Экономические проблемы процесса управления рисками

Методика и проблемы финансирования риска на предприятии

Понятие финансирование риска подразумевает поиск и мобилизацию денежных ресурсов для осуществления превентивных мероприятий и предотвращения убытков при наступлении неблагоприятных событий.

Существуют различные пути и источники финансирования риска:

1.            Текущий бюджет предприятий, в который закладываются расходы на мероприятия по повышению безопасности, будущие затраты на компенсацию убытков, затраты на уплату страховой премии и т.д.

2.            Резервные фонды самострахования, они должны быть сформированы из собственных средств предприятия.

3.            Фонды денежных средств страховых компаний, из которых может быть получено соответствующее возмещение в случае наступления убытков. Отсюда могут быть также профинансированы предупредительные мероприятия, снижающие наступление страховых случаев.

4.            Кредитные и инвестиционные ресурсы банков и других финансовых институтов, которые могут быть привлечены для компенсации убытков при наступлении чрезвычайных ситуаций.

5.            Денежные средства специальных бюджетных и внебюджетных фондов государства, созданных на случай наступления чрезвычайных ситуаций.

В общем случае финансирование риска включает в себя три главные статьи расходов:

-              дособытийное финансирование, которое подразумевает отвлечение части средств предприятия на организацию резервных фондов до того, как произойдут непредвиденные события.

-              текущее финансирование (административные расходы на управление риском). Оно складывается из административных затрат на обеспечение работы риск-менеджеров, организацию мониторинга неблагоприятных ситуаций и текущих расходов на компенсацию убытков, внедрение и поддержание компьютерных данных, оплату работы экспертов, найм специализированных организаций, выполняющих определенные виды работ — оценку, консалтинг и т.д.

-              послесобытийное финансирование (затраты на компенсацию убытков для сохраненных рисков). Оно возникает как необходимость предприятия оплатить возникшие убытки, а при страховании оплачивает только незастрахованные риски. В других случаях компенсация убытков будет происходить либо из резервных фондов, либо из других средств предприятия.

Источники финансирования мероприятий по управлению риском различаются в зависимости от выбранного метода и представляют собой:

—           средства, учитываемые в составе себестоимости изделий;

—           собственные средства предприятий, в том числе уставной фонд и резервы, формируемые из прибыли;

—           внешние источники — кредиты, дотации и займы;

—           страховые фонды;

—           фонды самострахования.

В зависимости от конкретной ситуации существуют различные варианты привлечения тех или иных фондов для финансирования риска. К примеру, уплата страховых премий может происходить из прибыли предприятия или из себестоимости в установленных законом рамках. В России для большинства видов страхования отчисления на уплату страховых премий разрешено относить на себестоимость в размере, не превышающем 1% объема реализации продукции.

Формирование фондов самострахования также может происходить различными способами. Для этих целей можно создавать резервы внутри предприятия либо отчислять их в виде страховых премий в специально организованную кэптивную страховую компанию.

Существуют и другие варианты привлечения средств на цели финансирования риска.

Мероприятия по управлению риском различаются между собой по соотношению отдельных видов финансирования в общей структуре затрат.

Снижение риска может финансироваться из собственных средств или себестоимости предприятия, а также из резервов предупредительных мероприятий страховых компаний, если данная помощь будет увязана с заключением договора страхования. Денежные средства при этом расходуются на установку систем контроля и безопасности для машин и оборудования, защитную одежду, обучение персонала, сигнализацию, сейфы, ограждения, огнетушители, дублирование установок и т.д.

Финансирование мероприятий по снижению риска уменьшает вероятность неблагоприятных ситуаций или ограничивает ущерб в случае их наступления, однако, если такая ситуация возникла, все убытки предприятие опять вынуждено компенсировать из своих средств.

Уровень административных расходов на проведение исследований по анализу риска и поддержание работы отдела риск-менеджмента при данном методе является средним.

Сохранение риска обычно подразумевает формирование специальных фондов самострахования предприятия (в основном из прибыли). В отдельных, предусмотренных законодательством, случаях затраты на создание таких фондов могут быть отнесены на себестоимость, что, безусловно, выгоднее. Поскольку средства при этом остаются под контролем предприятия, дособытийное финансирование риска сводится, по сути, к уменьшению размера будущей прибыли, ведь средства, направляемые в фонд риска, изымаются из производственного оборота и обеспечивают меньшую (но не нулевую) доходность.

При наступлении неблагоприятных ситуаций компенсация убытков осуществляется из накопленных фондов самострахования. Однако размер этих фондов определяется в расчете на некоторый разумный уровень риска, который в большей части случаев не будет превышен. Если же убытки превысят запланированный уровень, то предприятию придется изыскивать дополнительные средства для их компенсации. Поэтому при самостраховании необходимо очень тщательно проводить первичную работу по выявлению и оценке риска, а также по распределению финансирования между альтернативными вариантами сохранения, снижения и передачи риска, что, безусловно, увеличивает административные расходы на работу риск-менеджеров, экспертизу и другие затраты.

