной денежной массе для бесперебойного проведения расчетов;
• изготовления денежных знаков и их защиты от фальсифицирования;
• организации резервных фондов денежной наличности;
• транспортирования денежной наличности в регионы РФ;
• собственно выпуска денег в обращение.

Население также использует наличные деньги для взаиморасчетов, но их большая часть расходуется на выплату налогов, сборов, страховых платежей, квартплаты и коммунальных платежей, погашение ссуд, покупку товаров и оплату различных платных услуг, приобретение ценных бумаг и лотерейных билетов, арендные платежи, уплату штрафов, пени, неустоек и т. д. Таким образом, наличные деньги от населения поступают либо непосредственно в операционные кассы коммерческих банков, либо в кассы предприятий и организаций, прежде всего предприятий торговли и услуг.

Следовательно, выпуск наличных денег в обращение и изъятие из него происходят постоянно. Они поступают в оборот, когда банки в процессе осуществления кассовых операций выдают их клиентам из своих операционных касс. Но поскольку одновременно клиенты сдают наличные деньги в операционные кассы банков, то их общее количество в обороте может не увеличиваться. Поэтому нужно различать понятия «выпуск денег» и «эмиссия денег».

Под эмиссией принято понимать такой выпуск наличных денег в оборот, который приводит к общему увеличению денежной массы, находящейся в нем.

В РФ все операции по дополнительному выпуску денег в обращение и изъятие из него производятся в централизованном порядке, т. е. по указанию эмиссионного банка страны - Центрального банка РФ. Банк России осуществляет эмиссию на основе составления прогноза кассовых оборотов и с учетом данных баланса денежных доходов и расходов населения.

В социалистической экономике налично-денежный оборот планировался и регулировался на основе баланса денежных доходов и расходов населения и кассового плана Государственного банка СССР. С их помощью осуществлялся баланс денежной и товарной масс, устанавливался размер эмиссии или изъятия наличных денег из обращения. В условиях рыночной экономики эти планы утратили директивный характер, но продолжают использоваться банками в качестве прогнозов кассовых оборотов с целью определения потребности в наличных деньгах для осуществления кассовых операций, а также размеров эмиссии или изъятия денег по регионам страны.

Прогноз баланса денежных доходов и расходов населения и его фактическое исполнение помогают Центральному банку РФ и Правительству РФ точнее учитывать спрос населения, прогнозировать тенденции объемов сбережений населения, структуру покупательского спроса и покупательного фонда населения. Превышение доходов над расходами населения в балансе означает увеличение остатка денег на руках у населения, а обратный процесс, наоборот, его сокращение. Соответственно в первом случае требуется эмиссия наличных денег для кассового обслуживания клиентов банком, а во втором - их изъятие из обращения.

В современных условиях баланс денежных доходов и расходов населения составляется по схеме, приведенной в табл.

С 1991 г. банковская система отказалась от директивного кассового планирования и перешла к составлению прогнозов кассовых оборотов, основной целью которых является определение потребности в наличных деньгах в целом по РФ, регионам и банкам. Они отражают объем и источники поступлений всех наличных денег в банки, размеры и целевые направления выдачи наличных денег предприятиям, организациям и отдельным лицам, а также эмиссионный результат, т. е. сумму изъятия или выпуска денег в обращение. Основная задача банков всех уровней при составлении прогноза кассовых оборотов заключается в определении изменения наличной денежной массы в обращении и разработке мероприятий по увеличению поступлений наличной денежной выручки. Прогноз кассовых оборотов рассчитывается коммерческими банками, территориальными РКЦ и ГРКЦ Банка России.

Они составляются поквартально и на год. Если по прогнозам кассовых оборотов поступления наличных денег превышают выдачи, предполагается их изъятие из обращения в данном квартале или году. В противном случае ожидается эмиссия денег.

Эмиссионная система - это законодательно установленный порядок выпуска в обращение центральным банком денежных знаков. Механизм эмиссионно-кассового регулирования денежной массы включает в себя порядок выпуска и изъятия денег из обращения, а также их перераспределение между территориями и регионами страны в зависимости от экономических потребностей. Функцию эмиссионного кассового регулирования денежной массы в регионах выполняют расчетно-кассовые центры при головных территориальных управлениях Банка России. В них по его разрешению создаются резервные фонды денежных знаков и монет. Основное назначение этих фондов состоит в обеспечении эмиссии денег, регулировании покупюрной структуры денежной массы, замене поврежденных банкнот и монет на новые, экономии расходов на перевозку из центра и хранение денежных знаков.

Кроме резервных фондов в РКЦ существует оборотная касса, в которую принимаются и из которой выдаются наличные деньги в течение операционного дня. Существует лимит их остатка в оборотной кассе, при его превышении в конце операционного дня излишки денег передаются в резервные фонды. Эта операция производится автоматически без специального разрешения Банка России и считается изъятием денег из обращения. В соответствии с действующим порядком организации налично-денежного оборота для каждого предприятия также устанавливается лимит остатка наличных денег в его кассе. Все деньги в сумме, превышающей его, должны сдаваться в обслуживающий данное предприятие коммерческий банк. Для коммерческих банков определяются лимиты их операционных касс, поэтому наличные деньги в сумме, превышающей его, они сдают в ГРКЦ или в РКЦ (КЦ), а последние в свою очередь при превышении своих лимитов переводят наличность в резервные фонды, т. е. фактически изымают ее из обращения.

Денежная масса. В экономике РФ значительная часть расчетов проводится наличными деньгами, однако преобладают все-таки расчеты безналичным путем. Но если эмиссия наличных денег является монополией Банка России, то на эмиссию безналичных платежных средств в рыночной экономике ее быть не может. Безналичные деньги появляются в обращении в процессе депозитно-ссудной эмиссии коммерческих банков, которая может лишь косвенно регулироваться центральным банком Жестких границ между обращением наличных денег и безналичным платежным оборотом в условиях рынка также не существует. При наличии законных оснований у владельцев банковских счетов остатки средств на них беспрепятственно превращаются в наличные деньги. Поэтому для поддержания стабильности национальной валюты необходимо управлять совокупным объемом платежных средств в экономике независимо от того, в какой форме они существуют.

Входящие в состав денежной массы различные покупательные и платежные средства обладают разной степенью ликвидности, т. е. способностью незамедлительно выполнять функцию средства обращения или платежа. При анализе состояния денежного обращения всю денежную массу представляют с учетом ликвидности покупательных и платежных средств в виде нескольких агрегатов. Их разграничение осуществляется в соответствии со степенью ликвидности, т. е. возможностью быстрой, с наименьшими рисками и затратами конверсии различных форм вкладов и сбережений в платежные средства.

Денежная масса в РФ рассчитывается Центральным банком РФ по состоянию на 1-е число каждого месяца на основании данных сводного баланса банковской системы.

В ее состав входят следующие денежные агрегаты:

• М0 - включает наличные деньги в обращении;
• М1 - состоит из агрегата М0 плюс средства на расчетных, текущих и специальных счетах предприятий и организаций, на счетах местных бюджетов, бюджетных, профсоюзных, общественных и других организаций, средства Госстраха, вклады населения и предприятий в банках, депозиты населения до востребования в Сбербанке России;
• М2 - содержит агрегат М1 плюс срочные вклады населения в Сбербанке России;
• М3 - включает агрегат М2 плюс сертификаты и облигации государственных займов.

Такая структура денежной массы повышает активность управления денежным обращением, так как позволяет полнее учитывать степень влияния денежных средств в каждом агрегате на формирование платежеспособного спроса, а, следовательно, и цен на рынке товаров и услуг.

Величина денежной массы, необходимой для обращения, зависит, как уже отмечалось, не только от объема экономического оборота в стране, но и от скорости обращения денег.

При ускорении их оборота удается совершить больший объем сделок с использованием меньшей суммы денег в качестве средства обращения и платежа. По данным Центрального банка РФ скорость обращения денежной массы М2 по отношению к ВНП в среднегодовом исчислении составила в 2000 г. 8,3, а в 2001 г. - 7,0. Очевидно, что произошло замедление обращения денежной массы, которое способствовало дальнейшему подавлению инфляции.

Кроме скорости обращения денежной массы в РФ определяют:

• скорость возврата денег в кассы учреждений Банка России - отношение суммы поступлений денег в кассы банка к среднегодовой массе денег в обращении;
• скорость обращения денег в налично-денежном обороте - отношение суммы поступлений и выдачи наличных денег к среднегодовой массе денег в обращении.

В современной экономической литературе сформировалась общепризнанная концепция о необходимости выделения среди разнообразных видов функциональных форм денег так называемых «наиболее сильных» денег, под которыми подразумевается сумма обязательств центрального банка по отношению к частному сектору, отражаемая в его балансе.

Совокупность тех обязательств центрального банка по отношению к частному сектору, которые он имеет возможность контролировать, называют денежной базой. Компонентами денежной базы являются банкноты и монеты, находящиеся у населения и в кассах банков, денежные средства коммерческих банков, депонированные в центральном банке в форме обязательных резервов. В РФ рассчитывается «узкая» и «широкая» денежная база. Первая состоит из агрегата М0 (наличные деньги в обращении), денежных средств в кассах банков и обязательных их резервов в Банке России, а вторая дополнительно включает в себя средства коммерческих банков на корреспондентских счетах в Центральном банке РФ.

Изменения в структуре денежной базы характеризуются увеличением удельного веса наличных денег в обращении, сохранением почти неизменной доли обязательных резервов при относительном сокращении остальных ее составляющих.

Источниками роста денежной базы могут быть как увеличение чистых международных резервов Банка России и Правительства РФ, так и объем их чистых внутренних активов. В РФ после 1998 г. рост денежной базы обеспечивается в основном за счет увеличения чистых международных резервов, которое происходит в результате покупки иностранной валюты Банком России на внутреннем рынке и сокращения долга России перед МВФ. Объем чистых внутренних активов в этот период сокращался в первую очередь за счет увеличения остатков средств бюджетов всех уровней и государственных внебюджетных фондов на счетах Банка России.

Связь денежной базы и денежной массы, как уже отмечалось, осуществляется через механизм денежного мультипликатора. Управляя механизмом банковского мультипликатора, Центральный банк РФ расширяет или сужает эмиссионные возможности коммерческих банков, тем самым он оказывает воздействие на объем денежной массы в обращении. Банк России ежегодно в рамках денежно-кредитной политики устанавливает ориентиры роста денежной массы, которые рассчитываются с учетом динамики ВВП и возможного денежного предложения. В течение последних лет в РФ ориентиры роста денежной массы (агрегат М2) являлись промежуточной целью денежно-кредитной политики.

Они определяются с помощью таких макроэкономических показателей, как динамика ВВП и прогнозируемый рост потребительских цен в предполагаемом периоде. Кроме того, в условиях долларизации отечественной экономики при прогнозировании рублевой денежной массы необходимо учитывать возможное движение средств по валютным счетам всех участников рынка. С учетом всех указанных обстоятельств прирост денежной массы (М2) в 2000 г. планировался на уровне 21 - 25 %, а составил 47,1 %, в 2001 г. - соответственно 27-34 и 40,1 %, в 2002 г. - 22-28 и 20,4 % (фактически за 11 месяцев). Значительный прирост денежной массы в 1999 - 2000 гг. был связан с валютной интервенцией для поддержания курса рубля и обязательным приобретением 75 % валютной выручки экспортеров.

Статистические данные показывают, что уровень расхождения темпов роста денежной массы и номинального ВВП в последние годы не был постоянным, что говорит о неустойчивости эластичности М2 по отношению к ВВП и отражает нестабильность скорости обращения денег. По мере замедления инфляции краткосрочная статистическая взаимосвязь между ежемесячными изменениями денежного агрегата М2 и индекса потребительских цен снижается. Поэтому в настоящее время Банк России рассматривает темпы роста денежной массы лишь как расчетный ориентир денежно-кредитной политики, т. е. не ставит перед собой цель безусловного соблюдения прогнозного диапазона роста М2, а предусматривает возможность корректировки последнего в течение года в зависимости от динамики спроса на деньги.

В процессе регулирования объема денежной массы определяется покупательная способность денег, от которой зависит качество выполнения ими функции меры стоимости и средства накопления. Только при стабильной покупательной способности и устойчивости денежной единицы деньги могут эффективно использоваться для соизмерения стоимостей всех товаров, расчета и сравнения различных экономических показателей, оценки их динамики, а также создавать надежную основу регулирования экономики с помощью методов денежно-кредитной политики.

Обесценение денег и снижение их покупательной способности приводят к тому, что в качестве меры стоимости в национальной экономике используется стабильная иностранная денежная единица, обеспечивающая сопоставимость цен во времени. Цены на все товары устанавливаются не в национальных денежных единицах, а в иностранных, например в долларах. В качестве средства накопления обесценивающиеся национальные деньги также вытесняются иностранной валютой. Население, а вслед за ним и предприятия предпочитают держать свои сбережения в иностранной валюте, чаще всего в долларах. Происходит процесс «долларизации» экономики.

Выполнение деньгами функций средства обращения и средства платежа, безусловно, также зависит от их устойчивости, но в меньшей степени, чем при осуществлении двух других функций. Опыт показывает, что даже при высокой степени обесценения национальные деньги продолжают использоваться как средства обращения и платежа, поскольку выступают в роли «мимолетного посредника», что сводит потери участников расчетов к минимуму.

Но при высоких темпах инфляции даже мимолетное нахождение сильно обесценивающихся денег на руках влечет за собой ощутимые для их держателей потери. Поэтому в условиях гиперинфляции деньги, выполняя функции средства обращения и средства платежа, также вытесняются иностранной валютой. Однако при относительной стабильности покупательной способности денег качество выполнения ими этих функций определяется в основном эффективностью платежной системы.

Типы денежных систем

Под типом денежной системы следует понимать такое устройство денежного оборота и обращения в стране, которое законодательно закреплено государством и определяется природой и сущностью используемых в системе денег.

Понятно, что если природа денег товарная и, соответственно, сущность денег определяется тем материалом, который может быть единственным мерилом стоимости (все общим эквивалентом) на рынке товаров и услуг, то и тип денежной системы будет отражать, прежде всего, природу и сущность и денег, и того материала, который их представляет.

Соответственно, типы денежных систем получили свое родовое название от того основного признака товара, который исторически выполнял в товарном мире роль всеобщего эквивалента, а, именно, металлический тип денежных систем, разновидность которого определялась тем, какой (золото, серебро, медь) и сколько (один или два) металлов в системе выполняли роль всеобщего эквивалента. При этом роль государства сводилась к такой организации (устройству) денежного обращения, которая должна была в наибольшей степени отвечать природе и сущности денежного товара и потребностям в нем внутреннего и внешнего товарооборота. Поэтому государство законодательно закрепляло за каким-либо одним или, даже, двумя металлами неограниченную платежную силу и организовывало свободную (и/или закрытую) чеканку монет из этих металлов. Соответственно, металлический тип денежных систем имел две разновидности: биметаллизм и монометаллизм.

В периоды жестких экономических и политических потрясений (длительных войн, мировых экономических кризисов) золотые и серебряные монеты на время уходили из обращения, и их место занимали банкноты или, даже, денежные билеты, не имевшие никакой связи с золотом.

Первая мировая война серьезно подорвала позиции золотого монометаллизма практически во всех воевавших странах.

Поэтому золотые монеты навсегда ушли из обращения в этих странах (кроме США). В обращении же, остались только полноправные представители золота — банкноты. При этом, банкноты сперва еще могли обмениваться на золото (но уже в слитках), а затем и вообще стали неразменными на металл, представляя его только де-юре. Ряд стран перешел на денежную систему с нефиксированным золотым содержанием в денежной единице, т. е. по сути, перешел на денежную систему современного типа, в которой обращались денежные билеты, вообще не имеющие связи с благородным металлом. Само же золото, как важный стратегический ресурс, концентрировалось в руках правительств соответствующих стран-эмитентов банкнот.

Уместно отметить, что после первой мировой войны произошло существенное перераспределение мирового запаса золота. Причем, если в европейских странах в 1913—1924 гг. доля мирового запаса золота упала с 49,3 % до 34,0 %, то в США она возросла с 31,7 % до 46,0 %. Поэтому в США банкноты еще обменивались на золото, но уже в слитках. Что же касается европейских стран, то серьезное сокращение золотого запаса создавало настоятельную необходимость использования в их внутреннем обращении неразменных на металл банкнот с фиксированным и нефиксированным золотым содержанием (так как золото еще продолжало играть роль денежного металла и использоваться в международных расчетах).

Денежные системы стран с неразменными на металл денежными билетами, материалом для изготовления которых служила бумага, получили свое родовое название — «бумажноденежные» системы.

Строго говоря, бумажноденежный тип денежной системы предполагает всякое отсутствие связи денежных билетов, находящихся в обращении, с золотом, что собственно и отличает денежные билеты от банкнот, как полноправных представителей золота. Поэтому в действительности бумажноденежный тип денежной системы и де-факто, и де-юре возник только после демонетизации золота. Однако так как и до демонетизации золота существовали неразменные на металл банкноты с законодательно фиксированным золотым содержанием, то нельзя не согласиться с д-ром экономических наук. В., который отдельно выделял банкнотный тип денежной системы.

Такие банкнотные денежные системы (в рамках бумажноденежного типа) существовали после второй мировой войны во внутреннем обращении всех стран, хотя золото официально продолжало быть денежным товаром. Соответственно, с этой точки зрения, денежную систему следует относить к металлическому типу, так как в основе ее лежит благородный металл. Однако, так как в обращении золото не находилось и его заменяли неразменные на металл банкноты, являющиеся полноправными представителями золота, то такой (банкнотный) тип денежной системы ближе к бумажноденежной, чем к металлической системе. Таким образом, по материалу, из которого изготавливались (и изготавливаются) находящихся в обращении наличные деньги различают металлический и бумажноденежный типы денежных систем.

Нельзя также не согласиться с д-ром экономических наук, проф. Савчуком М. И., дифференцирующим типы денежных систем по характеру используемости национальных денег на главных мировых валютных рынках, на рыночные и нерыночные.

Специфическими чертами последних была (и есть) их закрытость (замкнутость) в виде целого ряда различных ограничений, в том числе и валютных, в отличие от рыночных типов денежных систем, имеющих открытый характер и не имеющих никаких валютных ограничений на операции с валютными ценностями ни для резидентов, ни для нерезидентов. Однако следует иметь в виду, что металлические типы денежных систем практически все были рыночными, а, значит, и открытыми. Ярким представителем нерыночного и потому закрытого типа денежной системы была денежная система бывшего СССР, а также и таких стран как, например, Куба и ряда других стран, входящих в состав бывшего социалистического лагеря.

В настоящее время, когда металлический тип денежной системы ушел в безвозвратное прошлое, денежные системы всех стран мира относятся к бумажноденежному типу. Однако, в зависимости от уровня валютных ограничений в стране (на валютные операции с валютными ценностями, введенными в стране применительно к резидентам и нерезидентам), тип ее денежной системы рассматривается либо как рыночный и открытый, либо как нерыночный и, следовательно, закрытый. Например, если страна-эмитент не ввела у себя никаких валютных ограничений на осуществление операций с валютными ценностями ни для резидентов, ни для нерезидентов, то вид валюты такой страны — свободно-используемый, а денежная система — открытая и рыночная. Если страна-эмитент ввела у себя валютные ограничения на осуществление операций с валютными ценностями для резидентов и нерезидентов, то вид валюты такой страны — замкнутый или неиспользуемый, а денежная система закрытая и нерыночная.

Уместно отметить, что в любом из типов денежных систем движение форм бытия денег подчиняется существующим объективным законам денежного обращения. Причем, основным законом денежного обращения в марксистской теории денег был закон стоимости денег или закон Кн, который по-разному проявлялся в металлическом и бумажноденежном типах денежных систем. Вместе с тем, целая плеяда выдающихся ученых своего времени придерживалась (и придерживается) такой точки зрения, что стоимость (золотых монет, в том числе) и движение денег, регулируются уравнением обмена в любых типах денежных систем.

Каждый из основных типов денежных систем (металлический и бумажноденежный) включает в себя ряд разновидностей, отражающих как главные свойства основных типов денежных систем, так и их отличительные черты.

Металлический тип денежной системы предполагает, что в нем денежным материалом могло быть и золото, и серебро, и медь. Металлический тип денежной системы не исключал того, что наряду с обращением золотых (и/или серебряных) монет, могли обращаться и банкноты, как полноправные представители золота (серебра).

В зависимости от того, один или два металла выступали в качестве всеобщего эквивалента, металлический тип денежной системы мог быть монометаллическим или биметаллическим, например, если роль всеобщего эквивалента законодательно была закреплена за одним металлом, то система была монометаллической, а если за двумя металлами, то — биметаллической.

Таким образом, биметаллизм как разновидность металлического типа денежной системы характеризуется тем, что в нем роль всеобщего эквивалента выполняли два металла — золото и серебро, имевшие одинаковую неограниченную законную платежную силу. При биметаллизме осуществлялась свободная чеканка монет как из одного, так и из другого металла. Исторически биметаллизм предшествовал монометаллизму. Биметаллический тип денежной системы известен еще в средние века, а в эпоху первоначального накопления капитала биметаллизм был основным типом денежной системы, как в США, так и в большинстве европейских стран.

Биметаллический тип денежной системы имел две разновидности: систему параллельной валюты и систему двойной валюты.

При системе параллельной валюты законом не устанавливалось стоимостное соотношение между золотом и серебром. Поэтому золотые и серебряные монеты чеканились и принимались населением (при купле-продаже и др. сделках) по рыночной стоимости золота и серебра.

При системе двойной валюты законодательно фиксировалось обязательное стоимостное соотношение между золотом и серебром, в связи, с чем чеканка и прием населением золотых и серебряных монет производились по установленному соотношению, неодинаковому в разных странах. Например, в США в начале XIX в. законодательно установленное соотношение между золотом и серебром было 1:16, в европейских странах — 1:15,6.

