Рентабельность – один из важнейших показателей, которые могут показать эффективность работы компании, направить внимание на слабые места и дать возможность скорректировать действия во всех направлениях. Но обо всём по порядку.
Финансовая рентабельность проекта часто является ключевым показателем в анализе работы фирмы. Говоря простым языком, рассчитав настоящую рентабельность, можно понять, насколько хорошо окупаются вложенные в проект средства.
И нельзя забывать, что рентабельность как показатель крайне важна в проекте, который ещё даже не начал действовать. Любой стартап будет оцениваться по его предполагаемой (на основе цифр и анализа) рентабельности. И не только, когда речь идёт об оценке инвестором. Предприниматель, составляющий бизнес-план сам должен оценить, насколько его дело будет рентабельным, чтобы понять, нужно ли что-то изменить, или может быть вообще не стоит вкладывать ресурсы.
Показатель этот в 2020 году высчитывается в виде числового коэффициента – чем выше число, тем больше рентабельность фирмы.
Основных причин высчитать рентабельность, кроме того, о чём мы уже упомянули, несколько:
1. Чтобы суметь спрогнозировать прибыль следующего периода.
2. Чтобы была возможность сравнить показатели с конкурентами.
3. Чтобы была возможность обосновать инвестиции. Особенно важно это, когда в сделке участвует третье лицо, которое вкладывает свои деньги с целью получить прибыль в будущем.
4. Чтобы определить реальную рыночную стоимость компании. Часто используется при подготовке к продаже.
Рентабельность предприятия – один из основных экономических показателей, который способен показать прибыльность фирмы от своей деятельности (или предпринимателя). Расчёт рентабельности покажет – насколько обоснованным и выгодным является проект, или направление деятельности.
Нужно понимать, что в экономической деятельности фирмы задействовано очень много разных ресурсов – трудовые, экономические, финансовые, природные. Использование каждого из них должно быть обосновано с точки зрения экономической целесообразности. То есть все они должны приносить доход, или результат, который приведёт к увеличению дохода.
Оценивая рентабельность, можно понять, использование каких ресурсов не приносит нужного результата и скорректировать их использование.
Если попробовать выразиться ещё проще, то рентабельность – это соотношение между затратами на процесс производства и полученной в его результате прибылью.
Если за определённый период времени бизнес принёс прибыль, то его называют рентабельным. А соответственно – выгодным для владельца.
На рентабельность влияет множество факторов. И с ними нужно быть знакомым, чтобы понимать, как этот процесс складывается и как его можно просчитать.
Специалисты выделяют экзогенные и эндогенные факторы.
К экзогенным (возникшим под влиянием чего-то извне) относят, например, налоговую политику государства. Потому что траты компании на оплату обязательных платежей непосредственно влияют на рентабельность фирмы. Также, к экзогенным относят географическое расположение предприятия, общий уровень конкуренции на рынке, политическую ситуацию в стране, конъюнктуру рынка и другие факторы.
Ясно, что в отличие от экзогенных, эти факторы появляются внутри самой компании. Так, например, условия труда персонала непосредственно влияют на качество выпускаемой продукции.
Логистическая система фирмы имеет прямое влияние на статьи расходов компании, работа маркетингового отдела. Да и в общем, финансовая и управленческая деятельность руководства также имеет ко всему этому отношение.
Нюансов очень много. Практически любое действие фирмы так или иначе сказывается на других процессах. И для понимания нужно проводить анализ.
Как раз для того, чтобы понимать какие факторы на что влияют и проводится факторный анализ. С помощью него можно определить и точную сумму дохода фирмы, которая была получена под влиянием эндогенных факторов.
Задавайте вопросы нашему консультанту, он ждет вас внизу экрана и всегда онлайн специально для Вас. Не стесняемся, мы работаем совершенно бесплатно!!!
Также оказываем консультации по телефону: 8 (800) 600-76-83, звонок по России бесплатный!
Рентабельность = (Прибыль от реализации продукта или услуг / Себестоимость) * 100%
Есть и другая формула:
Рентабельность = ((Цена товара или услуги – Себестоимость) / Себестоимость)) * 100%
В классическом варианте анализа используется либо три, либо пять факторов. Для трёхфакторного анализа нужно взять прибыльность продукции, фондоёмкость, а также оборачиваемость средств.
Для пятифакторного анализа используется в том числе трудоёмкость, материалоёмкость, амортизация, оборачиваемость капитала.
Благодаря тому, что при анализе все факторы разделяются на количественные показатели и качественные, специалистам удаётся увидеть развитие фирмы с разных сторон.
Но давайте для лучшего понимания, сначала разберёмся, какие виды рентабельности существуют.
Нужно понимать, что показатели рентабельности могут отличаться в зависимости от сферы, в которой действует предприятие. Поэтому экономисты обычно выделяют три группы:
• Рентабельность продукции и услуг. Тут главную роль играют затраченные средства на проект, а также прибыль от него. Рассчитывается как для всей фирмы, так и для конкретного товара или услуги.
• Рентабельность предприятия. Здесь можно найти множество различных показателей, каждый из которых будет с той или другой стороны давать характеристику происходящим в фирме процессам. Оценка этого вида рентабельности нужна для оценки работы всего проекта инвесторами или владельцами.
• Рентабельность активов. Также большой набор разных показателей, способных отразить целесообразность использования фирмой конкретного ресурса. Так, например, предприниматель может увидеть, насколько рационально применять кредитные средства, собственные вложения, или другие активы.
Как правило, анализируется рентабельность не только для внутренних нужд. Это важный этап при подготовке проекта для презентации инвестору или кредитору. Он также используется в подготовке бизнес-плана для получения спонсирования.
Всегда, чтобы получить более полную картину того, как обстоят дела у фирмы, проводится анализ по нескольким показателям. Такой подход даёт возможность взглянуть на процессы, их актуальность и обоснованность под несколькими углами.
Так, например, анализ даст возможность понять – почему и по каким позициям было увеличение расходов. Для того, чтобы было проще ориентироваться и осуществлять анализ, были введены несколько основных коэффициентов.
Самый крупный показатель, это, конечно, рентабельность всей фирмы. Чтобы его высчитать, обычно используется бухгалтерские и статистические документы за один период.
Упрощённый вариант расчёта выглядит так:
Р = БП / СА * 100%, где:
• Р – рентабельность предприятия;
• БП – балансовая прибыль. Вычисляется она путём вычета себестоимости продукта из полученной выручки. Но делается это до вычета налогов;
• СА – общая стоимость всех активов, как оборотных, так и вне оборотных, а также производственных мощностей и ресурсов. Данные берутся из бухбаланса.
Если по результатам анализа, рентабельность будет невысокой, то предпринимателю срочно следует принимать меры. Может быть нужно будет скорректировать затраты на производство, или пересмотреть методы, которыми пользуется руководство, а может быть найти другого поставщика.
Предыдущий анализ показывал полную картину. Но сделать его невозможно без предварительного анализа эффективности использования активов. Потому что их использование непосредственно влияет на прибыль всего предприятия.
Если после анализа результат показывает, что показатель низкий, то можно сделать вывод, что капитал, а также другие активы работают слабо. Точнее – недостаточно. А вот высокий показатель будет свидетельствовать, что фирма использует верную тактику.
ROA показывает финансовую отдачу всего проекта. Поэтому такой анализ необходимо проводить часто. Это позволит понять, какой из объектов не приносит должной прибыли, принять меры – модернизировать его, или вообще отказаться от использования.
• Р – прибыль за весь временной отрезок, используемый для анализа;
• А – среднее значение по видам активов за тот же период.
Один из самых нужных и показательных коэффициентов. В случае, если результатом станет значение меньше нуля, это будет означать, что фирма работает себе в убыток.
К основным средствам обычно относят средства труда, которые используются в процессе работы фирмы. Срок использования таких средств не должен быть более 12 месяцев, а сумма амортизации должна входить в расчёт себестоимость товара или услуги.
Чтобы было понятнее, приведём примеры таких средств:
• Здания, постройки, где расположены ваши цеха, склады, офисы и т.д.
• Оборудование, которое как раз и производит товар.
• Транспортировочные средства – погрузчики, большегрузы.
• Мебель из офиса или рабочая мебель.
• Остальной транспорт.
• Дорогой инструмент.
Формула для расчёта используется следующая:
R = (ЧП / ОС) * 100%, где:
• ЧП – чистая прибыль;
• ОС – стоимость основных фондов.
Такой показатель играет большую роль на коммерческих предприятиях, давая им представление о прибыли, приходящейся на один рубль вложенных средств.
Коэффициент не должен опускаться ниже нуля. Если такое произошло, нужно что-то менять, потому что предприятие работает себе в убыток и нерационально использует основные средства.
Формула для расчёта рентабельности реализованной продукции (ROM) также проста:
ROM = Чистая прибыль / себестоимость
Значение этого показателя может продемонстрировать, сколько может принести каждый вложенный рубль.
Схема просчёта проста:
• Сначала нужно определить период времени, за который будет проводиться анализ. Обычно берётся промежуток от одного месяца, до одного года.
• Далее идёт просчёт всей прибыли, поступившей от продаж. Для этого складываются доходы.
• Далее определяется чистая прибыль.
• Последним этапом применяется формула ROM.
Чтобы улучшить эффективность анализа, можно сравнить показатели такой рентабельности сразу за несколько периодов. Это даст понимание того, насколько эффективно действует фирма.
Рентабельность продаж (ROS) - такой показатель призван отразить процент общей выручки, которой приходится на прибыль предприятия.
