Сценарные условия Минэкономразвития на 2016-2018 годы рассматривают наиболее вероятные варианты развития отечественной экономики в среднесрочной перспективе.
Макропрогноз МЭР включает базовый и оптимистичный сценарий изменения внешних факторов, и показателей российской экономики.
Последствия кризиса
Экономический кризис в 2015 году затронул все основные экономические показатели. По итогам года сокращение ВВП достигнет 2,8%, ожидают в МЭР. Инфляция вновь составит двузначное значение – 11,9%. Кроме того, реальные доходы населения сократятся на 7,8%, а безработица вырастет до 6%. Средний курс доллара будет около 60 руб./долл.
Ухудшение экономической ситуации в нынешнем году было вызвано влиянием внешних факторов и цикличностью развития экономики. В 2014 году западные государства ввели санкции против РФ, которые в первую очередь нанесли удар по финансовому и энергетическому сектору. Также в прошлом году произошел обвал котировок на нефтяном рынке. Динамика цен на нефть имеет ключевое значение для развития экономики РФ. Экспорт нефти обеспечивает наполнение федерального бюджета и приток валютных ресурсов в финансовую систему. В 2015 году стоимость нефти стабилизировалась в диапазоне 60-65 долл./барр.
Ухудшение внешней среды продемонстрировало структурные диспропорции отечественной экономики. В результате Правительством был разработан антикризисный план, направленный на стабилизацию ситуации.
Базовый сценарий
Базовый сценарий, подготовленный Минэкономразвития, предполагает сохранение нынешних тенденций на нефтяном рынке. Кроме того, в рамках данного сценария действующие санкции со стороны Запада будут действовать до конца 2018 года.
Базовый сценарий предусматривает следующую стоимость “черного золота”:
• 2016 год – 60 долл./барр.;
• 2017 год – 65 долл./барр.;
• 2018 год – 70 долл./барр.
На фоне повышения цен на нефть ожидается улучшение основных макроэкономических показателей:
Показатель
2016 год
2017 год
2018 год
Рост ВВП
2,3%
2,3%
2,4%
Инфляция
7%
6,3%
5,1%
Курс доллара, руб./долл.
56,8
54,5
53,2
Реальные доходы населения
1,1%
2,6%
2,8%
Безработица
5,9%
5,8%
5,7%
Улучшение экономической ситуации отразится на замедлении оттока капитала. После 152 млрд. долл. в 2014 году, данный показатель снизится в период с 2015 по 2018 годы соответственно до 110 млрд., 70 млрд., 60 млрд., 55 млрд.
Еще одним параметром, который покажет положительную динамику в 2016-2018 годах, станет платежный баланс. На фоне снижающегося импорта, произойдет стабилизация экспорта, что обеспечит к 2017 году положительный баланс между притоком и оттоком капитала.
Задавайте вопросы нашему консультанту, он ждет вас внизу экрана и всегда онлайн специально для Вас. Не стесняемся, мы работаем совершенно бесплатно!!!
Также оказываем консультации по телефону: 8 (800) 600-76-83, звонок по России бесплатный!
Влияние внешних факторов может быть более благоприятным, что улучшит динамику российской экономики.
Эксперты Минэкономразвития подготовили оптимистичный сценарий развития событий, который включает два основных предположения:
1. Стоимость нефти будет расти большими темпами. Среднегодовая стоимость в период с 2016 по 2018 годы составит: 70, 80, и 90 долл./барр.
2. Санкции будут частично отменены в 2016 году. В результате российские компании смогут вернуться на международные финансовые рынки.
В результате улучшения внешней среды отечественная экономика сможет расти большими темпами:
• 2016 год – 3,1%;
• 2017 год – 2,7%;
• 2018 год – 3,3%.
Улучшение экономической ситуации отразится на реальных доходах населения, которые в период 2016-2018 годов увеличатся соответственно на 2,1%, 3,7% и 3,8%. Кроме того, отток капитала к 2018 году замедлится до 25 млрд. долл.
Российская экономика начнет восстанавливаться после кризиса с 2016 года. При этом темпы экономического роста будут зависеть от влияния внешних факторов. Устойчивый рост ВВП отразится на основных макроэкономических показателях: замедлении инфляции, сокращении безработицы, укреплении позиций рубля, и увеличении реальных доходов населения.
Современная финансовая политика РФ в 2017 году
Финансовая политика - государственная экономическая политика, проявляющаяся в использовании государственных финансовых ресурсов, регулировании доходов и расходов, формировании и исполнении государственного бюджета, в налоговом регулировании, в управлении денежным обращением, в воздействии на курс национальной валюты.
Содержание финансовой политики:
1. Разработка общей концепции финансовой политики, определение ее основных направлений, целей, главных задач.
2. Создание адекватного финансового механизма.
3. Управление финансовой деятельностью государства и других субъектов экономики.
Основа финансовой политики — стратегические направления, которые определяют долгосрочную и среднесрочную перспективу использования финансов и предусматривают решение главных задач, вытекающих из особенностей функционирования экономики и социальной сферы страны. Одновременно с этим государство осуществляет выбор текущих тактических целей и задач использования финансовых отношений. Все эти мероприятия тесно взаимосвязаны между собой.