Следует отметить, что рыночная стоимость серебра непрерывно падала и к концу XIX в. рыночная стоимость серебра была в 15,5 раз ниже рыночной стоимости золота. А в начале XX в. серебро настолько подешевело, что серебро стало в 39,7 раза дешевле золота, в то время как законом было установлено соотношение между золотом и серебром как 1:15. При таких условиях монеты из обесценивающегося серебра стали вытеснять золотые монеты из обращения, так как владельцам золотых монет стало выгодно изымать их из обращения, переплавлять в слитки, обменивать слитки золота на слитки серебра по рыночной цене, например, 1 кг золота за 39,7 кг серебра, а затем из слитков серебра чеканить монеты, имеющие установленный законом курс 1:15, получая при этом более чем двойную выгоду.

Изложенное свидетельствует о том, что система биметаллизма (в частности, двойной валюты), с одной стороны, противоречила стихийному закону стоимости, с другой же стороны, биметаллизм (при системе параллельной валюты), противоречил самой природе действительных денег, требующей одного мерила стоимости и одного всеобщего эквивалента (а не двух).

Эти недостатки биметаллизма способствовали переходу большинства стран к монометаллизму.

Однако, ряд стран (Бельгия, Италия, Франция, Швейцария, а затем и Греция), считая биметаллизм лучшим типом денежной системы для поддержания устойчивости своих национальных денег, заключили монетную конвенцию (1865 г.) сроком на 15 лет о создании Латинского монетного союза, предусматривающего:

— свободную чеканку монет из золота и серебра (при соблюдении их официального стоимостного соотношения 1:15,5;
— обязательный прием этих монет всеми государственными кассами стран-членов союза;
— одинаковое весовое содержание и пробу металла в национальных денежных единицах (4,5 г чистого серебра или 0,29 г чистого золота) во всех странах, равное содержанию французского франка;
— свободное обращение национальных монет из золота и серебра одних стран-членов союза на территориях других стран-членов союза;
— для неполноценных (номинальная стоимость которых выше их стоимости) мелких монет из серебра, достоинством менее 5 фр., была установлена ограниченная закрытая чеканка при одновременном ограничении каждого платежа в этой монете на сумму не более 50 фр.
При этом эмиссия таких монет в соответствующих странах осуществлялась в объемах не более чем 6 фр. (6 лир или 6 драхм) на душу населения.

Уместно отметить, что Латинский монетный союз был прообразом современного Европейского союза.

К концу XIX века странам Латинского монетного союза пришлось отказаться от биметаллизма, прекратив, в первую очередь, свободную чеканку серебряных монет. Это было связано с непрерывным и все возрастающим обесценением серебра (из-за удешевления его добычи), хотя оставшиеся в обращении серебряные монеты достоинством свыше 5 фр. сохранили свою неограниченную платежную силу.

Латинский монетный союз, а с ним и биметаллизм, практически прекратили свое существование в период первой мировой войны. На смену биметаллическому типу денежных систем пришел монометаллизм.

При монометаллизме роль всеобщего эквивалента выполнял один металл — серебро или золото (не считая меди в Древнем Риме), хотя в обращении мог находиться и другой металл, который, однако, не мог выполнять роль (второго) всеобщего эквивалента, в связи с чем его роль была ограничена. Такой тип денежной системы, в котором использовались два благородных металла, из которых один — золото, выполнял роль всеобщего эквивалента, а обращение другого металла было ограничено, назывался «хромающим» типом монометаллической денежной системы».

При монометаллизме во внутреннем обращении стран могли, находится, наряду с золотыми или серебряными монетами, и банкноты, которые были либо свободно-обмениваемыми на металл по номиналу, либо ограниченно-обмениваемыми на металл (центральным банкам других стран на слитки), либо вообще не обмениваемыми на металл, а только представлявшими его де-юре.

Серебряный монометаллизм существовал в ряде стран. Например, в Китае он просуществовал вплоть до 1935 г.

В США в 1873 г. была запрещена свободная чеканка новых серебряных монет, а платежная сила находящихся в обращении серебряных монет была ограничена суммой в 5 долларов (при каждом платеже).

В Англии в 1798 г. был издан закон, запрещавший чеканку новых серебряных монет и ограничивающий платежную силу находящихся в обращении серебряных монет суммой в 25 ф. ст. (по каждому платежу).

В России серебряный монометаллизм существовал с 1839 г. по 1858 г., в Голландии — с 1847 г. по 1875 гг., в Индии — с 1852 г. по 1893 г.

При серебряном монометаллизме, введенном в России, куда входила и Украина, реформой Канкрина, содержание серебряного рубля с 1 июля было установлено в 4 золотника 21 долю чистого серебра. В обращение серебряный рубль поступил 1 января 1840 г. В дальнейшем серебряные и медные монеты подлежали закрытой чеканке из металла, принадлежащего казначейству и имели ограниченную платежную силу. Например, крупные серебряные монеты (номиналом от 25 коп. до 1 руб.) подлежали приему в один платеж на сумму, не превышающую 25 руб., а серебряные монеты достоинством до 25 коп. и медные монеты могли быть приняты для совершения одного платежа на сумму не более 3 руб.

Золотой монометаллизм возник первоначально в Англии в конце XVIII — начале XIX вв. В мировой практике золотой монометаллизм получил широкое распространение в последней четверти XIX века.

В России после серебряного монометаллизма наступил длительный период бумажноденежной валюты, а затем в 1897 г. вводится золотой монометаллизм. Содержание 10-ти рублевой золотой монеты (империала), чеканившийся с этого (1897 г.), было установлено в 1 золотник 78,24 доли (7,74 г) чистого золота.

Империалы и полуимпериалы имели неограниченную платежную силу и чеканились неограниченно из золота, принадлежащего любым частным лицам. Золотой монометаллизм просуществовал в России вплоть до 1914 г.

Золотой монометаллизм в США пришел на смену серебряному монометаллизму в 1873 г. Первоначально золотое содержание доллара было установлено на уровне 1,60377 г. Но, начиная с 1900 г., золотое содержание доллара было снижено до 1,50463 г. чистого золота. В 1934 г., в связи с проведенной девальвацией (после мирового экономического кризиса 1929—1933 гг.), золотое содержание доллара было установлено в 0,888671 г чистого золота.

Золотой монометаллизм существовал в форме золотого стандарта — денежной системы, в которой роль всеобщего эквивалента играл один металл — золото.

Уместно отметить, что золотой стандарт способствовал развитию рыночных отношений, развитию производства, кредита и кредитных систем во всех странах, а также росту международной торговли. Золотой стандарт как тип денежной системы существовал в трех формах: золотомонетного, золотослиткового и золотодевизного стандартов.

При золотомонетном стандарте осуществлялась свободная чеканка золотых монет на государственных монетных дворах из золота, предоставляемого в неограниченных размерах любыми лицами, в том числе и иностранцами.

Монеты чеканились в установленном и неизменном (по весу и пробе) золотом содержании национальной денежной единицы.

Для золотомонетного стандарта характерным является свободный ввоз и вывоз золота в/из страны, что, собственно, и способствовало функционированию механизма автоматического регулирования валютного курса, который при таких условиях, мог отклоняться от валютного паритета только в пределах стоимости двойной пересылки золота из одной страны в другую, т. е. в пределах золотых точек.

Для золотомонетного стандарта присущ также свободный обмен знаков денег на деньги — золотые монеты.

Золотомонетный стандарт до первой мировой войны существовал в большинстве стран. После войны, за исключением США, практически во всех воевавших странах, золотые монеты ушли из обращения, а послевоенная разруха и дефицит госбюджета способствовали переполнению каналов денежного обращения денежными знаками, непрерывно обесценивающимися. Поэтому в большинстве воевавших стран после затяжной инфляции были проведены денежные реформы, в результате которых золотой стандарт был восстановлен в урезанном виде — в виде золотослиткового и золотодевизного стандартов. Среди причин, препятствующих восстановлению золотомонетного стандарта в европейских странах, следует назвать происшедшее после первой мировой войны перераспределение мировых запасов золота.

Например, только в США доля мировых запасов золота за период с 1913 г. по 1924 г. возросла с 31,7 % до 46,0 %.

Вместе с тем, во всех странах европейского континента доля мировых запасов золота за тот же период снизилась с 49,3 % до 34,0 %. Поэтому страны европейского континента, не имея достаточного золотого запаса для обеспечения банкнот, не могли восстановить их свободного обмена на металл (не говоря уже о свободной чеканке золотых монет).

Страны, имевшие значительные запасы золота (Англия, Франция, Япония), ввели у себя золотослитковый стандарт, в то время как страны с ограниченными запасами золота (Австрия, Дания, Германия, Норвегия и др.), ввели у себя золотодевизный стандарт.

Золотослитковый и золотодевизный стандарты отличались от золотомонетного стандарта тем, что в них не было восстановлено ни обращение золотых монет, ни их чеканка, ни свободный обмен банкнот на золотые монеты, ни свободный ввоз/вывоз золота в/из страны.

При таких условиях и золотослитковый, и золотодевизный стандарты представляли собой урезанный вид золотого стандарта. Это вытекает из того, что золото хоть еще и было деньгами, но во внутреннем обороте оно не использовалось как деньги, так как не выполняло таких функций денег как средство обращения и средство платежа.

Золотослитковый стандарт еще предусматривал обмен банкнот на золото, но при условии их предъявления лишь на крупные суммы, соответствовавшие стоимости золотых слитков. Например, в Англии вес обмениваемого золота составлял не менее 400 тройских унций, представлявших собой слиток весом в 12,4 кг, что, соответственно, требовало 1700 фунтов стерлингов банкнотами. Во Франции для обмена банкнот на золото (слиток в 12,7 кг) требовалось, соответственно, 215 тыс. франков.

Для золотодевизного стандарта характерно, что банкноты обменивались не непосредственно на золото, а на девизы (выраженные в фунтах стерлингов или в долларах США). При золотодевизном стандарте непосредственный обмен банкнот на золото был практически невозможным, так как посредником между национальными банкнотами и золотом выступала иностранная валюта. Это означало, что золото и внутри стран, и между странами еще существовало как деньги, но деньги, которые в основном выполняли только функцию сокровищ, а все остальные денежные функции выполняли полноправные представители золота — банкноты.

Отметим, что золотодевизный стандарт получил широкое распространение и способствовал установлению валютной гегемонии одних стран над другими, хотя ослабление устойчивости валюты страны-гегемона оказывало непосредственное влияние на устойчивость валюты зависимых стран. Однако существование золотодевизного стандарта было опасно не только зависимым странам, но и странам-гегемонам (Англии и США), так как возможность накопления их валют у зависимых стран означала, что последние могут предъявить накопленные ими запасы долларовых и стерлинговых девиз соответствующей стране-гегемону и истребовать часть ее золотого запаса.

Уместно отметить, что и золотослитковый, и, в особенности, золотодевизный стандарты были весьма шаткими типами металлических денежных систем, которые под ударами мирового экономического кризиса 1929—1933 гг. потерпели крах в большинстве стран.

К 1936 г. золотой стандарт практически прекратил свое существование, но золото все еще продолжало играть роль денежного товара и всеобщего эквивалента.

К началу второй мировой войны (и, в особенности, после нее) денежные системы большинства стран стали бумажноденежными, в том числе и банкнотного типа. Для таких систем характерно наличие в обращении банкнот, (полноправных представителей действительных денег), как с фиксированным, так и с нефиксированным золотым содержанием и разменной монеты (из серебра, меди и сплавов недрагоценных металлов) и без дефицитность государственного бюджета, при наличии денежно-кредитного регулирования экономики.

С демонетизацией золота во всех странах утвердилась бумажноденежная система кредитного, либо фидуциарного типа.

Для кредитного типа денежной системы характерны следующие черты:

— независимость центрального банка от правительства в сфере денежно-кредитного регулирования;
— эмиссия денег центральным банком страны, не используемая для покрытия дефицита государственного бюджета;
— отсутствие эмиссии денежных билетов и монет казначейством страны;
— эмиссия безналичных (депозитных) денег коммерческими банками страны в виде предоставляемых банками ссуд, зачисляемых на текущие счета клиентов в банках;
— наличие тенденции к увеличению доли безналичного оборота (в связи с развитием новых платежных кредитных инструментов) за счет снижения доли наличной его части;
— возможность инфляции;
— наличие денежно-кредитного регулирования экономики через регулирование денежной массы (денежного предложения) в стране, в том числе и валютного регулирования.

Демонетизация золота означала утрату связи денежных систем с золотом. Но демонетизация означала не только уход из обращения золота, но и уход из обращения и его знаков, его полноправных представителей — банкнот. Демонетизация означала возникновение денежных систем иного типа, в которых нет, не только золота, но и его знаков — банкнот. Поэтому в современных денежных системах в обращении находятся не банкноты, а денежные билеты без собственной стоимости, требующие денежно-кредитного регулирования устойчивости их покупательной способности.

Для фидуциарного (бюджетного) типа денежной системы характерно:

— наличие зависимости центрального банка от правительства в сфере денежно-кредитного регулирования;
— наличие финансирования центральным банком дефицита государственного бюджета за счет эмиссии денежных билетов и монет;
— наличие эмиссии казначейских денежных билетов государственным казначейством;
— наличие инфляции;
— наличие государственного регулирования в ущерб денежно-кредитному регулированию экономики;
— наличие жестких валютных ограничений в стране.

В зависимости от уровня вмешательства государства в экономические процессы в стране различают рыночные и нерыночные типы денежных систем.

Для рыночного типа денежной системы характерно создание режима наибольшего благоприятствования для развития внутренней и внешней торговли.

При таких условиях в стране отсутствуют валютные ограничения на валютные операции с валютными ценностями, как для резидентов, так и для нерезидентов. Национальная валюта страны свободно используется на главных мировых валютных рынках и денежная система, следовательно, является и рыночного, и открытого типа. Ярким примером денежной системы рыночного типа в стране является система золотомонетного стандарта, при которой регулирование государством рыночных отношений практически отсутствовало при условии свободного ввоза/вывоза золота в/из страны.

Ярким примером денежной системы нерыночного типа является денежная система, существовавшая в бывшем СССР. Причем, несмотря на то, что советский рубль по закону имел золотое обеспечение и потому относился к банкнотам, фактически это была замкнутая валюта, так как в стране существовали не просто валютные ограничения, а валютная монополия государства на осуществление всех валютных операций с валютными ценностями как внутри страны, так и за рубежом.

Понятно, что при таких условиях советский рубль не использовался в международных расчетах, а его эмиссия строго регламентировалась государством (кассовый план центрального банка страны — Госбанка Союза ССР, утверждался Верховным Советом страны). Вместе с тем, система централизованного планирования не смогла обеспечить устойчивости советского рубля.

Соответственно, переполнение каналов денежного обращения денежными знаками (каким был советский рубль по отношению к золоту) сверх количества необходимых обращению действительных денег (количества, определяемого законом Кн), означало инфляцию (в марксистской трактовке), приводившую советский рубль к обесценению. Однако, в административно-командной системе с плановым ценообразованием, инфляция проявлялась не в росте цен, а в вымывании из открытой товаропроводящей сети в специализированные закрытые магазины товаров, пользующихся повышенным спросом у населения, так как для всех товаров, реализуемых по ценам ниже реально возросшей себестоимости, не хватало.

Уместно отметить, что в любых типах денежных систем действует и объективный закон Грешема-Коперника, в соответствии с которым «худшие деньги вытесняют из обращения лучшие» или, другими словами, менее ценные деньги всегда вытесняют из обращения более ценные деньги.

Развитие денежных систем

История денежной системы России рассматривается ниже в аспекте основных стадий эволюционного развития институтов денег и государства. Под эволюцией понимаются процессы совершенствования, трансформации или обновления денежной системы. История денег наряду с эволюционными процессами включает в себя и противоположные по содержанию процессы деградации или ослабления этой системы.

Принципиальное отличие русской денежной системы от систем ведущих западных держав обусловливалось тем, что рубль изначально служил инструментом собирания земель в единое государство, а не колонизации территорий других государств.

Образование единого русского государства тесно связано с соединением великокняжеской и денежной власти. Киевская Русь имела свою чеканку монет и в то же время широко использовала монеты других государственных образований того времени. Первое предопределяло силу, а второе слабость великого князя. После того, как удельные русские княжества стали улусами Золотой орды, чеканка монет владельцу ярлыка на великое княжение была запрещена. У Новгорода Великого, остававшегося свободной вечевой республикой, гипотетически вроде бы был шанс получить экономическое преимущество над княжествами, находящимися под монгольским игом.

Почему же этот шанс не был использован? Основной причиной данного исторического феномена было то, что Новгород не стал центром эмиссии рубля (если бы такое случилось, то были бы не рубли, а гривны и куны). Новгородцы вели большую для того времени торговлю с Западом. Экспорт сырьевых товаров на Запад был существенно больше импорта. Активное сальдо внешней торговли покрывалось ганзейской монетой. Новгородцы прониклись идеей о передовой ганзейской денежной системе и с 1410 г. перешли на немецкие марки и пфенниги, а точнее сделали их главной валютой, что привело к глубокому кризису.

Использование денег для решения политических и геополитических задач привело к тому, что они, наряду с выполнением многообразных экономических функций, стали инструментом идеологии и идеологической борьбы. В этом качестве деньги постепенно получили статус государственной идеи, то есть доверие общества к национальной валюте стало равнозначно доверию к власти.

Дискредитация национальной валюты, подрыв доверия к ней, пропаганда "преимуществ" применения зарубежных денег использовались в качестве элементов идеологической борьбы. Но деньги всегда служат национальной идее страны, осуществляющей их эмиссию.

Отказ Новгорода от идеи создать свою денежную систему закономерно привел к потере им статуса Великого; вечевая республика быстро перешла в разряд заурядной периферийной территории. Включение Новгорода Великого в состав Ганзейского союза осуществлялось, на основе как будто равноправных договоров, но фактически Новгород получил статус фактории цивилизованной Ганзы.

Самостоятельный выход на западный рынок для новгородских купцов был закрыт, в денежных расчетах получалось так, что вся прибыль от вывоза сырьевых товаров из новгородских факторий оставалась у Ганзы. Народники в XIX в. упрекали царское самодержавие в том, что оно задушило вечевую демократию. Однако факты говорят о другом: вечевая республика задохнулась в железных монетарных объятиях западной торговой демократии еще до того, как в России сложилось самодержавие.

В тот период, когда Новгород потрясал кризис, связанный с "пфеннигизацией" денежного обращения, Москва уже начала реализовывать денежную реформу, подчиненную великой идее - сделать рубль деньгами независимого от Золотой Орды государства. Московский великий князь стал по настоящему великим после того, как Москва возобновила чеканку своих монет и превратилась в денежный центр русского мира. При собирании земель Московским государством применялись, конечно, и военные методы, но главным оружием, а точнее инструментом строительства Российской империи стал рубль.

Московское, а затем Российское государство допускало хождение на своей территории западной монеты. Особенно широкое распространение получили "ефимки" (иоахимсталеры). Но зарубежная монета никогда не допускалась в качестве ведущей, а с 1649 г. право покупки иностранной монеты принадлежало только казне. Российское государство формировалось на основе внутреннего рынка и соответственно на базе русского рубля.

Во внешней торговле России изначально главным направлением было восточное (включая юго-восточное). Сальдо восточной торговли, в отличие от западной, не было активным. Но торговля с Востоком для России всегда была в стратегическом плане несопоставимо эффективнее, чем с Западом. Россия продавала на Восток изделия своей промышленности и покупала товары массового спроса и полезные материалы для промышленности. Восточная торговля в отличие от западной не наносила ущерба денежной независимости России. Все это и предопределило направления развития национальной денежной системы.

При Петре I Россия совершила прорыв в Западную Европу, и, казалось бы, у Запада появился шанс заключить ее в свои монетарные объятия по той же схеме, как было в свое время с Новгородом Великим. Подобные планы не только существовали, они частично осуществлялись при жизни Петра и особенно после его смерти. Россия не повторила судьбу Новгорода Великого в силу ряда причин.

К их числу относится сильная самодержавная власть, без которой Россия могла пойти по пути Индии, превращенной с помощью фунта стерлингов в колонию. Спасла Россию от "объятий" Запада идея сильного централизованного государства с развитым внутренним рынком и с достаточно независимой денежной системой.

Во время своего путешествия по Западной Европе Петр I посетил монетный двор Англии, возглавлявшийся И. Ньютоном. Великий ученый в то время завершил перевод чеканки монет на более совершенную технологию, обеспечившую производство высококачественных монет.

Эти монеты пользовались широким спросом в Европе и в других частях света. Фунт стерлингов начал вытеснять талер и завоевывать мир. Ньютон предложил Петру I услуги по чеканке для России английских монет. Но Петр I считал, что русские монеты должны возвеличивать русскую корону. Правительству Петра I и последующим российским властям XVIII в. удалось создать весьма совершенную денежную систему. Это были русские деньги, которые служили интересам всех слоев русского государства, поэтому созданная тогда денежная система успешно выполняла позднее свои функции, несмотря на все трудности и проблемы.

Техническая эволюция русских денег пошла тем же путем, что и на Западе. От ручной чеканки монет переходили к машинной, от некачественных монет к более качественным. При металлическом денежном обращении Россия испытывала серьезные трудности из-за необходимости закупать медь и серебро на Западе. К середине XVIII в. удалось начать разработку отечественных месторождений цветных металлов. Острота проблемы с металлом для производства монет была снята. Но с развитием внутреннего рынка и с ведением войн России, как и Западу, стало не хватать металлических денег, и был освоен выпуск бумажных.

Переход к ним - важный этап в эволюции денежной системы России. Бумажные деньги получили широкое распространение лишь в XVIII в., то есть намного позже, чем металлические. Первоначально они были в обращении на равных правах с металлическими, хотя население все еще отдавало предпочтение металлическим деньгам. Сложилось даже глубоко ошибочное мнение, что бумажные деньги являются чем-то вроде суррогата металлических. Золотые и серебряные монеты ценились выше бумажных денег в силу того, что их количество было ограничено. Но с точки зрения удовлетворения потребностей в деньгах это было не преимуществом, а недостатком металлического денежного обращения.

Бумажные деньги получили распространение позже металлических по трем причинам. Во-первых, технология изготовления высококачественной бумаги появилась намного позже, чем развилось металлургическое производство. Во- вторых, размеры государств и масштабы торговли до XVIII в. были таковы, что не было потребности увеличивать денежную массу больше, чем позволяло металлическое обращение. В-третьих, использование бумажных денег для кредитных операций и для хранения денежных средств обусловливало необходимость организации достаточного числа банков, без которых можно было обойтись при использовании металлических денег.