Формула для просчёта:
ROS = (Прибыль / Выручка) * 100%
Для просчёта применяются различные виды прибыли, в зависимости от компании. Всё зависит от ассортимента продукции, сферы деятельности и многих других параметров.
Также рентабельность продаж часто называют нормой прибыли. Так как она показывает долю удельного веса прибыли в общей выручке.
Сравнение этого показателя за разные отрезки времени также является полезным инструментом для понимания динамики роста или снижения показателей фирмы.
Если же рассматривать краткосрочный период, стоит вычленить операционную рентабельность продаж.
Чем выше значение, тем лучше действует компания, и тем больше прибыли получает её владелец.
Если вы хотите узнать, насколько прибыльным является ваш проект, рассчитывайте этот показатель. Также нужно понимать, что без его расчёта, например, невозможно составить качественный бизнес-план.
Формула:
R = ВП / В, где:
• ВП – валовая прибыль (полученная выручка минус себестоимость);
• В – выручка от продаж.
Рентабельность персонала (ROL) - это относительный показатель. Но не менее важный. На самом деле, все давно уже поняли, насколько важным в деятельности фирмы является элемент управления трудом. Потому что он влияет на всё производство в целом. И чтобы эффективно управлять персоналом, нужно отслеживать численность, уровень подготовки, навыков, мастерства, повышения квалификации каждого и т.д.
Формула:
ROL = ЧП / ЧШ, где:
• ЧП – чистая прибыль;
• ЧШ – численность персонала.
Для более подробного анализа высчитывается соотношение затрат на содержание сотрудников к чистой прибыли. А также проверяется рентабельность одного сотрудника. Делается это с помощью деления затрат, которые уходят на его содержание, на долю прибыли, которую он приносит фирме.
Такие расчёты могут показать состояние управления трудом, открыть слабые и сильные места, указать на необходимость сокращения или расширения штата.
Особенно важно просчитывать этот показатель для небольших предприятий, чтобы можно было эффективнее оптимизировать расчёты.
Этот термин означает минимальный размер продаж, при котором выручка с этих продаж будет перекрывать все расходы на производство и доведение товара / услуги до потребителя. Но прибыль тут не учитывается.
Такой показатель может помочь предпринимателю спланировать количество продаж, которое потребуется ему совершить, чтобы действовать без убытка.
Часто такой показатель называют точкой безубыточности, либо критической точкой (не путать с точкой выхода на чистую прибыль!).
Формула для расчёта:
ПР = ПЗ / Квм, где:
• ПР – порог рентабельности;
• ПЗ – постоянные затраты на производство товара / услуги и на их реализацию;
• Квм – коэффициент валовой маржи.
Рассчитать его можно с помощью другой формулы:
Квм = (В – Зпр) * 100%, где:
• В – выручка;
• Зпр – сумма переменных затрат.
Огромное значение для этого показателя имеют такие критерии, как цена за товар, а также любые переменные и постоянные расходы фирмы.
Каждый предприниматель стремится к тому, чтобы увеличить масштабы своего дела, чтобы нарастить мощности, развиться и в конечном итоге получить больше прибыли. Оценка рентабельности на каждом из этапов способна показать, в верном ли направлении движется развитие, и какие показатели требуют корректировки и вмешательства.
Чаще всего используется несколько методов расчёта рентабельности:
• Метод, позволяющий рассчитать чистую текущую стоимость, которая поможет определить чистую прибыль от проекта.
• Метод, применяющийся для расчёта индекса доходности. Используется, когда нужно узнать соотношение затрат и доходов.
• Метод, рассчитывающий маржинальную эффективность капитала (внутренняя норма рентабельности). Используется для вычисления возможного уровня капитальных затрат в новый проект.
1. Определить расходы, если проект делается за счёт привлечённых средств.
2. Подтвердить рентабельность и выгоду проекта.
Если для реализации проекта берётся банковский кредит, то расчёт внутренней нормы рентабельности покажет, какой будет максимально допустимая процентная ставка. Всё что будет выше этого значения говорит о невыгодности взятого курса.
Как мы уже выяснили, после анализа рентабельности может случится так, что результаты будут указывать на необходимость мер.
А для того, чтобы определить, как можно повысить рентабельность, нужно сначала разобраться, почему она недостаточно высока.
Чтобы это выяснить, нужно изучить показатели за отчётный период и сравнить их с показателями за предыдущий период. Стоит обратить внимание на такие факторы, как сезонность, конкуренция, простои.
Для увеличения прибыли применяются разные способы:
• Повышается качество продукта или услуги, упаковки, проводится модернизация, переоснащение производства. Конечно на всё это требуются, как правило, инвестиции. Но по плану они должны спокойно окупиться в дальнейшем с помощью снижения количества используемого сырья, повышением спроса и так далее.
• Разрабатывается новая маркетинговая стратегия и политика.
• Снижается себестоимость товара или услуги, чтобы можно было конкурировать с другими фирмами. Но конечно, это не должно наносить вред качеству продукции.
Суть в том, чтобы найти определённый баланс, который поможет снизить издержки и повысить эффективность, не ухудшая качество. Таким образом, показатели рентабельности должны будут оставаться на должном уровне.
Рентабельность по отраслям в 2020 году
Рентабельность по видам экономической деятельности (по отраслям) — рентабельность по видам экономической деятельности (по отраслям) определяется ежегодно федеральной налоговой службой Российской Федерации (ФНС РФ) и используется как показатель для выбора объектов для налоговой проверки.
Рентабельность — показатель прибыльности (сделки, проекта, организации). Определяется в 2020 году как отношение, выраженное в процентах прибыли к выручке (себестоимости и т.д.).
ФНС РФ ежегодно рассчитывает рентабельность по видам экономической деятельности (по отраслям) и доводит эти данные до всеобщего сведения.
Приказом ФНС России N ММ-3-06/333@ определены Критерии самостоятельной оценки рисков для налогоплательщиков. Суть этих критериев в том, что ФНС указывает 12 признаков, по которым налоговики определяют "подозрительных" налогоплательщиков для проведения выездной налоговой проверки.
Под номером 11 (п. 4 Приложения 1 и Приложение 2) указан признак: значительное отклонение уровня рентабельности по данным бухгалтерского учета от уровня рентабельности для данной сферы деятельности по данным статистики. ФНС РФ использует данные по рентабельности следующим образом — сравнивает рентабельность конкретного налогоплательщика с рентабельностью той отрасли, в которой этот налогоплательщик осуществляет свою деятельность. Если рентабельность конкретного налогоплательщика существенно ниже отраслевой, то налоговый орган "присматривается" к такому налогоплательщику. Возможно это признак незаконной налоговой оптимизации.
Обычно, сначала к такому налогоплательщику поступает запрос, с просьбой пояснить причину низкой рентабельности. Затем, налоговый орган может провести выездную налоговую проверку такого налогоплательщика.
Поэтому указанную ФНС РФ рентабельность по видам экономической деятельности обычно называют как "безопасную рентабельность по видам экономической деятельности (по отраслям)".
Существует два способа определить рентабельность по виду экономической деятельности:
1) с помощью сервиса «Налоговый калькулятор по расчету налоговой нагрузки»;
2) на основании Концепции системы планирования выездных налоговых проверок.
В настоящее время применяются оба способа. Первый способ более современный и позволяет учитывать разновидности видов деятельности, а также региональные особенности ведения бизнеса. Вероятно этот способ со временем станет основным. Но применяется и второй способ, который используется уже много лет. Он более грубый, так как не учитывает разновидности видов деятельности и региональные особенности.
Соответственно, могу предложить преимущественно использовать первый способ определения отраслевой рентабельности, но все-таки сверяться и со вторым способом.
Оба способа используют данные отраслевой рентабельности, которые раскрывает ФНС России.
Обратите внимание, что каждый из указанных выше способов учитывает разные показатели рентабельности.
Так, первый способ (с помощью сервиса «Налоговый калькулятор по расчету налоговой нагрузки») приводит данные по "рентабельности продаж".
Второй способ (на основании Концепции системы планирования выездных налоговых проверок) приводит данные по двум видам рентабельности:
- Рентабельность проданных товаров (продукции, работ, услуг). Этот показатель, по сути, является "Рентабельностью затрат".
- Рентабельность активов.
Порядок расчета этих видов рентабельности указан ниже.
При применении любого из обоих способов, рентабельность указывается ФНС за прошлые годы. И это понятно, так как данные появляются после отработки сданных налогоплательщиками отчетов. Данных по рентабельности текущего периода по понятным причинам нет. Но обычно, данные прошлого года вполне можно использовать и в текущем периоде, так как среднеотраслевой показатель рентабельности из года в год довольно стабилен.
1) Определение отраслевой рентабельности с помощью сервиса «Налоговый калькулятор по расчету налоговой нагрузки».
Электронный сервис ФНС «Налоговый калькулятор по расчету налоговой нагрузки» позволяет определить ряд отраслевых налоговых показателей, в том числе и отраслевую рентабельность (Рентабельность продаж, %). Причем этот сервис позволяет более точно учитывать вид деятельности (с учетом подвидов экономической деятельности) и регион деятельности. Сервис бесплатный и не требует регистрации.
Чтобы определить рентабельность, сложившуюся по виду деятельности нужно выбрать:
- Календарный год (доступны предыдущие отчетные периоды);
- Вид экономической деятельности (открывается древовидный классификатор видов деятельности, соответствующий ОКВЭД-2);
- Субъект Российской Федерации (открывается перечень субъектов России).