Задачи финансовой политики:
1. обеспечение условий для формирования максимально возможных финансовых ресурсов;
2. установление рационального с точки зрения государства распределения и использования финансовых ресурсов;
3. организация регулирования и стимулирования экономических и социальных процессов финансовыми методами;
4. выработка финансового механизма и его развитие в соответствии с изменяющимися целями и задачами стратегии;
5. создание эффективной и максимально деловой системы управления финансами.
Целями финансовой политики могут являться:
• политические цели, т.е. достижение целей в области внешней и внутренней политики;
• экономические цели, то есть достижение целей в области экономики на различном уровне;
• социальные цели, то есть достижения целей в сфере общественных отношений (общественные классы и слои населения, социальные блага, распределение социальных благ).
Финансовая политика, как совокупность целенаправленных действий с использованием финансовых инструментов, рычагов и стимулов может быть реализована на различном уровне:
• мировом;
• региональном;
• национальном;
• на уровне отдельных регионов внутри страны;
• на уровне предприятия, организации (хозяйствующего субъекта);
• отдельного предпринимателя;
• на уровне отдельного домохозяйства.
В качестве важнейших составляющих финансовой политики на уровне государства выступают:
Финансовая политика является частью общей экономической политики.
Финансовая политика страны является важной составляющей экономической политики. Для того, чтобы экономика развивалась эффективно, необходимо поддерживать сбалансированность финансовой политики. От того насколько грамотно будет построена финансовая политика зависят темпы развития как определенных отраслей, таких как промышленность, сельское хозяйство, связь, транспорт, так и экономики в целом.
Финансовая политика государства включает в себя бюджетно-налоговую политику, а также инвестиционную политику, социальную политику. В составе финансовой политики основополагающая роль отводится бюджетной политике, которая оказывает влияние на формирование финансовой базы для развития государства.
Цели и задачи бюджетной политики на 2017 год:
1. Совершенствование нормативно-правового регулирования бюджетного процесса;
2. Повышение качества государственных программ и расширение их использования в бюджетном планировании;
3. Снижение зависимости бюджетов государственных внебюджетных фондов Российской Федерации от трансфертов из федерального бюджета;
4. Повышение эффективности финансовых взаимоотношений с бюджетами субъектов Российской Федерации и местными бюджетами;
5. Повышение эффективности оказания государственных (муниципальных) услуг;
6. Оптимизация расходов на оплату труда;
7. Снятие ограничений транспортной инфраструктуры;
8. Повышение эффективности расходования бюджетных ассигнований на осуществление капитальных вложений;
9. Повышение эффективности управления государственным долгом и государственными финансовыми активами.
Проект федерального бюджета был одобрен на заседании правительства РФ. Документ был основан на предположении, что украинский кризис будет урегулирован, а санкции Запада в отношении России – отменены. Макроэкономический прогноз, на котором проект бюджета был основан, исходил из более высоких темпов мирового экономического роста. При этом правительство предложило экономить на росте зарплат, пенсиях и некоторых инвестиционных расходах. В федеральном бюджете отражено, что инвестиционный рост будет сохраняться в основном за счет госинвестиций. Глава МЭР Алексей Улюкаев на заседании правительства сообщил, что Минэкономразвития посчитало возможным повысить ожидания роста инвестиций. «Это прежде всего государственные капвложения, а также капвложения компаний с государственным участием, таких как «Газпром», «Транснефть», «Роснефть» и некоторые другие». Учтены и все утвержденные проекты, которые будут финансироваться за счет ФНБ – такие как реконструкция БАМа, Транссиба и строительство ЦКАД» – отметил он. «Решения по инвестированию средств ФНБ не будут выходить за 60% планку размещения средств», – уточнил министр финансов Антон Силуанов. Он сообщил и то, что финансовой помощи компаниям «Роснефть» и НОВАТЭК в бюджете не предусмотрено. «Этот вопрос будет рассматриваться в процессе обсуждения заявки на получение ресурсов из ФНБ» – сказал Силуанов. В бюджете заложен и антикризисный резерв — 190 млрд. руб., которые предлагается потратить в случае резкого ухудшения ситуации. «Плюс ресурсы, которые мы сейчас готовы предоставить за счет заемных средств из ФНБ, — это и будут те средства, которые мы готовы направить на поддержку предприятий, банковского сектора в нынешних условиях», – сообщил Силуанов. Минфин прогнозирует, что из-за низких цен на нефть бюджет может недополучить около 1 трлн. руб. Около половины этой суммы планируется покрыть из Резервного фонда.
В связи с поставленными задачами бюджетной политики следует признать, что бюджетная политика не может функционировать отдельно от налоговой политики. Цели Правительства Российской Федерации в области налоговой политики придерживаются того, чтобы создать эффективную и стабильную налоговую систему, которая будет способствовать бюджетной стабильности в среднесрочной перспективе. Основными приоритетами налоговой политики является поддержка инвестиций, а также стимулирование деятельности в области инноваций. Также нужно сохранить размер налоговой нагрузки по разным секторам экономики, где был достигнут ее оптимальный уровень, принимая в учет те требования устойчивости бюджетной системы России, которые были ранее указаны.