При использовании варианта накопления фонда самострахования через кэптивную компанию административные расходы еще более увеличиваются, поскольку в этом случае необходимо содержать отдельное I юридическое лицо.

Таким образом, текущие расходы по сохранению риска и само  страхованию для предприятия являются наибольшими среди рассматриваемых методов по управлению риском.

Самое читаемое за неделю
Введение ковидных паспортов в 2021 году
Должен знать каждый: Сильное повышение штрафов с 2021 года за нарушение ПДД
Введение продуктовых карточек для малоимущих в 2021 году
Доллар по 100 рублей в 2021 году
Новая льготная ипотека на частные дома в 2021 году
Продление льготной ипотеки до 1 июля 2021 года
35 банков обанкротятся в 2021 году

Передача риска происходит в виде страхования, которое требует уплаты определенных взносов в страховую компанию. Размер взносов обычно не превышает нескольких процентов от стоимости страхуемого  имущества. По добровольному страхованию взносы уплачиваются, как правило, из собственных средств предприятия, а по обязательному — относятся на себестоимость.

Исключение составляют некоторые виды добровольного страхования, по которым разрешено часть суммы страховых премий относить на себестоимость в размере, не превышающем 1% объема реализации продукции.

Убытки по рискам, переданным в страхование, возмещаются из фондов страховой компании. При этом размер убытков может быть как меньше, так и больше уплаченной страховой премии, но в пределах оговоренной суммы. Все убытки свыше оговоренного предела, а также сохраненные риски покрываются из собственных средств предприятия или специальных займов.

Административные расходы при передаче риска посредством страхования минимальны, так как основная работа по оценке перекладывается на страховщика. В ведении отделов по управлению риском остаются функции по поддержанию и периодической ревизии договоров страхования.

Различные решения по управлению риском приводят к перераспределению денежных потоков внутри организации, что происходит в настоящем и в будущем до наступления неблагоприятных событий и после них. При выборе метода управления риском необходимо учитывать все три вида финансирования — дособытийное, послесобытийное и текущее с учетом распределения платежей во времени.

Дособытийное финансирование имеет наибольший удельный вес в общей структуре затрат. В этом случае происходит отчисление части средств предприятия на меры по снижению риска, уплату страховых премий и формирование фонда риска.

Послесобытийное финансирование заключается в получении средств на компенсацию убытков. Если средства поступают из страховых фондов или фонда риска предприятия, то направление их движения противоположно таковому при дособытийном финансировании. Приток средств из внешних фондов компенсирует их отток в виде убытков при наступлении неблагоприятных событий.

Убытки по рискам, не защищенным страхованием или превышающим запланированный размер при самостраховании, должны компенсироваться из собственных средств предприятия либо из дополнительных источников. Как вариант, можно рассмотреть получение предприятием кредитов или займов, погашение которых отодвигается на еще более отдаленные сроки.

Согласно теории дисконтирования денежных потоков, средства, приток или отток которых осуществлен от момента принятия решения, имеют меньший вес, чем средства, отвлеченные в начале процесса финансирования риска. Данное обстоятельство необходимо принимать во внимание при анализе сравнительной эффективности решений по управлению риском.

Текущее финансирование целесообразно равномерно распределять по финансовым периодам и учитывать при анализе эффективности с использованием коэффициентов дисконтирования.

Сумма всех трех видов затрат на риск с учетом полученных из внешних источников компенсаций и отсроченных платежей, рассчитанная с использованием методов дисконтирования, дает хороший показатель эффективности мероприятий по управлению риском, если их сравнительный анализ производится при одинаковом уровне снижения или компенсации убытков предприятия.

Экономические проблемы управления налоговым риском и пути их решения в России

История развития бизнеса России показывает, что он нередко предпринимает рискованные решения в надежде минимизировать налоги, однако спустя некоторое время взамен получает крупные доначисления, пени, штрафы. Причем если доказано применение определенных схем уклонения от уплаты налогов, то штраф составляет 40% от неуплаченной суммы налогов и возникает уголовная ответственность. Чтобы не допускать таких потерь от налогового риска, Федеральная налоговая служба РФ (ФНС России) ведет постоянный диалог с налогоплательщиками, направленный на предупреждение нарушений налогового законодательства.