Бумажные деньги впервые в России были выпушены в обращение в 1769 г. в виде ассигнаций. Как пишет А. И. Юхт, признаком технической невозможности обслуживать возросшее денежное обращение с помощью металлических денег стало непомерное увеличение удельного веса медных монет, которые вместо естественных для них разменных функций стали играть роль основного платежного средства. Осуществление платежей медными деньгами было крайне неудобно. Вес 100 руб. составлял свыше 6 пудов, а 1000 руб. - 62,5 пуда. Перевозка, скажем, платежей в казну требовала значительных расходов. Подготовка к выпуску бумажных денег велась еще при Петре III, который издал указ об учреждении Государственного банка и выпуске банковских билетов. Но этот указ не был выполнен.

В 1768 г. началась успешная для России русско-турецкая война. Имевшихся в обороте металлических денег было недостаточно для оснащения армии, основания и строительства Одессы и Севастополя, постройки Черноморского флота, поселений в Новороссии и т. п. Все эти проблемы были успешно решены с помощью выпуска бумажных денег. Согласно правительственному манифесту (1768 г.) в Петербурге и Москве учреждались 2 банка для эмиссии и размена ассигнаций. В целях экономии серебряных денег ассигнации разменивались на медные монеты. В 1772 г., чтобы избежать скопления медных денег в столицах, были учреждены банковые конторы в губерниях.

Ассигнации печатались на белой бумаге, имевшей водяные знаки и крупные надписи "Любовь к отечеству", "Действует к пользе оного", а также ряд мелких. Как видно из надписей, национальную идею бумажных денег при Екатерине II понимали правильно. Это предопределило тот факт, что "первый блин" с выпуском бумажных денег получился отнюдь не "комом". В 1775 г. в обращении находились уже ассигнации более чем на 20 млн. руб., из них военные расходы поглотили 13 млн., то есть превзошли в 4 с лишним раза первоначально намеченную сумму 1 . Все ассигнации были обеспечены свободным разменом на медные деньги.

Критики бумажной денежной системы, созданной при Екатерине II, обычно смешивают два периода ее функционирования - первые 20 лет и последующие годы, начиная с манифеста 1786 года. Начальные 17 лет использования ассигнаций в России можно признать успешными для института бумажных денег. Курс ассигнационного рубля по отношению к серебряному на Петербургской бирже с 1769 по 1786 г. снизился всего на 1 коп.: с 99 коп./руб. до 98 коп./руб. После издания манифеста 1786 г. к напечатанным до этого ассигнациям на сумму 46, 2 млн. руб. за один 1787 г. напечатали дополнительно ассигнаций на 53,4 млн. руб., что практически не сказалось на биржевом курсе ассигнаций по отношению к серебряному рублю, но в дальнейшем этот курс начал снижаться и в последний год правления Екатерины II (1796 г.) составил 79 коп./руб.

Эмиссия бумажных денег при Екатерине II привела к увеличению денежной массы в ассигнациях с 2,6 млн. руб. до 157,7 млн. руб. (то есть в 60 раз), однако их рыночный курс в серебряной монете снизился лишь в 1,25 раза. Теоретически рассуждая, это доказывает, что на обесценивание бумажных денег в период их совместного обращения с металлическими монетами влияла не столько возможность размена бумажных денег на золотые и серебряные, сколько соответствие количества денег потребностям товарного обращения и инвестиций. Руководители финансов екатерининского времени обращали внимание на отсутствие прямой связи между объемом эмиссии бумажных денег и их курсом в серебре.

Говоря об успехах денежной политики правительства Екатерины II, мы далеки от мысли, что эта политика и соответствующие российские власти были в тот период идеальны. Они нигде и никогда не являлись такими. После первой русско-турецкой войны выпуск бумажных ассигнаций сократился в 4,5 раза, что было оправдано уменьшением потребности в деньгах. Но после 6 лет соблюдения умеренности в денежной эмиссии с 1782 г. начался новый период ускорения выпуска бумажных денег. На сей раз печатание ассигнаций было связано не только с хозяйственным освоением, заселением и укреплением южных территорий России и с расходами по армии и флоту.

Все большую долю в расходной части бюджета стали занимать постоянно растущие затраты на содержание двора, бюрократического аппарата, а также выплаты по зарубежным займам.

Расходы на содержание двора при Екатерине II увеличились в 5,3 раза, аппарата управления в 5,8 раза, армии в 2,6 раза. За этими цифрами стоят разные социальные процессы. Увеличение расходов на армию свидетельствовало о продолжении выполнения дворянством своей функции, ради которой оно было наделено землей - то есть военной службы.

Рост расходов на содержание двора и аппарата управления свидетельствовал о другом: после смерти Петра I двор и дворянство опережающими темпами увеличивали непроизводительные расходы. Крупные и средние землевладельцы тратили доходы от экспорта сельскохозяйственной продукции не на развитие сельского хозяйства или промышленности, а на импорт европейских товаров, оплату гувернеров, путешествия в Европу и т. п. При Екатерине II усилилось изъятие из сельского хозяйства.

Большая часть крестьян в России не были крепостными. Бесправие крепостных мало чем отличалось от положения лично свободных рабочих в Англии и других западноевропейских странах. Российские крестьяне, в том числе и крепостные, активно участвовали в торговле и даже в предпринимательстве. Помещики не препятствовали своим крепостным зарабатывать деньги, поскольку не имело смысла отказываться от получения оброка в крупных суммах. Переходу на капиталистический путь ведения сельского хозяйства препятствовало отсутствие экономических условий для приумножения аграрного капитала.

Гипотетически капиталистический путь развития сельского хозяйства предполагает, что доходы от него не проедаются полностью, а накапливаются и вкладываются в технику, удобрения, скот и т. п. Феодальное присвоение ренты сдерживало развитие России в той мере, в какой феодалы и двор проедали созданный продукт. Дворянство, двор и другие представители правящего слоя сформировали так называемое привилегированное потребление импортных изделий, то есть они тратили доходы от экспорта сельскохозяйственной продукции на поддержание рабочих мест в Европе.

Павел I издал указ о введении протекционистских тарифов, но тем самым он еще больше восстановил против себя двор и аристократию. Трагедия этого царя состояла в том, что он не способен был выражать национальную идею, как это умели делать Петр I и Екатерина II. Об этом говорит даже такая деталь, как религиозный характер надписи на новых высококачественных монетах, выпуск которых впервые в России начался при Павле I: "не нам, не нам, а имени твоему".

Перепутал Павел I религиозную идею с национальной! Не понимал он и того, что, дав указание убрать с монет портретное изображение Екатерины II, он подрывал авторитет власти. Высококачественные монеты Павла I впервые в истории России вошли в обращение в Западной Европе. Однако курс конвертируемого рубля по отношению к талеру был искусственно занижен, возникла опасность скупки русских монет с целью переплавки их в талеры с большим убытком для России. Поэтому от конвертации рубля отказались.

Взойдя на престол, Александр I сразу же издал манифест об отмене протекционистских запретов на вывоз товаров и таможенных тарифов, установленных Павлом I. Либерализм Александра I распространялся лишь на свободу для прозападного дворянства. Он облегчил условия вывоза из России, восстановил все привилегии дворянства, добавил к ним свободу выезда из страны, ослабление цензуры, открытие частных типографий. В итоге получилась некая гремучая смесь феодального паразитизма и демократических свобод (для дворянства!).

Эта смесь будет проявлять свои гремучие свойства в течение всего XIX в. и начала XX века. При Александре I выпуск бумажных денег продолжал нарастать и в 1810г. за ассигнацию давали уже лишь 25 коп./руб. серебром. Кризис денежного обращения, начавшийся еще при Екатерине II, и сопровождавшийся инфляцией и отставанием в развитии промышленности и сельского хозяйства достиг высокой степени остроты.

В этом были виноваты не бумажные деньги, как таковые, а та социальная и государственная политика, ради которой производился выпуск ассигнаций. Либеральная политика Александра I обусловила рост внешней торговли: объем русского экспорта с 29 млн. руб. в начале 90-х годов XVIII в. увеличился до 58 млн. руб. к 20-м годам XIX века 2 .

Значительная часть доходов от возросшего экспорта транзитом через расходы по импорту в интересах правящего сословия откачивалась в Европу, гнет на податные слои общества возрастал, экономика и социальная сфера пребывали в застое. Приближенные ко двору сторонники либеральных реформ убеждали самодержца, что главное - переход к конституционной монархии. Можно, однако, утверждать, что дворянская конституция не решила бы никаких проблем. В частности, свобода, предоставляемая экспортерам и импортерам, лишь усугубляла основное экономическое и социальное противоречие: темпы роста расходов правящего сословия опережали темпы экономического роста.

Если деньги используются для целей далеких от национально-государственных интересов, то денежная система будет в расстройстве, ее преобразования не дадут ожидаемого эффекта. И напротив, если государство проводит политику, направленную на развитие хозяйства, просвещения и науки, то денежная система эволюционирует успешно.

Подтверждением справедливости подобных суждений служат реформы денежной системы в период правления Николая I. После восстания декабристов царь глубоко разочаровался в либеральном дворянстве. Он нанес мощный удар по сословным привилегиям "высокородного" дворянства, подняв статус государственных служащих - чиновников. Были ограничены привилегии и стеснена свобода выезда за рубеж. Сокращение свобод и привилегий для дворянства в совокупности с мерами по поддержке предпринимательства оказали благоприятное воздействие на развитие хозяйства России.

Доходы от экспорта стали в меньшей степени проедаться, и у России появились средства для закупки машин за рубежом и для накопления некоторого собственного опыта в машиностроении. За короткий, по тому времени, срок - менее чем за 30 лет - Россия при Николае I перевела свою мануфактурную промышленность на машинное производство, то есть совершила первую промышленную революцию. В отличие от петровских реформ правительство Николая I не ставило страну "на дыбы", у государства хватало средств и для развития хозяйства, и для ведения войн с Турцией. Конечно, не все было идеально - отсутствие собственного машиностроения привело к техническому превосходству западных стран, подтвердившемуся в ходе Крымской войны, но в целом страной был сделан важный шаг вперед.

Министром финансов при Николае I был сторонник протекционизма граф Е. Ф. Канкрин, сменивший на этом посту активного проводника либеральной фритредерской политики Д. А. Гурьева. Между введением протекционистских тарифов и денежным обращением существует прямая связь. Когда по предложению известного в Европе теоретика и практика русского протекционизма Н. С.

Мордвинова в 1810 г. ввели запретительный тариф на ввоз товаров по импорту, курс российского ассигнационного рубля в шиллингах поднялся с 6,7 в 1811 г. до 11,12 шил. в 1812 году 3 . К противоположным результатам привела отмена протекционистского тарифа и замена его на фритредерский в 1816 году. Последовало обесценение русских денег, что привело к разорению промышленности, работающей на внутренний рынок. Ассигнации резко обесценивались. Это было выгодно феодалам, но мешало развитию промышленности и укреплению внутреннего рынка.

Российские феодалы, включая и придворную камарилью, как уже говорилось, были ориентированы на европейский рынок. Это следует учитывать при рассмотрении действий министра финансов Канкрина. В отстаивании интересов внутреннего рынка он выигрывал войну с фритредерами, не идя на открытый бой и прямую атаку против либерализма.

Канкрин добивался укрепления денежно-кредитной системы, проводя последовательную политику с помощью финансовых маневров. В частности, им были решены проблемы перехода к бездефицитному бюджету и устойчивому денежному обращению. При этом он зафиксировал курс обесценивающихся ассигнаций и не допустил его дальнейшего падения, отказавшись от "лобовой" атаки на ассигнации в виде их полной замены казначейскими билетами.

Для поднятия престижа бумажных денег в 1831 г. были выпущены на относительно небольшую сумму разменные на золото и серебро казначейские билеты, обеспеченные гарантией государства на безусловное погашение. Альтернативный либеральный метод укрепления курса бумажных денег состоял в сокращении количества денег в ассигнациях с целью поднять их курс в серебре. Для Канкрина это было неприемлемо, поскольку привело бы к уменьшению денежной массы. Оставить обращение ассигнаций в прежнем виде тоже было нельзя, так как обесценение бумажных денег лишало денежную систему стабильности и устойчивости. Канкрин произвел финансовый маневр - он восстановил наряду с бумажными деньгами полноценное металлическое обращение.

В 1839 г. в России были учреждены депозитные кассы, выпускавшие депозитные билеты, обеспеченные серебром - рубль за рубль. Тем самым снималась острота проблемы устранения множественности курсов бумажных и металлических денег. По манифесту 1839 г. об устройстве денежной системы серебряный рубль в виде монет и разменных на монеты кредитных билетов объявлялся главной законной денежной единицей, а обесцененный ранее ассигнационный рубль оставался в обращении в качестве второстепенного знака по установленному государством фиксированному курсу к серебряному рублю. С точки зрения эволюции денег это означало начало трансформации ассигнационных бумажных денег в кредитные.

Завершилась денежная реформа в 1843 г. началом изъятия ассигнаций из обращения и заменой их на кредитные билеты, размениваемые на серебряные и золотые монеты по предъявлению. Высокий класс финансовых маневров Канкрина подтверждается тем фактом, что кредитные билеты ходили наравне с монетами и поступление золота в обмен на кредитные билеты преобладало над требованиями обмена бумажных денег на золотые монеты. Почему главной монетной единицей Канкрин избрал серебро, а не золото?

По экономической логике, серебряных монет всегда больше, чем золотых и они дешевле золотых, но дороже медных. По-видимому, такой специалист, как Канкрин, проводил оценочные расчеты потребности в серебряных монетах. Его расчеты оказались правильными. Бумажные деньги являются кредитными лишь в том случае, если их курс по отношению к ходящим наравне с ними серебряными монетами обеспечен на уровне рубль к рублю. При Канкрине удалось сделать бумажный рубль кредитным, но после его смерти (1845 г.) ситуация изменилась. Последующие министры финансов уже не могли противостоять тем внутренним и внешним силам, которые выигрывали при обесценении рубля. Уже через 2 года после смерти Канкрина количество бумажных денег увеличилось в 1,6 раза 4 .

После Крымской войны размен кредитных билетов на золото и серебро прекратился. Начался новый этап бумажно-денежной и ценовой инфляции. Сам по себе отказ от размена бумажных денег на золото и серебро не угрожал экономической безопасности России. Об этом свидетельствует практика XIX века. Одновременно с началом правления Александра II в США буржуазное правительство для покрытия расходов по ведению гражданской войны и для устранения ее последствий выпустило 4 млрд. неразменных долларов 5 . Эта огромная сумма нисколько не повредила США.

Напротив, там развернулось бурное строительство, создавались импортозамещающие производства, прокладывались железнодорожные пути и т. п. Все это делалось без социальных жертв и потрясений. Такое успешное использование неразменных бумажных долларов объясняется беспрецедентным усилением протекционизма. После того, как Юг ответил гражданской войной на жесткий протекционистский закон буржуазного правительства, с 1850 г. по 1860 г. США практически отказались от внешней торговли и провозгласили лозунг "внутренний рынок безграничен". США стали лидером мировой экономики, потому что денежный капитал там был доступен предпринимателям, работавшим на внутренний рынок.

Денежная система
Рубль 1861 года


Александр II осуществлял отмену крепостного права и проводил другие реформы на прямо противоположной основе, опираясь на займы, импорт и экспорт сырьевых товаров в Западную Европу, Отмена крепостного права не дала ничего близкого к результатам, полученным США после отмены рабства. И именно потому, что в России и в США проводились диаметрально противоположные кредитно-денежные политики!

Денежные реформы 1856 - 1861 годов осуществляли "молодые финансисты", придерживавшиеся крайних либеральных взглядов и ориентировавшиеся на фритредерскую политику - в интересах финансового капитала Запада.

Входе реформ ставились цели:

1) избавиться от изобилия бумажных денег не путем сложных маневров "отсталого" Канкрина, а простым выводом их из обращения, то есть путем сокращения денежной массы;
2) перейти на конвертируемость рубля;
3) ликвидировать управление банками со стороны государства и перейти к системе коммерческих банков;
4) заменить прямую эмиссию денег государством займами и операциями с ценными бумагами, в том числе на западных биржах.

Из записки, представленной Великому Князю Константину Николаевичу Действительным Статским Советником Рейтерном в 1857 году.

"Денежная система наша пошатнулась. Необходимо ее восстановить, иначе доход будет уменьшаться, хотя не номинально, но на самом деле, а расход будет увеличиваться номинально и на самом деле. Восстановление этого необходимо, потому что оно обещано и потому что иначе пошатнется народное благосостояние. Восстановить денежную систему можно только посредством сильных замов. При такой предвидимой необходимости прибегать в огромной степени к займам, мы делаем все, что можем, чтобы ослабить и, наконец, закрыть источник, из которого до сих пор главнейшее заимствовали, т. е. вклады в Банках.

Не могу не повторить своего убеждения, что это не может продолжаться. Или надобно остановить развитие частного кредита, предприятий, остановить свободное обсуждение экономических вопросов и идти дальше по–прежнему к неминуемом, но может быть отдаленному банкротству, или стараться всячески развить производительные силы, частные предприятия и кредит, и приготовить нашему благосостоянию прочное будущее, но зато в настоящем отказаться от расходов, несоразмерных с расходами, и употреблять кредит на покрытие случайных и, во всяком случае, не таких огромных дефицитов и на восстановление денежной системы."

В числе первых финансовых мер, которыми, можно сказать, дебютировал новый министр Милютин, наиболее обратило на себя внимание и вызвало наиболее осуждения открытие размена бумажных денег на звонкую монету. Указ по этому предмету был подписан 4-го апреля, а 25-го числа определен самый порядок производства размена, открытого с 1 мая. Разменный фонд Государственного Банка определен был в 79 миллионов рублей золотой и серебряной монетой и 12 миллионов в государственных бумагах. В подкрепление этого фонда заключен 14 апреля внешний заем 5-процентный, под названием «седьмого», в 15 миллионов фунт стерлингов, чрез банкирские дома Ротшильдов в Лондоне и Париже. В связи с этой операцией состоялся 25 мая указ об отмене последовавшего 29 декабря 1850 года запрещения вывоза за границу серебра в монете и слитках.

Размен производился по установленному правительством курсу (с постепенным в течение известного времени и возвышением ценности кредитного рубля до приведения его al pari). Вначале операция пошла было удачно. В течение 1862 года (т. е. 8 месяцев) выпущено из банка звонкой монеты только 16780591 рубль. Заграничный курс нашего рубля поднялся в Лондоне с 33,5 до 34, 5 пенс, в Париже с 361фр. до 371 фр.

Но впоследствии дело приняло другой оборот, что приписывалось многим неблагоприятным обстоятельствам, в особенности польскому мятежу и политическим осложнениям, так что пришлось в (в ноябре 1863 года) прекратить размен, издержав напрасно 72, 5 миллиона рублей звонкой монеты и не достигнув цели. Поэтому финансовая операция навлекла сильные порицания на нового министра и составителя проекта действительного статского советника Евгения Ивановича Ламанского, занимавшего тогда должность товарища управляющего Государственным Банком (барона Штиглица).

Но порицания эти едва ли могли по справедливости падать на Ламанского: поданный им еще в ноябре 1861 года проект не был принят в полном его объеме; при обсуждении его в Финансовом Комитете и Министерстве Финансов этот проект подвергся изменениям в весьма существенных чертах; а потому вся ответственность за неудачу операции должна лечь на Финансовый Комитет и Министерство Финансов.

Сокращение рублевой денежной массы нанесло большой ущерб экономике России. Конвертируемость рубля ничего не дала и не могла дать для развития внутреннего рынка. Не в интересах России проводилась и банковская реформа 1856 - 1861 годов.

При Канкрине была создана достаточно стройная система контролируемых государством банков: Ассигнационный банк - эмиссия и размен денег; Коммерческий банк - торговые кредиты; Заемный банк - земельные кредиты; Приказы общественного призрения и сохранения казны - земельные кредиты, депозитарное обслуживание (типа Сбербанка) и т. п. С позиций "молодых финансистов" и стоящих за ними сил, главный порок о государственной банковской системы состоял в том, что она не допускала спекуляции денежными ресурсами. Вначале торговлю денежными ресурсами пытались ввести рыночным путем: выпустили в обращение процентные бумаги со ставкой в 5%, то есть выше, чем в старых банках.

Для повышения привлекательности процентных бумаг организовали их обращение на зарубежных биржах. Владельцы денег в России не соблазнялись высокой ставкой и не покупали подозрительные процентные бумаги, предпочитая хранить сбережения в проверенных старых банках. "Молодые финансисты", издали директиву о снижении процентов по вкладам в старых банках до 2% годовых. Клиенты все равно отдавали предпочтение старым банкам. Тогда "молодые финансисты", проигнорировав рыночные принципы "честной конкуренции", административным путем ликвидировали старые банки. Вкладчиков примерно наказали "за предрассудки", их ограбили: при переводе депозитов и ценных бумаг в новый банк их конвертировали по 65 коп. за рубль. Как писал С. Шарапов: "поместный класс лишили оборотных средств (ликвидировав прежние кредитные учреждения), а затем сдали в эксплуатацию частным банкам" .

Создание коммерческих банков в России в сочетании со сжатием денежной массы при ликвидации "избыточных" ассигнаций обусловило дефицит денежных средств не только для ведения сельского хозяйства, но и для развития промышленности, работающей на внутренний рынок.

Этот дефицит сохранялся до революций начала XX века и был одной из причин создания революционной ситуации. Обобщая исторический опыт, можно сказать: коммерциализация банковской системы никогда и нигде не была продвижением вперед в эволюции кредита. С коммерческой точки зрения, наиболее эффективна спекуляция денежными ресурсами. Далее по эффективности идет кредитование внешнеторговых операций, затем операций по внутренней торговле. Когда доходит очередь до инвестиций в промышленность или в сельское хозяйство, то у коммерческих банков "не остается" на это средств.

Созданная по реформе 1856 - 1861 годов кредитно-денежная система, ориентированная на импортные и спекулятивные операции, не имела средств для развертывания второй промышленной революции в России. Инвестиции в экономику России осуществлялись преимущественно за счет иностранных займов, носивших, как правило, связанный характер (кредитовались, по сути, западные компании). Банковская система все больше переходила в собственность западноевропейских финансовых акул.