Также на падение национальной валюты РФ оказывает влияние существующее положение российской экономики в целом. Санкции со стороны Запада вызвали ограничение возможности отечественных организаций и банков осуществлять займы на международных рынках, то есть сократилось предложение на долларовом рынке. Спрос на доллар в сентябре был особенно высок, потому что в это время российские компании должны были выплатить валютные кредиты. Следовательно, возникла ситуация нехватки доллара, а значит, что валюта удорожает.
Однако санкции, которые касаются не только определенных компаний или лиц, но и экономики России целом, способны в большей степени ослабить эту экономику. Они просто драматически ограничат доступ страны к западным рынкам капиталов и новым западным технологиям, двум вещам, в которых Россия нуждается больше всего, чтобы обеспечить рост собственной экономики.
Таким образом, падение курса рубля, повышение цен по товары и услуги, рост инфляции, нерациональные методы воздействия ЦБ на экономику приводит к еще большему спаду, чем зарубежные санкции. Хотя они, в свою очередь, ограничивают российскую экономику в зарубежных инновациях и технологиях, но и есть плюсы санкций — отечественные производители налаживают и улучшают производство продукции, увеличивают производственные мощности. Они дали «толчок» к тому, чтобы развивались российской отрасли как промышленности, так и другие сектора экономики.
На текущем этапе развития происходит процесс по изучению и корректировке направлений финансовой политики является одной из главных задач, которые осуществляются в России. И для того чтобы более точно отражать сложившуюся ситуацию в стране необходимо осуществить прогноз ближайших событий и сформулировать комплекс мероприятий, которые будут направлены на среднесрочную перспективу.
Современная финансовая политика России направлена на формирование финансовой базы для перехода от экспортно-сырьевой модели к инновационному, социально ориентированному типу развития экономики, создание необходимых предпосылок для подержания высоких темпов экономического рост в долгосрочном периоде, повышения уровня благосостояния населения и экономической стабильности.
Основные направления финансовой политики на 2017 год
Основные направления бюджетной политики на 2017 год и на плановый период 2018 и 2019 годов разработаны в соответствии со статьей 165 Бюджетного кодекса Российской Федерации с учетом итогов реализации бюджетной политики в период до 2016 года.
При подготовке Основных направлений бюджетной политики были учтены положения Послания Президента Российской Федерации Федеральному Собранию Российской Федерации, указов Президента Российской Федерации. Основных направлений деятельности Правительства Российской Федерации на период до 2018 года, Программы повышения эффективности управления общественными (государственными и муниципальными) финансами на период до 2018 года, государственных программ Российской Федерации, а также Основных направлений налоговой политики на 2017 год и плановый период 2018 и 2019 годов.
Целью Основных направлений бюджетной политики является определение условий, используемых при составлении проекта федерального бюджета на 2017 год и на плановый период 2018 и 2019 годов, подходов к его формированию, основных характеристик и прогнозируемых параметров федерального бюджета и других бюджетов бюджетной системы Российской Федерации.
Резкое изменение внешнеэкономической и политической конъюнктуры в 2014 году и сохранявшаяся в течение прошлого и первой половины текущего года ее повышенная подвижность предопределили временный переход к однолетнему бюджетному планированию и смещение фокуса экономической политики на скорейшую адаптацию к новой внешнеэкономической реальности при минимизации потерь экономики и населения.
К настоящему времени можно констатировать, что процесс подстройки российской экономики к изменившимся внешним условиям, основное бремя которого пришлось на 2015 год, в целом завершился. Результаты произошедшей адаптации, хоть и не безболезненной для отечественной экономики, выгодно отличают Россию от многих сырьевых стран, оказавшихся неподготовленными к внезапному завершению сырьевого супер цикла. Благодаря накопленным в докризисные годы резервам, проведению ответственной денежно-кредитной и бюджетной политики, а также своевременной реализации пакета антикризисных мер удалось стабилизировать ситуацию на внутреннем финансовом рынке, укрепить доверие к банковской системе и национальной валюте, благополучно пройти пик выплат по внешним долговым обязательствам, стабилизировать инфляционные ожидания экономических агентов и в целом сформировать необходимые условия для оживления деловой активности и возобновления экономического роста.
С завершением адаптационного периода на первый план повестки государственной экономической политики выходит цель по обеспечению сбалансированного развития страны и расширению потенциала отечественной экономики в непростых условиях повышенной подвижности внешней конъюнктуры. Реализация этой амбициозной цели потребует проведения экономической политики, одновременно обеспечивающей: (1) макроэкономическое равновесие, характеризующееся низкой зависимостью от внешнеэкономической конъюнктуры, стабильностью и прогнозируемостью внутренних экономических показателей, в том числе устойчиво низкой инфляцией и низкими долгосрочными процентными ставками, а также стабильными налоговыми условиями; (2) устранение на микроуровне структурных дисбалансов и препятствий для развития, связанных в том числе с демографическими вызовами, конкурентоспособностью и эффективностью размещения ресурсов в экономике.
На решение этих задач и будет нацелена бюджетная политика в ближайшие три года.
