Главная » Экономисту »
Индивидуальный инвестиционный счет в 2020-2021 годах
Индивидуальный инвестиционный счет в 2020-2021 годах
Статью подготовила Павлова Елена Геннадиевна, доцент кафедры «Макроэкономическое регулирование» Финансового университета при Правительстве РФ. Связаться с автором
В настоящее время многие россияне имеют или намереваются завести индивидуальный инвестиционный счет. В 2020 г. органы власти предполагают внести определенные изменения в данный финансовый инструмент. Из нашей статьи Вы узнаете, что это за изменения, и каким образом наиболее эффективно использовать ИИС в 2020 г.
Что представляют собой ИИС
Индивидуальный инвестиционный счет – разновидность брокерского счета или счета доверительного управления.
Его особенность состоит в том, что он дает возможность получать от государства налоговые вычеты.
Власти ввели данный вид счетов для решения двух задач – привлечения дополнительных средств на фондовый рынок страны и создания возможности гражданам для получения дополнительных доходов. Новый финансовый инструмент быстро приобрел популярность, как у опытных инвесторов, так и у людей, которые не разбирались в финансовых вопросах, но имели желание, практически не рискуя, улучшить свое благосостояние.
Существует два типа ИИС в зависимости от варианта получения налоговых льгот:
- тип А позволяет получить налоговый вычет в размере 13 % от ежегодно вносимой на счет суммы денежных средств;
- тип Б предполагает освобождение от налога в 13 % доходов, полученных от операций по счету.
ИИС типа А доступны только тем гражданам, которые уплачивают налог на доходы физических лиц. Неработающие пенсионеры и студенты, безработные и рантье, женщины в декретном отпуске открыть такой счет не могут. Им можно использовать только ИИС типа Б.
Разрешается иметь только один ИИС.
В течение года ИИС можно пополнить на сумму не более одного миллиона рублей. Деньги, вносимые на счет, необходимо вкладывать в обращающиеся на отечественном фондовом рынке государственные и корпоративные облигации, акции российских компаний, еврооблигации, паи инвестиционных фондов, биржевые фонды и т.д.
Получить наибольшую налоговую льготу в размере 52 тысяч рублей по ИИС типа А можно максимум на 400 тысяч рублей.
По обоим типам ИИС налоговые льготы предоставляются только при условии, что счет не будет закрыт в течение трех первых лет.
Что может измениться в 2020-2021 гг.
В середине декабря прошлого года на Московской бирже было зарегистрировано полтора миллиона ИИС. Больше половины из них приходилось на граждан в возрасте от 25 до 45 лет. Наибольший удельный вес в активах на счетах ИИС - 45 % -занимали облигации.
Основную часть владельцев счетов типа А составляют бывшие вкладчики банков, которые посчитали, что ИИС принесет им больший доход, чем банковский вклад. По сообщениям разных брокеров, удельный вес инвесторов со счетами типа Б составляет сегодня не более 5 - 10 % общего количества частных инвесторов.
Основными причинами такого положения аналитики финансового рынка считают особенности российского менталитета, риски отечественного фондового рынка и отсутствие гарантированной законодательством защиты инвестиций.
Проанализировав статистику, ЦБ России пришел к выводу о том, что счета типа Б не получили желаемого распространения, в связи с чем необходимо внести в инструмент ИИС изменения.
В разработанной ЦБ концепции реформирования ИИС предусмотрены следующие нововведения:
Задавайте вопросы нашему консультанту, он ждет вас внизу экрана и всегда онлайн специально для Вас. Не стесняемся, мы работаем совершенно бесплатно!!!
Также оказываем консультации по телефону: 8 (800) 600-76-83, звонок по России бесплатный!
- увеличить размер ежегодно вносимых на ИИС средств до 2 млн. руб.;
- разрешить переносить неиспользованный в календарном году лимит взноса на последующие годы;
- дать право досрочно снимать с ИИС средства без его закрытия в случае возникновения у гражданина сложной жизненной ситуации или необходимости сделать первый взнос по ипотечному кредиту;
- ввести страхование средств на ИИС на сумму до 1, 4 миллиона рублей;
- предоставить возможность открывать несколько ИИС.
Рассматривается три варианта снятия запрета на открытие более чем одного счета:
• Вариант № 1 – позволить иметь два счета – основной и дополнительный. Но вносить и снимать средства разрешить только для основного счета.
• Вариант № 2 – Разрешить один раз в год открывать в разных брокерских компаниях новый счет.
• Вариант № 3 – полностью снять ограничения на открытие ИИС и предоставлять налоговый вычет на совокупность всех счетов.
Разрешить иметь несколько ИИС могут уже в начале 2021 г., после того, как будет выбрана модель, наиболее эффективная с точки зрения технологии реализации.
Обсуждаются разные варианты предоставления полномочий по выплате компенсаций.
Есть предложение возложить данные полномочия на Агентство по страхованию вкладов, которое до сих отвечало за выплату возмещения вкладчикам банков.