В литературе существует мнение: "самодержавный строй в 1861 г. решился поделиться с обществом (тогда в лице, прежде всего крестьянства) частью прав собственности", благодаря чему "он смог на десятилетия продлить свое существование". Когда же в начале XX века он "пожадничал" и решил выпустить пар из котла социальной напряженности через узкий клапан предоставления политических свобод, "он вымостил дорогу к собственной гибели, потеряв вначале власть, а затем и собственность" 7 .

Но по реформе 1861 г. никто не делился и не думал делиться с крестьянами правами собственности. Напротив, раздел земель производился таким образом, что была создана конфликтная ситуация при обработке крестьянами имевшихся у них в пользовании наделов из-за вклинивания в них принадлежащих помещикам "отрезков". Самодержавие в процессе реформ 1856 - 1861 гг. поделилось не правами собственности, а денежной властью с коммерческими банками и с западными кредиторами. В ходе дальнейшей демократизации суда и печати Александр II поделился и частью политической власти, но в отличие от США, это было связано не с переходом к политическому господству сил, ориентированных на внутренний рынок, а, напротив, с усилением влияния прозападных кругов, враждебно настроенных и к самодержавию, и к развитию русского капитализма.

Почему же все-таки после реформ 1856 - 1861 гг. самодержавие продлило свое существование на десятилетия? Ответ заключается в следующем: самодержавие сохранило политическую власть благодаря укреплению государственного управления и развитию внутреннего рынка при Александре III, который начал свое правление с удаления от власти высокородных покровителей коррупционеров и противников развития отечественной промышленности. Его правительство оказало поддержку силам, ратующим за строительство собственных современных заводов. Заслугой правительства Александра III является то, что благодаря проводимой им политике в России развернулось строительство металлургических, химических и машиностроительных заводов, составивших основу тяжелой промышленности страны.

После 26 лет откладывания второй промышленной революции в России, она была проведена правительством Александра III. Государство усилило в тот период свою финансовую власть. В 1883 - 1884 гг. были приняты законы, поставившие коммерческие банки под контроль правительства. По указу царя снизили налоги на крестьян и установили подати на более имущие слои, в том числе и освобожденные прежде от податей. Для примера Александр III ввел налогообложение и на доходы от удельных имений, предназначенных для денежного содержания императорской фамилии.

Уже при жизни этого царя враждебная самодержавию прозападная часть финансовой власти готовилась взять реванш за временное усиление государственных финансов. Главным оружием борьбы с финансовой независимостью государств и с протекционистской политикой стало во второй половине XIX в. навязывание идеи золотого стандарта, то есть свободного размена бумажных денег на золотые монеты.

Пропаганда золотого стандарта строилась на описании преимуществ этой системы: деньги становятся конвертируемыми на мировом рынке, на них можно беспрепятственно приобретать товары для импорта. При этом обычно не говорят об отрицательных сторонах узкой ориентации денежной системы на обслуживание внешней торговли. Во второй половине XIX в. развитие промышленности в передовых странах достигло таких масштабов, когда разменных на золото бумажных денег было недостаточно для обеспечения товарно-денежного обмена внутри страны. Поэтому все, без исключения, передовые страны имели большое количество бумажных денежных единиц, неразменных на золото, даже в тех случаях, когда законодательство предписывало иметь определенное количество бумажных денег, свободно обмениваемых на золотые монеты.

Реванш враждебной интересам России финансовой власти начинался с подготовки к сокращению денежной массы в России и с принятия мер по этому сокращению. Начиная с 1885 г. министры финансов России отвлекали денежные средства для накопления золотых монет в казне. Тем самым интересы внутреннего рынка приносились в жертву идее конвертации рубля.

В 1897 г. Николай II подписал манифест о введении в России золотого стандарта, представленный С. Ю. Витте и одним из постаревших "молодых финансистов". Тем самым, образно говоря, царь подписал смертный приговор самодержавию. Золотой стандарт вводился в России на крайне невыгодных для страны условиях. Россия добровольно увеличивала вдвое свой внешний долг, взяв на себя обязательство, платить долги не серебром, а в золоте. Удельный вес неразменных на золото рублей был на порядок меньше, чем доля неразменных бумажных денег в странах Запада. Добровольное сжатие денежной массы ориентировало денежную систему России на первоочередное обеспечение экспорта и импорта. Для промышленности и сельского хозяйства денег постоянно не хватало.

Чтобы решать проблемы инвестиций и государственных расходов, правительство резко увеличило займы за рубежом, которые охотно давались под золотое обеспечение. За весь XIX в. до 1897 г. в русскую промышленность было вложено 429 млн. руб. иностранных инвестиций, а с 1897 г. по 1901 г. - 1043 млн. руб. Благодаря иностранным инвестициям и займам промышленный подъем в России продлился лишь до 1900 года. Затем настала пора "платить по счетам" за займы и иностранные инвестиции. В начале XX в.

Россия ежегодно выплачивала европейским банкам 482 млн. руб. золотом, то есть почти половину суммы полученной от них за 1887 - 1901 годы. Чтобы платить по внешним займам, нужно было наращивать экспорт зерна и других сырьевых товаров. Если принять вывоз до принятия золотого стандарта за единицу, то в 1902 г. он увеличился в 1,4 раза, а в 1903 г. почти в 1,6 раза 8 . Гнет крестьян усиливался, их принуждали отдавать зерно для экспорта различными способами. В промышленности из-за нехватки денежных средств тоже была высока социальная напряженность. В конечном итоге в 1901 г. промышленный подъем сменился острым кризисом, перешедшим с 1903 г. в депрессию, продолжавшуюся до 1908-1909 годов.

Можно сказать, что революция 1905 года была спровоцирована политикой выкачивания зерна из России для уплаты внешних долгов и процентов по ним. Либеральная прослойка в феврале 1917 г. совершила революцию. Временное правительство развалило кредитно-денежную систему. Большевики сначала разрушили банковскую и денежную системы до конца, а затем создали заново национальную денежную систему. Благодаря этому во время нэпа промышленность и транспорт были восстановлены примерно за 6 лет.

Система денежных отношений

Денежные средства хозяйствующего субъекта как собственные, так и заемные в соответствии с законодательством подлежат обязательному хранению в банках, за исключением переходящих остатков денег в кассах в пределах лимита, установленного банком.

Основой денежного оборота является безналичный платежный оборот, в котором движение денег осуществляется в виде перечислений по счетам в кредитно-банковских учреждениях и зачетов взаимных требований. Примерно пятая часть хозяйственного оборота осуществляется наличными деньгами через кассы организаций.

При безналичных расчетах факт оплаты товаров признается по моменту поступления денег на счетах в банках, а при расчетах наличными деньгами — по моменту поступления денежных средств в кассу организации. Реализация продукции (услуг), накопление и распределение выручки и прибыли, специальных средств, расчеты с поставщиками, получение и возврат банковских кредитов и другие хозяйственные операции опосредуются в основном безналичным денежным оборотом.

Для осуществления всех видов расчетов и хранения свободных денежных средств организации могут открывать в банках расчетные счета. Подразделениям организаций, не имеющим самостоятельного баланса, по ходатайству владельца основного счета могут открываться расчетные субсчета для совершения денежно-расчетных операций по месту их нахождения.

Текущие счета открываются организациям, которые ведут коммерческие операции в ограниченном объеме, а также подразделениям коммерческих организаций по месту их нахождения.

Организации обязаны в обязательном порядке сообщать налоговым инспекциям реквизиты своих расчетных, текущих и валютных счетов, открытых в России и за рубежом.

Платежный оборот между хозяйствующими субъектами в основном проводится безналично, при соблюдении следующих правил:

- банк хранит денежные средства хозяйствующих субъектов на их счетах, зачисляет поступающие на них суммы, выполняет распоряжения хозяйствующих субъектов о перечислении и выдаче сумм со счетов и о проведении других банковских операций, предусмотренных договорами с клиентом и банковскими правилами;
- средства со счетов хозяйствующих субъектов списываются по их распоряжению;
- все платежи со счетов хозяйствующих субъектов осуществляются в очередности, определяемой их руководителями, если иное не предусмотрено законодательством;
- формы расчетов между плательщиком и получателем денежных средств определяются договором (соглашением, отдельными договоренностями);
- взаимные претензии между плательщиком и получателем средств рассматриваются сторонами в установленном порядке без участия банковского учреждения;
- претензии, связанные с проведением расчетных операций, направляются хозяйствующим субъектом в обслуживающий банк;
- подача жалобы и предъявление иска не приостанавливают операции по счету;
- за нарушение правил расчетных операций виновные несут ответственность в соответствии с действующим законодательством.

Реализация товаров и услуг сопровождается оформлением платежно-расчетных документов, основными из которых являются: платежные требования, платежные поручения, чеки, аккредитивы, платежные требования-поручения. Формы расчетов между поставщиком и плательщиком выбираются участниками сделки и определяются договором.

По согласованию между организациями могут быть применены зачеты взаимной задолженности без участия банка. При этом в банк передается лишь платежное поручение (чек) на сальдо взаимных расчетов. Поставщик и покупатель несут ответственность за своевременную оплату и поставку продукции, и в случае нарушения договора вправе предъявить санкции. Средства могут списываться со счетов организации лишь с их согласия — по распоряжению владельца счета.

Это один из основных принципов организации расчетов. Вторым принципом является совершение платежей, как правило, после отгрузки продукции, выполнения работ (оказания услуг). В то же время это не исключает авансовых платежей и предварительной оплаты, которые допускаются по соглашению сторон. Все расчеты проводятся через систему коммерческих банков. Это обеспечивает единство расчетной системы и бесперебойный кругооборот средств. Плательщики несут ответственность за своевременность платежей, а в случае нарушения их сроков уплачивают штраф (пени) за каждый день просрочки платежа.

При недостаточности или отсутствии средств на счетах организации платежные документы оплачиваются по мере поступления средств. Ежедневно или в другие сроки, установленные по договору с организацией, банк представляет выписки из расчетного счета с приложением копий соответствующих платежных документов. Расчеты между организациями осуществляются в формах, устанавливаемых Правительством РФ и Центральным банком, но конкретный их вид указывается в договоре между поставщиком и покупателем.

Виды расчетных документов, а также организация документооборота в банке, у плательщиков и получателей денег определяются следующими основными формами безналичных расчетов. Формы безналичных расчетов по товарным операциям и хозяйственным договорам классифицируются по следующим признакам.

По факту свершения сделки (отгрузки продукции, товара и т.д.):

- предварительная или авансовая оплата продукции, товаров (работ и услуг);
- оплата по факту свершения сделки.

По условиям оплаты сделки различают формы расчетов:

- акцептную;
- без акцептную;
- аккредитивную форму расчетов (предварительное резервирование средств для оплаты сделки);
- плановые платежи;
- зачет взаимной задолженности (взаиморасчеты).

По используемым платежным средствам:

- без использования платежных средств (расчеты платежными требованиями,
поручениями и др.);
- чековая форма расчетов;
- вексельная форма расчетов.

По источникам средств, привлекаемых для финансирования сделки:

- за счет собственных средств организации;
- за счет кредитов и других заемных средств;
- за счет средств клиента (при посреднической деятельности).

Предварительная оплата и плановые платежи совершаются с использованием платежных поручений.

Расчеты платежными поручениями. Платежное поручение — расчетный документ, которым плательщик поручает банку перечислить с его счета определенную сумму средств на счет получателя. По правилам поручение действительно в течение десяти дней со дня выписки и принимается банком только при наличии средств на счете плательщика. При этой системе расчетов в условиях тесных взаимосвязей между организациями целесообразно использовать плановые платежи, предусмотрев их соответствующими договорами.

В договорах между поставщиками и потребителями может быть предусмотрено использование долгосрочных и отсроченных платежных поручений. По этим поручениям платеж обусловлен определенными сроками в зависимости от договорных условий поставки товаров (аванс, до отгрузки, после нее).

Платежные поручения по договоренности сторон могут быть срочными, досрочными и отсроченными.

Платежные поручения используются в таких случаях, как:

- предварительная (авансовая) оплата продукции, товаров (работ и услуг); - оплата по факту отгрузки продукции (товаров), выполнения работ и оказания услуг;
- плановые платежи;
- оплата с отсрочкой платежа;
- перечисление денежных средств отдельным гражданам (например, заработной платы, алиментов и т.п.) через организации связи;
- перечисление налогов и других платежей в бюджет и внебюджетные фонды.

Предварительная (авансовая) оплата. Если условиями договора предусмотрено, что плательщик должен произвести предварительную оплату продукции, товаров (работ, услуг), размер которой определяется договором, то он должен направить в обслуживающий его банк платежное поручение на получателя. На основании этого документа банк списывает соответствующую сумму со счета плательщика и зачисляет ее на счет получателя.

При использовании акцептной формы расчетов поставщик, отгрузив продукцию (выполнив работы, услуги), выставляет («на ин-кассо») в обслуживающий его банк платежное требование на плательщика и копии отгрузочных документов, т.е. поручает банку произвести оплату этого платежного требования. Банк поставщика передает платежное требование в банк плательщика, а последний — самому плательщику.

При предварительном акцепте банк списывает средства со счета плательщика, не получив от него в установленные сроки (три дня, не считая дня поступления в банк расчетных документов) отказа от акцепта.

Последующий акцепт предполагает списывание средств сразу по поступлении в банк платежного требования, но в случае отказа плательщика от акцепта в течение установленного срока, средства подлежат восстановлению на его счете. Недостатками этого вида расчетов является длительность документооборота и возможность возникновения неплатежей из-за отсутствия средств у плательщика.

Денежная система страны

Исторически сложившиеся формы организации денежного обращения отдельных стран, регламентированные в общегосударственном масштабе. В основе любой Д. с. лежит определённый денежный товар, являющийся всеобщим эквивалентом. Его фиксированный вес составляет металлическое содержание денежной единицы страны, но в функциях средства обращения и платежа этот товар может замещаться номинальными знаками стоимости (металлическими и бумажными).

Сначала феодальное, а затем буржуазное государства законодательно регламентировали условия и формы денежного оборота, устанавливая виды денежных знаков, их курс, условия их взаимозаменяемости и обратимости в действительные деньги (или в иностранную валюту, которая обратима в золото). Денежная политика государств в досоциалистических формациях отражает классовые и внутриклассовые интересы и противоречия, борьбу социальных групп, а также интересы каждого государства в мировой экономике, экономические и политические противоречия между отдельными странами и группами стран (монетными союзами, валютными блоками).

Регламентируя денежное обращение, государство определяет: наименование денежной единицы и весовое содержание денежного товара (валютного металла) в этой единице, служащей масштабом цен (если вес валютного металла в денежной единице не фиксирован законом, её золотое содержание определяется косвенно через валютный курс); виды денежных знаков — металлических и бумажных, порядок их выпуска в обращение и характер обеспечения; формы и условия безналичного платёжного оборота и обращения частных кредитных денег (векселей, чеков); порядок обмена национальной валюты на иностранную и фиксированный государством валютный курс. Из указанных принципов, на которых основаны Д. с., вытекают требования единства, а также относительного постоянства стоимости денежной единицы и эластичности механизма.

Основные типы Д. с.:

I. Системы металлического обращения, при которых денежный товар функционирует в монетной форме:

А) Монометаллизм, когда один металл служит валютными деньгами,
Б) Биметаллизм, при котором два металла — золото и серебро — являются валютными деньгами.

II. Системы обращения номинальных денежных знаков, при которых денежный товар вообще не функционирует в монетной форме:

А) бумажноденежного обращения.
Б) банкнотного обращения. Обе системы стали господствующими типами в условиях общего кризиса капитализма.
При банкнотном обращении возможны подтипы Д. с.:

а) свободно размениваемых банкнот на золото в форме слитков (золотослитковый стандарт);
б) косвенно обмениваемых на золото через иностранную валюту, обратимую в золото (золотодевизный стандарт);
в) ограниченно обмениваемых на иностранные валюты (для всех граждан; только для иностранцев; только по текущим статьям платёжного баланса либо в тех или иных комбинациях — по единому или дифференцированным курсам); г) ограниченно обмениваемых на золото банкнот и денежных средств на текущих счетах только для иностранных центральных эмиссионных банков (такой обмен после 2-й мировой войны 1939—45 до августа 1971 производили лишь США); д) полностью неразменных («неконвертабельных») ни на золото, ни на иностранную валюту банкнот, а также и денежных средств на счетах в центральном и других банках (так называемая «замкнутая валюта»).

По роли и месту Д. с. в капиталистическом мировом хозяйстве различаются три их типа:

1) империалистические, возглавляющие отдельные Валютные блоки или Валютные зоны;
2) колониальные и зависимые;
3) суверенные. Несмотря на крушение колониальной системы, Д. с. колониального типа ещё не ликвидированы, а неоколониализм в денежной сфере проявляется в установлении валютной зависимости развивающихся стран от империалистических держав через систему валютных зон, кабальных кредитов и займов, что ведёт к нарушению и даже утрате их суверенитета в этой области.

В эпоху общего кризиса капитализма был отменён ранее существовавший золотомонетный стандарт. В годы 1-й мировой войны 1914—18 и послевоенного восстановления хозяйства наступила острейшая в истории капиталистических стран бумажноденежная инфляция.

В дальнейшем были созданы неустойчивые системы золотослиткового и золотодевизного стандартов. От этих систем в результате мирового экономического и денежно-кредитного кризиса (1929—33) подавляющее большинство стран перешло к Д. с. бумажноденежного и банкнотного обращения, при которых денежные знаки лишь косвенно (или ограниченно) обратимы в действительные деньги — золото. Золотой стандарт в прежнем виде не был восстановлен. Т. о., в эпоху империализма и общего кризиса капитализма неустойчивость Д. с. возрастает, и развитие их идёт как бы по нисходящей линии.

В отличие от капиталистического, Д. с. социалистического типа является формой планомерной организации денежного обращения в общегосударственном масштабе. Социалистической Д. с. присущ ряд специфичных признаков: планирование денежного обращения и на этой основе управление денежными потоками в масштабах всей страны и отдельных её районов. Система эмиссионного регулирования в социалистических странах гибко сочетает строго централизованное руководство и контроль за эмиссионной операцией с организационно-техническим её осуществлением на местах.

Для своевременного насыщения периферии необходимой для оборота денежной массой выпуск денег в обращение осуществляется не только в центре, но и в каждом районе страны. В условиях социалистической Д. с. долговые (платёжные) обязательства (векселя и др.) не могут обращаться вне банка, функционировать в качестве кредитных орудий обращения: эмиссия средств обращения не только монополизирована государством, но и централизована в одном государственном органе.

Вследствие этого полностью преодолена характерная для капитализма анархия в денежном обращении, связанная с эмиссией и обращением частных кредитных денег. Принцип централизации планового управления Д. с. соответствует, с одной стороны, экономической роли социалистического государства, с другой — значению Д. с. в народном хозяйстве, которая при плановом ведении хозяйства должна обеспечить координацию деятельности всех элементов хозяйственного организма из единого центра.

При социалистической Д. с. весь денежный оборот, все денежные расчёты (наличные и безналичные) предприятий, хозорганов и учреждений — государственных, кооперативных и общественных — сосредоточены в единой государственной кредитной системе. Сферы наличных и безналичных расчётов строго разграничены законом. (Этим также социалистическая Д. с. отличается от капиталистической.) Вместе с тем обеспечивается единство денежного оборота: безналичные денежные средства обратимы в наличные и наоборот.

В большинстве социалистических стран установлено золотое содержание валют и фиксирован курс валюты по отношению к валютам других стран. Но в некоторых странах (ДРВ, КНДР) золотое содержание их валют устанавливается косвенно через фиксацию курса этих валют в советских рублях и долларах США. Во всех социалистических странах выпускаются в обращение металлические и бумажные денежные знаки.

Выпуск последних осуществляется либо в форме только банковских билетов, либо в двух формах — казначейских билетов и банковских билетов (СССР, Румыния, Чехословакия). Однако эмиссия казначейских билетов не используется для покрытия дефицита государственного бюджета: они выпускаются в таком же порядке, как и банковские билеты, фактически имеют с ними одинаковое обеспечение — как товарное, так и золотое — и поэтому лишь формально отличаются от банковских билетов. В нормальных условиях банкнотная эмиссия используется лишь в качестве ресурса кредитования банком народного хозяйства. Следовательно, социалистическая Д. с. — это система банкнотного (кредитного) обращения, планомерно организованного на основе сбалансирования доходов и расходов населения.

Важную роль в укреплении социалистической Д. с. играет валютная монополия, используемая для обеспечения экономической и политической независимости и планомерного развития экономики каждой страны, устойчивости её Д. с. Она исключает возможность давления (как в сторону понижения, так и в сторону повышения) империалистических стран мерами валютно-финансовой политики на курсы валют социалистических стран.

Денежная система контакт

CONTACT – это возможность отправить перевод, без открытия банковского счета. Переводы распространены в России, странах СНГ и дальних зарубежье. Для того чтобы отправить денежный перевод вам не понадобится много времени, бланки которые обычно заполнялись вручную теперь заполняют работники компании CONTACT.

Переводы доступны в различных валютах: рублях, долларах и евро. Во многих системах денежных переводов предусмотрены ограничения по минимальному платежу, в системе CONTACT они отсутствуют. Также при помощи представленной системы у вас появляется возможность перечислить денежные средства на любой счет юридического или физического лица, в долларах и евро для США и в рублях для России. Также особенностью данной системы является скорость доставки, она достигает 1 секунды, но скорость зависит от разницы во временных часовых поясах и времени работы банка-получателя.

При помощи СМС сообщения отправителя информируют о доставке перевода до пункта назначения. Возможность оформить денежные переводы различными способами позволит подобрать для вас подходящий вариант. Например, выплаты можно оформить через зачисление на банковский счет или мобильный кошелек, также денежный перевод могут доставить на дом наличными или в форме чека. Отправку можно осуществить с банковского и кредитного счета.

За денежные переводы взимается комиссия в размере от 1,5 до 2%.