Возвращение к трехлетнему бюджетному планированию само по себе будет способствовать снижению уровня неопределенности относительно основных приоритетов, механизмов и принципов реализации бюджетной политики. Это обеспечит большую прогнозируемость макроэкономических условий и условий ведения бизнеса.
Программа консолидации с целевой траекторией структурного (т.е. при стабильной цене на нефть в $40 за баррель Юралс) дефицита федерального бюджета на уровне 3%, 2% и 1% ВВП (без учета средств на докапитализацию Внешэкономбанка в размере не более 150 млрд. рублей в год) в 2017, 2018 и 2019 гг. соответственно, обеспечит переход российской экономики в равновесие с низкой инфляцией и стоимостью долгосрочного капитала для частного сектора. На микроуровне пакет мер по консолидации бюджета сфокусирован на структурных мерах, которые позволяют не только достичь устойчивого сокращения бюджетных дисбалансов, но и способствуют созданию положительных структурных изменений, расширяющих потенциал экономики.
Содержание региональной финансовой политики на 2017 год
О том, как скажутся основные направления бюджетной политики на 2017 год, и какое они окажут влияние на жизнь простых граждан, говорить пока рано, но картинка уже проясняется. Практика показывает одно – в стране недостаточно средств на то, чтобы выполнить все обещания правительства. Перед выборами в Государственную Думу Ольга Голодец заявляла о возможном повышении МРОТ до 8 800 рублей, но в итоге было решено остановиться на сумме 7500.
Наполняемость бюджета
Фактическое замораживание МРОТ сделано под предлогом заботы об индивидуальных предпринимателях, которым пришлось бы увеличить взносы во небюджетные фонды на 38%. Но никто не вспомнил о миллионе бюджетниках, которые так и не дождались обещанной прибавки зарплаты. Причина проста – нет денег. Подведение итогов 2015 года показало, что фактические расходы бюджета составили 15 620,3 млрд. рублей, а доходы всего 13 659,2 млрд. Дефицит чуть менее двух триллионов, то есть около 15%, при запланированной цифре 3%.
Причины такого положения дел не только в нефтяных котировках, методика прогнозирования поступлений доходов в бюджет 2017 года учитывает и сокращение налоговых поступлений. Индекс промышленного производства по стране упал до 98% к предыдущему периоду. За 2016 год количество малых предприятий снизилось на 70 000 единиц. Дополнительную тревогу вызывает сокращение экспорта, который стал меньше на 15%.
Эти явления привели к тому, что доходная часть бюджета составит 13,436 трлн. руб. что ниже прошлогоднего показателя в абсолютных значениях, даже без учета инфляции. При этом расходы запланированы в размере 16,181 триллионов. Дефицит планируется закрыть за счет Резервного фонда, который в 2017 году будет исчерпан.
На что пойдут деньги
Если рассматривать, как планирование бюджета 2017 года отразится на отдельных гражданах, то видна очень четкая картина. В приоритете остаются малоимущие, пенсионеры и военные. Остальным государство предлагает справляться с проблемами самостоятельно.
Оборона – воевать не собираемся, но мышцы накачиваем.
Определить точную сумму, которая пойдет на закупки вооружения, содержание армии, спецслужб и полиции, оказалось невозможным. Почти четверть бюджета, а именно 24%, распределено по секретным статьям расходов. В прошлом году эта цифра составляла 20%.
У нашего стратегического «партнера по спаррингу» США эта доля составляет 10% расходов. Хотя сопоставление абсолютных цифр не имеет смысла, ВВП России равен ВВП одного штата Калифорния.
Минфин РФ высказался за сокращение военных расходов на 1 трлн. руб., и его мнение было услышано. Номинальную сумму сократили с 3,84 до 2,88 триллионов, но рост закрытых статей на 800 млрд. почти компенсирует эту разницу. Так что за национальную безопасность переживать не стоит, она будет финансирована в полной мере. Не исключено, что заложенные в бюджет 2017 года военные пенсии будут выплачены из других источников. Например, из пенсий гражданских.
Медицина, или ужас-ужас.
Суммарные сокращения медицинских расходов на 33% не говорит о том, что здоровье граждан правительство не волнует. Нет, в планах перераспределение нагрузки на региональные и муниципальные власти. Предложенная бюджетная политика на 2017-2019 год предлагает, что именно местные бюджеты возьмут на себя основную часть расходов.
Эти теоретические изыскания плохо подтверждаются практикой, на сегодня регионы закредитованы, а некоторые из них находятся на грани банкротства. Так, долг Амурской области почти сравнялся с ее годовым бюджетом.
Пенсионное обеспечение – понемногу прибавляем.
Хотя рост абсолютных цифр на социалку показывает пристальное внимание правительства к нуждам стариков и инвалидов, радоваться пока рано. Около 5 триллионов, которые выделяются на эти цели, дает прибавку в 9% к цифрам прошлого года.
Однако за 2016 год:
• количество работающих граждан сократилось на 980 000;
• число пенсионеров увеличилось на 540 000;
• упали зарплаты, и как следствие – отчисления в ПФРФ;
• выросла безработица с 5,5% до 5,8%;
• накопленный дефицит Пенсионного фонда составил 1,6 трлн. рублей.