Электронный сервис ФНС «Налоговый калькулятор по расчету налоговой нагрузки» показывает "Рентабельность продаж", которая определяется так:
Рентабельность продаж — отношение прибыли (убытка) от продаж к выручке от продаж. Для расчета показателя разделите строку 2200 "Прибыль (убыток) от продаж" отчета о финансовых результатах на строку 2110 "Выручка" ("Методологические рекомендации по проведению анализа финансово-хозяйственной деятельности организаций" (утв. Госкомстатом России)).
Электронный сервис ФНС «Налоговый калькулятор по расчету налоговой нагрузки» прямо указывает, что он направлен на Организации на общем режиме налогообложения (пояснение на основной странице сервиса). То есть, организации, применяющие специальные налоговые режимы (например, УСН) не должны ориентироваться на показатели сервиса. В то же время, эта оговорка направлена, прежде всего, на показатель налоговой нагрузки. Показатель рентабельности, по моему мнению, может использоваться и организациями, применяющими специальные налоговые режимы, как ориентир среднеотраслевого показателя рентабельности.
2) Определение отраслевой рентабельности на основании Концепции системы планирования выездных налоговых проверок.
Рентабельность по видам экономической деятельности рассчитывается ФНС России на основании Приказа ФНС России N ММ-3-06/333@ и указывается в Приложении № 4 к этому документу.
Рентабельность указывается в разрезе укрупненных видов экономической деятельности, соответствующих разделам классификатора ОКВЭД-2 (Транспортировка и хранение, Строительство, Образование). Рентабельность указывается в среднем по России.
Обычно данные за год появляются на сайте ФНС РФ до 05 мая следующего года.
ФНС РФ рассчитывает два показателя рентабельности:
• Рентабельность проданных товаров (продукции, работ, услуг) — соотношение между величиной сальдированного финансового результата (прибыль минус убыток) от продажи товаров (продукции, работ, услуг) и себестоимостью проданных товаров (продукции, работ, услуг) с учетом коммерческих и управленческих расходов. В том случае, если получен убыток от продажи товаров (продукции, работ, услуг), имеет место убыточность. Рентабельность проданных товаров (продукции, работ, услуг) = Прибыль от продаж (стр. 2200 Отчета о финансовых результатах) : (Себестоимость проданных товаров (работ, услуг) (стр. 2120 Отчета о финансовых результатах) + Себестоимость коммерческих расходов (стр. 2210 Отчета о финансовых результатах) + Себестоимость управленческих расходов (стр. 2220 Отчета о финансовых результатах));
• Рентабельность активов — соотношение сальдированного финансового результата (прибыль минус убыток) и стоимости активов организаций. В случае если сальдированный финансовый результат (прибыль минус убыток) отрицательный - имеет место убыточность.
Рентабельность активов = Прибыль от продаж (стр. 2200 Отчета о финансовых результатах) : Стоимость активов.
Стоимость активов (внеоборотных и оборотных) определяется на основании данных бухгалтерской (финансовой) отчетности и равен показателю Активы Бухгалтерского баланса.
Рентабельность бизнеса в 2020 году
В обобщённом виде, рентабельность является отношением результата к затраченным на его достижение ресурсам, то есть неким экономическим аналогом физического термина КПД. Иллюстрировать это понятие может самая простая спекулятивная схема: некто, покупая товар за 200 денежных единиц, рассчитывает сбыть его за 250, и «наварить» четверть начальной цены (номинала). Если при этом не несутся другие затраты, то рентабельность составит 25%.
Идеальным бизнесом было бы занятие, приносящее доход и не требующее никаких издержек. В реальной жизни такого не бывает, а если и случается, то примеры подобной «торговли воздухом» рассматриваются органами правопорядка в качестве мошенничества.
Основных стратегий повышения доходов в 2020 году две:
• На оборотах. Метод характерен для крупных фирм и производителей, находящихся в условиях жёсткой конкуренции. Затраты в абсолютном выражении огромны, норма прибыли относительно низка, но общая валовая реализация обеспечивает высокую сумму дохода.
• На прибыли. Упор делается не на количество, а на качество заработка. Общий оборот относительно невелик, но доля прибыли в нём высока. Каждая реализуемая единица продукта характеризуется высокой рентабельностью.
Выбор той или иной стратегии обусловлен не только личным желанием предпринимателя, но и отраслью, в которой он проявляет активность, товарным позиционированием и многими другими объективными и субъективными факторами. В некоторых случая возможно сочетание методов.
Примером может служить рынок часов. Производитель массовой продукции предлагает рынку дешёвые изделия по цене от доллара до ста за штуку. Фирма, владеющая брендом, привлекает состоятельных покупателей очень дорогими престижными хронометрами.
Указанные характеристики товара не могут однозначно определять уровень рентабельности. Для этого требуются данные о прибыли и издержках. Производитель недорогих часов использует для сборки автоматическую линию, а она стоит дорого, как и её обслуживание. Престижный бренд требует специальной инфраструктуры, включающей особые салоны, квалифицированных продавцов, не говоря уже о специалистах, производящих товар ручной работы.
Общая рентабельность определяется отношением балансовой прибыли ко всем издержкам, включая непроизводственные затраты.
Например, для арендованного бизнеса в них будет входить ежемесячная рента, для франчайзинга – стоимость франшизы, а при пользовании кредитом – платежи по его погашению.
На величину рентабельности бизнеса влияет степень уникальности востребованного продукта. Продавец получает возможность диктовать свою цену и задавать норму прибыли в условиях ограниченной конкуренции.
Вместе с тем, есть рейтинг отраслей хозяйства, характеризуемых высокой рентабельностью (производство автомобилей, алкоголя, сигарет, добывающая промышленность и другие). Для них действуют увеличенные налоговые ставки, акцизные сборы и прочие виды фискальной нагрузки, или же они контролируются государством.
Впрочем, изложенные общие положения дают лишь краткую теоретическую основу. Практический интерес для представителей малого бизнеса могут представлять сведения о методах расчёта и статьях издержек конкретных типов небольших предприятий (мастерских, заведений общественного питания, торговых точек), а также их приблизительные средние уровни рентабельности.
Рассчитать рентабельность бизнеса можно по нескольким показателям (капиталовложениям, оборотным средствам, инвестициям, реализации и пр.) На крупных предприятиях вычисления производятся исходя из строк баланса.
Обобщённая формула расчёта имеет вид дроби, в числителе которой указана величина прибыли, а в знаменателе – затраты на её формирование:
R = P х 100% / I, где:
• R – рентабельность;
• P – прибыль;
• I – издержки, формирующие доход предприятия.
Чем меньше предпринимательская структура, тем легче учесть все факторы, влияющие на её рентабельность в части издержек.
Иными словами, анализ деятельности компании, работающей с небольшим количеством видов затрат, не составляет проблемы:
R = P х 100% / (VCm + CCm), где:
• R – рентабельность;
• VCm – среднегодовая стоимость оборотных средств;
• CCm – среднегодовая стоимость внеоборотных активов, включая основные средства производства.
Чаще всего средние за год значения стоимостей оборотных средств (сырья, комплектующих изделий, расходуемых материалов, энергии и пр.) рассчитываются как среднее арифметическое от состояний на начало и конец анализируемого периода. Преимущество малого бизнеса в том, что в условиях небольшого количества оборудования и ограниченной ресурсной номенклатуры, то же самое можно сделать с намного большей точностью.
Например, машина работала с января по апрель, после чего была продана.
Её среднегодовая стоимость будет равна одной двенадцатой части балансовой стоимости, умноженной на количество месяцев эксплуатации:
CCm = ССb х T / 12, где:
• CCm – среднегодовая стоимость основного средства производства;
• CCb – балансовая стоимость средства производства;
• Т – количество месяцев, в течение которых средство эксплуатировалось.
По такому же принципу рассчитывается среднегодовое значение в случае вынужденного простоя оборудования (например, по причине поломки).
Этот показатель имеет первостепенное значение при производстве товарной продукции. Если соотнести прибыль, приносимую единицей изготовленного товара, и её себестоимость, то как раз и получится рентабельность конкретного изделия.
В свою очередь, прибыль равна разнице между ценой и себестоимостью:
R = P / Q = (PR – Q) / Q, где:
• R – рентабельность изделия;
• P – прибыль, приносимая изделием после его продажи;
• Q – себестоимость изделия;
• PR – отпускная цена изделия.
Вполне закономерен вопрос начинающего предпринимателя о том, в какое направление хозяйственной активности выгоднее всего вкладывать деньги. Наиболее рентабельные отрасли известны, как и средний уровень доходности по ним. Не следует, однако, принимать эти данные за некий гарантированный уровень. У одних бизнесменов получается превысить его, а другим не удаётся достичь.
Затраты при открытии салона красоты немалые: одна аренда обойдётся в сумму не менее десяти тысяч рублей (по самым скромным меркам). Современные представления о парикмахерской предполагают достойный интерьер, специальное оборудование, да и месторасположение играет немалую роль. В целом требуются начальные затраты от 170 тыс. руб. и более. При правильной организации дела они окупятся за полтора года, а приблизительная рентабельность равна 45%.
Открытие мини-пекарни считается прибыльным делом, но опять же, всё зависит от того, насколько удачно организовано дело. Требуемая начальная инвестиция – от полумиллиона до 5 млн. руб. Срок самоокупаемости – в среднем до двух лет. Рентабельность колеблется в пределах от 20 до 50%, и при этом закономерно растёт по мере увеличения объёмов сбыта.