Еще одним преимуществом системы является возможность осуществить денежный перевод, не выходя из дома через интернет-сервис. Такое удобство является не менее безопасным и обладает высокой степенью надежности. При помощи интернет-сервиса можно осуществить перевод на мобильный счет без комиссии. Через платежную систему есть возможность перечислить средства физическим и юридическим лицам по льготным тарифам. Такие переводы также доступны для любой страны и в любой валюте.

Через систему денежных переводов CONTACT можно также осуществлять платежи по кредитам и займам, оплачивать авиаперевозки, услуги туристических и страховых фирм. Отличительной чертой системы CONTACT является высокая надежность и удобство. Скорость платежа варьируется от 1 минуты до нескольких часов. Комиссия взимается в процентном соотношении от 0 до 2% или фиксированной суммой.

Денежная система CONTACT старается предусмотреть все потребности клиентов и расширить ассортимент предоставляемых услуг, при этом совершенствуя способы совершения платежей и переводов.

Понятие денежной системы

Система (от греч. systema — целое; состоящее из частей; соединение) — множество элементов, находящихся в отношениях и связях друг с другом, которые образуют определенную целостность, единство.

Денежная система — устройство, денежное обращение в стране, сложившееся исторически и закрепленное национальным законодательством. Она сформировалась в XVI—XVII вв. с возникновением и утверждением капиталистического производства, а также централизованного государства и национального рынка.

По мере развития товарно-денежных отношений и капиталистического производства денежная система претерпела существенные изменения.

В зависимости от вида денег (деньги как товар, выполняющий роль всеобщего эквивалента, или деньги как знак стоимости) различают денежные системы двух типов:

1) система металлического обращения, которая базируется на действительных деньгах (серебро, золото), выполняющих все пять функций, а образующиеся банкноты беспрепятственно обмениваются на действительные деньги;
2) система бумажно-кредитного обращения, при которой действительные деньги вытесняются знаками стоимости, а в обращении находятся бумажные (казначейские векселя) либо кредитные деньги.

При системе металлического денежного обращения выделяются два вида денежных систем: биметаллизм и монометаллизм — в зависимости от того, сколько металла принято в качестве всеобщего эквивалента и базы денежного обращения.

Биметаллизм — денежная система, при которой роль всеобщего эквивалента закреплена за двумя металлами (серебром и золотом). Предусматривалась свободная чеканка монет из двух металлов и их неограниченное обращение. На рынке устанавливались две цены на один товар. Эта система существовала в XVI—XVIII вв., а в ряде стран Западной Европы действовала и в XIX в.

Наличие двух металлов в роли всеобщего эквивалента вступило в противоречие с природой денег как единого товара, осуществляющего измерение стоимости всех товаров. Эта система не обеспечивала устойчивости денежного обращения, поскольку изменение стоимости одного из денежных металлов приводило к колебанию цен на товары.

Развитие капитализма, требующее стабильности денежной системы, единого всеобщего эквивалента, обусловило переход к монометаллизму.

Монометаллизм — денежная система, при которой один металл (серебро или золото) служит всеобщим эквивалентом. При этой системе функционируют монеты из одного благородного металла и знаки стоимости, разменные на монеты. Серебряный монометаллизм существовал в России (1843—1852 гг.), Индии (1852—1893 гг.), Нидерландах (1847—1875 гг.) и Китае (до 1935 г.). В большинстве развитых стран в конце XIX в. биметаллизм и серебряный монометаллизм сменились золотым монометаллизмом. В России золотое обращение стало действовать с 1897 г. Различают три разновидности золотого монометаллизма — стандарты золотомонетный, золотослитковый и золотодевизный.

Золотомонетный стандарт, соответствующий периоду свободной конкуренции и развития производства, кредитной системы и торговли, характеризовался золотым обращением, свободной чеканкой монет, беспрепятственным обменом банкнот на золото, незапрещенным движением золота между странами. Закон денежного обращения действовал автоматически. Этот стандарт требовал наличия золотых запасов в эмиссионных центрах. Первая мировая война, потребовавшая больших военных затрат, вызвала увеличение дефицита воюющих государств и привела к отмене золотомонетного стандарта в большинстве стран.

По окончании первой мировой войны были введены урезанные формы золотого монометаллизма: стандарты золотослитковый (Великобритания, Франция), при котором банкноты обменивались на золотые слитки, и золотодевизный (Германия, Австрия, Дания, Норвегия и др.), при котором банкноты обменивались на девизы (платежные средства в иностранной валюте), разменные на золото. В результате мирового экономического кризиса (1929—1933 гг.) были ликвидированы все формы золотого монометаллизма и утвердилась система обращения бумажно-кредитных денег, не разменных на действительные деньги.

Система бумажно-кредитных денег предусматривала господствующее положение банкнот, выпускаемых эмиссионным центром страны.

В 1944 г. международная денежная система капитализма сформировалась в рамках мировой валютной системы на валютно-финансовой конференции ООН в Бреттон-Вудсе (США). По форме Бреттон-вудская денежная система представляла собой своеобразный межгосударственный золотодевизный стандарт.

Ее главными ориентирами являются:

• золото, выполняющее функцию мировых денег и выступающее средством окончательных расчетов между странами и всеобщим воплощением общественного богатства;
• национальная денежная единица США — доллар и английский фунт стерлингов, имеющие более узкую сферу действия; доллар США обменивался на золото в Казначействе США по официально установленному соотношению, если он представлялся (с 1934 г.) центральными банками и правительственными учреждениями стран. Цена золота на свободных рынках складывалась на базе официальной цены США и до 1968 г. не отклонялась от нее;
• национальные денежные единицы, свободно обменивающиеся через центральные банки на доллары и между собой по твердо установленным Международным валютным фондом (МВФ) соотношениям. Все обратимые национальные денежные единицы через доллар могли превратиться в золото, что обеспечивало многосторонние расчеты между странами.

В связи с ослаблением позиций США на внешнем рынке в результате сокращения золотых запасов страны международная денежная система, основанная на широком использовании доллара как эталона ценности всех денежных единиц, в 1971—1973 гг. потерпела банкротство: доллар перестал быть единой мировой резервной валютой; роль резервных валют стали выполнять марки ФРГ, японская иена, а также СДР и ЭКЮ; с 1 августа 1971 г. был прекращен обмен доллара на золото; отменена официально долларовая цена золота.

На смену Бреттон-вудской денежной системе пришла Ямайская денежная система, оформленная соглашением стран-членов МВФ в Кингстоне (о. Ямайка) в 1976 г. После ратификации странами этого соглашения в апреле 1978 г. были внесены изменения в устав МВФ.

Новая денежная система характеризовалась следующим:

• мировыми деньгами объявлялись специальные права заимствования в МВФ—СДР, которые становились международной счетной единицей;
• доллар США сохранял важное место в международных расчетах и в валютных резервах других стран, а также продолжал играть важную роль при расчетах условной стоимости СДР;
• юридически завершена демонетизация золота: утрата золотом денежных функций, отмена его официальной цены. Однако золото осталось резервом государства и использовалось для приобретения ключевых денежных единиц других стран.

Виды денежных систем

В зависимости от вида денег различают денежные системы двух типов:

• системы металлического обращения;
• системы бумажно-кредитного обращения.

Денежные системы металлического обращения базируются на металлических деньгах (золотых, серебряных), которые выполняют все функции, присущие деньгам как всеобщему эквиваленту (мера стоимости, средства обращения и платежа, средства накопления), а обращающиеся одновременно с металлическими деньгами банкноты могут быть в любой момент времени обменены на металлические деньги.

Денежные системы бумажно-кредитного обращения базируются на господстве бумажных или кредитных денег.

При системе металлического денежного обращения выделяются два вида денежных систем:

1.биметаллизм;
2.монометаллизм.

Биметаллизм – денежная система, при которой государство законодательно закрепляет роль всеобщего эквивалента за двумя металлами, обычно золотом и серебром. Монеты из золота и серебра функционируют на равных основаниях, предусматривается их свободная чеканка. На рынке устанавливались две цены (в золоте и в серебре) на один и тот же товар. Биметаллизм существовал с XIV – XVII вв., а в некоторых странах Западной Европы и в XIX в. Наличие двух металлов в роли всеобщего эквивалента, однако, вступало в противоречие с экономической сущностью денег как единого товара, призванного осуществлять измерение стоимости всех других товаров. Развитие экономических отношений требовало стабильности денежной системы, не подверженной колебаниям стоимости одного из денежных металлов.

Монометаллизм – денежная система, при которой один денежный металл является всеобщим эквивалентом и основой денежного обращения. Серебряный монометаллизм существовал в России (1843-1852гг.), Индии (1852-1893гг.), Китае до 1935г. В конце XIX века биметаллизм и серебряным монометаллизм сменился золотым монометаллизмом. В России золотое обращение стало действовать с 1897г.

Золотомонетный стандарт, соответствующий периоду свободной конкуренции и развития производства, кредитной системы и торговли, характеризовался золотым обращением и свободной чеканкой монет. Закон денежного обращения действовал автоматически. Этот стандарт требовал наличия золотых запасов в эмиссионных центрах. Во время Первой мировой войны потребовались большие военные затраты, которые вызвали рост дефицита воюющих стран и привела к отмене золотомонетного стандарта в большинстве стран.

После окончания Первой мировой войны вводятся урезанные формы золотого монометаллизма:

- золотослитковый стандарт (Великобритания, Франция);
- золотодевизный стандарт (Германия, Австрия, Дания, Норвегия и др.)

Истории известны серебряный и золотой монометаллизм. Золотой монометаллизм, или золотой стандарт, существовал в виде золотомонетного, золотослиткового, и золотодевизного стандартов.

При золотомонетном стандарте в обращении находились золотые монеты (определенного веса и содержания) и различные виды денежных знаков (банкноты, бумажные деньги), которые свободно обменивались на золотые монеты.

При золотослитковом стандарте банкноты обменивались только на золото в слитках, причем с определенными ограничениями. Золотослитковый стандарт был введен в период частичной стабилизации экономики (1924 – 1928 гг.) в некоторых из западноевропейских стран (в частности, в Англии в 1925 г., во Франции – в 1928 г.). При золотослитковом стандарте можно было приобрести золото лишь сравнительно богатым держателям средств.

В эти же годы западные страны, имевшие ограниченные золотые запасы, ввели золотодевизный стандарт, предполагавший обмен национальных валют на другие валюты, в том числе и на валюту стран с золотослитковым стандартом.

Международный золотой стандарт обеспечивал стабильность денежного обращения как внутри отдельных стран, так и стабильность мировой валютной системы в течение нескольких десятилетий, предшествовавших Первой мировой войне. Механизм реализации международного золотого стандарта требовал выполнения двух условий; во-первых, каждая страна должна было выбрать золото в качестве основного стандарта стоимости валюты, поддерживая соответствие денежной единицы определенному количеству золота; и, во-вторых, каждая страна должна было разрешить свободный экспорт и импорт золота.

Для того чтобы все деньги, включая монеты, банкноты и средства на банковских депозитах, имели равную стоимость, страна может:

1) чеканить золотые монеты, содержащие установленные законом в качестве стандартной единицы стоимости количество золота;
2) отдавать казначейству распоряжения о покупке или продаже золота в слитках по фиксированной цене;
3) поддерживать паритет своей валюты путем покупки или продажи валюты страны.

При золотомонетном и золотослитковом стандартах курсы валют складывались стихийно в зависимости от соотношения спроса-предложения на свободном валютном рынке национальных и иностранных валют, причем пределы отклонения валютного курса от золотого паритета были незначительны. Это определялось тем, что в условиях свободного ввоза и вывоза из страны золота, при больших отклонениях валютного курса от паритета, становилось более выгодным не обменивать национальную валюту на иностранную, а ввозить (или вывозить) из-за границы непосредственно золото, если расходы по пересылке незначительны (0,5 – 0,8% стоимости пересылаемого золота). Эти расходы (стоимость транспортировки, упаковки, страхования) определяли пределы отклонения валютного курса от паритета, или так называемые “золотые точки.

Предельно высокий курс иностранной валюты, при превышении которого выгоднее вывозить золото из своей страны и продавать его за границей, называется экспортной золотой точкой. Если же предлагаемый курс будет ниже предельного курса, при котором выгоднее ввозить золото из-за границы и продавать его своему национальному банку, то это будет импортная золотая точка.

В результате мирового экономического кризиса 1929 –1933 гг. денежные системы, базирующиеся на золотом монометаллизме, уступили место системам бумажных и кредитных денег, не разменных на золото.

В процессе эволюции денежных систем постоянно происходит снижение издержек денежного оборота, обеспечиваемся экономия затрат. Поясним это положение. Дорогие, тяжелые, неудобные в хранении и длительной перевозке золотые и серебряные деньги были вытеснены легкими, портативными знаками стоимости – бумажными деньгами. Печатание бумажных денег и выпуск их в оборот, безусловно, требуют меньше затрат, чем добыча драгоценных металлов и обработка их для денежного обращения.

Появление следующего вида денег – кредитных, способствовало еще большей экономии затрат. Вексель, чек и другие формы кредитных денег позволяли сэкономить денежные купюры, так как могли выписываться на значительные денежные суммы, исчезла необходимость носить с собой наличные деньги. Появление кредитных карточек, системы электронных безналичных расчетов позволило оперативно и независимо от территориального удаления клиентов обслуживать денежные расчеты, существенно снижать затраты на обеспечение денежного оборота.

Все бумажно-кредитные системы объединяются следующими общими свойствами:

1. Происходит вытеснение золота из внутреннего и внешнего денежных оборотов. Золото, выполняя по-прежнему функцию сокровища, аккумулируется в денежных резервах банков.
2. Государство берет на себя регулирование денежного оборота.
3. Кредитные операции банков служат основой для выпуска наличных и безналичных денег.
4. Соотношение пропорций наличного и безналичного оборотов меняется в сторону уменьшения доли наличных денег.

Денежные системы, основанные на бумажных и кредитных деньгах, существенно отличаются в административно-командной и рыночной экономиках.

Основными, наиболее характерными чертами административно-командной денежной системы являются следующие: денежные средства предприятий хранятся на счетах единого государственного банка; директивное управление денежной системой жестко централизовано; валютный курс национальной денежной единицы устанавливается директивно; государственный банк является монополистом в привлечении сбережений населения.

Основными же чертами денежной системы, характерной для рыночной экономики, являются: децентрализация денежного оборота между различными кредитными организациями, которая проявляется в разделении функций выпуска безналичных и наличных денег между звеньями банковской системы (выпуск наличных денег осуществляется центральными банками, безналичных – коммерческими банками); отсутствие законодательного разграничения между безналичными и наличными платежными оборотами, они находятся в тесной связи, при этом безналичный оборот имеет приоритетный характер; механизм государственного денежно-кредитного регулирования носит не административный, а экономический характер; управление денежной системой централизовано и осуществляется через центральных банк, который независим от правительства в принятии решений, кроме того, активный финансовый контроль за денежными средствами осуществляется со стороны налоговых органов; денежные знаки обеспечиваются активами банковской системы: золотом и драгоценными металлами, валютой, ценными бумагами; сбережения населения привлекаются системой коммерческих банков, отсутствует монополия государственного банка.

Мировая денежная система сформировалась в 1944г. На валютно-финансовой конференции ООН в Бреттон-Вудсе (США). По форме денежная система представляла собой своеобразный межгосударственный золотодевизный стандарт.

Основными положениями этой системы являются:

1. золото выполняло функции мировых денег. Оно выступало средством окончательного расчета между странами и всеобщим воплощением общественного богатства;
2. кроме золота в международном платежном обороте использовались национальная денежная единица США - доллар и английский фунт стерлингов;
3. доллар США обменивались на золото в Казначействе США по официально установленному соотношению;
4. национальные денежные единицы свободно обменивались через ЦБ на доллары и между собой по твердо установленным Международным валютным фондом (МВФ) соотношениям. Все обратимые национальные денежные единицы через доллар могли превратиться в золото, что обеспечивало многосторонние расчеты между странами.

В связи с ослаблением позиций США на международном рынке в результате сокращения золотых запасов страны международная денежная система, основанная на широком использовании доллара как эталона ценности всех денежных единиц в 1971-73 гг. Потерпела банкротство. С 1 августа 1971г. Был превращен обмен доллара на золото.

На смену Бреттон-Вудской денежной системы пришла Ямайская денежная система, оформленная соглашением стран-членов МВФ в 1976 г.

Новая денежная система характеризуется следующими чертами:

- мировыми деньгами объявлялись специальные права заимствования в МВФ, которые становились международной счетной единицей;
- доллар США сохранял важное место в международных расчетах и в валютных резервах других стран;
- юридически была завершена демонетизация золота. Золото утратило денежные функции. Однако золото осталось резервом государств и используется для приобретения денежных единиц других стран.

Функции денежной системы

Деньги обладают определенными функциями.

1.Мера стоимости. Деньги выступают мерой стоимости товаров и услуг. Общество считает удобным использовать денежную единицу в качестве масштаба для соизмерения относительных стоимостей разнообразных благ и ресурсов. Благодаря денежной системе нам не надо выражать цену каждого продукта через все другие продукты, на которые он мог бы быть обменен; мы не должны выражать стоимость скота через зерно, цветные карандаши, сигары, автомобили и т.д. Использование денег в качестве общего знаменателя означает, что цену любого продукта достаточно выразить только через денежную единицу. Такое использование денег позволяет участникам сделки легко сравнивать относительную ценность различных товаров и ресурсов. Подобные сравнения облегчают принятие рациональных решений. В качестве меры стоимости деньги используются и в сделках с будущими платежами. Стоимость товара, выраженная в деньгах, называется ценой.

В настоящее время функцию меры стоимости выполняет бумажные деньги без всякого золотого обеспечения. Бумажные доллары, фунты, марки, рубли и т.д. выполняют функцию меры стоимости с наименьшим успехом, чем драгоценные металлы. Ведь и бумажные деньги однородны, поэтому, выражая цены товаров в национальных валютах, хозяйственные агенты могут легко сравнивать стоимости самых разнородных товаров.

Для того чтобы деньги могли служить в качестве средства измерения стоимости товаров, услуг и других объектов купли – продажи, должна быть установлена денежная единица, т.е. единица счета самих денег. В любой стране государством принимается своя национальная денежная единица: в России – рубль, в США – доллар, в Германии – марка и т.д.

2.Деньги как средство обращения. Товарное обращение включает продажу товара, то есть превращение его в деньги, и куплю товара, то есть превращение денег в товар (Т — Д — Т). В этом процессе обмена деньги играют роль посредника. Функционирование денег в качестве средства обращения создает условия для товаропроизводителя преодолеть индивидуальные, временные и пространственные границы, которые характерны при прямом обмене товара на товар.

Возникновение денег как средства обращения усиливает противоречия процесса обмена. К особенностям денег как средства обращения следует отнести, прежде всего, реальное присутствие денег в обращении и мимолетность их участия в обмене. В связи с этим функцию средства обращения могут выполнять неполноценные деньги – бумажные и кредитные.

Есть веские археологические данные, свидетельствующие о том, что первые монеты появились еще в VII веке до н.э. в Китае и древнем Лидийском царстве. Впервые, однако, заменил бартерный обмен денежным персидский царь Дарий в V в. до н.э., введя в обращение монеты в своем государстве (монеты назывались дариками).

Бумажные деньги появились значительно позже. Впервые путешественники видели их в Китае в VI-V вв., хотя сама бумага была изобретена китайцами еще в 1 в. Бумажные китайские деньги представляли собой квитанции за сданные на хранение ценности (наподобие квитанций, которые сейчас выдает ломбард).

3.Деньги как средство образования и накопления сбережений. Деньги, являясь всеобщим эквивалентом, то есть, обеспечивая их владельцу, получение любого товара, становятся всеобщим воплощением общественного богатства. Поэтому у людей возникает стремление к их накоплению и сбережению. Накопление бывает двух видов: накопление сокровищ и вынужденное накопление.

В нормальных условиях большинство домашних хозяйств не расходует весь свой доход на покупку потребительских товаров и услуг. Известная часть дохода сберегается. Сбережения осуществляются в денежной форме, т.е. деньги выступают в этом случае в роли средства образования сбережений. Так как сбережения делаются, как правило, регулярно, то домашние хозяйства накапливают их, и, следовательно, деньги выступают как средство накопления сбережений.

Деньги как средство накопления сбережений должны обладать способностью сохранять стоимость хотя бы на определенный период и обязательно быть реальными.

В докапиталистических формациях существовала наивная форма накопления богатства, когда золото и серебро хранились в сундуках, закапывались в землю. Развитие товарных отношений привело к тому, что деньги стали накапливаться для того, чтобы их вложить в дело или в приобретение какого-либо товара, который сразу купить невозможно. Стремление к получению прибыли заставляет предпринимателей не хранить деньги как мертвые сокровища, а пускать их в оборот.

Без накопления и сбережений становится невозможным осуществлять воспроизводство. Создание денежных резервов на предприятии обеспечивает сглаживание возникающих нарушений у отдельного хозяйствующего субъекта, а резервы в масштабе страны – диспропорций в народном хозяйстве.

4.Деньги как средство платежа. Благодаря разделению продажи и платежа деньги стали выступать в новой функции – функции средства платежа. Деньги, выполняющие функцию средств платежа, предстают в качественном новом единстве. Они функционируют, во-первых, как мера стоимости при определении цены товара; во-вторых, как идеальное покупательское средство. В силу определенных обстоятельств товары не всегда продаются за наличные деньги. Причины: неодинаковая продолжительность периодов производства и обращения различных товаров, а также сезонный характер производства и сбыта ряда товаров, что создает нехватку дополнительных средств у хозяйствующего субъекта. В результате возникает необходимость купли-продажи товара с рассрочкой платежа, то есть в кредит. В качестве средства платежа выступают реальные деньги: золото, монеты, бумажные деньги, кредитные деньги (вексель, банкнота, чек).

Деньги в качестве средства платежа имеют специфическую форму движения: Т-О, а через заранее установленный срок: О-Д (где О – долговое обязательство). Роль средства платежа деньги играют при уплате налогов, при выплате государственных пенсий и пособий и т.д. Во всех этих случаях потоку денег не противостоит поток товаров, услуг и других объектов купли-продажи.

В условиях развитого товарного хозяйства деньги в качестве средства платежа связывают между собой множество товаровладельцев, каждый из которых покупает товары в кредит.