Ожидать хорошего уровня жизни не приходится. Правительство заменило индексацию разовой выплатой, что позволит хорошо сэкономить в будущем, переведя стариков в режим ожидания такого пособия.
Учителя, идите в бизнес
На цели образования дополнительно выделено 10 млрд. рублей, прибавка составила 2%. Если учесть инфляцию, которая в 2016 году приближается к 7%, то будет виден явный спад расходов. Хотя составление проекта бюджета на 2017 год и проходило под разговоры о подрастающем поколении, на практике ситуация далека от радужной. В проекте на 2018 года заложено дальнейшее повышение еще на 4%, после чего ожидается сокращение на 3 млрд.
Получилась совсем грустная картина, однако у власти есть финансовые резервы, которые только начинают извлекаться. К ним относятся:
1. Приватизация госсобственности. Ищется покупатель на 19,5% акций «Роснефти». Господин Шувалов заявил, что от этой сделки будет получено около триллиона рублей. А министр финансов не исключил продажи дополнительного пакета в 10% акций «Роснефти», пошли разговоры о приватизации «Сбербанка».
2. Иностранные заимствования. За 2016 год уже было размещено евробондов на сумму около $10 млрд. под 4,5% годовых.
3. Запуск печатного станка. Увеличение денежной массы на несколько сот миллиардов будет незамечено в данной ситуации, так как жесткая денежная политика предыдущих лет вымыла капиталы из оборота. Такое действие не приведет к увеличению инфляции более чем на пару процентов.
Хотя год будет непростой, но оснований для паники нет. Придется немного затянуть пояса, чиновников ждут небольшие сокращения, бюджетники и пенсионеры не получат значительных прибавок. Однако с голода никто не умрет, о бедных и неимущих правительство позаботится. Плохо только то, что количество бедных в 2017 году будет расти.
Задачи региональной финансовой политики на 2017 год
Государственная региональная финансовая политика - это часть социально-экономической политики государства по обеспечению сбалансированного роста финансовых ресурсов во всех звеньях финансовой системы региона и выполнению социально-экономических программ региона, ставящих своей целью рост уровня и качества жизни населения.
Государственная региональная финансовая политика является частью общей государственной финансовой политики.
Перед регионами стоят в основном те же задачи, что и перед федеральными властями в рамках принятых федеральных концепций, стратегий и программ развития экономики страны. Причем, экономическая политика региона неразрывно связана с его финансовой политикой. Финансовая политика региона является базой осуществления его экономической политики.
Экономическая политика региона преследует следующие основные важнейшие цели и решает задачи:
- рост валового регионального продукта на душу населения;
- рост уровня и качества жизни населения;
- экономическую эффективность производств и ее повышение;
- рост уровня и качества человеческого капитала, в т.ч. за счет его государственного финансирования;
- торжество закона и стабильные и равные правила для экономических агентов;
- низкую инфляцию и стабильные цены;
- привлечение инвестиций в регион за счет повышения инвестиционной привлекательности и улучшения предпринимательского климата;
- финансовую устойчивость региона;
- бюджетную обеспеченность региона;
- оптимальные межбюджетные отношения;
- снижение безработицы;
- рост доходов населения;
- социальную защищенность населения.
Все эти цели и задачи в той или иной мере отражены в программных документах Правительства РФ, а также в региональных программных документах и законах.
Экономическая эффективность производств и рост инвестиций являются основой роста ВРП на душу населения. Рост ВРП обеспечивает рост уровня и качества жизни населения. Финансовые вложения в рост человеческого капитала обеспечивают повышенную отдачу экономики и перспективы создания постиндустриальной экономики, а также новой экономики. Финансовая поддержка программ развития региона, малого и среднего бизнеса, инновационного и венчурного бизнеса, финансирование социальной сферы, финансирование развития инфраструктуры региона обеспечивают настоящую и будущую конкурентоспособность региона, его устойчивое развитие.
Финансовая политика региона должна базироваться на основополагающих среднесрочных и долгосрочных федеральных концепциях, стратегиях и программах развития.
Она направлена:
- на повышение инвестиционной привлекательности региона в части снижения финансовых рисков и повышения финансового потенциала области;
- на развитие финансовых рынков региона, в том числе кредитного рынка, рынка ценных бумаг и страхового рынка;
- на реализацию сбалансированных консолидированного регионального и муниципальных бюджетов;
- на финансовое обеспечение выполнения программ развития области и программ развития муниципальных образований;
- на повышение финансовой самообеспеченности региона;
- на выполнение финансовых обязательств региона.
Финансовое долгосрочное планирование региона базируется:
- на среднесрочной и долгосрочной программе развития страны;
- на концепции, стратегиях и программах развития региона;
- на прогнозировании динамики доходов, собираемых в консолидированный бюджет региона;
- на прогнозировании налоговой политики на всех уровнях;
- на прогнозировании развития межбюджетных отношений и динамики будущих трансфертов;
- на прогнозировании расходов консолидированного бюджета региона;
- на прогнозировании долгосрочных заимствований;
- на прогнозировании инвестиций в регион.
Финансовая стратегия региона строится на базе эффективного использования собственных средств, заимствований и трансфертов из федерального бюджета. Главной целью стратегии является обеспечение роста качества жизни населения, а также выход на финансовое самообеспечение.