Для пекарни или небольшого хлебозавода важна репутация, достигаемая годами упорного труда при высоком качестве продукции. Рациональным способом повышения доходности специалисты считают наличие кондитерского цеха, обеспечивающего большую добавочную стоимость. По некоторым оценкам в этом случае рентабельность может достигать и 80%.
Важным фактором, влияющим на рентабельность, маркетологи считают сетевой характер бизнеса. Наличие кофейных автоматов, расположенных в людных местах (торговых центрах, кинотеатрах, вблизи супермаркетов и т. д.) существенно повышает доходность. При открытии небольшого кафетерия с «живым» обслуживанием потребуется инвестиция в сумме до $60 тыс., окупаемая за три года при условии выполнения месячного плана в 7 тысяч чашек (расход 50 кг зёрен).
Важна локация, но даже при удачном расположении, без предложения дополнительных продуктов (в т. ч. «кофе с собой») такого результата достичь непросто. Возможная рентабельность – до 80%.
Прибыльность фармацевтического бизнеса очевидна: продукт характеризуется малой ценовой эластичностью и спрос на него стабильный. Однако это достоинство привело к высокой конкуренции и перенасыщенности аптечного рынка. В результате этих процессов, рентабельность аптек относительно невелика и колеблется от верхних 10% до нижних 1,5%.
В России на 37 торговых точек этого профиля приходится сто тысяч населения. Важными составляющими успеха являются:
• правильная выкладка;
• высокая квалификация продающего персонала;
• время работы на рынке и репутация;
• возможность предоставления социальных цен;
• ассортимент, включающий большинство видов лекарств;
• местоположение точки.
Минусами считаются большое количество требуемой разрешительной документации и лицензионное оформление.
Базовая рентабельность заведений общественного питания – в районе 25%, однако у недорогой столовой, киоска шаурмы, пиццерии или иного фаст-фуда с доставкой, она может быть выше. На доходность влияет наличие организованной брендированной сети (возможен франчайзинг). Для ресторана очень важно правильное позиционирование и расположение вблизи мест концентрации возможных целевых посетителей (туристических объектов, офисных центров и прочее).
Дополнительные возможности открывает услуга по обеспечению комплексными обедами по доступной цене, а также их доставка. Опытные рестораторы среди трудностей на первое место ставят кадровую проблему.
Столярный бизнес на дому или в гараже характеризуется средней окупаемостью менее чем за два года (иногда хватает и десяти месяцев) и высоким уровнем рентабельности (от 40 до 70%). Однако требуются и серьёзные начальные вложения – до 10 млн. руб., а также грамотная оценка рынка, каналов поставок леса и возможных вариантов масштабного сбыта. Расчёты базируются на ценах: готовая продукция стоила 5 тыс. руб. за куб. м, а сырьевая древесина – 1,5 тыс.
Исходя из этих данных и сметных расходов, а также с учётом процента отходов (их можно утилизировать) требуемая производительность составляет 700 куб. м. в месяц (по первичному кругляку). Наиболее выгодное товарное направление – изготовление поддонов, строительного деревянного крепежа и досок. На этот товар всегда есть спрос.
Рентабельность грузоперевозок ограничена нормативными документами «планкой» в 35%. Впрочем, и такой доходности добиться непросто, учитывая, что возможности заработка СПД по обслуживанию юридических лиц обусловлены наличием банковского счёта. Для осуществления пассажирских перевозок необходима лицензия.
Что касается такси, то при количестве автомашин более двадцати, упрощённая схема налогообложения не может применяться. Основные издержки – эксплуатационные и оплата труда. Исходя из этих факторов и с учётом высокого уровня конкуренции, перевозки как бизнес характеризуются рентабельностью до 10%.
Этот бизнес даёт неплохую прибыль, но по причине немалой суммы начальных вложений (от 6 до 10 млн. рублей), срок окупаемости мойки самообслуживания доходит до 5 лет. Средняя ежемесячная прибыль до 300 тыс. руб. Рентабельность колеблется вокруг 30%.
При относительно невысокой цене входа в бизнес по продаже цветов, он считается очень непростым. Высокие риски и расходы, скоропортящийся продукт и неравномерность спроса, в совокупности задают рентабельность в среднем около 50%.
Доходность автосервиса без учёта особенностей конкретного бизнеса прогнозировать очень сложно. СТО, предоставляющая самые востребованные услуги в минимальном наборе (шиномонтаж, ремонт электрооборудования, замена масла и пр.), обойдётся минимум в два миллиона рублей. В то же время расходы на полноценную станцию, оснащённую диагностическим оборудованием, подъёмниками и обладающую запасом запчастей, в несколько раз выше.
Соотношение прибыли к расходам, то есть рентабельность, по статистике, в среднем находится в диапазоне от 20 до 50%. Срок окупаемости – от одного до трёх лет.
Конкуренция в этом бизнесе относительно невелика по причине многочисленных трудностей вхождения в него. Бурильная деятельность лицензируется, работе предшествуют геологические исследования, качество воды требует гигиенической экспертизы, и есть множество других технических проблем. Спрос на услугу носит ярко выраженный сезонный характер. Однако недостатки плавно переходят в достоинства для тех, кто преодолел преграды и владеет на законных основаниях установкой и правом бурить скважины.
Главное преимущество – относительно невысокая цена входа в бизнес – от 35 тыс. руб. на основные фонды плюс 100-110 тыс. руб. переменных (текущих) затрат за месяц. За скважину клиенты платят 20 тыс. руб. (в среднем), и если в месяц их бурить хотя бы по восемь, то выручка составит 160 тыс. Несложные расчёты приводят к выводу о средней рентабельности в 13%. При благоприятных обстоятельствах есть возможность окупить затраты в течение одного сезона.
В данном случае тоже можно рассчитать лишь среднюю величину рентабельности, и составляет она приблизительно 30%. Наибольшую доходность демонстрирует услуга разработки онлайн-магазинов, которую тоже относят к направлению интернет-торговли.
Рентабельность гостиниц колеблется в диапазоне 15–80%. Такой широкий размах показателя объективно обусловлен разностью условий, в которых работают предприятия, но есть и субъективные факторы.
Наличие в отеле дополнительных услуг (SPA-сервиса, бассейна, сауны и пр.) добавляет до 6% рентабельности и сглаживает сезонные спады. Как и в любом другом бизнесе, грамотный менеджмент затрат играет первостепенную роль в процессе увеличения доходности.
Несмотря на насыщенность рынка, содержание парилок различных видов (русской, финской, турецкой и пр.) считается довольно прибыльным делом с рентабельностью до 60%. Открытие бизнеса обойдётся в сумму от 1,2 млн. руб. (при аренде) или 2,2 млн. (при покупке). Ежемесячный прогнозируемый доход – от 400 до 900 тыс. руб., в зависимости от ассортимента дополнительных услуг. Вложение окупается в среднем за два года или ранее.
Значительная доля (до третьей части получаемой «грязной» прибыли) издержек приходится на поддержание помещения в состоянии эксплуатационной готовности – воздействие горячего пара разрушает структуру деревянной обшивки.
Открытие пивной в современном понимании – дело затратное. На аренду помещения и закупку оборудования потребуется свыше 700 тыс. руб., плюс текущие расходы и паушальный взнос (если бизнес основан на франчайзинге) – всего около полутора миллионов. Однако при ежедневном обслуживании двухсот посетителей и среднем чеке в 225 руб., прогнозируемая рентабельность может достигать 27–30%. В «точку ноль» бизнес приходит, как правило, через пять месяцев после открытия.
По поводу доходности свечного производства ходит множество мифов, чаще всего не имеющих ничего общего с реалиями. Разговоры о необычайно высоких прибылях церковного производства вообще лишены оснований, поскольку рентабельность некоммерческих организаций нулевая, а все заработанные ими средства (сколько бы их ни было) должны быть израсходованы к концу отчётного периода.
Если же рассматривать сувенирную или осветительную продукцию, в том числе для именинных тортов и пирогов, то её действительно изготовляют предприятия и индивидуальные предприниматели из различных материалов (парафина, стеарина и воска). Общее количество производимых свечей – до 20 тысяч штук в год в целом по всей России. Рентабельность этого производства может доходить до 50 и даже 100%. Главная проблема – организация устойчивого сбыта. Свечи не относятся к продуктам первой необходимости.
Рентабельность табачного магазина или киоска ограничена высокими акцизными сборами и интенсивной конкуренцией, не позволяющей устанавливать произвольные цены. Несколько улучшить перспективы предприниматель может за счёт сопутствующих товаров (зажигалок, сигаретной бумаги, трубочного табака и самих курительных трубок, портсигаров и пр.) Основной упор, как правило, делается на удачном месторасположении и ассортименте.
Теоретически достижима рентабельность до 50% при окупаемости затрат за год (плюс-минус месяц), но на практике она обычно ниже.
При правильном решении задачи месторасположения и ассортимента, затраты на крупный магазин, торгующий кормами для животных и сопутствующими товарами могут окупиться через два года. Рентабельность, при средней наценке 30%, составит около 20%. Требуемая начальная инвестиция – 2,1 млн. руб.
Бюджет небольшой торговой точки скромнее, и она пройдёт «точку ноль» раньше, примерно через 7 месяцев, однако прибыли будет давать меньше.
Рентабельность в строительстве в 2020 году
Доход строительного предприятия - это увеличение экономических выгод в результате поступления активов (денежных средств, иного имущества) и (или) погашение обязательств, приводящее к увеличению капитала организации.