ФНС России приняла очередные меры по снижению потерь государства и бизнеса от налоговых рисков. Такими мерами стали 12 советов от налоговиков, как избежать выездной налоговой проверки в организацию. Эти советы официально называются «Общедоступные критерии самостоятельной оценки рисков для налогоплательщиков, используемые налоговыми органами в процессе отбора объектов для проведения выездных налоговых проверок». Одиннадцать первых критериев со схемами уклонения от уплаты налогов были опубликованы, а двенадцатый — 15 октября, в частности, в «Российской газете». Если налогоплательщик, ознакомившись со списком схем, нашел схожую со своим бизнесом, то он может представить уточненные декларации, приложив к ним пояснения. Они нужны для того, чтобы налоговый орган получил возможность учесть предпринятые налогоплательщиком меры по снижению налоговых рисков и, например, исключить их из плана проверок. Таким образом, подача уточненной декларации рассматривается ФНС России как инструмент снижения или исключения налоговых рисков для бизнеса.

Уведомление проводится путем подачи в налоговый орган по месту нахождения организации (или по месту учета в качестве крупнейшего налогоплательщика) уточненных налоговых деклараций по налогам за те периоды, в которых осуществлялась деятельность с высоким налоговым риском.

Тест "На сколько вы активны" Тест "Подходит ли Вам ваше место работы" Тест "На сколько важны деньги в Вашей жизни" Тест "Есть ли у вас задатки лидера" Тест "Способны ли Вы решать проблемы"

Тест "Для начинающего миллионера" Тест который вас удивит Семейный тест "Какие вы родители" Тест "Определяем свой творческий потенциал" Психологический тест "Вы терпеливый человек?"

В аналогичном порядке налогоплательщик может задекларировать уточненные налоговые обязательства, возникшие в результате принятия мер по снижению налоговых рисков при осуществлении финансово-хозяйственной деятельности с применением способов, направленных на получение необоснованной налоговой выгоды, но не представленных на сайте.

Налоговый орган, получивший уточненные налоговые декларации, а также представленную вместе с ними Пояснительную записку, проводит камеральную налоговую проверку в соответствии со ст. 88 Налогового кодекса Российской Федерации. При проведении камеральных налоговых проверок указанных уточненных деклараций с представленной к ним Пояснительной запиской дополнительные документы у налогоплательщика не истребуются.

Факт подачи налогоплательщиком уточненной декларации с целью снижения (исключения) рисков, например по пункту 12 «Общедоступных критериев...», налоговые органы учитывают в процессе отбора объектов для проведения выездных налоговых проверок (или корректировки уже утвержденных планов выездных налоговых проверок) в сочетании с другими критериями. В случае наличия у налогового органа информации о ведении деятельности с признаками нарушений налогового законодательства в отношении налогоплательщика, заявившего о мерах, предпринятых им для снижения рисков по этому пункту, решение о назначении выездной налоговой проверке принимается только после предварительного согласования с ФНС России.

Особое значение для снижения потерь от налогового риска имеет двенадцатый критерий. Он включает следующий перечень способов и схем ведения бизнеса с высоким налоговым риском:

1)            общие вопросы получения необоснованной налоговой выгоды с использованием фирм-«однодневок»;

2)            применение схем получения необоснованной налоговой выгоды при реализации недвижимого имущества;

3)            схема получения необоснованной налоговой выгоды при производстве алкогольной и спиртосодержащей продукции;

4)            схема получения необоснованной налоговой выгоды с использованием инвалидов.

Рассмотрим подробнее способы получения необоснованной налоговой прибыли.

Общие вопросы получения необоснованной налоговой выгоды с использованием фирм-«однодневок». Использование в хозяйственной деятельности фирм-«однодневок» является одним из самых распространенных способов получения необоснованной налоговой выгоды. Концептуально суть схемы сводится к включению в цепочку хозяйственных связей лиц, не исполняющих свои налоговые обязательства.

Можно выделить два основных направления получения необоснованной налоговой выгоды:

1)            использование фирм-«однодневок» для создания фиктивных расходов и получения вычетов по косвенным налогам без соответствующего движения товара (работ, услуг). В данном случае организация, желающая получить необоснованную налоговую выгоду, заключает хозяйственные договоры с лицом, не исполняющим свои налоговые обязательства, причем деятельность фирмы-«однодневки», как правило, прямо или косвенно подконтрольна получателю необоснованной налоговой выгоды, перечисляет ему определенную договором сумму (в том числе сумму косвенных налогов). Со стороны контрагента условия договора фактически не исполняются, представляются только необходимые первичные документы, подтверждающие совершение операций. То есть соблюдаются формальные требования к документальному подтверждению произведенных расходов и принятию к вычету сумм косвенных налогов;

2)            использование фирм-«однодневок» с целью увеличения добавленной стоимости товара, уменьшения налоговой нагрузки на производственные подразделения. Данная схема построения хозяйственных связей характерна при реализации товаров, имеющих низкую себестоимость. Производитель (импортер) реализует продукцию по цене, близкой к себестоимости, лицу, не исполняющему свои налоговые обязательства. Далее фирма «однодневка» реализует тот же товар с существенной наценкой лицу, осуществляющему сбыт конечным потребителям. В рассматриваемой ситуации основная налоговая нагрузка приходится на фирму-«однодневку», в то время как производитель и конечный продавец имеют минимальную налоговую нагрузку.