5.Функция мировых денег. Внешнеторговые связи, международные займы, оказание услуг внешнему партнеру вызвали появление мировых денег.

При этом деньги являются:

-всеобщим покупательским средством при оплате товаров, ввозимых в одну страну из другой;
-всеобщим платежным средством при погашении международник долговых обязательств, при уплате процентов по внешним займам и другим обязательствам;
-всеобщим воплощением общественного богатства при перенесении денег из одной страны в другую для помещения их в иностранных банках, предоставления займов, при наложении контрибуции победившей страной на побежденную и др. Перемещение богатства происходит также тогда, когда золото в бегстве от социально – экономических конфликтов, инфляции, от угрозы поражения в войне устремляется в банки других стран.

В качестве мировых денег может выступать:

-свободно конвертируемая валюта (СКВ). При этом имеется в виду полная конвертируемость (внутренняя и внешняя), которая зависит от экономического потенциала страны и от устойчивости денежного обращения. Полностью конвертируемыми валютами могут быть не более десяти валют мира. Из них наиболее популярными считаются доллар США, английский фунт стерлинг, германская марка, японская йена, французский франк;
-СДР (specia drawing rights) – специальные права заимствования. СДР - международные платежные и резервные средства, выпускаемые МВФ. Используется для безналичных международных расчетов путем записи на специальных счетах и в качестве расчетной единицы МВФ. СДР выполняют ряд функций мировых денег по регулированию платежных балансов, пополнению официальных валютных резервов, соизмерению стоимости национальной валюты, но они не имеют собственной стоимости и реального обеспечения;
-ЭКЮ (European currency unit) – Европейская валютная единица. Европейская расчетная единица, являвшаяся основой европейской валютной системы. Ее стоимость определялась на базе «корзины валют» стран, входящих в Европейский экономическое сообщество (ЕЭС). При определении удельного веса одной из этих валют за основу бралась доля промышленного производства страны в общем объеме промышленного производства стран – членов ЕЭС. С 1999 г. заменена евро;
-Евро – недавно принятая международная единица для стран, вошедших в число членов европейской валютной системы (ЕВС). Причиной возникновения была потребность в создании нового инструмента, который бы пользовался таким же доверием как золото и должен был его заменить, как возможно и доллары, хотя бы частично в резервах центральных банков и в международных расчетах.

В качестве «пропускных критериев» участия в зоне евро были установлены следующие:

-дефицит госбюджета не более 3% к ВВП;
-государственный долг не более 60% к ВВП;
-долгосрочные ставки по кредитам не должны превышать 2 процентных пункта по сравнению со средним уровнем этого показателя по трем странам ЕС с наиболее стабильными ценами;
-инфляция не более чем на 1,5 п.п. выше среднего уровня этого показателя по трем странам ЕС с наиболее стабильными ценами;
- отсутствие курсовых колебаний национальной валюты за рамки, разрешенные Европейской валютной системой, в течение последних двух лет.

Все эти критерии были выполнены 11 странами, сформировавшими «зону евро».

Переход к единой валюте выгоден как государству, так и бизнесу Евросоюза.

Итак, рассматривая функции денег, мы можем заметить, что любая из этих функций предполагает, что при помощи денег совершаются или должны совершаться платежи, продажа товара или услуги предполагает, что данный товар (услуга) оплачивается; установление цены предполагает, что продавец согласен его продать, если ему заплатят установленную им цену, а покупатель готов заплатить за данный товар по этой цене; образование и накопление сбережений, как правило, предполагает, что владелец денег делает сберегательный вклад в банк, т.е. совершает операцию платежа, а при полном или частичном изъятии вклада банк выплачивает деньги вкладчику.

Таким образом, выполнение деньгами любой функции предполагает в явной или неявной форме совершение операции денежного платежа.

Важная особенность денег состоит в том, что любой человек, любая фирма, любое государственное учреждение признают деньги в качестве средства платежа и безоговорочно их принимают в обмен на товар или услугу. Более того, каждый из них абсолютно уверен, что этими деньгами он сможет оплатить любой товар, заплатить налоги или погасить свой долг. Деньги могут выполнять свои функции, потому что все признают их в качестве средства платежа. Следовательно, деньги — это общепризнанное средство платежа, которое, безусловно, принимается при оплате любых объектов купли-продажи, при совершении любых платежных операций и служит в качестве средства образования и накопления сбережений.

Деньги – это всеобщий эквивалент, универсальное средство обмена, абсолютно ликвидный товар, посредством которого выражается стоимость всех остальных товаров.

В целом, деньги, являясь всеобщей формой богатства, играют важную роль в обществе:

- они опосредствуют кругооборот общественного капитала, создают стоимость и прибавочную стоимость, выступают как форма эксплуатации наемного труда, играют активную роль в воспроизводстве, облегчая или затрудняя его ход;
- воздействуют на цены, процент, структуру и динамику активов;
- с их помощью происходит перераспределение национального дохода через государственный бюджет, налоги, займы;
- через посредство денег осуществляются эксплуатация народов других стран, политика неоколониазма, которые служат одним из источников сверхприбылей господствующих монополий. Важность денег для функционирования любого общества на всех стадиях его развития вызвала интерес различных экономистов всего мира к их происхождению.

Система денежных расчетов

Платежный механизм является одной из базовых структур банковской системы. Он производит своеобразный “обмен веществ” в хозяйственной системе, и от его четкой и непрерывной работы зависит общая эффективность функционирования экономических институтов.

Методы платежа подразделяются на налично–денежные и безналичные. При этом в крупном (оптовом) обороте доминируют безналичные платежи и расчеты, а в сфере розничного товарного обмена, как и прежде основная масса сделок опосредствуется наличными деньгами, несмотря на то, что в последние десятилетия активно внедряются различные формы безналичных расчетов. Однако в целом, благодаря большому числу мелких товарообменных операций, налично–денежные платежи преобладают в общей массе операций. Так, в Финляндии (находящейся на одном из первых мест в мире по развитию безналичных расчетов) 70% общего количества сделок в хозяйстве осуществляется при помощи наличных денег.

Наряду с наличными методами платежа, существует большое разнообразие видов и форм безналичных расчетов (чеки, дебетные и кредитные поручения (авизо), кредитные карточки). Это разнообразие в различных странах определяется как уровнем хозяйственного развития, так и традициями, исторически сложившимися платежными обычаями и стереотипами.

Коммерческие банки традиционно занимают ведущее место в организации и осуществлении денежных расчетов. К числу важнейших банковских операций, наряду с приемом депозитов и выдачей ссуд, относится и платежно-расчетная функция (об этом говорит и тот факт, что на осуществление расчетов приходится не менее двух третей всего операционного времени банковского персонала).

Это послужило мощным побудительным мотивом к быстрому распространению в банковском деле новейших методов обработки и передачи информации с помощью электронного оборудования и телекоммуникационных сетей. Применением новой технологии банки стремятся замедлить рост операционных издержек, уменьшить бумажный документооборот, привлечь новых клиентов и обеспечить выигрыш в борьбе с конкурентами.

Остановимся на некоторых системах денежных расчетов:

Система “жиро” (giro) представляет собой систему безналичных расчетов с помощью дебетовых и кредитовых поручений, передаваемых по системам межбанковской и почтовой связи. Она получила распространение в некоторых западноевропейских странах (Бельгии, Германии, Франции, Голландии, Австрии, Финляндии и так далее). Название “жиро” происходит от греческого слова “guros” – круг, кругооборот.

В системе “жиро”, которая может основываться как на бумажных носителях, так и на электронных средствах, плательщик выписывает приказ о снятии денег с его счета и переводе их на счет получателя (в отличие от чека, который представляет требование получателя о снятии денег со счета плательщика). В Европе помимо банковских систем “жиро” существуют почтовые системы жирорасчетов, использующие для переводов сеть почтовых отделений. В Германии, например значительная часть денежных расчетов, осуществляется через государственную почту.

В США система “жиро” отсутствует. В Великобритании банковская система “жиро” была создана по решению парламента в 1968 году.

Обращающиеся инструменты: понятие и сферы применения.

К категории обращающихся инструментов (negotiable instruments) относятся платежные документы, находящиеся в хозяйственном обороте, принимаемые взамен законных средств платежа и свободно переходящие от одного экономического агента к другому. Это переводные и простые векселя, чеки, передаваемые депозитные сертификаты, варранты и ряд других.

Правила составления и передачи обращающихся инструментов одним хозяйственным субъектом другому регулируются законом. В США – это единый коммерческий кодекс – ЕКК (Unified Commercial Code), принятый в 1953 году.

В нем определены одни из основных признаков обращающихся инструментов:

• это письменный документ за подписью лица, выдавшего его;
• в нем содержится безусловный приказ или обещание уплатить определенную сумму денег;
• платеж осуществляется в пользу указанного в документе лица или предъявителя;
• оплата производится по требованию или на определенную дату.

Согласно ЕКК только документ, удовлетворяющий этим требованиям, считается обращающимся документом. Однако стороны по взаимному соглашению могут изменить или игнорировать какие–то условия, но в этом случае правила Кодекса не могут быть применены при разрешении спора.

Преводный вексель (bill of exchenge) – это безусловный письменный приказ, адресованный одним лицом (векселедателем) другому лицу (плательщику) и подписанный лицом, выдавшим вексель, о выплате по требованию или на определенную дату суммы денег третьему участнику (бенефициару), его приказу или предъявителю.

В вексельной сделке участвуют три стороны:

• векселедатель (трассант) – лицо, выписавшее вексель и дающее приказ о его оплате;
• плательщик по векселю (трассат) – лицо, которому адресован приказ об оплате векселя;
• получатель денег по векселю (бенефициар) – лицо, предъявляющее вексель к оплате и получающее деньги по векселю.

Главную ответственность по оплате векселя несет трассат, который посредством акцепта векселя подтверждает свое обязательство его оплаты. Вместе с ним несут солидарную ответственность (кроме особых случаев) и другие участники сделки – векселедатель и лица, которые в процессе обращения векселя получили право владения им с помощью передаточной надписи.

Общая схема расчета с помощью векселя такова. Трассант расплачивается векселем с получателем денег (бенефициаром). Последний предъявляет вексель плательщику (трассату) для акцепта. Акцептуя вексель, трассат признает его законным и подтверждает свои обязательства по оплате векселя. В случае неоплаты векселя трассатом этот вексель будет предъявлен векселедателю.

Вексель может быть именным (“Платите N”), ордерным (“Платите N или его приказу”) и предъявительским (“Платите предъявителю”). Ордерный вексель предусматривает возможность передачи другому лицу с помощью передаточной надписи (индоссамента).

Вексель может быть уплачен по требованию (on demand) или по предъявлении (at sight). Но, в основном, векселя содержат оговорку, что оплата производится через X дней после предъявления.

В современной хозяйственной практике сфера использования переводных векселей в качестве платежного средства значительно сузилась по сравнению с XIX и началом XX веков. Его главное применение сегодня – во внешней торговле.

Чек – это разновидность переводного векселя, где плательщиком выступает банк. Более подробно на этом платежном документе и на его отличиях от векселя мы остановимся ниже.

Банковская тратта (banker’s draft) – это переводный вексель, где векселедателем и плательщиком выступает один и тот же банк. Это очень надежный документ расчетов, который по степени ликвидности равнозначен наличным деньгам. Он не является чеком, так как здесь и векселедатель, и плательщик – одно и то же лицо. Достаточно часто банковские тратты по просьбе клиента выписывает отделение банка в провинции на его главную контору.

Простой вексель (долговое обязательство – promissory note) – это безусловное письменное обязательство одного лица перед другим выплатить обусловленную сумму денег по требованию или на фиксированную дату или на определенный момент в будущем определенному лицу, его приказу или предъявителю.

Отличия простого векселя от переводного:

• это не приказ, а обязательство платить;
• векселедатель и плательщик – одно лицо;
простой вексель не нуждается в акцепте.
Особой разновидностью простого векселя является банкнота, выпущенная центральным банком.

Вексельная сделка не обязательно связана с банком: возможна прямая оплата векселя должником кредитору. Однако в банковском деле вексель играет исключительно важную роль. Каждая ссуда, выданная банком, документируется долговым обязательством (векселем), где указаны условия погашения кредита. Это долговое обязательство является главным юридическим свидетельством долга.

Чек

Чек – это безусловный приказ клиента банку, ведущему его текущий счет, уплатить определенную сумму предъявителю чека, его приказу или другому указанному в чеке лицу. Владелец счета получает чековую книжку и выписывает чеки в пределах остатка средств на счете (или сверх этого остатка, если имеется договоренность об овердрафте).

Чек должен иметь следующие необходимые реквизиты:

• название банка;
• безусловный приказ об уплате суммы;
• получатель денег;
• дата и место выписки чека;
• подпись чекодателя.

Чек может иметь произвольную форму, и выписан на простом листе бумаги.

Аналогично векселю, в зависимости от того, в чью пользу выписан чек, различают чеки:

• именные (pay to the name of N) – платите только N;
• ордерные (pay to the order of N) – платите N или его приказу;
• предъявительские (pay to the bearer) – платите предъявителю.

Ордерный чек дает возможность держателю переуступить право получения денег другому лицу с помощью передаточной надписи – индоссамента (endorsement).

Различают четыре вида индоссаментов:

1. Бланковый индоссамент – держатель чека ставит на обороте его свою подпись, в результате чего чек становится предъявительским документом, и любой законный владелец может получить по нему деньги в банке.
2. Именной индоссамент – держатель ставит на обороте свою подпись и указывает имя лица, которому передается право получения денег по чеку.
3. Целевой индоссамент – держатель чека указывает на обороте цель передачи чека другому лицу и ограничивает возможность получения денег по чеку. Иногда этот вид индоссамента используется в сочетании с именным.
4. Безоборотный индоссамент – если держатель чека хочет ограничить или исключить возможность предъявления претензий по чеку в случае его неоплаты, он использует слова “без оборота” в тексте индоссамента. Однако чтобы эта оговорка была действительной, банк, куда перечисляются деньги по чеку, должен признать ее с помощью собственного индоссамента.

Еще одной разновидностей чеков является кроссированный чек (crossed check). На лицевой стороне чека ставятся две параллельные линии. Это значит, что следуемая по чеку сумма должна быть зачислена на счет предъявителя чека. Кроссирование чека значительно затрудняет использование украденных чеков, так как по ним нельзя получить наличные деньги. Чеки могут быть кроссированы заранее, типографским способом, так что клиент банка получает чековую книжку с кроссированными чеками.

Известны разные формы кроссирования чека.

Удостоверенный чек (certified check). Банк специальной надписью удостоверяет подлинность подписи клиента и наличие суммы для оплаты чека. Банк несет по нему ответственность и не может отказаться от оплаты (в момент удостоверения чека сумма снимается со счета чекодателя и резервируется на особом счете). На лицевой стороне чека ставится штамп “certified”, дата, наименование банка и подпись работника банка.

Чек казначея (cashier’s check) – чек, имеющий подпись казначея банка и выписанный на банк (для погашения обязательств банка, покупки оборудования для собственных нужд и так далее). Эти чеки надежны и охотно принимаются в обороте.

Еще один специфический момент – приостановка платежа по чеку (stop payment). Чекодатель имеет право уведомить банк об отказе от оплаты уже выданного чека. Кроме того, банк не имеет права оплачивать чек, если он получил сведения о смерти или банкротстве чекодателя.

Отличия чека от переводного векселя:

• чек оплачивается по предъявлении, вексель же может быть как предъявительским, так и срочным документом;
• чек выписывается на банк, вексель – нет;
• чек никогда не акцептуется банком, вексель же должен быть акцептован плательщиком;
• чеки в подавляющей массе не находятся в обращении (хотя и могут передаваться по индоссаменту), а прямо предъявляются в банк к оплате; векселя же обращаются, переходя от одного владельца к другому;
• лицо, выдавшее вексель, освобождается от ответственности, если вексель не предъявлен плательщику в течение короткого промежутка времени (так как задержка увеличивает возможность злоупотреблений); по чеку же банк остается ответственным в пределах 6-ти лет с момента выписки (Великобритания);
• чек, может быть, подвергнут кроссированию, вексель – нет;
• если подпись на чеке подделана, банк может отказаться от его оплаты; подделка же подписи векселедателя не освобождает акцептанта от обязанности оплатить вексель.

Оплата чека – ответственная операция для банка. Чеки могу быть подделаны, иметь различные дефекты. Риск, связанный с выдачей и оплатой чеков, может быть существенно снижен благодаря гарантийной чековой карточки (check guarantee card).

Она свидетельствует о том, что:

• клиент банка может получить наличные деньги по чеку в предела до 50 ф.ст. за один раз в любом отделении данного банка (а не только в том, где ведется счет клиента);
• чек, выданный клиентом, будет оплачен независимо от состояния его счета и наличия на нем достаточной суммы.

Наличие гарантийной чековой карточки открывает большие возможности для злоупотреблений, так как оплата чека гарантируется банком. Поэтому банки стараются выдавать карточку только тем клиентам, которые доказали свою честность и ответственность в операциях с банком.

Клиринг чеков. Расчетные палаты.

Чековое обращение с необходимостью порождает взаимные претензии банков друг к другу. Например, клиент банка А заплатил чеком в 100 долл. клиенту банка Б, находящегося в том же городе. Тот сдал чек в банк Б на инкассо. Одновременно другой клиент банка Б выписал чек на 90 долл. В пользу клиента банка А, и последний сдал его в свой банк для взыскания. Возникают взаимные требования: А должен Б 100 долл., а Б должен А 90 долл. Естественно, что сумму в 90 долл. можно зачесть и ограничиться уплатой остатка в 10 долл. На практике этот зачет сопряжен с большими техническими сложностями, так как требования друг к другу в крупном финансовом центре имеют десяток и более банков. В этой ситуации без специальных расчетных организаций не обойтись. С этой целью создаются клиринговые, или расчетные палаты (clearing house), которые выполняют взаимные зачеты требований банков друг к другу.

Возможны несколько способов клиринга (безналичного зачета):

• внутри одного банка;
• через местные расчетные палаты;
• через сеть банков–корреспондентов;
• через расчетную сеть центрального банка.

Рассмотрим работу расчетной палаты на примере Нью–Йоркской клиринговой палаты, на которую приходится свыше 50% всей суммы оборотов по клирингу чеков в стране. Эта палата учреждена в 1853 году.

Членами Нью–Йоркской клиринговой палаты состоят 12 банков (в 1945 году было 24 члена). Это наиболее крупные банки, имеющие более 90% всех активов. Банки, не являющиеся членами палаты, инкассируют чеки и другие платежные документы через банки–члены палаты.

Расчетная палата производит зачет только по чекам, выставленным на банки–члены палаты. В каждом банке имеется особый клиринговый отдел, куда поступают чеки, участвующие в механизме взаимного зачета. В течении рабочего дня чеки, поступившие в кассу банка или по почте, сортируются по банкам–членам палаты. Они формируются в пачки по каждому отдельному банку; к пачке прилагается список с перечнем чеков, суммами и общим итогом. К концу дня – пачки чеков со специальными курьерами отсылаются в клиринговую палату.

Ранее вся эта подготовительная работа осуществлялась вручную – сегодня же это один из самых высокомеханизированных участков в банке.

К моменту окончания работы банков (к 5 часам вечера) в палате начинается прием инкассируемых чеков. Каждый банк доставляет пачки чеков выставленных на другие банки, и получает копию перечня с распиской о вручении. Пачки сортируются и раскладываются по ячейкам банков–плательщиков. Прием продолжается до двух часов ночи. После полуночи (и до 8 часов утра) начинают прибывать посыльные банков за получением чеков, выставленных на них. В три часа утра выдача прекращается и сейф опечатывается. Произошел ночной обмен чеков, на который приходится 70% всех суточных оборотов по клирингу. Это приблизительно 2–2.5 тонны чеков.

Утром проводится еще три обмена – в 8, 9 и 10 часов. В 10 часов происходит итоговый зачет за предшествующие 24 часа. (Кроме четырех обменов чеков в Нью–Йоркской расчетной палате ежедневно происходит еще один зачет возвращенных чеков, один зачет облигаций и купонов с наступившими сроками платежа и три обмена акционерных сертификатов.)

Окончательный расчет производится через федеральный резервный банк Нью–Йорка, который также является членом расчетной палаты. По окончании дневного зачета расчетная палата составляет специальный меморандум, который служит основанием для бухгалтерских проводок по резервным счетам банков в центральном банке. К13 часам дня федеральный резервный банк посылает палате подтверждение, что проводки сделаны. Не покрытая взаимным расчетом часть составляет, как правило, 10–20% всего оборота по клирингу чеков. Взаимный зачет дает огромную экономию средств и времени, по сравнению с тем, что если бы каждый банк рассчитывался со всеми другими банками отдельно.

Примерно четвертая часть всех чеков направляется для зачета в банки–корреспонденты. У этих банков при получении чеков на инкассо тоже имеются несколько вариантов:

• внутренний зачет;
• посылка другому банку–корреспонденту;
• посылка в расчетную палату;
• посылка в федеральный резервный банк.

Наконец – клиринг через систему ФРС, которая осуществляет зачет в общенациональном масштабе, дебетуя и кредитуя резервные счета кредитных учреждений. Если зачет происходит между банками разных резервных округов, то используется Межокружной расчетный фонд (Interdistrict Settlement Fund).

Чековый клиринг в других странах по общим принципам аналогичен той схеме, которая принята в США. Однако имеется своя специфика.

Клиринг кредитовых ваучеров или банковские платежи в системе жиро (Bank giro). Эта форма расчетов была введена в Великобритании в 1960 году как альтернатива системе безналичных почтовых переводов по счетам жиро (post giro). Суть метода состоит в том, что сумма зачисляется в кредит счета получателя в любом отделении лондонских клиринг банков на основе специального платежного поручения (кредитового ваучера). Кредитовый ваучер заполняется плательщиком и сдается в банк, где ведется его счет, для перевода этой суммы на счет получателя. Все кредитовые ваучеры подвергаются той же подготовительной обработке, что и чеки, перед отправкой в расчетную палату. По результатам клиринга кредитовых ваучеров составляется ежедневная расчетная ведомость, и непогашенные суммы зачисляются на счета клиринг–банков в Банке Англии.