Доходом не признается поступления от других юридических и физических лиц:
• сумма налога на добавленную стоимость;
• предварительная оплата строительной продукции;
• авансы в счет предварительной оплаты строительной продукции;
• залог имущества;
• погашение займа.
В зависимости от характера, условий получения и направления деятельности предприятия в 2020 году доходы подразделяются на:
• доходы от обычных видов деятельности;
• операционные доходы;
• внереализационные доходы.
Экономическая выгода (доход) предприятия - это валовой доход, который представляет собой выручку от реализации продукции (работ, услуг) за вычетом всех материальных затрат, связанных с производством этой продукции (работ, услуг). Это выручка от сданных заказчику объектов, комплексов (очередей), выполненных СМР, оказанных услуг, а также от продажи строительных материалов, изделий и конструкций.
Операционные доходами строительной организации являются:
• поступления от других организаций в виде арендной платы за предоставленные во временное пользование активы;
• поступления, связанные с участием в уставном капитале других организаций;
• поступление от продажи основных средств и иных активов;
• проценты, полученные от предоставления займов и хранения свободных денежных средств в банках;
• прибыль от совместной деятельности с другими предприятиями.
• дивиденды по акциям и иным ценным бумагам;
• экономические санкции, штрафы, пени, неустойки, выплаченные предприятию контрагентами;
• прибыль прошлых лет, выявленная в отчетном году;
• активы, полученные безвозмездно;
• суммы дебиторской и кредиторской задолженности с истекшим сроком исковой давности;
• поступления в возмещение причиненных предприятию убытков;
• денежные средства, полученные в результате положительных курсовых разниц по валютным счетам и операциям в валюте;
• сумма дооценки активов;
• прочие внереализационные доходы.
Существует также понятие внереализационных расходов (Д), к которым относятся:
• расходы по расторгнутым договорам;
• затраты на содержание законсервированных объектов;
• потери и недостачи сверх норм естественной убыли;
• расходы от простоев по внешним причинам (некомпенсированные);
• потери от стихийных бедствий;
• убытки по операциям с тарой;
• судебные издержки и арбитражные сборы;
• штрафы, пени, неустойки за нарушение договоров;
• убытки от хищений при условии, что виновник не обнаружен;
• убытки от списания безнадежных долгов.
Факторы, влияющие на величину дохода предприятия:
• уровень цен на реализуемую продукцию;
• компетентность руководства;
• конкурентоспособность продукции;
• качество продукции;
• организация производства и труда;
• производительность труда;
• эффективность производственного и финансового планирования.
Балансовая прибыль - образуется из финансового результата от реализации продукции, определяемого как разница между выручкой от реализации и суммой расходов, а также доходов от внереализационной деятельности, уменьшенных на сумму внереализационных расходов по этим операциям.
Балансовая прибыль предприятия формируется за счет:
• основной деятельности (сдачи заказчику работ, выполняемых собственными силами - примерно 97%) - Пр;
• реализации на сторону продукции подсобных и вспомогательных производств, находящихся на балансе строительного предприятия - примерно 2% - Ппв;
• реализации на сторону излишних и ненужных основных средств и другого имущества - примерно 1% - Пи;
• внереализационных доходов - ВД;
• внереализационных расходов – ВР.
• Овс - объем выполненных работ;
• СМ организацией за год и сданных заказчику;
• ССвс - себестоимость работ выполненных СМ организацией за год.
В том случае, если в строительной организации применяются расчеты с заказчиком за готовую строительную продукцию, тогда объем выполненных работ определяется по следующей формуле:
Овс = Осмр + НПв - НПк, где:
• Осмр - объем строительно-монтажных работ выполненных;
• СМ организацией за год собственными силами;
• НПв и НПк - собственно незавершенное производство на начало и коней года.
Сметная прибыль - сумма средств, необходимая для покрытия отдельных (общих) расходов строительно-монтажных организаций на развитие производства, социальной сферы и материального стимулирования.
Определяется в процессе разработки сметной документации.
В качестве базы для исчисления показателей сметной прибыли применяют фактическую величину средств на оплату труда рабочих строителей и машинистов или же сметную себестоимость строительно-монтажных работ.
Размер сметной прибыли от сметной себестоимости строительно-монтажных работ - 8-12%.
Размер сметной прибыли от фонда оплаты труда (ФОТ) рабочих-строителей и механизаторов - 50% на ремонтные и 65% на строительные работы.
Плановая прибыль - это прогноз прибыли строительной организации, составленный при разработке бизнес-плана.
Плановая прибыль определяется по формуле:
Ппл = ПН + Э - К, где:
• ПН - плановые накопления (сметная прибыль, определяемая по нормативам,
• Э - плановая экономия от снижения себестоимости работ за период строительства объекта,
• К - компенсации, полученные от заказчика.
Либо Ппл = (Ссмр +К) - ССпл, где:
• Ссмр - сметная стоимость работ,
• ССпл - планируемая сметная себестоимость работ.
Фактическая прибыль от сдачи выполненных работ - это разница между выручкой от реализации (без НДС) и фактическими затратами на их производство и реализацию.
Фактическая прибыль определяется по формуле:
Пф = Дц - НДС - ССф, где:
• Дс - договорная цена (выручка),
• НДС - налог на добавленную стоимость,
• ССф - фактическая себестоимость выполненных работ.
Чистая прибыль - это балансовая прибыль за минусом налога на прибыль и остающаяся в распоряжении предприятия.
Особенностями планирования прибыли являются:
1. Определение на стадии заключения договоров подряда договорных цен, для чего в первую очередь определяют суммы издержек СМ организации по объектам. Договорная цена должна покрывать эти издержки, включать сумму риска и определенную норму прибыли.
2. При разработке годовых и перспективных планов производственно-хозяйственной деятельности:
• определяют размер балансовой прибыли;
• рассчитывают сумму налога на прибыль и доходы;
• определяют величину чистой прибыли;
• разрабатывают план ее использования.
3. При планировании направлений производственной деятельности и социального развития предприятия представляют возможности самофинансирования соответствующих инвестиционных мероприятий.
4. Рассчитывается сумма прибыли, необходимая для выплаты дивидендов по акциям, вкладам в имущество предприятия.
При определении плановой величины прибыли от реализации продукции, величина себестоимости реализованной продукции рассчитывается исходя из объема и уровня рентабельности выполненных СМР, продукции, услуг.
После отчисления чистой прибыли в резервный фонд предприятия формируют фонды потребления и накопления.
За счет средств фонда накопления осуществляются следующие расходы:
1) Затраты на строительство новых объектов производственного назначения, реконструкцию и техническое перевооружение.
2) Модернизация оборудования, реконструкция и приобретение объектов основных фондов.
3) Освоение новой техники и технологии производства СМР.
4) Затраты на финансирование строительства жилья и других объектов непроизводственного назначения.
5) Осуществление капитальных природоохранительных мероприятий.
6) Развитие подсобно-вспомогательного хозяйства.
7) Погашение долгосрочных ссуд банков и проценты по ним.
8) Взносы в качестве вкладов учредителей в уставные капиталы других предприятий.
9) Приобретение ценных бумаг и затраты, связанные с выпуском ЦБ.
За счет средств фонда потребления осуществляются следующие выплаты:
1) Расходы по оплате труда (ФОТ);
2) Затраты на материальное стимулирование работников (поощрение, премирования, единовременные пособия, оплата доп. отпусков, общежития и пр.);
3) Расходы на бесплатное питание (компенсация за питание), лечение, культурно-оздоровительные мероприятия для работников и членов их семей;
4) Расходы на обучение организацию помощи и учебным заведениям, на содержание объектов общественного питания, здравоохранения, культуры, отдыха и спорта;
5) Содержание находящихся на балансе строительно-монтажной организации объектов и учреждений здравоохранения, образования, культуры и спорта, детских дошкольных учреждений, лагерей отдыха, жилищного фонда и пр.;
6) Отчисления на содержание аппарата управления вышестоящих органов управления;
7) Возмещение командировочных расходов сверх установленных норм;
8) Страхование работников организации (кроме обязательного);
9) Суды работникам для улучшения жилищных условий, на обзаведение хозяйством, предоставление садоводческих участков;
10) Выплата дивидендов по акциям трудового коллектива.
Рентабельность является важнейшим показателем деятельности предприятия. Она характеризует эффективность работы, доходность, прибыльность предприятия.
Различают следующие уровни рентабельности: сметный, плановый и фактический. Определяется в %.
Сметный уровень рентабельности определяется отношением сметной прибыли (плановых накоплений) к сметной стоимости объекта.
Рсм = ПН х 100 / Соб
Плановый уровень рентабельности определяется соотношением плановой прибыли к договорной цене.
Рпл = Ппл х 100 / Дц
Фактический уровень рентабельности определяется по окончании строительства и завершении расчетов с заказчиком путем соотношения фактической прибыли от сдачи объекта с учетом экономии и компенсации к фактической стоимости строительства объекта.
Рф = Пф х 100 / Сф
Наиболее часто используемыми показателями являются показатели рентабельности всех активов организации, рентабельности реализации продукции и рентабельности собственного капитала.
Рентабельность всех активов организации рассчитывается путем деления чистой прибыли на среднегодовую стоимость активов.
Рентабельность реализации продукции рассчитывается посредством деления чистой прибыли на объем реализованной продукции.
Рентабельность собственного капитала рассчитывается отношением чистой прибыли к среднегодовой сумме собственных средств.