Применение схем получения необоснованной налоговой выгоды при реализации недвижимого имущества. Применение таких схем оказывает негативный эффект на объемы бюджетных поступлений, имея ряд других социально-негативных последствий. Сложившаяся практика реализации недвижимого имущества и используемые схемы перехода права собственности направлены, с одной стороны, на получение необоснованной налоговой выгоды, с другой — на ущемление прав потребителей (физических лиц, покупателей недвижимого имущества).

Одна из самых распространенных схем реализации недвижимости выглядит следующим образом: лица, желающие приобрести квартиру, обращаются в агентство недвижимости, заключают договор инвестирования на строительство жилья. Расчеты по договору осуществляются векселями, приобретенными у зависимых от агентства недвижимости организаций, или заключаются договоры инвестирования с зависимыми по отношению к агентству недвижимости обществами, а оплата осуществляется векселями агентства недвижимости. Вексельные расчеты в данном случае не обусловлены разумным экономическим смыслом. Покупатели квартир, обращаясь в агентство недвижимости, изначально не имеют намерений приобретать какие-либо ценные бумаги, приобретение связано исключительно с расчетами за квартиры и навязано агентством недвижимости. То обстоятельство, что налоговые обязательства взаимозависимых по отношению к агентству недвижимости лиц исполняются не в полном объеме (чаще всего эти организации являются фирмами  «однодневками»), позволяет группе в целом незаконно минимизировать свои налоговые обязательства.

Использование приведенной схемы резко повышает риск неполучения имущества. Приведенная схема получения налоговой выгоды при операциях с недвижимостью не является единственной, с которой связаны повышенные налоговые риски. Весьма распространена схема с обязательным страхованием инвестиционных рисков. В данном случае стоимость квартиры делится на две части: первая — стоимость инвестиционного взноса; вторая — сумма страховой премии. Лицо, желающее приобрести квартиру, принуждается застраховать инвестиционные риски. При этом страхуется риск третьих лиц — агентства недвижимости. Наступление страхового случая в такой ситуации изначально невозможно. Инвестиционная составляющая в договорах на приобретение квартир, как правило, близка к себестоимости квартиры, а экономически не обоснованная страховая премия не включается в базу по налогу на прибыль агентства недвижимости, т.е. агентство недвижимости занижает стоимость квартир для целей налогообложения на сумму страховой премии. Организации, осуществляющие страхование, имеют ряд признаков недобросовестности, что в системной взаимосвязи с порядком реализации квартир позволяет сделать вывод о том, что деятельность страховой организации ведется в интересах агентства недвижимости. Для потребителей негативный эффект от применения подобной схемы проявляется при расторжении инвестиционного договора, в этом случае возмещение суммы страховой премии практически невозможно.

Схема получения необоснованной налоговой выгоды с привлечением недобросовестных страховых организаций активно используется не только при реализации недвижимого имущества, но и при аренде и лизинге.

Лицами, участвующими в этой схеме, являются:

- налогоплательщик — организация, имеющая необходимые лицензии и технологическое оборудование, занимающаяся производством этилового спирта, алкогольной и спиртосодержащей продукции; 

Спирт этиловый — 25,15 руб., алкогольная и спиртосодержащая продукция — 173,5 руб.

При производстве водки из спирта этилового начисление акциза на бутылку объемом 0,5 л составит 34,7 руб., вычет по спирту должен составлять 5,03 руб. Но при производстве водки из спиртованных настоев, где доля спирта этилового составляет лишь 2,7%, а доля спиртованных настоев — 37,3% от объема продукции, вычеты по спиртосодержащему сырью составят 0,34 руб. по спирту и 32,36 руб. по спиртованным настоям. Поступления в бюджетную систему от единицы указанной продукции составят лишь 2,00 руб.

Таким образом, потери бюджета с каждой произведенной бутылки — 27,67 руб. Необоснованная налоговая выгода соответствует сумме неуплаченного акциза в бюджет организациями, поставляющими спиртованные настои производителям водки.

- поставщик — организация, осуществляющая поставки спиртосодержащей продукции в адрес налогоплательщика. Специфика данной схемы связана с рядом технологических особенностей производства алкогольной продукции (водки). Согласно действующим положениям нормативных правовых актов, в ее производстве может участвовать как этиловый спирт, так и спиртосодержащая продукция — бражные дистилляты, настои спиртованные и т.п. В случае производства алкогольной продукции (водки) из этилового спирта налоговая нагрузка по акцизу существенно выше, чем при производстве той же продукции из бражных дистиллятов, настоев спиртованных или иной спиртосодержащей продукции. Данный факт связан с разницей в сумме акциза, подлежащей вычету производителем по приобретенной продукции (по спиртосодержащему сырью применяется вычет по ставке акциза в размере 173,5 руб., по спирту — 25,15 руб.).