Таким образом, финансовая политика региона является базой осуществления его экономической политики и основой повышения качества жизни населения - главной цели любой государственной политики.
Основной целью финансовой региональной политики является финансовое обеспечение выполнения текущих государственных и муниципальных обязательств и задач региона в сочетании с финансовым обеспечением среднесрочных и долгосрочных программ развития региона.
Таким образом, региональная финансовая политика многогранна и включает:
- бюджетную политику;
- инвестиционную политику;
- политику заимствований;
- социальную политику;
- налоговую политику;
- финансовую промышленную политику;
- политику поддержки и финансирования малого бизнеса;
- региональную политику на финансовых рынках (банковском рынке, рынке ценных бумаг, страховом рынке);
- политику финансирования сельского хозяйства;
- политику финансовой поддержки инновационных проектов.
Финансовую региональную политику можно разделить на:
Общая финансовая политика региона должна быть направлена на сочетание финансового обеспечения выполнения текущих задач и программ региона, выполнения среднесрочных и долгосрочных программ развития, на повышение финансовой самообеспеченности региона, на развитие финансовых рынков. На улучшение инвестиционного и предпринимательского климата. На выполнение всех финансовых обязательств региона.
Финансовое прогнозирование и планирование является составляющей общих программ (планов) развития экономики региона. Различают долгосрочное, среднесрочное и ежегодное финансовое планирование (составление и утверждение ежегодного бюджета).
Долгосрочное финансовое планирование базируется на прогнозировании территориальных доходов и расходов субъекта РФ на срок 5-10 лет.
Финансовое долгосрочное планирование базируется:
- на долгосрочной программе развития страны;
- на прогнозировании динамики доходов, собираемых в консолидированный бюджет региона;
- на прогнозировании налоговой политики на всех уровнях;
- на прогнозировании развития межбюджетных отношений и динамики будущих трансфертов;
- на долгосрочных программах экономического развития региона;
- на прогнозировании расходов консолидированного бюджета региона;
- на прогнозировании долгосрочных заимствований;
- на прогнозировании инвестиций в регион.
Среднесрочное финансовое планирование базируется на прогнозировании территориальных доходов и расходов субъекта РФ на срок до 3-5 лет. Базовые принципы среднесрочного планирования те же, что и для долгосрочного планирования.
На современном этапе в регионах наметились следующие тенденции:
• усиление регулирования развития экономики в регионах со стороны Правительства РФ с помощью трансфертов и иных реальных финансовых инструментов;
• повышение инвестиционного рейтинга России, регионов, российских корпораций и банков ведущими международными агентствами;
• повышение инвестиционных рейтингов регионов-доноров ведущими международными агентствами;
• относительно высокие темпы прироста ВВП в 1999-2004гг. на уровне страны в основном за счет благоприятной ценовой конъюнктуры на сырье на мировых рынках;
• медленные темпы диверсификации (реструктуризации) экономики;
• продолжающийся отток капитала из страны;
• продолжающийся отток человеческого капитала из страны;
• усиление вертикального регулирования экономики в регионах;
• усиление противоречий в межбюджетных отношениях на уровнях: субъект РФ - экономически сильное (донор) муниципальное образование (МО) и МО - экономически сильные города и крупные поселки, входящие в МО;
• сохранение криминализации экономики регионов.
Перед страной остро стоит проблема диверсификации экономики и создание эффективных современных производств, выпускающих конкурентоспособную продукцию с высокой добавленной стоимостью (высокотехнологичных производств). И стоит выбор: решать эту проблему традиционным методом - с помощью вертикального государственного управления, включая прямые государственные инвестиции в производства, льготы, сильную роль бюрократии в экономике. Или продолжать политику использования, главным образом, горизонтальных мер, которые направлены на создание привлекательного инвестиционного климата в стране и регионах. Однозначного ответа для России здесь пока нет.
Подчеркнем, что одной из главных задач региона является выполнение государственных региональных социальных обязательств.
Финансовая политика предприятия на 2017 год
Каждый финансовый директор знает, что в управлении финансами компании очень много ежедневной рутинной работы, «текучки», которая поглощает все рабочее и даже внерабочее время финансовой службы и ее руководителя. Но в преддверии нового года приходит пора не только подводить итоги года уходящего, но и оторваться от текущих дел и взглянуть на деятельность предприятия в целом, как в плане достижения тактических и стратегических задач, так и с точки зрения постановки новых. Наступает время для анализа различных аспектов функционирования организации, выявления несоответствия действующих бизнес-процессов и стандартов изменяющимся условиям внешней среды и внутренним потребностям бизнеса. То есть приходит время вплотную заняться финансовой политикой компании.
Что такое финансовая политика в практической деятельности компании
Финансовая политика – это совокупность мероприятий в области организации финансовых отношений в компании, которые позволяют обеспечивать решение задач, отраженных в стратегии и тактике развития предприятия.
При разработке финансовой политики необходимо обязательно проверять ее на соответствие стратегии организации и ее уставным документам.