Факторы, влияющие на рентабельность:
• Экстенсивные (рост массы прибыли за счет увеличения объемов работ, влияние инфляции на уровень цен);
• Интенсивные (НТП применительно к отрасли строительной индустрии).
Функции прибыли:
1. характеризует экономический эффект, полученный в результате деятельности предприятия;
2. является основным элементом финансовых ресурсов предприятия;
3. является источником формирования фондов:
a. фонд развития производства (ФРП);
b. фонд материального поощрения (ФМП);
c. фонд социального развития;
d. резервный фонд;
e. дивидендный фонд;
4. по налоговому законодательству прибыль = доходы – расходы;
5. по бухгалтерскому законодательству.
Виды прибыли:
1. сметная прибыль – определяется в процессе разработки проектно-сметной документации, в строительстве называется плановое накопление, определяется нормативным методом в процентах от принятой базы исчисления (сметный уровень прибыли = 50% от оплаты труда рабочих или сметной стоимости СМР); это минимальный размер денежных средств, необходимый для успешного функционирования строительной организации;
2. плановая – прогноз прибыли, определяемый строительной организаций при разработке бизнес-плана; плановая прибыль от выполнения СМР = плановые накопления, предусмотренные в смете + плановая экономия затрат от снижения себестоимости СМР, от внедрения разработанных организационно-технических мероприятий;
3. фактическая прибыль – прибыль от сдачи выполненных работ заказчикам, определяется как разность между выручкой от их реализации без учета НДС и затратами на производство и реализацию работ (фактическая себестоимость).
Рентабельность является обобщающим показателем для оценки уровня эффективности работы организации. В строительстве различают 3 уровня рентабельности:
1. сметный уровень = (сметная прибыль / сметная стоимость СМР)*100%;
2. плановый уровень = (плановая прибыль / договорная цена)*100%;
3. фактический уровень – определяется после окончания строительств аи завершения расчетов заказчиком = (прибыль фактическая / выручка)*100%. Для расчетов чаще всего используется чистая прибыль, но также может использоваться и балансовая. Помимо вышеперечисленных существуют и другие виды рентабельности;
4. рентабельность собственного капитала = чистая прибыль / собственный капитал – это позволяет определить эффективность использования капитала, инвестированного собственниками компании;
5. рентабельность оборотных активов = чистая прибыль / текущие активы;
6. рентабельность внеоборотных активов = (чистая прибыль / долгосрочные активы)*100%;
7. коэффициент рентабельности активов = чистая прибыль / среднегодовая стоимость активов.
Рентабельность сельского хозяйства в 2020 году
Под термином «органическое сельское хозяйство» или органическое земледелие и животноводство принято понимать такие способы получения сельскохозяйственной продукции, при которых целенаправленно минимизируется использования искусственных (синтетических) препаратов — удобрений, пестицидов, стимуляторов роста, кормовых добавок и т.д. Насколько это возможно их заменяют натуральными аналогами навозом, сидератами и т.д. Также для повышения урожайности более активно используются севообороты и специальные методы обработки грунта.
Существует две основные цели, которые преследуют сторонники органического земледелия. Во-первых, полученные таким способом продукты питания в 2020 году более полезны и совершенно безопасны для здоровья человека, что не всегда можно сказать о продукции промышленного земледелия и животноводства.
Во-вторых, органическое сельское хозяйство наносит минимальный вред окружающей среде. В идеале негативный эффект должен отсутствовать вовсе, но принципиальная достижимость этого пока сомнительна. Данная цель не менее важна, поскольку в конечном итоге таким образом также удается защитить здоровье людей, причем всех, а не только тех, кто питается органической продукцией.
По сути, органическое производство в сельском хозяйстве стремится приспособить потребность человечества в искусственно выращенных продуктах питания под законы природы, сделать эту отрасль частью экосистемы. В этом смысле промышленное сельское хозяйство находится на противоположной чаше весов, где предпринимаются попытки преобразовать природу и подчинить ее необходимости производить как можно больше продуктов питания, часто в ущерб и природе, и самим людям.
Цели, которые преследуют сторонники органического земледелия и животноводства, определяют и набор методов, которыми им приходится оперировать. По большому счету, это и есть традиционное сельское хозяйство, каким оно было еще столетие назад, но только усовершенствованное современными знаниями о законах природы и современной сельхозтехникой.
Все методы основаны на принципе биологической синергии:
• отказ от синтетических средств защиты растений, использование существующих биологических аналогов;
• применение органических соединений в сельском хозяйстве (навоза, растительных остатков и т.п.) в качестве удобрений;
• строгое соблюдение севооборота для борьбы с сорняками, вредителями и с целью восстановления плодородности почвы;
• предприятие работает по замкнутому циклу земледелие-животноводство (растениеводство обеспечивает животных кормами, животные дают удобрения для полей).
Хотя быстрорастворимые синтетические пестициды и удобрения запрещены к использованию, в редких случаях, когда имеется высокий риск потери урожая, а биологические методы не дают эффекта, допускается эпизодическое применение химии.
Органическое животноводство, помимо отказа от синтетических пищевых добавок, стимуляторов и гормонов, предусматривает также содержание животных в условиях, приближенных к их природному образу жизни. Это, к примеру, значит, что крупный рогатый скот в летний период непременно должен выпасаться на природных пастбищах, а круглогодичное стойловое содержание не допускается.
Международная федерация органического сельскохозяйственного движения (IFOAM) декларирует четыре основных принципа, на которых базируется вся концепция органического земледелия и животноводства. Кроме того, эти принципы заложены в стандарты европейского законодательства, регулирующего рынок органических продуктов.
Основные принципы органического сельского хозяйства в целом базируются на двух главных целях, о которых уже было сказано в начале.
Этот короткий список включает в себя:
1. Принцип здоровья. Любая деятельность в сфере земледелия и животноводства должна быть ориентирована на поддержание и улучшение здоровья как людей, так и всей экологической системы, включая растения, животных и почву. Принцип основан на том мнении, что здоровье людей неотделимо от здоровья экосистемы. Здоровая почва дает жизнь здоровым растениям, а те в свою очередь становятся пищей для здоровых животных и людей.
2. Принцип экологии. Производство продуктов питания и непищевой продукции сельского хозяйства должно осуществляться в рамках природной экологической системы и естественных жизненных циклов. Любая деятельность в этом направлении непременно должна учитывать специфические условия и особенности той конкретной местности, где находится ферма. Сельское хозяйство ни в коем случае не должно радикально преобразовывать ландшафт, климат и в целом окружающую среду прилегающей местности. Отсюда ориентир на применение органических веществ в сельском хозяйстве.
3. Принцип справедливости. Сельское хозяйство должно обеспечивать достойный уровень жизни и продовольственную безопасность всех стран, преодолевать бедность. У каждого человека должен быть доступ к высококачественным продуктам. При этом у животных также должны быть достойные условия жизни с учетом их физиологических потребностей и инстинктов. Наконец, распределение природных ресурсов должно осуществляться с учетом интересов грядущих поколений.
4. Принцип заботы. Повышение эффективности и продуктивности сельскохозяйственного производства не должно происходить в ущерб здоровью и благополучию как людей, так и природы. С этой точки зрения нужно в равной степени критично смотреть и на новые, и на старые технологии. Осторожность и ответственный подход — вот ключевые ориентиры при выборе технологий и приемов работы. Органическое производство должно избегать неоправданного риска и широкого применения технологий, отложенные последствия которых невозможно просчитать до конца. Это означает не только то, что органические удобрения в сельском хозяйстве должны заменить химию, но то, что использование результатов генной инженерии также недопустимо.
Слабым местом органического сельского хозяйства, из-а чего большинство аграриев воздерживается от перехода на этот способ производства, является значительно более высокая себестоимость продукции в сравнении с промышленным сельским хозяйством. Для большинства фермеров одной лишь идеологической составляющей недостаточно для того, чтобы они решили заняться органическим земледелием. Прибыль для них всё же важнее, и за это их трудно винить, учитывая, что сельское хозяйство и так трудно назвать высокодоходным видом бизнеса.
Если говорить о регионах с умеренным климатом, где обычное промышленное сельхозпроизводство демонстрирует самые богатые урожаи, переход на органическое земледелие в сельском хозяйстве снижает урожайность на 10-50%. Разумеется, многое зависит от конкретной культуры и использовавшихся до этого технологий, но в любом случае падение урожайности вполне ощутимое. При этом со временем (за 3-5 лет) по мере накопления фермером опыта работы в новых условиях частично урожайность восстанавливается, но прежних показателей всё равно не достигает.
Помимо меньшего объема производства на рентабельность также влияет повышение расходов на оплату труда работников. Некоторые операции, которые прежде легко выполнялись за счет обильного использования гербицидов и пестицидов, теперь фермер вынужден поручать своим работникам, чтобы они делали всё вручную.
Минимизировать издержки отчасти позволяет полноцикловый характер органического сельского хозяйства. Правильный подход здесь предусматривает безотходное производство при наличии и растениеводческого и животноводческого направлений деятельности. Отходы растениеводства используются в качестве кормов и подстилки для животных, а те в свою очередь обеспечивают поля удобрениями.
И всё же пока себестоимость органической продукции остается более высокой, а значит, и розничная цена на нее тоже выше. В богатых западных странах, где население не экономит на продуктах питания, люди озабоченные своим здоровьем готовы платить больше за здоровые продукты. Соответственно, даже проигрывая в цене, те фермеры, которые пользуются только органическими соединениями в сельском хозяйстве, всё равно находят в Европе и Америке своего покупателя, занимая там заметную долю рынка.