При применении схемы организации, находящиеся в цепочке поставщиков спиртосодержащей продукции, не исполняют свои налоговые обязательства.

Существенным признаком применения схемы незаконного возмещения сумм акциза из бюджета является отсутствие реальных хозяйственных операций по приобретению налогоплательщиком спиртосодержащей продукции, использованной, согласно представленным организацией документам, в качестве основообразующего сырья при производстве алкогольной продукции. При этом поставки спиртосодержащей продукции отражаются только в формально оформленных товаросопроводительных документах.

Свидетельством применения схемы также является отсутствие у поставщика (производителя) спиртосодержащей продукции технической базы для производства отраженного в учете объема реализованной продукции (отсутствуют необходимое технологическое оборудование, коммуникации, квалифицированный персонал, сырье для производства продукции). Денежные потоки в подобных случаях, как правило, не соответствуют предусмотренным договорами хозяйственным операциям (в частности, оплата производится на счета третьих лиц, не имеющих отношения к поставке или производству спиртосодержащей продукции). Показатели отчетности участников схемы не соответствуют реальным показателям финансово-хозяйственной деятельности.

Схема получения необоснованной налоговой выгоды с использованием инвалидов. Лицами, участвующими в схеме, являются:

-              налогоплательщик — организация, численность инвалидов в которой составляет не менее 50%, а их доля в фонде оплаты труда  не менее 25%;

-              фирма-аутсорсер — организация, предоставляющая квалифицированный персонал.

Организация, формально соответствующая требованиям, предъявляемым для освобождения от уплаты НДС, как организация, в состав которой входят инвалиды, занимается производством продукции силами персонала, привлеченного по договорам аутсорсинга. Находящиеся в штате сотрудники не в состоянии (по причине состояния здоровья и (или) квалификации) обеспечить производство реализуемой продукции. При этом льгота по НДС применяется в отношении всего объема производимой налогоплательщиком продукции.

Налогоплательщик искусственно создает условия для применения вышеуказанной льготы по продукции, произведенной с привлечением третьих лиц, так как привлеченный персонал не учитывается при определении средней численности работников предприятия и фонда оплаты труда.

Таким образом, налогоплательщик злоупотребляет правом на применение льготы, предусмотренной подп. 2 п. 3 ст. 149 Налогового кодекса Российской Федерации.

Экономические подходы к выбору путей управления риском. Оценка размеров ущерба от риска

Практика показывает, что, начиная с определенного уровня снижения рисков, возникает проблема сравнительной оценки различных методов воздействия на риск и выбора наилучшего из них.

Сравнение методов может происходить на основе различных критериев, в том числе и экономических.

Есть два наиболее употребительных подхода к выбору критериев: выбор критического параметра, который не должен выходить за допустимые пределы; экономическая выгода.

Первый подход тесно связан с соблюдением норм безопасности и обеспечением устойчивости работы предприятия. Например, существуют нормативы безопасности для работающих на опасных производствах или нормативы загрязненности окружающей среды для населения. В рамках данного подхода различные мероприятия по управлению риском оцениваются исходя из предположения, что все они снижают уровень критического параметра до требуемой величины.

Чисто финансовые механизмы, такие как страхование и самострахование, направлены прежде всего на компенсацию последствий неблагоприятных событий. Сравнение их с другими методами управления риском возможно, если в качестве критерия выбран определенный финансовый параметр, например предельный размер убытков, ведущий к разорению предприятия.

Предприятие может получить экономическую выгоду за счет повышения уровня собственной безопасности. В этом случае различные варианты организации мероприятий по управлению риском оцениваются по тому же принципу, что и инвестиционные проекты: вначале определяют затраты, а затем — абсолютную прибыль или норму прибыли на единицу затрат. Достигаемый при этом уровень безопасности не играет особой роли, он определяется выбранным наиболее экономически выгодным вариантом.

Применение любого из методов управления риском приводит к перераспределению текущих и ожидаемых финансовых потоков внутри предприятия или финансового проекта. Например, при страховании часть собственных средств отвлекается на уплату страховых взносов, в результате чего происходят недоинвестирование проекта и потеря прибыли. С другой стороны, возникает ожидаемый в будущем приток средств в виде компенсации убытков при наступлении страхового случая.

Перераспределение финансовых потоков приводит к изменению стоимости чистых активов предприятия или проекта, рассчитанной с учетом ожидаемых денежных поступлений. Таким образом, в качестве критерия экономической эффективности применения методов управления риском можно использовать оценку их влияния на изменение стоимости предприятия, рассчитанной на начало и окончание финансового периода.

Для инвестиционного проекта критерием служит влияние методов управления риском на изменение чистой текущей стоимости проекта.