ЦБ РФ считает необходимым создать специальный фонд страхования инвестиций, не связанный с государством. В данный фонд должны будут каждый квартал вносить средства брокеры и управляющие компании, которые оказывают услуги по открытию ИИС.
Государственная Дума предполагает рассмотреть проект Закона о реформировании ИИС в период весенней или осенней сессии 2020 г.
В случае принятия предложений ЦБ для инвесторов существенно повысится привлекательность ИИС типа Б.
Появится возможность иметь несколько счетов, инвестировать через них больше денег и получать на инвестиции налоговые льготы от государства. Очень важный момент – снятие запрета на досрочное снятие средств с ИИС. Именно этот запрет отпугивает многих граждан от использования данного финансового инструмента.
Во время конференции «Российский фондовый рынок» заместитель министра финансов выступил с предложением обсудить возможность полностью отказаться от использования ИИС типа А.
У специалистов из Минфина РФ с самого начала ИИС типа А вызывали отрицательное отношение в связи с их излишней привлекательностью для спекуляций.
Немалая часть граждан открывают ИИС и вносят на них деньги только в конце третьего года, после чего закрывают их и получают за короткое время доход в 13 % в виде налогового вычета.
Отказавшись от счетов типа А, Министерство финансов рассчитывает сократить размер отчислений по льготам. Одновременно там полагают, что поскольку наши граждане уже достаточно подготовлены для работы не только с банками, но и другими субъектами финансового рынка, увеличится число инвесторов, которые открывают ИИС типа Б.
Эксперты считают точку зрения Министерства финансов ошибочной. По их мнению, отказ от счетов типа А приведет к тому, что этим инструментом будут пользоваться только специалисты. Обычные граждане открывать ИИБ типа Б не станут.
Вместе с тем, на рынок ценных бумаг придет больше опытных инвесторов, склонных к риску, считают эксперты.
Что следует учитывать решившим открыть ИИС в 2020 году
Следует принять во внимание заблуждения, типичные для большинства тех, кто впервые решил открыть ИСС:
1. Нельзя думать, что открыв ИСС можно получать каждый год доход в размере 13% путем налогового вычета с одной и той же суммы денег. ИИС – это не банковский вклад. Чтобы в следующем году получить вычет, надо внести на ИИС новые деньги. На старые деньги второй раз вычет не дают.
2. Не стоит рассчитывать, что можно без всяких проблем получить налоговый вычет за короткий срок, если внести на ИИС деньги только в конце третьего и начале четвертого года, после чего закрыть счет. В действительности, брокеры могут в одностороннем порядке закрывать ИИС, которые не используются более года. Информация об этом может поступить уже после того, как счет закрыт, и ничего сделать нельзя. Если же в целях предотвращения закрытия счета брокером внести на него небольшую сумму и купить на нее ОФЗ, придется платить брокеру комиссию, о конкретных условиях которой следует сразу узнать у брокера.
3. Ошибочно думать, что ИИС надо обязательно закрыть через три года. Счет можно закрыть раньше, если нужны деньги. Но при этом налоговый вычет получить нельзя, а если он уже получен, придется его вернуть с пенями.
ИИС можно не закрывать и по истечении трех лет. Но это не выгодно. Лучше существующий счет закрыть и открыть новый. Тогда можно будет второй раз использовать те же самые деньги для получения вычета, а не вносить дополнительную сумму.
Оба типа ИИС предполагают издержки в форме комиссий и налогов. Например, с дивидендов и купонов некоторых облигаций надо платить налог 13 %.
Средства на ИИС пока не застрахованы в отличие от банковских вкладов.
Прибыльность вносимых на счет инвестиций сильно зависит от того, что на них приобретается и как часто. Если просто хранить деньги на счете и ничего не покупать, доходность с 13% в первый год снизится до 6,5% годовых во второй год и 4,3% годовых в третий год.
Самыми подходящими для неопытных инвесторов являются облигации федерального займа ОФЗ. Они предсказуемы, отличаются низким уровнем риска, имеют государственные гарантии. Дважды в год по ним выплачиваются купоны, которые не облагаются налогом.
Специалисты рекомендуют новичкам приобретать на средства, вносимые на ИИС, облигации. Акции могут неожиданно просесть именно к моменту, когда нужно переоткрывать ИСС в конце третьего – начале четвертого года. Их лучше приобретать на обычные брокерские счета.
Самые надежные – облигации ОФЗ. Правда их доходность не превышает 8 % в год при выплате фиксированного процента через три, шесть и двенадцать месяцев.
При стремлении получить больший доход, можно дополнительно к ОФЗ купить муниципальные облигации и бумаги надежных компаний, таких как, например, «Башнефть», Московский кредитный банк, «Газпром», РЖД, Сбербанк, МТС.
По мнению опытных инвесторов, для максимизации прибыли при наименьших рисках следует покупать ОФЗ и муниципальные облигации, у которых близка дата погашения, а также реинвестировать купоны. При таком инвестировании доходность вложений повышается до 20 % годовых.
Статью подготовила Павлова Елена Геннадиевна, доцент кафедры «Макроэкономическое регулирование» Финансового университета при Правительстве РФ. 