Вспомним основные стратегические задачи каждой коммерческой компании:
• получение максимально возможной прибыли как основной цели функционирования коммерческой организации;
• оптимизация структуры и стоимости капитала, обеспечение финансовой устойчивости и деловой активности предприятия;
• обеспечение прозрачности компании как для кредиторов, так и для повышения ее инвестиционной привлекательности;
• использование различных возможностей привлечения внешних заимствований, в том числе таких как облигационный заем, различные варианты банковского кредитования, товарный кредит;
• разработка эффективного механизма управления финансами, который позволит на основании данных анализа финансово-хозяйственной деятельности организации и учитывая его стратегические цели, получать наиболее соответствующие этим целям результаты.
Финансовая политика организации включает:
• разработку концепции управления финансами компании, отвечающей стратегическим целям;
• определение основных направлений использования ресурсов в соответствии с краткосрочными, среднесрочными и долгосрочными планами предприятия;
• практическое достижение поставленных целей и их оценку.
Стратегическая финансовая политика обязательно включает долгосрочное планирование и прогнозирование, построение финансовых моделей, подготовку альтернативных вариантов развития, идентификацию, оценку и управление рисками.
Тактическая финансовая политика решает текущие задачи управления финансами компании и состоит в постоянном реагировании на вызовы рынка. Она тесно связана со стратегией и является ее практическим выражением на конкретном временном отрезке: месяц, квартал, год и т.п.
Также важно не забывать следующие основные принципы:
• принцип самофинансирования и самоокупаемости, который означает, что все средства, вложенные в предприятие, как собственные, так и заемные, должны вернуться и принести доход, соответствующий плановому уровню рентабельности;
• принцип самоуправления (имеет место для самостоятельных организаций, а также предприятий в составе холдинга, группы в пределах, определенных управляющей компанией);
• принцип материальной ответственности за результаты деятельности;
• принцип заинтересованности в результатах деятельности компании;
• принцип непрерывности контроля за деятельностью организации.
В компании могут действовать негласные правила управления финансами, которые можно отнести к элементам финансовой политики компании, а могут разрабатываться внутренние нормативные акты, регулирующие каждое или некоторые из вышеперечисленных направлений финансовой политики. Чем крупнее компания, тем выше уровень формализации.
Пример:
В нашей компании приняты следующие стандартные условия работы с покупателями по оплате: 30–50% предоплата, 70–50% оплата через 14 дней после отгрузки. Эти положения никак не формализованы, но закреплены в оперативном учете через программное обеспечение. При этом для некоторых клиентов это правило не работает, им мы отгружаем продукцию без предоплаты и отсрочку даем до 90 календарных дней. Это крупные контрагенты, которые на других условиях не будут с нами работать. При этом они берут продукцию на большие суммы. Следовательно, при возникновении просрочек в оплате у нашей организации возникают серьезные проблемы. Учет операций по таким клиентам мы выделяем.
Из чего состоит финансовая политика и как воплощать ее на конкретном предприятии.
К важнейшим направлениям разработки финансовой стратегии предприятия относятся:
• анализ и оценка финансово-экономического состояния;
• разработка учетной и налоговой политики;
• выработка правил и ограничений в области привлечения банковских кредитов других видов заемных ресурсов;
• политика управления капиталом и амортизационная политика;
• управление оборотными активами и кредиторской задолженностью;
• разработка правил бюджетирования и планирования;
• разработка правил ценообразования, системы скидок, ценообразования при проведении акций и распродаж;
• утверждение порядка расчета и выплаты дивидендов;
• разработка порядка оценки инвестиционных проектов и управления их реализацией.
Таким образом, финансовая политика имеет сложную и многоступенчатую структуру. Она во многом зависит от сложности, структуры и объемов бизнеса, от горизонтов планирования, от масштабности задач, которые перед компанией ставят собственники, а также от вызовов внешней среды. Ниже приведена укрупненная структура финансовой политики предприятия, которая применима практически в любой компании.
Чтобы определить, какие элементы описанной выше структуры необходимо воплощать на практике, нужно выяснить, какие из них более всего актуальны на вашем предприятии или в группе.
Так, например, в организации много структурных подразделений, сложная система их взаимодействия и разная степень влияния на конечный результат деятельности. В таком случае обязательно нужно вводить и развивать систему бюджетирования, чтобы четко видеть, как расходы различных подразделений влияют на финансовый результат.
Или предприятие выпускает продукцию с длинным циклом производства, сложной структурой себестоимости продукции и явно выраженным сезонным характером реализации. В этом случае обязательными элементами финансовой политики являются бюджетирование и подходы к обеспечению заемными средствами.
Важно: при формировании перечня мероприятий на следующий год обязательно необходимо учесть имеющиеся проблемы в финансовом обеспечении деятельности организации и спрогнозировать проблемы будущего года, чтобы заранее к ним подготовиться и своевременно среагировать, введя новые инструменты управления.
Основные направления финансовой политики
Анализ и оценка финансово-экономического состояния организации. Финансовый анализ является неотъемлемой частью подведения итогов деятельности предприятия за год.