Оценка размеров ущерба от рисковых решений

Риск — это событие или группа родственных случайных событий, наносящих ущерб объекту, обладающему данным риском в условиях неопределенности хозяйственной ситуации. Именно поэтому одним из этапов анализа риска является оценка размеров возможного ущерба. Ущерб имуществу изначально выражается в натуральном виде (так называемый «физический ущерб»), т.е. в форме утраты или ухудшения свойств объектов. Далее при помощи определенной методики характеристики ущерба могут быть переведены в денежную форму («денежный ущерб»).

Денежная форма выражения ущерба называется убытками.

В финансовой сфере неблагоприятное событие, как правило, уже выражено в количественной форме (например, получение прибыли ниже запланированной), и весь процесс оценки ущерба отталкивается от этого события.

Ущерб жизни и здоровью граждан также может быть определен в натуральном или денежном виде. Однако вопрос о том, как адекватно оценить, например, стоимость травмы или гибели человека, не имеет в настоящее время однозначного ответа.

Методика оценки ущерба различных рисков в наиболее полном виде должна включать в себя учет как прямых, так и косвенных убытков.

Прямые убытки — это непосредственный ущерб здоровью, имуществу или имущественным интересам; потеря прямой прибыли; потеря рабочих дней и т.д.

Косвенные убытки возникают как следствие невозможности какое-то время осуществлять нормальную деятельность предприятия.

К их числу относятся:

—           упущенная выгода;

—           убытки в виде штрафов, претензий и исков вследствие невыполнения обязательств перед контрагентами;

—           потеря имиджа организации;

—           расходы на расследование происшествия и юридическое урегулирование дел;

—           затраты на оплату медицинских расходов;

—           выплаты компенсаций персоналу.

Как показывает практика, косвенные убытки часто во многом превышают размер прямых убытков.

В целом все виды ущерба могут быть разделены на следующие большие группы:

1.            Ущерб имуществу предприятия (основным и оборотным фондам). Это наиболее распространенный и очевидный вид прямого ущерба. Общая сумма убытков по этой группе может быть рассчитана как I полная восстановительная стоимость оборудования и сооружений (товаров и запасов на складах, включая затраты на строительные работы, монтаж и наладку оборудования).

2.            Убытки, связанные с потерей прибыли в результате снижения или остановки производства. Данный вид ущерба, как уже упоминалось, носит название упущенной выгоды, поскольку из-за наступления неблагоприятных событий может быть прервана нормальная производственная деятельность, предприятие недополучит запланированную прибыль.

3.            Ущерб жизни и здоровью персонала. Необходимость компенсировать его возникает, если по вине предприятия в результате аварии или несчастного случая пострадали его работники.

В состав таких убытков включаются:

—           оплата расходов на лечение травмированных работников;

—           оплата санаторно-курортного лечения; выплаты по нетрудоспособности и инвалидности;

—           компенсации родственникам в случае смерти;

—           компенсации за вынужденные прогулы по болезни и другие виды выплат.

4.            Нанесение ущерба окружающей среде. Данный вид ущерба связан с наступлением гражданской ответственности предприятия перед государством и населением, проживающим на загрязненной территории. В состав убытков входят выплаченные компенсации за ухудшение качества жизни на загрязненных территориях (воздуха, воды, продуктов питания и т.д.), долговременные последствия проявления загрязнения окружающей среды, ухудшение качества и выбытие из оборота природных ресурсов (пахотных земель, водоемов, лесов, флоры и фауны).

5.            Нанесение прямого ущерба третьим лицам. Это означает, что в результате деятельности предприятия был нанесен ущерб гражданам и организациям, не связанным с предприятием хозяйственными отношениями. Например, в результате аварии может быть нанесен ущерб жизни, здоровью и имуществу населения, а также имуществу организаций, размещенных на территории, окружающей место аварии. Общий размер убытков формируется из выплаченных штрафов и компенсаций по искам государственных органов и пострадавших лиц.

6.            Убытки, связанные с недопоставкой продукции или услуг потребителям. К ним относятся штрафы за невыполнение обязательств по поставкам продукции или услуг, судебные издержки, компенсации за вынужденный простой предприятий — потребителей продукции.

Убытки первых двух групп связаны с имущественными рисками и непосредственно отражаются на имущественном положении предприятия.

Ущерб, нанесенный персоналу предприятия в результате наступления чрезвычайных событий, обычно связывается с так называемыми коллективными рисками. Такого рода убытки покрываются в рамках либо административной ответственности предприятия, либо коллективного личного страхования работников.

Три последние группы убытков — следствие наступившей в силу закона гражданской ответственности предприятия перед третьими лицами. Их объем определяется в судебном порядке на основе рассмотрения претензий и исков пострадавших лиц к виновнику происшествия.

Величина ущерба от риска (цена риска) зависит от правильности определения моментов максимальных потерь, связанных с рискованной деятельностью.