В банках постоянно ведется поиск способов совершенствования документооборота и сокращения издержек. В частности, одним из таких способов является так называемая транзакция чеков (truncation), т. е. остановка дальнейшего движения чека в процессе его обработки в банке путем записи его данных на электронные носители. Эти сведения вводятся в компьютер и затем используются для разноски сведений по счетам или передачи их в автоматическую расчетную палату. Сам же чек либо хранится в архиве банка, либо уничтожается. Это позволяет экономить расходы, связанные с обработкой и сортировкой чеков, а также почтовые расходы по возврату погашенного чека владельцу счета.

Сегодня, в условиях развития товарного и становлении финансового рынка, резко меняется структура банковской системы. Появляются новые виды финансовых учреждений, новые кредитные инструменты и методы обслуживание клиентов. Идет поиск оптимальных форм устройства кредитной системы, эффективно работающего механизма на рынке капиталов, новых методов обслуживания коммерческих структур.

Создание устойчивой, гибкой и эффективной банковской инфраструктуры - одна из важнейших задач экономической реформы в России. Задача усложняется тем, что кроме чисто экономических трудностей добавляются социальные: постоянно меняется законодательная база; разгул преступности в стране - как следствие - желание мафиозных структур прибрать к рукам такое высокодоходное в условиях инфляции дело, как банковское; стремление большинства банкиров получить сиюминутную прибыль - как следствие - развитие только одного направления деятельности, что ведет к угрозам банкротства отдельных банков и кризисам банковской системы в целом (увлечение частными вкладами в прошлом году, обвал рынка МБК в этом году и т.п.)

Понятно, что недостаточно просто объявить о создании новых кредитных институтов. Коренным образом должна измениться вся система отношений внутри банковского сектора, принципы взаимоотношений банков и их клиентов, необходимо изменить психологию банкира, воспитать нового банковского работника - хорошо образованного, думающего, инициативного и готового идти на обдуманный и взвешенный риск. На это требуется время. Необходимо, путем вдумчивого изучения зарубежной практики, восстановить утраченные рациональные принципы функционирования кредитных учреждений, принятые в цивилизованном мире и опирающиеся на многовековой опыт рыночных финансовых структур.

Система денежного оборота

Главные составляющие денежного оборота: наличный и безналичный денежные обороты.

Налично-денежный оборот – это движение наличных денежных знаков: бумажных денег, разменной монеты, банкнот. При этом деньги выполняют функции средства обращения и средства платежа. Монету во всех странах, как правило, чеканит государственная казна, а в обращение выпускает вместе с банкнотами центральный банк, который покупает их по номинальной, или нарицательной, стоимости казны.

Несмотря на то, что налично-денежный оборот во всех странах, как с рыночной, так и с административной моделями экономики составляет меньшую часть, он имеет большое значение. Именно этот оборот обслуживает получение, и расходование большей части денежных доходов населения. Именно в налично-денежный оборот складывается постоянно повторяющийся кругооборот наличных денег.

Для расчетов наличными используются банкноты, выпускаемые центральным банком, который имеет монопольное право на их эмиссию. Банкноты имеют принудительный официальный курс и не могут быть отвергнуты при расчетах.

Современный механизм эмиссии банкнот строится на кредитовании коммерческих банков, государства и увеличении золотовалютных резервов страны. Выпуск банкнот на современном этапе является фидуциарным, не обеспеченным золотом.

Эмиссия банкнот, осуществляемая при кредитовании банков, обеспечена векселями и другими банковскими обязательствами, при кредитовании государства – государственными долговыми обязательствами, а при покупке иностранной валюты обеспечением служат сама иностранная валюта и золото. Таким образом, обеспечением банкнотной эмиссии служат активы центрального банка.

В России налично-денежный оборот организуется Центральным банком и берет начало в его расчетно-кассовых центрах (РКЦ). Наличные деньги переводятся из резервных фондов расчетно-кассовых центров в оборотные кассы, затем направляются в операционные кассы коммерческих банков, которые выдают наличные деньги своим клиентам – юридическим и физическим лицам, и т.д.

Безналичный денежный оборот представляет собой совокупность платежей, осуществляемых без использования наличных денег.

Безналичный оборот преобладает во всех странах и обслуживается чеками, кредитными карточками, жироприказами, платежными поручениями, электронными средствами платежа и иными расчетными документами (казначейскими векселями, сертификатами и др.).

Весь безналичный денежный оборот – платежный, ибо предполагает разрыв во времени движения товара в различных его разновидностях и денежных средств, т.е. функционирование денег в качестве средства платежа.18 Безналичный платежный оборот, являясь преобладающим (до 90% всего денежного оборота), осуществляется в виде записей по счетам плательщиков и получателей денежных средств в банках, либо путем зачетов взаимных требований. Соответственно экономические процессы в народном хозяйстве опосредуются преимущественно безналичным платежным оборотом.

Безналичный денежный оборот находит выражение в безналичных расчетах. «Безналичные расчеты – это платежи, осуществляемые путем документооборота в виде материального обращения письменных документов и электронных средств».

Классические средства и способы расчетов в экономически развитых странах – чеки, перечисления, удержания, векселя. Кроме того, в настоящее время широко используются расчеты с помощью карточек и терминалов для электронных платежей (электронные деньги).

Вексель – это ценная бумага, которая удостоверяет безусловное денежное обязательство векселедателя (должника) уплатить до наступления определенного срока обусловленную сумму денег владельцу векселя (векселедержателю) или по его указанию другим лицам.

Вексельное законодательство по форме различает простой (соло-вексель) и переводной (тратта) векселя.

Простой вексель – это ценная бумага, содержащая ничем не обусловленное обязательство векселедателя уплатить определенную сумму векселедержателю или его приказу в указанный срок.

Переводной вексель – это ценная бумага, содержащая безусловный письменный приказ векселедателя (трассанта), адресованный плательщику (трассату) уплатить определенную сумму третьему лицу (первому векселедержателю, ремитенту) или его приказу в указный срок.

В зависимости от сферы применения и характера сделок, лежащих в основе выпуска векселей, различают коммерческие и финансовые векселя.

Коммерческие векселя возникают на основании сделки по купле-продаже товаров. Покупатель, не имея в момент сделки необходимой суммы денег, предлагает продавцу вместо них другое платежное средство – вексель, свой собственный или чужой, но индоссированный (имеющий передаточную надпись).

Ссудные сделки в денежной форме оформляются финансовыми векселями, к которым относятся банковские векселя, казначейские векселя, векселя местных органов власти, предприятий, частных лиц и др.

Вексель – один из самых старых и важнейших финансовых инструментов активной реализации товарно-денежных отношений и коммерческого кредита. В середине 1990-х гг. за рубежом векселя обеспечивали до 30% денежного оборота. Однако в современной хозяйственной практике сфера использования переводных векселей в качестве платежного средства значительно сузилась в сравнении с началом XX в. Его главное применение в настоящий период – внешняя торговля.

Чек – это разновидность переводного векселя, где плательщиком выступает банк. Это безусловный приказ клиента банку, ведущему его текущий счет, уплатить определенную сумму предъявителю чека, его приказу или другому лицу, указанному в чеке.

В зависимости от того, в чью пользу выписан чек, различают чеки:

– именные, выписанные на определенное лицо без права передачи другому лицу;
– ордерные, составленные на определенное лицо с правом передачи другому лицу по индоссаменту;
– предъявительские – без указания получателя, обозначенная сумма должна быть уплачена предъявителю чека.

Чеки выполняют следующие основные функции:

1) выступают средством получения денег с текущего счета в банке;
2) являются средством обращения и платежа (при приобретении товаров, погашении долгов);
3) служат инструментом безналичных расчетов.

В настоящее время в экономически развитых странах чеки играют значительную роль, особенно в США, Канаде, Великобритании, Франции. В Европе широкое распространение получили еврочеки, которые оплачиваются в любой стране – участнице соглашения «Евро-чек» (с 1968 г.).

Особую разновидность представляют дорожные чеки – стандартизированные денежные документы, используемые при поездках за рубеж для получения наличных денег и оплаты товаров и услуг. Основными эмитентами дорожных чеков являются такие международные кредитные организации, как «American Express», «Visa», «Thomas Gook» и др.

Вместе с тем в ряде европейских стран и в Японии преобладают расчеты с помощью дебетовых и кредитовых поручений (авизо). Неуклонно растет популярность платежей с помощью кредитных карточек.

В Германии, Франции, Италии и других странах широкое распространение получили жирорасчеты – разновидность безналичных расчетов, вначале – через специальные банки, а затем – через коммерческие банки и сберегательные кассы. Сущность этих расчетов состоит в перечислении средств по особым счетам на основе поручений – жироприказов, то есть письменных распоряжений о перечислении денежных средств со счета плательщика на счет получателя.

В целях развития и совершенствования автоматизации банковских операций с середины 1970-х гг. в развитых странах стала применяться система электронных платежей, используемых для кредитных и платежных операций и контроля банковских счетов посредством передачи электронных сигналов, без участия бумажных носителей информации. Они способствуют ускорению денежного оборота, улучшению кредитно-банковского обслуживания клиентов, уменьшают издержки, связанные с выполнением платежных операций.

Расчеты при помощи электронных устройств и современных средств связи осуществляются через компьютеры в банках или через автоматические расчетные палаты. Автоматическая платежная система функционирует при Лондонской расчетной палате, членами которой являются шесть клиринговых банков.

В электронной системе денежных переводов в настоящее время действуют банковские автоматы, позволяющие клиенту банка самостоятельно подключаться к банковской компьютерной системе и осуществлять наиболее распространенные операции: получение наличных денег со счета, внесение вклада, перевод средств по счетам и др. Ключом к банковским автоматам обычно служит пластиковая дебетовая карточка, на специальной магнитной полосе которой записаны необходимые реквизиты владельца банковского счета, вид выполняемых операций по данному счету.

Осуществление платежей в безналичном порядке при расчетах между юридическими лицами независимо от организационно-правовых форм и сфер деятельности базируется на требовании обязательного хранения временно свободных денежных средств указанных лиц на счетах в учреждениях банков. Для этой цели предприятиям открываются в учреждениях банков расчетные или текущие (субсчета) счета, после представления ими соответствующих документов.

Безналичные расчеты между субъектами хозяйствования предполагают наличие денежных средств в кредитных учреждениях.

Безналичные расчеты должны быть бесперебойны, своевременны, надежны, безопасны, экономичны. От соблюдения этих требований напрямую зависят обеспечение нормального кругооборота товаров и денег в экономике, рентабельность и ликвидность хозяйствующих субъектов, устойчивость функционирования межбанковских денежных рынков и рынков ценных бумаг, эффективность денежно-кредитного регулирования экономики.

Расширение сферы применения безналичных расчетов, вытеснение ими расчетов наличными деньгами сокращают трансакционные издержки (расходы на осуществление меновых операций), создают условия для более точного прогнозирования налично-денежного оборота, а также определения эмиссии и изъятия наличных денег из обращения.

Между налично-денежным и безналичным оборотами имеется тесная взаимосвязь и взаимозависимость, поскольку деньги постоянно переходят из одной сферы обращения в другую. При этом форма наличных денежных знаков меняется на депозит в банке, и наоборот. Поступление безналичных средств на счета в банке является необходимым условием для выдачи денег. В связи с этим налично-денежный и безналичный обороты и образуют единый денежный оборот страны.

Национальная денежная система

НАЦИОНАЛЬНАЯ ДЕНЕЖНАЯ СИСТЕМА — исторически сложившиеся и закрепленные правовыми нормами способы и формы выпуска денег и организации денежного обращения в стране.

Денежная система любой страны регулируется государством и оформляется действующими на данный момент соответствующими законами. Законодательством страны определяется наименование денежной единицы, масштаб цен, т.е. весовое содержание в ней валютного металла (в настоящее время обычно золота). Это содержание может устанавливаться непосредственно либо по курсовому отношению к другой валюте, имеющей фиксированное золотое содержание.

Бумажные и металлические деньги.

В настоящее время денежные системы представлены бумажными деньгами и металлическими монетами. Металлические монеты обращаются в качестве разменной монеты.

Бумажные деньги представлены банкнотами (банковскими билетами) и казначейскими билетами.

Банковские билеты (банкноты) выпускаются в обращение центральным эмиссионным банком страны.

Первоначально банкноты выпускались всеми банками как векселя вместо обычных денег. Впоследствии они приобрели силу законного и единственного платежного средства с принудительным курсом, устанавливаемым государством, т.е. стали национальными деньгами. Их выпуск (эмиссия) становится уделом лишь одного - центрального банка.

Казначейские билеты - те же бумажные деньги, но выпускаемые непосредственно государственным казначейством - министерством финансов или специальным государственным финансовым органом, ведающим кассовым исполнением государственного бюджета.

Обмен (конвертируемость) валюты

Национальные денежные единицы могут свободно или ограниченно обмениваться на иностранные денежные единицы. Если национальные банкноты обмениваются свободно, речь идет о полностью конвертируемой валюте.

Полная конвертируемость означает, что и для резидентов (юридических и физических лиц данной страны), и для нерезидентов (иностранных юридических и физических лиц) не существует ограничений по приобретению иностранной валюты.

Полностью конвертируемая, относительно стабильная или сильная по сравнению с другими валюта получила название твердой валюты.

Частично обратимая валюта - это валюта стран, оставляющих некоторые ограничения по ряду валютных операций.

Замкнутые (необратимые) валюты - это валюты стран, сохраняющих валютные ограничения, как для резидентов, так и для нерезидентов.

Валютные ограничения.

Кроме ограничений на приобретение валюты резидентами и нерезидентами государство может вводить и иные валютные ограничения.

При отсутствии свободной обратимости валюты возможно существование официального и коммерческого курса, каждый из которых санкционирован государством.

Валютным ограничением является также лицензирование валютных операций. Государство требует, чтобы все валютные операции осуществлялись при его посредничестве и контроле. При использовании лицензирования все получатели валюты обязаны продавать ее центральному банку по официальному покупному курсу, установленному для продаж, при предоставлении и проверке соответствующего обоснования (наличие импортной лицензии и др.). Государство может вводить требование импортного депозита, когда для получения иностранной валюты необходимо внести в банк определенную сумму денег. Требование импортного депозита ограничивает возможности свободного обмена валюты и одновременно служит гарантией возврата валютных кредитов, предоставляемых импортерам.

Правительство может ограничивать количество иностранной валюты, которая используется при различных операциях (например, для туристических поездок).

Денежные реформы

Правительство обладает правом проводить денежные реформы.

Возможны следующие варианты денежных реформ:

1. Дефляция - уменьшение денежной массы в обращении путем изъятия излишних денежных знаков.
2. Нуллификация - ликвидация старых денежных знаков и выпуск новых (в меньших размерах).
3. Деноминация - изменение нарицательной стоимости денежных знаков и обменом по определенному соотношению на новые, более крупные денежные единицы с одновременным пересчетом (в таком же соотношении) цен, тарифов, заработной платы и т.д.
4. Девальвация - уменьшение металлического содержания денежной единицы или снижение курса бумажных денежных знаков по отношению к металлу или иностранной валюте.
5. Ревальвация — повышение металлического содержания денежной единицы или повышение курса бумажных денежных знаков по отношению к металлу или иностранно валюте.

Инфляция и оборот денег. Использование бумажных денег, особенно при невозможности их свободного обмена на золото, приводит к инфляции.

Инфляция - это чрезмерная эмиссия бумажных денег.

Количество денежных знаков, которое должно быть в определенный момент времени в обращении, поддается точному учету. Оно зависит от количества и цен товаров, имеющихся на рынке, сумм платежей, подлежащих выплате и скорости оборота денежной единицы. Выпуск денег сверх этого количества приводит к переполнению денежного обращения и падению их покупательной способности, т.е. росту цен. Деньги обесцениваются по отношению к золоту, товарам, иностранной валюте.

Термин "инфляция" (вздутие) был придуман и применен американскими фермерами в период Гражданской войны 1861-1865 гг. для обозначения процесса переполнения сферы бумажноденежного обращения по сравнению с потребностями товарооборота. Из Америки термин перекочевал в Европу, где до сих пор применяться для обозначения соответствующего явления.

Инфляцию называют локальной, если она наблюдается в одной стране, и мировой, охватывающей несколько стран.

Различают инфляцию "ползучую", когда цены растут медленно, но неуклонно, и "галопирующую", когда рост цен приобретает скачкообразный характер. Деньги используются в товарном обороте отнюдь не всегда. В реальной жизни различают безналичный оборот, осуществляющийся без участия реальных денег и оборот наличный. Безналичный оборот - это крупный оптовый оборот, а розничный оборот и нетоварные выплаты (например, заработные платы, пенсии и т.п.) связан с наличными деньгами. В последнее время безналичный оборот занимает все большее место в денежном обороте. Это обусловлено развитием системы кредитных карточек, "электронных денег", когда расчеты производятся не с помощью наличных, а через операции на текущих счетах в банках. Наличный оборот ограничивается самыми незначительными или случайными платежами.

Денежная система США

До середины XVII столетия североамериканские колонии не имели собственной денежной системы, а экономика характеризовалась низкой степенью обеспеченности денежными средствами, поскольку Англия не создавала условия для регулярного поступления монет и запрещала колониям выпускать свои, чтобы таким образом вынудить их поддерживать хозяйственные связи, используя исключительно заменители денег. Это могли быть бобровые шкурки, зерно, пули для мушкетов, гвозди, квитанции на табак. В обращении также были иностранные монеты: испанские талеры и песо, французские экю и голландские дал еры. Самыми распространенными были большие испанские талеры: для обмена монету могли рубить на восемь кусков.

Первые американские монеты выпущены в 1652 г. в колонии Массачусетс. Это были нескольких видов серебряных монет, среди которых два с поэтично ботаническими названиями — сосновый шиллинг и дубовый шиллинг. Пионер монетной чеканки, Массачусетс, выпускал монеты 30 лег, не считаясь с английским законом, но которому только монарх имел право выпускать деньги. Обходить этот закон колонистам позволяла небольшая уловка: все монеты, невзирая на реальный год выпуска, датировались 1652 г., когда в Англии не было монарха. В Массачусетсе появились и первые бумажные деньги. В 1690 г. также на территории колонии Массачусетс были впервые выпущены бумажные деньги, привязанные к золотой монете. Колония была английской, поэтому деньги имели все необходимые атрибуты — изображение короля или короны, утверждение о принадлежности колонии Англии и т.д. Это были квитанции для займов граждан колониальному правительству.

Слово «доллар» — это название испанской монеты, имевшей хождение на юге восточного побережья Северной Америки. Тем не менее, слово это имеет не испанское, а богемское (юг современной территории Чехии) происхождение, где с начала XVI в. чеканилась монета «иоахимсталер», получившая имя от города Иоахимсталь, закрепившееся за крупными серебряными монетами еще в начале XVI в., когда они в большом количестве начали чеканиться из серебра, добываемого в рудниках близ этого города. Одним из вариантов этого названия был «доллар» в Англии. Символ доллара — знак $ — утвердился в обиходе после начала чеканки серебряного доллара, примерно с 1788 г.

Существует несколько версий его происхождения.

1. Символ $ происходит от цифры 8, которая ставилась на испанских песо, равных 8 реалам, а две вертикальные линии добавлены, чтобы не было путаницы. Сейчас изображается только одна линия.
2. Символ похож на изображение двух Геркулесовых столбов, перевитых лентами, являвшихся составной частью герба на испанских серебряных монетах.
3. Символ является комбинацией буквы S (от Spanish — испанский) и двух вертикальных линий, символизирующих Геркулесовы столбы.
4. Знак образовался как комбинация первых букв названия государства U и S (United States), наложенных друг на друга, у которых нижняя часть буквы U постепенно исчезла. Такой штемпель якобы ставился на правительственных почтовых сообщениях.

Но наиболее достоверной, по мнению большинства специалистов, считается версия, что этот знак — результат сочетания букв Р. и S, являющихся аббревиатурой слова pesos (множественное число от peso), которая изображалась в виде большой буквы и маленькой s справа и выше от нее. В конце концов Р упростилось до одной длинной линии, a S стали писать поверх упрощенного Р.

Одно из старейших и самых распространенных обиходных названий бумажного доллара — бак, во множественном числе — бакс. Английское слово «buck» (бак) означает самец (чаще оленя или козла). Оленьи шкуры, или buckskin, пользовались огромным спросом, как у индейцев, так и у колонистов, и служили важным предметом обмена и торговли. В первой половине XVIII в. до 500 тыс. таких шкур обменивались ежегодно на территории колоний. Многие охотники и торговцы называли эти шкуры просто баксами, они служили при обмене единицей стоимости товара, т.е. выполняли функцию денег. Есть еще одна версия происхождения этого расхожего термина: на обратной стороне 10-долларовой купюры первого общефедерального выпуска 1861 г. была изображена крупная и живописная римская цифра 10 — «X», из-за которой десятку прозвали sawbuck (т.е. «козлы для пилки дров») или упрощенно бак. Отсюда и множественное число — баксы.

В 1775 г. в честь окончания освободительной войны против Англии было принято решение о выпуске первых «континентальных» бумажных денег для оказания финансовой помощи каждому штату. Они не были обеспечены соответствующим количеством драгоценных металлов и легко подделывались, потому мгновенно обесценивались. Эмиссия денег определялась в первую очередь военными расходами: чем значительнее они увеличивались, тем больше печаталось денег. Было выпущено 240 млн денег в бумагах под названием Continental. Опыт с бумажными деньгами оказался столь пагубным, что правительство США не выпускало бумажной валюты до 1860 г. Длительная гражданская война привела денежную систему нового государства в ужасный беспорядок.

В 1785 г. Континентальный конгресс принял решение об утверждении доллара в качестве основы национальной денежной системы, однако первый американский доллар был отчеканен лишь через несколько лет. Отныне номинал всех американских купюр исчислялся в долларах, а Конституция, принятая в 1788 г., предоставила Конгрессу исключительную власть выпускать монеты и регулировать их ценность.

В 1791 г. основан Первый банк США, на который в течение 20 лег возлагались функции выпуска национальной валюты.

В 1792 г. одобрена национальная денежная система США, а первые серебряные доллары, содержащие 27 г чистого серебра, появились в 1794 г.