В России, где большинство населения покупает продукты питания, ориентируясь в первую очередь на их стоимость, а не на качество, рыночная ниша для производителей органической продукции крайне мала. По сути, достаточное количество покупателей, готовых платить дороже за более здоровую еду, имеется только в Москве, Петербурге и некоторых других крупных городах.
Таким образом, можно смело утверждать, что без значительной поддержки со стороны государства производство органической продукции в России в ближайшие годы будет развиваться крайне низкими темпами. А с учетом экономических неурядиц последнего времени, вероятно, произойдет даже откат, поскольку и без того небольшой рынок сокращается.
Помимо уже указанной экономической составляющей, из-за которой органическая продукция сегодня не находит массового спроса в России, определенные трудности возникают еще и по причине непонимания проблемы большинством населения, а также из-за отсутствия закона об органическом сельском хозяйстве в России.
В основной своей массе россияне не разделяют беспокойства многих европейцев касательно безопасности продуктов питания. Наши люди привыкли настороженно относиться к консервированным и прочим сильно переработанным продуктам питания, а вот свежие фрукты и овощи почему-то по умолчания воспринимаются большинством как полностью безопасная и здоровая еда.
Ввиду того, что рядовой горожанин имеет весьма смутное представление о том, какое количество разнообразной химии используется на разных этапах выращивания тех же томатов и яблок, он просто не видит принципиальной разницы между обычной и органической продукцией. Причем обычные фрукты/овощи часто выглядят красивее и всегда стоят дешевле, а потому именно они привлекают внимание рядового покупателя, который не понимает и часто не хочет понимать глубинную причину этой разницы.
Нельзя сказать, что появление закона об органическом сельском хозяйстве могло бы радикально изменить ситуацию на продовольственном рынке. Однако факт, что его отсутствие точно идет не на пользу производителям органической продукции. Сегодня в нашей стране действует три стандарта на такую продукцию, но потребность в полноценном законе всё равно ощущается, так как именно он мог бы создать единые правила игры для всех производителей органики. А уже на основе этого можно было бы говорить о планах популяризации натуральной продукции среди потребителей.
Такой нужный аграриям закон был подан на рассмотрение парламента, но до сих пор не принят. Документ уже два года пребывает в статусе законопроекта, и пока нет никаких четких сроков, когда можно ожидать его принятия. Возможно, это всё-таки произойдет в 2020 году.
Высокая рентабельность бизнеса в 2020 году
Рентабельность – это главный показатель, по которому можно охарактеризовать состояние бизнеса. Обычно его высчитывают в процентах. Чем больше цифра, тем прибыльнее предприятие. Кроме того, это значит, что все ваши первоначальные вложения окупятся в самые сжатые сроки. Давайте, рассмотрим несколько примеров рентабельного бизнеса на 2020 год.
Ищите рентабельные бизнес идеи? Давайте рассмотрим подробнее сферу быстрого питания. В сетевых заведениях одна чашка кофе стоит примерно 160 рублей. Ингредиенты, которые используют для приготовления этого напитка, обходятся в 10 рублей. В небольшом кафе за день покупают около 100 чашек, соответственно, владельцы такого бизнеса зарабатывают на продаже кофе до 10 млн. рублей в год. Если вы интересуетесь, какой бизнес рентабелен в 2020 году, уделите особое внимание уличной торговле едой и напитками.
Это самый рентабельный бизнес в 2020 году. Выдача кредитов под залог имущества приносит огромную прибыль. В некоторых ломбардах месячная процентная ставка достигает 20%, а это значит, что за год набегает 240%. Такой рентабельности не может достигнуть ни один банк или любое другое финансовое учреждение.
Этот вид бизнеса окупается в самые короткие сроки. Спрос на такие услуги во время кризиса начинает расти, поэтому ломбарды приносят отличный доход в любых экономических условиях. Перспективные направления малого бизнеса в 2020 году привлекают многих начинающих предпринимателей, поэтому, если вы решили открыть ломбард, поторопитесь, иначе новички займут ваше место на рынке.
Любители тенниса платят за игру на корте 700-4000 рублей в час. Цена услуги во многом зависит от месторасположения теннисного корта, качества его покрытия и ассортимента услуг. Спрос в этом сегменте рынка постоянно растет, поэтому в последнее время он существенно превышает предложение. Если вы хотите открыть самый рентабельный малый бизнес, попробуйте свои силы в данной сфере.
На чем можно заработать в 2020 году? Чтобы быстро вернуть первоначальные вложения, нужно строить закрытый корт, который будет приносить прибыль, независимо от погодных условий. Не стоит вкладывать большие деньги в строительство капитального здания. На первых порах можно соорудить временную конструкцию. Чтобы увеличить прибыльность предприятия, откройте возле корта небольшое кафе, прокат спортивного инвентаря или организуйте обучающие курсы для начинающих.
В последнее время на рынке появилось много подделок предметов старины. Копии выполнены настолько качественно, что их не могут отличить от оригинала даже опытные музейные эксперты. Во что вложить деньги чтобы они приносили доход в 2020 году? Этот вопрос волнует многих наших соотечественников. Покупка антиквариата – неплохой вариант для долгосрочных инвестиций, но многие люди боятся вкладывать деньги в предметы старины, поскольку сомневаются в их подлинности. Поэтому многие частные компании стали предлагать клиентам профессиональные услуги по оценке антиквариата. Доход этих организаций составляет около 100% годовых. Чтобы организовать такой бизнес, нужно хорошо разбираться в старинных предметах или нанять на работу опытных оценщиков.
Если вы хотите организовать рентабельный малый бизнес в России, откройте частный детский сад. В нашей стране таких заведений уже намного больше, чем государственных. Ежемесячная плата за посещение ребенком детского сада составляет 10–20 тыс. рублей. Соответственно, группа из 30 детей будет приносить 300–600 тыс. рублей. Если вычесть расходы на питание, зарплату персоналу и аренду помещения, останется примерно 150–300 тыс. рублей чистой прибыли. Кроме того, родители платят первоначальный взнос 25–30 тыс. рублей. В некоторых частных дошкольных учреждениях такой взнос взимают ежегодно.
Этот бизнес отличается быстрой окупаемостью. При этом он не требует крупных финансовых инвестиций. На старте понадобится определенная сумма на покупку мебели, игрушек и оформление разрешительных документов. По мнению экспертов, рентабельность этого бизнеса достигает 100% в год. Бизнес идеи в кризис 2020 года в России, должны быть востребованными и прибыльными. Частный детский сад полностью соответствует всем этим требованиям.
Это один из самых перспективных видов рентабельного малого бизнеса. Организовать такое дело может любой человек, не имеющий опыта в звероводческой сфере. Новички могут организовать небольшую звероферму в домашних условиях, поскольку шиншиллы не требуют особых условий содержания и не выделяют никаких неприятных запахов. Поскольку это травоядные животные, для их разведения не понадобится большой стартовый капитал. Рентабельность средней зверофермы по разведению шиншилл может достигать 300%.
Готовую продукцию сдают оптом посредникам, которые скупают мех и перепродают его на аукционах крупным предприятиям, специализирующимся на пошиве меховых изделий. За одну шкурку можно выручить 40–60 долларов. Чтобы получить дополнительный доход, можно продавать племенных шиншилл другим заводчикам. Каким бизнесом заняться в кризис в 2020 году, решать вам. И все же, обратите особое внимание на это прибыльное и очень интересное направление деятельности.
Такой рентабельный бизнес с минимальными вложениями может организовать любой человек, независимо от его возраста и образования. Выращивайте лук, петрушку, укроп и другую зелень и продавайте ее на рынке. Зимой с теплицы, площадью 5 соток можно получать ежемесячно 25–30 тыс. рублей.
Рентабельность такого бизнеса можно повышать путем снижения расходов. Например, можно использовать вместо газового, печное отопление. Лучшие бизнес идеи с минимальными вложениями в 2020 году можно легко реализовать в домашних условиях. Самое главное – это ваше трудолюбие и терпение.
Мини бизнес идеи 2020 с минимальными вложениями при грамотном подходе могут приносить неплохую прибыль. Одна из них – чистка обуви. Многие люди считают, что это не совсем приятное занятие, поскольку в прошлом таким делом занимались только бедные люди, которые не могли прокормить свою семью.
Но в наше время все изменилось и теперь чистку обуви никто не выполняет вручную. Для того чтобы открыть такой рентабельный бизнес в кризис, понадобиться небольшое помещение и специальное оборудование. Стоимость одной чистки 3 доллара. Если за день обслуживать по 25 человек, месячная выручка будет составлять 2–2,5 тыс. долларов. Такой бизнес окупается за 5–6 месяцев. Его рентабельность достигает 50%. Если вы не можете понять, какой бизнес рентабелен кризис, можете смело брать на вооружение эту бизнес идею.
Бизнес идеи для начинающих с минимальными вложениями в 2020 году, которые можно реализовать в интернете, никуда не выходя из дома, просто безграничны.
Здесь вы можете заняться чем угодно:
• Переводом текста с иностранных языков;
• Веб-дизайном;
• Сео продвижением;
• Блоггерством;
• Копирайтингом и прочим.