Работа по определению «моментов и цены потерь» риска должна начинаться задолго до их фактического появления. В этом и заключается профилактика риска.

В частности, известно, что основная цель оценки риска, которому подвержена организация, позволяет не только выявить, но и сократить возможные потери при принятии риска. И здесь наиболее важной является задача выявить так называемые «моменты потери риска» и «цену потерь от риска». Данный этап управления риском является одним из важнейших при выборе реакции на риск.

Общая последовательность выбора реакций на экономические риски состоит из восьми блоков:

1.            Получение исходной информации о рисках деятельности.

2.            Выявление возможных «моментов потери» и связанных с ними «участков потери».

3.            Определение суммы потерь (цены риска на участке потерь).

4.            Оценка экономических возможностей организации по предотвращению рисков.

5.            Выбор реакции антирисковой политики организации (принятие риска на себя; передача риска третьим лицам; отказ от деятельности; расходы на устранение риска; страхование риска; разделение риска и т.д.).

6.            Оформление результатов анализа (выявления и оценки) риска.

7.            Реализация мероприятий по управлению риском.

8.            Контроль и корректировка управления риском.

Активы любой коммерческой фирмы делятся на две основные категории: физические активы и неосязаемые активы. Случаи возможных потерь классифицированы как прямые потери; непрямые потери, или следствие прямых потерь; ответственность перед третьей стороной.

Особое место среди перечня занимает статистика прошлых потерь организации. Она используется для расчета вероятности возникновения аналогичных потерь. Для этого извлекаются все статистические данные, касающиеся результативности операций, осуществленных организацией за определенный период времени.

Названный способ анализа позволяет не только выявить экономические риски, но и измерить цену потерь, предложить разные способы управления рисками.

После того как выявлены возможные моменты потерь и связанные с ними участки потерь, требуется определить сумму потерь или так называемую цену риска на участке потерь.

Проблема определения максимально возможных потерь в реальности имеет две стороны. Во-первых, необходимо оценить максимально возможную сумму потерь, которые угрожают организации, во-вторых, определить объем ресурсов, которые нужны фирме после реального возникновения потерь для восстановления ее финансового положения. К примеру, при возникновении прямых потерь в сумме 10 млн. руб. (выгорело здание организации) прекратит свою деятельность бизнес с капитализированной стоимостью в 20 млн. руб. Однако страховая компания возместит в лучшем случае 10 млн. руб., т.е. в этом случае страховка не дает ресурсов, необходимых для возобновления прежней деятельности.

Иногда определение максимальной суммы возможных потерь не представляет сложности. Это относится прежде всего к наличности и ценным бумагам. Но определение прямых максимальных потерь в случае возникновения гражданской ответственности чрезвычайно сложно. Для этого нужен детальный подход.

Такой подход в определении прямых потерь, как правило, предполагает разделение их на три группы (вида), каждая из которых связана:

1)            со снижением капитальной ценности активов;

2)            со снижением дохода;

3)            с дополнительными расходами.

Все три вида потерь в свою очередь взаимосвязаны. Максимальные возможные потери от единичного страхового события часто включают две, а то и все три группы потерь.

Активы коммерческой фирмы могут включать основные средства, капитальные вложения, товарно-материальные запасы, незавершенное строительство, нематериальные активы, долгосрочные финансовые вложения, расходы будущих периодов, готовую продукцию и товары, чужие обязательства и овеществленные ценности, оборотные средства, находящиеся в свободном распоряжении фирмы. Капитализированная ценность этих активов и определяет предел максимально возможных потерь в случае их полной или частичной утраты. Для определения капитализированной ценности активов могут быть применены различные базовые оценки: продажные розничные цены; затраты на производство; издержки по возмещению выбытия основных фондов; их остаточная, балансовая или оценочная стоимость и т.д.

Для аналитических целей собственность фирмы следует разделить на два типа: осязаемую (вещное имущество) и неосязаемую (имидж и репутация фирмы, интеллектуальная собственность, конкурентные преимущества и пр.).

Теперь рассмотрим, как следует подходить к определению максимального размера возможных потерь для различных видов активов.

Наличность. Определение ценности наличных денег является наиболее простой задачей. Эта сумма всегда отражена в балансовом отчете. Исключение составляют банкноты и монеты, представляющие нумизматическую ценность, которая всегда выше номинала, но они встречаются весьма редко.

Ценные бумаги. Ценность акций или облигаций определяется их курсом, т.е. рыночной (продажной) ценой или стоимостью их восстановления. Для необоротных ценных бумаг цена возможных потерь может быть выражена затратами на их восстановление. Она составляет обычно стоимость ценной бумаги плюс затраты, связанные с повторным выпуском.