Сформировывавшаяся денежная система получила название «биметаллический стандарт», при котором силу законного платежного средства приобретали монеты из золота и серебра. Ценность каждого металла по отношению к другому фиксировалась законом (система двойной валюты). Для производства новых денег в Филадельфии был учрежден Национальный монетный двор, где кроме серебряных монет вскоре начали чеканить и 10-долларовые золотые монеты, которые прозвали «орлами».

Наряду с национальными деньгами продолжали использовать иностранные монеты, которые законом 1793 г. были признаны частью монетной системы США. Ценность иностранных денег в сопоставлении с национальными определялась их золотым или серебряным содержанием. Только в 1857 г. Конгресс издал закон, окончательно изымающий иностранные деньги из обращения.

Характерная черта денежной системы США — длительное существование децентрализованной системы банкнотной эмиссии. В начале XIX в. (1836 г.) стали выпускаться первые кредитные деньги, право на эмиссию, которых имел каждый банк (их тогда насчитывалось свыше полутора тысяч), — сотни видов кредитных билетов. В результате за несколько лет в США появились около 30 тыс. всевозможных купюр разного цвета, достоинства, размера, формы, степени обеспечения и зашиты от подделки. Каждый банк обещал обменивать свои билеты по первому требованию на золотые или серебряные монеты, однако большинство банков не могли реально обеспечить размерность своих банковских билетов, поэтому многие билеты не отвечали своей номинальной стоимости. Действительно разменными на золото и серебро были кредитные билеты, выпускавшиеся национальными банками по заказу правительства США.

Американские зеленые банкноты появились в 1860 г. Чтобы компенсировать затраты на Гражданскую войну 1861 — 1865 гг., правительство США выпустило 430 млн. бумажных денег зеленого цвета, за что они получили прозвище «зеленые спинки». Деньги невозможно было обменять на драгоценные металлы, но правительство объявило «гринбеки» законными платежными средствами. Это означало, что люди должны были признать их в платежах. Ценность гринбеков зависела от доверия граждан к правительству, которое росло и падало вместе с победами и поражениями Севера в Гражданской войне: одно время зеленый доллар стоил всего лишь 35 центов золота. На Юге конфедераты тоже выпускали бумажные деньги, но они быстро обесценились.

В 1865 г. американское министерство финансов выпустило в обращение специальные «золотые сертификаты», номинированные в долларах, однако обеспеченные фиксированным количеством золота. Они сохранялись в обращении до 1933 г. В 1878 г. к «золотым» добавились «серебряные» сертификаты, обеспеченные серебром. Они оставались в обращении до 1957 г.

Одна из особенностей денежной системы США — длительное существование биметаллизма, который поддерживали не только влиятельные в США владельцы серебряных рудников, но и широкие круги заемщиков — мелких и средних промышленников и фермеров, заинтересованных в повышении товарных цен в целях снижения реальных размеров своей задолженности.

В 1900 г. был издан акт о золотом стандарте, утвердивший в качестве денежной единицы страны золотой доллар с содержанием чистого золота 1,50463 г. Однако серебряные доллары не были изъяты из обращения.

В декабре 1913 г. был издан закон, по которому создана новая система эмиссионных банков — Федеральная резервная система (ФРС). К моменту принятия закона о ФРС в США функционировали 20 ООО банков, из которых 7000 были наделены правами национальных эмиссионных банков. Вся территория США делилась на 12 округов, в каждом из которых был учрежден федеральный резервный банк с капиталом не менее 4 млрд. долл. Федеральные резервные билеты подлежали размену на золотые монеты и должны были обеспечиваться не менее чем на 40% золотом, а 60% — векселями на срок до трех месяцев.

Федеральный резервный акт внес следующие изменения в денежную систему страны:

• централизовал банкнотную эмиссию;
• существенно изменил систему обеспечения банкнот, сделав основным обеспечением их коммерческие векселя вместо государственных ценных бумаг.

В период мирового экономического кризиса 1929-1933 гг. особенностью денежной системы США было длительное сохранение золотомонетного стандарта. Это объясняется, прежде всего, тем, что США вступили в Первую мировую войну лишь незадолго до ее окончания, потому им не пришлось нести большие военные расходы и прибегать для их покрытия к инфляционному выпуску бумажных денег. Кроме того, после войны золотой запас страны значительно возрос, что способствовало сохранению прежней системы свободного размена банкнот на золотые монеты.

Однако и в США золотомонетный стандарт рухнул под ударами кризиса 1929-1933 гг. Ликвидации золотомонетного стандарта сопутствовала девальвация доллара на 41% согласно акту о золотом резерве от 31 января 1934 г., но которому было осуществлено огосударствление централизованных золотых запасов: весь золотой запас федеральных резервных банков передавался казначейству в обмен на его золотые сертификаты. Закон о серебре 1934 г. обязал казначейство закупать серебро и выпускать взамен его серебряные сертификаты, ставшие одним из составных элементов денежной массы. После Второй мировой войны увеличилось промышленное потребление серебра и значительно уменьшилась его роль в денежном обращении. За 1955-1972 гг. сумма серебряных долларов сократилась с 2,4 до 0,7 млрд. долл.

В начале 1934 г. была проведена девальвация доллара. Его официальное золотое содержание было установлено в 35 долл. за тройскую унцию, но размен долларов на золото во внутреннем обращении прекратился и действовал только в сфере валютных расчетов.

Дальнейшее ослабление зависимости эмиссии денежной системы США от золотого обеспечения произошло в результате принятия в 1945 г. решения об уменьшении нормы золотого покрытия. С этого времени норма золотого покрытия в размере 25% была установлена для совокупной суммы банкнот и резервов в федеральных резервных банках. В марте 1968 г. объем золотых резервов Казначейства США (в которые не входил небольшой запас золота стабилизационного фонда) уменьшился до критической величины, предназначенной для обеспечения эмиссии долларов. В этих условиях ради защиты международных позиций доллара США пошли на отмену требования о 25%-ном покрытии внутренней эмиссии, а продолжение мирового валютного кризиса вынудило Правительство США пойти на крайние меры: 15 августа 1971 г. было объявлено, что обмен долларовых активов на золото прекращается. Таким образом, доллар стал неразменным на золото и для центральных банков стран — партнеров США.

В результате реформы мировой валютной системы, предпринятой в рамках Ямайской конференции в 1976 г., которая отменила использование золота как основы стоимости валют, приняла в качестве счетной единицы СДР, узаконила плавающие валютные курсы и ввела другие необходимые изменения, официальная цена золота потеряла свое значение. Однако США весьма консервативны относительно цены золота: до сих пор оценка централизованных золотых резервов производится по официальной цене 42,22 долл. за унцию, установленной в 1973 г.

Выпуск денег в обращение в США происходит под обязательное обеспечение. Главным средством обеспечения банкнотной эмиссии в настоящее время служат государственные ценные бумаги, а также золото в государственных запасах и полученные от МВФ средства в форме СДР, представляющие собой расчетную (виртуальную) валюту Международного валютного фонда (МВФ), именуемую как специальные права заимствований (Special Drawing Rights). В действительности она не имеет материального воплощения и реального эквивалента, а применяется как резервный актив в дополнение к золотовалютным позициям стран — членов МВФ. Курс СДР как расчетной валюты МВФ в настоящее время определяется в четырех валютах: в долларах США, евро, английских фунтах стерлингов и в японских иенах. Котировки СДР объявляют ежедневно в Лондоне в полдень по среднеевропейскому времени и публикуют на сайте МВФ.

Существует такое понятие, как спрос на американскую валюту, особенно на ту ее часть, которая находится за рубежом. В результате спроса американские деньги широко признаны и являются самой используемой валютой в мире. Федеральный резерв измеряет спрос на американскую валюту по ее количеству, находящемуся в обращении. С 1980 по 1998 г. количество валюты, находящейся в обращении, возрастало в среднем на 8% в год — со 124,8 до 492,2 млрд. долл. США. В декабре 1999 г. в связи с подготовкой к смене веков валюта в обращении выросла на 22,1% по сравнению с уровнем декабря 1998 г. и составила 601,2 млрд. долл. США.

Так как спрос в мире на доллар США меняется, то Конгресс принял закон о Федеральном резерве, который ввел эластичное денежное обращение, расширявшееся и сжимавшееся в соответствии со спросом общества. При изменении спроса на валюту учреждения для хранения денежных средств либо заказывают валюту в федеральных резервных банках, либо депонируют ее в них. Закон о Федеральном резерве 1913 г. учредил Совет управляющих и 12 федеральных резервных банков в качестве центрального банка страны и установил, что Федеральный резерв действует в качестве денежной власти, ответственной за введение и выпуск валюты для Соединенных Штатов. К 1920 г. роль Федерального резерва расширилась в связи с тем, что Министерство финансов США закрыло подразделения казначейства по всей стране и передало федеральным резервным банкам ответственность за распространение валюты и монет.

Ответственность Федерального резерва в отношении денег, находящихся в обращении, обеспечивается активами в форме пенных бумаг Министерства финансов США, одобренных правительством предприятий (ценные бумаги Министерства финансов США и федеральных ведомств составляли 97,6% общего обеспечения валюты, находившейся в обращении в конце 2000 г.). Таким образом, Федеральный резерв выпускает беспроцентные облигации (деньги) и использует прибыль для приобретения приносящих процентный доход активов.

Прибыль, полученная Федеральным резервом от приносящих доход финансовых активов и превышающая расходы Федеральной резервной системы и обеспечение капитала, ежегодно переводится Министерству финансов. По мере роста количества денег, находящихся в обращении, вызванного увеличивающимся спросом на американскую валюту за рубежом, процентные доходы также возросли. За 2000 т. ценные бумаги, обеспечивающие банкноты Федерального резерва, принесли процентных доходов на 32,7 млрд. долл. В практике международной торговли доллар до сих пор остается основной валютой платежа. Практически все страны держат свои свободные средства в ценных бумагах США, тем самым кредитуя ее экономику.

Современное состояние денежной системы США

В настоящее время США располагают структурой денежного обращения, которую определяют три основных эмитента денег: Министерство финансов (казначейство), Федеральная резервная система и коммерческие банки. Министерство финансов США выпускает мелко купюрные (казначейские деньги) билеты от 1 до 10 долл., серебряные монеты и разменные, так называемые неполноценные монеты, изготовленные из обычных металлов (никеля, меди). Федеральная резервная система в лице федеральных резервных банков выпускает банкноты, которые являются главным средством налично-денежного оборота страны. В повседневном обращении находятся банкноты семи достоинств: 1, 2, 5, 10, 20, 50 и 100 долл. В США имеются также купюры и более крупного достоинства — 500, 1000, 5000, 10 000 долл. В настоящее время их уже не выпускают и по мере износа изымают из обращения. Обращаются эти банкноты только внутри страны (вывоз их запрещен). Самая крупная американская банкнота имеет номинал 100 ООО долл. В обращении находится только 42 тыс. таких банкнот, их используют в официальных расчетах между федеральными резервными банками. С 1990 г. началась работа по изменению дизайна купюр — портреты президентов были увеличены и сдвинуты из центра, здания перерисованы, добавлены новые степени защиты. Сначала изменения затронули купюры достоинством в 50 и 100 долл., а в дальнейшем купюры меньшего достоинства. К настоящему времени выпущены уже банкноты нового образца пяти достоинств: 100, 50, 20, 10 и 5 долл. (рис.).

Денежная система
Рис. Банкнота достоинством 50 долл. образца 2004 г.


Коммерческие банки эмитируют в основном векселя и различные виды депозитных денег (чеки, кредитные карточки, электронные деньги), которые совместно образуют так называемые безналичные деньги.

Основным эмиссионным центром и регулятором денежной системы США является ФРС, представляющая собой группу банков — 12 федеральных резервных банков и 3107 банков — членов ФРС (на 1 января 2002 г.). С конца 70-х годов XX в. в число основных функций ФРС входило поддержание низкой инфляции, стабильности денежного обращения, укрепление позиции доллара как резервной валюты. С 1975 г. ФРС по требованию Конгресса США ежегодно обязана определять допустимые пределы роста (таргетирование) денежных агрегатов и ряда процентных ставок. С 1981 г. проводится более жесткое регулирование денежного обращения путем ограничения денежной массы и увеличения процентных ставок.

Электронные денежные системы

В интернете существует множество платежных денежных систем, которые поддерживают и контролируют движение валют разных стран, т.е. следят за тем, чтобы количество виртуальных денег не превышало количество реальных. Запомните, каждая электронная денежная бумага (титульный знак) обеспечена соответствующей реальной денежной купюрой или монетой. Все эти платежные системы имеют лицензии и договора. Деньги в интернет приносят пользователи (физические или юридические лица), с целью совершения разнообразных покупок в интернет-магазинах, оплаты самых разных услуг и многое другое.

Основная масса всех операций происходит между ЭПС (Электронными Платежными Системами) Web Money Transfer, или сокращенно Web Money (WM) и PayPal. В рунете также очень популярна система Yandex.Money. Более подробно про все эти и другие системы будет изложено в соответствующих разделах сайта. Для вашего удобства есть разделения по группам на Российские ЭПС и Зарубежные ЭПС. Кстати, средствами с кошелька или счета одной ЭПС нельзя оплатить (товар или услугу) на кошелек или счет другой ЭПС. То есть, чтобы что-то купить/оплатить за WebMoney, можно только с кошелька Web Money. Вы скажете, а у меня имеются только Яндекс. Деньги. Мне срочно нужно кое что оплатить, но тот сервис принимает только валюту Web Money. Для этого существуют специальные обменные сервисы (пункты обмена валют). Услуга обмена валют предоставляется в автоматическом режиме! Почти во всех случаях операция обмена длится меньше минуты!

В настоящее время очень заметна тенденция бурного развития электронной коммерции.

Да и понятно, ведь любой покупатель, приобретая какой-либо «физический» товар может расплатиться за него непосредственно из рук в руки, но в мире эволюции IT-технологий придется переосмыслить значение денег и их форму.

Совершая любой вид деятельности в Интернете, будь то покупка или продажа «цифрового» товара или информации, нужен легкий универсальный способ оплаты, который позволял бы двум сторонам заключать дешевые и безопасные сделки платежей в режиме реального времени.

Для выполнения этих целей были разработанные специальные платежные системы, как усовершенствованный вариант обмена денежными средствами при помощи компьютера и файлов сертификатов (что зависит от вида платежной системы), т. е. имени пользователя и пароля и некоторых его персональных данных.

Сегодня рынок платежных систем очень и очень разнообразен, но в процессе деятельности выявились несомненные лидеры. Зарекомендовала себя с положительной стороны интернациональная платежная система E-Gold. Одной из самых популярных на данный момент считается система платежей WebMoney в России, и в частности в СНГ. Знаменита мгновенными наличными расчетами в сети Интернет вне банковская система Яндекс. Деньги, использующая «цифровые» рубли. Общеизвестны и такие платежные системы, как Liberty Reserve, Moneybookers, AlertPay и RBK Money.

Работая в системах, вы сможете создавать и удалять ваши кошельки, получать денежные средства от других участников, переводить деньги на банковские счета, да и не только банковские, не выходя из дома. Любая из платежных систем обеспечивает пользователей рядом своих преимуществ, ведь предоставляя в обращение денежные средства в электронном выражении, они облегчают процесс передачи товара.

Электронными денежными средствами можно:

Оплачивать Интернет.
Оплачивать Услуги Мобильных Операторов.
Оплачивать самые разные Товары/Услуги.
Оплачивать квартирную плату (стационарный телефон и др.).

Покупка, продажа, обмен – и все это, не выходя из дома!

Принципы денежной системы

Как и любая система, денежная система состоит из ряда элементов. Напомним, что организуемое и регулируемое государственными законами денежное обращение страны называется денежной системой. Первым основополагающим элементом денежной системы являются принципы ее организации.

Под принципами управления денежной системой понимаются определенные правила, которыми руководствуется государство при организации денежной системы страны.

Денежная система рыночного типа основана на следующих принципах:

• прогнозного планирования денежного оборота;
• устойчивости и эластичности денежного оборота;
• кредитного характера денежной эмиссии;
• обеспеченности выпускаемых в оборот денежных знаков;
• относительной свободы центрального банка и подотчетности его парламенту;
• предоставления правительству денежных средств только в порядке кредитования;
• комплексного использования инструментов кредитного регулирования (норма обязательных резервов, учетная ставка, валютная интервенция);
• контроля и надзора за денежным оборотом;
• функционирования только национальной валюты на территории страны.

Принцип централизованного управления денежной системой

Этот принцип существует и в первом типе денежной системы, свойственном административно-распределительной модели экономики. Однако при этой модели управление осуществлялось с помощью директивных актов правительства, которые были обязательны для выполнения всеми государственными банками и их филиалами во всех регионах разных стран.

Управление денежными системами в условиях рыночной системы характеризуется тем, что на первый план выступают не административные методы планирования (хотя и они имеют место), а экономические, когда государство через аппарат центральных банков ставит на рынках такие условия, которые заставляют банки, финансовые институты и другие юридические лица принимать нужные государству решения.

Принцип централизованного управления национальной денежной системой реализуется через потребности развития страны в решении общих целей и задач по созданию единой централизованной денежной системы.

Принцип прогнозного планирования денежного оборота.

Он означает, что как централизованные, так и децентрализованные планы денежного оборота и его составных частей подготавливаются не как директивные планы, обязательные для выполнения конкретными органами, отвечающими за их выполнение, а как прогнозы, т.е. ориентиры, к которым надо стремиться. Исключение составляет такой финансовый план, как государственный бюджет, который при любом типе денежной системы остается директивным планом, за выполнение которого отвечает правительство и, как правило, министерство финансов страны.

Принцип устойчивости и эластичности денежного оборота.

Этот принцип означает, что изменение массы денег, находящихся в обороте, должно соизмеряться с потребностями национальной экономики: возрастать при увеличении потребности, уменьшаться при сокращении потребности, при этом не допускать развития инфляционных процессов в стране.

Принцип кредитного характера денежной эмиссии.

В соответствии с этим принципом появление новых денежных знаков (безналичных и наличных) в хозяйственном обороте возможно только в результате проведения банками кредитных операций. Из других источников, включая казначейства стран, денежные знаки в оборот не должны поступать.

Принцип обеспеченности выпускаемых в оборот денежных знаков.

В условиях рыночной модели экономики денежные знаки обеспечиваются находящимися в активах банков товарно-материальными ценностями, золотом и другими драгоценными металлами, свободно конвертируемой валютой, ценными бумагами и другими долговыми обязательствами.

Принцип независимости центрального банка от правительства и подчиненность его парламенту страны.

Выражается в том, что центральный банк является структурой, контролируемой парламентом, законодательным органом власти и не подчинен исполнительной власти, т.е. правительству. Этот принцип обусловливает способность центрального банка выполнять одну из важнейших его функций — поддержание устойчивого курса национальной валюты, соответствующего тенденциям в развитии экономики страны.

Принцип предоставления правительству денежных средств только в порядке кредитования. Обычно в законодательствах стран с рыночной экономикой имеется положение о том, что центральный банк не должен финансировать правительство, а средства ему предоставлять в порядке кредитования под определенное обеспечение (принадлежащие государству, федерации или субъектам федерации недвижимость, товарно-материальные ценности, государственные ценные бумаги, другие ценные бумаги). Применение данного принципа позволяет не втягивать деньги в постоянное покрытие дефицита федеральных и местных бюджетов и не давать тем самым стимула к развитию инфляционного процесса. Кроме того, соблюдение данного принципа заставляет правительство изыскивать другие источники поступлений средств в бюджет для покрытия федеральных и местных расходов.

Принцип комплексного использования инструментов денежно-кредитного регулирования. Сущность его заключается в том, что центральный банк не должен ограничиваться каким-либо одним инструментом денежно-кредитного регулирования для поддержания устойчивости денежного оборота, а должен использовать комплекс этих инструментов, иначе должного эффекта достигнуть не удается.

К таким инструментам относятся:

• изменение норм обязательных резервов банков;
• изменение процентных ставок по операциям центрального банка;
• операции на открытом рынке, т.е. операции по купле-продаже государственных облигаций, векселей и других ценных бумаг;
• политика валютной интервенции;
• политика рефинансирования.

Принцип надзора и контроля за денежным оборотом - неотъемлемая функция системы государственного управления финансами.

Государство через банковскую, финансовую систему, налоговые органы должно обеспечивать постоянный контроль как за всем денежным оборотом в целом, так и за отдельными денежными потоками в хозяйстве. Кроме того, объектом контроля является и соблюдение субъектами денежных отношений основных принципов организации как наличного, так и безналичного оборота.

Постоянный надзор и контроль осуществляются уполномоченными государственными органами (финансовыми, налоговыми, банковскими) за наличным и безналичным денежным оборотом.

Принцип функционирования исключительно национальной валюты на территории страны.

В соответствии сданным принципом на территории страны законным платежным средством для осуществления платежей и расчетов является только национальная валюта. Население имеет право покупать и продавать иностранную валюту, размещать ее во вклады в коммерческих банках, использовать в качестве платежного средства за рубежом.

тема

документ Рынок ценных бумаг
документ Прибыль предприятия
документ Диверсификация
документ Факторинг как способ рефинансирования лизинговых операций
документ Рыночная экономика



назад Назад | форум | вверх Вверх

Управление финансами

важное

1. ФСС 2016
2. Льготы 2016
3. Налоговый вычет 2016
4. НДФЛ 2016
5. Земельный налог 2016
6. УСН 2016
7. Налоги ИП 2016
8. Налог с продаж 2016
9. ЕНВД 2016
10. Налог на прибыль 2016
11. Налог на имущество 2016
12. Транспортный налог 2016
13. ЕГАИС
14. Материнский капитал в 2016 году
15. Потребительская корзина 2016
16. Российская платежная карта "МИР"
17. Расчет отпускных в 2016 году
18. Расчет больничного в 2016 году
19. Производственный календарь на 2016 год
20. Повышение пенсий в 2016 году
21. Банкротство физ лиц
22. Коды бюджетной классификации на 2016 год
23. Бюджетная классификация КОСГУ на 2016 год
24. Как получить квартиру от государства
25. Как получить земельный участок бесплатно


©2009-2016 Центр управления финансами. Все права защищены. Публикация материалов
разрешается с обязательным указанием ссылки на сайт. Контакты