Он включает в себя:
• сбор и подготовку данных управленческой, оперативной и бухгалтерской отчетности;
• сравнение плановых и фактических показателей и выявление как самих отклонений, так и причин их возникновения (план-факт анализ);
• оценку финансовых возможностей для определения стратегических целей;
• оценку эффективности управления движением денежных средств в разрезе направлений деятельности организации (основная, финансовая, инвестиционная) исходя из реализации стратегических и тактических задач;
• выявление потребностей в денежных ресурсах и определение источников их получения;
• оценку эффективности использования финансовых ресурсов предприятия (анализ структуры дебиторской и кредиторской задолженности, складских запасов, себестоимости продукции, структуры прямых и косвенных затрат);
• оценку финансово-экономического состояния компании, в том числе с точки зрения достижения целевых уровней.
Каждая из перечисленных выше составных частей финансово-экономического анализа представляет собой значительный по сложности объем работы и заслуживает отдельного описания.
Учетная политика. Учетная политика как в части бухгалтерского, так и в части управленческого учета может не меняться, но необходимо провести анализ целесообразности внесения изменений, в том числе в связи с изменениями других направлений финансовой политики.
Бюджетная политика. Бюджетирование является важнейшей составляющей финансовой политики компании. Бюджетная политика определяет порядок планирования и бюджетирования в организации. В ней содержится перечень статей (бюджетный классификатор), финансовая структура предприятия (места возникновения затрат, центры финансового учета, центры финансовой ответственности), периодичность планирования, определение используемых видов бюджетов и их детализация.
Наиболее распространены на практике следующие виды бюджетов:
1. Операционные:
• бюджет продаж;
• бюджет производства;
• бюджет коммерческих расходов;
• бюджет управленческих расходов.
2. Основные:
• бюджет движения денежных средств;
• бюджет доходов и расходов;
• бюджет балансового листа (расчетный баланс).
Необходимо проводить подробный анализ выполнения бюджетов всех видов и учитывать полученную информацию при планировании на следующий год. Также следует соотносить цифры, указанные в бюджете на 2017 год, с тактическими и стратегическими целями, поставленными перед компанией ее собственниками.
Ценовая политика. Порядок ценообразования, выбранный компанией, влияет на реализацию такой стратегической задачи как увеличение прибыли и определяется внутренними и внешними факторами. Для большинства предприятий в условиях рынка ценовая политика в первую очередь определяется внешними факторами: уровнем спроса на продукцию компании, конкурентной средой, гибкостью условий, предлагаемых конкурентами, масштабностью задач, которые стоят перед предприятием (например, увеличение доли рынка, выход на новые рынки сбыта и т.д.). Но внутренние факторы (себестоимость, прямые и полные издержки, целевой уровень рентабельности) не менее важны, поскольку именно они определяют в конечном итоге финансовый результат.
Кредитная политика. Кредитная политика на практике наиболее подвержена изменениям, поскольку потребность в финансировании зависит как от внутренних, так и от внешних факторов, поэтому постоянно меняется. Также на нее может значительно повлиять изменение принципов ценообразования. Так, принятие решения о снижении цены при условии сохранения уровня расходов влечет за собой необходимость увеличения объемов и сроков внешних заимствований.
Важно отметить: все элементы финансовой политики связаны между собой, поэтому всегда при изменении одного элемента обязательно надо проверять, как это отражается на других.
Что учесть при формировании финансовой политики на 2017 год
Финансовому директору необходимо особенно внимательно подходить к изучению внешних факторов. Российская экономика находится в состоянии глубокого финансово-экономического кризиса, который начался в 2014 году и сейчас его влияние усиливается.
Прогноз падения ВВП Росси в 2017 году – -0,8%.
В результате в 2017 году компаниям придется функционировать в условиях:
• падения объемов производства;
• снижения реальных доходов населения;
• повышения уровня безработицы;
• дефицита бюджета РФ и региональных бюджетов;
• кризиса неплатежей;
• повышения стоимости заимствования;
• возможного банкротства компаний;
• низкой цены на нефть и других неблагоприятных внешнеэкономических факторах.
В сложившейся ситуации компании вынуждены переходить от политики развития к политике выживания. Она выражается в сосредоточении на решении текущих финансовых проблем и откладывании (замораживании) инвестиционных проектов, направленных на развитие. Вместе с тем, именно кризис дает компаниям возможность получить дополнительные преимущества, по сравнению с менее предусмотрительными конкурентами.
Пример:
В нашей компании на 2017 год мы сделали три варианта бюджета. Самый пессимистический предусматривает снижение выручки при повышении цены на единицу продукции, по сравнению с оптимистическим на 30 %. Это допущение позволило протестировать, сможем ли мы пережить подобное снижение, при этом мы заложили рост цен на сырье выше роста цен на нашу продукцию (превышение оценили в 10–15%).
В бар зашли три зэка и заказали: гроб с костями, многоэтажку и то что мы строили. Официант им все принес и говорит: вот вам гроб с костями и многоэтажка. А то что вы строили – нет. Есть только то где вы были. Что заказали зэки?
На край стола поставили жестяную банку, плотно закрытую крышкой, так, что 2/3 банки свисало со стола. Через некоторое время банка упала. Что было в банке?
Статью подготовила ведущий эксперт-экономист по бюджетированию Ошуркова Тамара Георгиевна. 