Прочие ценные бумаги и записи. Для того чтобы выполнить требования законодательства и получить надежную систему внутреннего контроля, любая фирма должна иметь достаточно большое количество записей. К текущей бухгалтерской документации, финансовым и статистическим записям, к прочим ценным бумагам добавляются чеки, компьютерные программы, акты, закладные, книги, фильмы, фотографии, которые также могут быть утрачены. Прежде чем рассматривать особенности измерения цены потерь для названных бумаг, их следует условно разделить на две группы: объекты, которые могут быть заменены другими подобного вида и качества, и объекты, которые заменить невозможно.

К первой группе относятся финансовые записи, чеки, проекты и юридическая документация. Для них цена потерь определяется стоимостью их восстановления из доступных источников. Эта цена включает затраты и на материалы, и на оплату труда.

Объекты, относящиеся ко второй группе, следует в свою очередь разделить на две группы с точки зрения проблемы измерения и оценки предела потерь. Первая группа состоит из бумаг, прямо связанных с производством прибыли. Примером подобных бумаг могут служить коммерческие фотографии фирмы или архитектурные планы. Будущий бизнес, например, строительной фирмы может прямо зависеть от этих документов. Расчетной базой для измерения возможных максимальных потерь для данной категории собственности является будущая расчетная чистая прибыль, которая может быть получена только при использовании данной документации.

Второй группой документов, не поддающихся восстановлению, являются бумаги, имеющие преимущественно исторический характер.

Эта группа документов имеет собственную коммерческую ценность и представляет, главным образом, художественный, исторический или коллекционный интерес.

Дебиторская задолженность. В связи с исчезновением или уничтожением записей относительно счетов дебиторов обычно возникают два вида потерь: прямые и косвенные, являющиеся следствием прямых.

Прямые потери состоят из затрат на восстановление утраченных бухгалтерских записей.

Косвенные потери бывают двух типов: затраты на повторный сбор и восстановление информации и потери, связанные с невозможностью восстановления дебиторских счетов в связи с окончательной утратой записей.

Отсюда можно сделать заключение:

—           если стоимость работ по восстановлению утерянных записей меньше, чем ценность самих записей, то максимальным пределом возможных потерь будет стоимость восстановления записей;

—           если же восстановление записей невозможно или затраты на восстановление превышают сумму самой дебиторской задолженности, то максимальным пределом возможных потерь будет сумма дебиторской задолженности.

Неосязаемые активы. К ним относятся: интеллектуальная собственность, авторские права, монопольные права и привилегии, лицензии, патенты, фабричные марки, фирменные названия, товарные знаки и многие другие элементы, стоимость утраты которых можно определить используемым в западной литературе термином «гудвил» — условная стоимость деловых связей фирмы, поскольку они входят в капитализированную стоимость действующей фирмы, включающей как «вещественный», так и «невещественный капитал». Неосязаемые активы являются нематериальными, т.е. не имеют физического содержания. Их ценность определяется теми конкурентными преимуществами, которые они дают фирме на рынке, их взносом в увеличение прибылей или сокращение расходов. Многие из этих преимуществ ограничены сроком действия подтверждающего их документа, другие имеют неопределенные сроки существования.

Осязаемая движимая собственность. Это машины и механизмы; коммерческие запасы; имущество особой ценности; транспортные средства и собственность в пути.

Чаще всего принципиальной проблемой оценки потерь этой группы собственности является определение издержек восстановления утраченного и исчисление суммы амортизации. Наиболее сложной проблемой является исчисление суммы амортизации, которая зависит от типа, возраста и физического состояния утраченного оборудования на момент потери.

Недвижимое имущество. Оно состоит из земли и связанной с ней собственности. В основном это здания и прочие сооружения, а также растения, выращенные на земле. Цена возможных потерь этой группы определяется исходя из их фактической документальной или экспертной оценки.

Имущество особой ценности. Представляет собой активы, отвечающие следующим характеристикам:

-              большая стоимость концентрируется в малом количестве или в единственном предмете;

-              данные объекты могут полностью или частично утратить ценность как из-за обычных, так и специфических рисков;

-              многие из активов особой ценности отличаются тем, что их очень трудно или невозможно восполнить в случае утраты, поэтому очень сложно определить цену их утраты.

Так же как и ценные бумаги, собственность особой ценности можно подразделить на активы, не поддающиеся восстановлению, и активы, которые можно восстановить. Для каждой группы существуют свои правила определения максимального размера возможных потерь. В основном эти суммы потерь зависят от торговой стоимости или свободной рыночной цены данной собственности. То есть для собственности особой ценности невозможно выработать унифицированный алгоритм вычисления максимальной цены возможных потерь. Для каждого отдельного объекта требуется индивидуальный подход с привлечением специалиста-эксперта.

Таковы основные методы определения цены максимально возможных потерь для основных активов коммерческой организации, которые предопределяют выбор того или иного пути снижения риска и эффективность риск-менеджмента в организации.

Назад | | Вверх