Как найти работу в кризис 2020 года? Этот вопрос волнует многих граждан нашей страны. На самом деле, все очень просто. Если вы имеете какие-то определенные навыки, зарегистрируйтесь на одной из бирж фриланса и предлагайте свои услуги. Чтобы получать хорошие заказы, нужно сделать портфолио. Это, конечно, мелочи, но на них нужно обратить особое внимание. На первых порах можно выполнять недорогие задания, чтобы поднять свой рейтинг и получить положительные отзывы. Со временем у вас появятся постоянные заказчики, которые будут обеспечивать вас работой. В наше время самые рентабельные виды бизнеса можно найти в интернете, поскольку работа в сети не требует крупных капиталовложений и при этом приносит хороший стабильный доход.
Среди самых рентабельных видов малого бизнеса хотелось бы выделить производство наливных дизайнерских полов. Такое направление предпринимательской деятельности появилось в нашей стране сравнительно недавно, поэтому в данной сфере пока еще нет высокого уровня конкуренции. Если вы предприимчивый человек, обладающий творческими способностями — это прекрасная возможность заявить о своем таланте на всю страну.
На старте не нужно охватывать все сферы этого направления деятельности. Сначала займитесь разработкой дизайнерских полов для офисных помещений. Это самый рентабельный бизнес в маленьком городе. Если дела пойдут успешно, можно внедрять в работу другие направления, например, полы для загородных домов, квартир или общественных помещений. Идеи малого бизнеса в 2020 году, основанные на инновационных технологиях, приносят огромную прибыль, поэтому, если у вас есть возможность заняться дизайном полов, не стоит упускать такую возможность.
Отвечая на вопрос, какой бизнес самый рентабельный сейчас в России, специалисты в первую очередь выделяют посредничество. Такая бизнес идея подходит для людей, которые хотят получать дополнительный доход, не покидая основное место работы.
Суть этого бизнеса заключается в том, что вы сводите заказчика с исполнителем и получаете за это определенную плату. Рассмотрим эту бизнес идею на примере строительной компании. За выполнение ремонтных или строительных работ мастер получает определенную сумму. Часть прибыли забирает компания, которая предложила мастеру эту работу. Схема работы очень простая – вы находите квалифицированных сотрудников, даете объявление в интернете и прессе и ждете, пока позвонит клиент. Один мастер зарабатывает за неделю 10–12 тыс. рублей. Если вы наберете в штат 8–10 сотрудников и обеспечите их заказами, можно получать неплохую прибыль. Это наиболее рентабельный бизнес из всех других сфер деятельности, поскольку он не требует никаких денежных вложений.
Интересуетесь, какой бизнес самый рентабельный в России? Ежегодно в нашей стране производят одноразовой посуды на 60 млн. долларов. Половину всего объема этой продукции сбывают в столице. Производители одноразовой продукции получают с продаж огромную прибыль. Это один из самых рентабельных видов малого бизнеса.
Для того чтобы открыть такое предприятие, понадобиться производственное помещение и специальное оборудование. Первоначальные вложения окупятся буквально за год работы. Рентабельность производства одноразовой пластиковой посуды достигает 70%. Стоит ли открывать свой бизнес в 2020 году по изготовлению одноразовой посуди или нет, решать вам. Эксперты считают, что кризис – это время больших возможностей для начинающих бизнесменов, поэтому если вы начнете свое дело прямо сейчас, буквально через год оно превратится в процветающее высокодоходное предприятие.
Бизнес идеи с минимальными вложениями в гараже в 2020 году могут быть самые разные. В последнее время большой популярностью стало пользоваться такое направление деятельности, как реставрация и перетяжка старой мебели. Качественные диваны и кресла стоят недешево, поэтому многие граждане не могут позволить себе покупку новой мебели. Чтобы немного освежить интерьер, они сдают мягкую мебель в мастерскую на реставрацию. Таким делом можно заняться в домашних условиях, например, в собственном гараже или выполнять работу на дому у клиента. Все, что вам понадобится для работы – это степлер, шуруповерт, электролобзик и швейная машинка. Кроме того, желательно иметь собственный грузовой автомобиль для транспортировки мебели. Если вы не можете разобраться, какой бизнес самый рентабельный в наше время, стоит обратить особое внимание на эту сферу деятельности.
Рентабельность продаж в 2020 году
Рентабельность продаж получают делением прибыли от реализации продукции на сумму полученной выручки. Исходными данными для его расчета служит бухгалтерский баланс.
Рентабельность продаж показывает, какую сумму прибыли получает предприятие с каждого рубля проданной продукции.
Рентабельность продаж используется как основной индикатор оценки финансовой эффективности компаний с относительно небольшими объемами основных средств и собственного капитала. Оценка рентабельности продаж дает возможность объективно взглянуть на состояние дел.
Показатель рентабельности продаж в 2020 году характеризует главный аспект работы компании - реализацию основной продукции.
Далее перечислены варианты изменения рентабельности продаж под влиянием различных факторов:
1. Увеличение показателя Рентабельность продаж.
a) Темпы роста выручки опережают темпы роста затрат. Возможные причины:
• рост объемов продаж,
• изменение ассортимента продаж. При увеличении количества проданной продукции в натуральном выражении выручка возрастает быстрее затрат в результате действия производственного левериджа. Составными элементами себестоимости продукции являются переменные и постоянные расходы. Изменение структуры себестоимости может сильно повлиять на величину прибыли. Инвестирование в основные средства сопровождается увеличением постоянных затрат и теоретически, уменьшением переменных затрат. При этом зависимость носит нелинейный характер, поэтому найти оптимальное сочетание постоянных и переменных затрат непросто. Кроме простого повышения цен на свои товары, компания может увеличить выручку за счет изменения ассортимента продукции. Эта тенденция развития предприятия благоприятна.
b) Темпы снижения затрат опережают темпы снижения выручки. Возможные причины:
• рост цен на продукцию (работы, услуги),
• изменение структуры ассортимента. В этом случае происходит формальное улучшение показателя рентабельности, но снижается объем выручки, тенденцию нельзя назвать однозначно благоприятной. Для правильно сделанных выводов анализируют политику ценообразования и ассортиментную политику предприятия.
c) Выручка увеличивается, затраты уменьшаются. Возможные причины:
• повышение цен,
• изменение ассортимента продаж,
• изменение норм затрат. Эта тенденция благоприятна, и дальнейший анализ проводится с целью оценки устойчивости такого положения компании.
2. Снижение показателя Рентабельность продаж.
a) Темпы роста затрат опережают темпы роста выручки. Возможные причины:
• инфляционный рост затрат опережает выручку,
• снижение цен,
• изменение структуры ассортимента продаж,
• увеличение норм затрат. Это неблагоприятная тенденция. Для исправления положения анализируют вопросы ценообразования на предприятии, ассортиментную политику, систему контроля затрат.
b) Темпы снижения выручки опережают темпы снижения затрат. Возможные причины:
• сокращение объемов продаж. Такая ситуация обычна, когда предприятие сокращает деятельность на рынке. Выручка снижается быстрее затрат в результате действия производственного левериджа. Следует сделать анализ маркетинговой политики компании.
c) Выручка уменьшается, затраты увеличиваются. Возможные причины:
• снижение цен,
• увеличение норм затрат,
• изменение структуры ассортимента продаж.
Необходим анализ ценообразования, системы контроля затрат, ассортиментной политики.
В нормальных (стабильных) условиях рынка динамика выручки изменяется быстрее затрат только под действием производственного левериджа. Остальные случаи связаны или с изменением внешних и внутренних условий функционирования предприятия (инфляция, конкуренция, спрос, структура затрат), или с неэффективной системой учета и контроля на производстве.
Рентабельность налоговой нагрузки в 2020 году
Основными документами, дающими определение понятия «налоговая нагрузка» применительно к взаимоотношениям между налогоплательщиком и налоговыми органами в 2020 году, являются:
• Приказ ФНС России «Об утверждении Концепции системы планирования выездных налоговых проверок» № ММ-3-06/333@. Согласно изменениям, внесенным в этот документ приказом ФНС России № ММВ-7-2/297@, его приложение № 3, отражающее показатели совокупной налоговой нагрузки по отраслям народного хозяйства и стране в целом, ежегодно не позднее 5 мая пополняется данными за прошедший год.
• Ранее – письмо ФНС России «О работе комиссий налоговых органов по легализации налоговой базы» № АС-4-2/12722, содержавшее формулы расчета налоговой нагрузки применительно к некоторым конкретным налогам и отдельным видам налоговых режимов. Его действие отменялось поэтапно (письмами ФНС № ЕД-4-15/5183@ и № ЕД-4-15/14490@).
• Письмо ФНС России «О работе комиссии по легализации налоговой базы и базы по страховым взносам» № ЕД-4-15/14490@, регламентирующее порядок работы соответствующих комиссий, проводящих в ходе этой работы анализ динамики тех показателей хоздеятельности налогоплательщиков, от которой зависит уровень их налоговой нагрузки. Здесь же (в приложении 7) приводятся и формулы расчета налоговой нагрузки, аналогичные тем, которые имелись в письме № АС-4-2/12722. В сравнении с письмом № АС-4-2/12722 в письмо № ЕД-4-15/14490@ добавлены положения в части анализа данных, получаемых в связи с отчетностью по страховым взносам, в 2020 году сдаваемой в ИФНС.
Уже из самих названий этих документов вытекает высокая значимость рассматриваемого показателя не только для ИФНС, но и для налогоплательщиков. В приказе № ММ-3-06/333@ в перечне критериев, по которым производится отбор налогоплательщиков для проверки, налоговая нагрузка стоит на 1-м месте, а в письмах № АС-4-2/12722 и № ЕД-4-15/14490@ ей не только отводится значительная часть текста, но и приведены те ее значения (письмо № АС-4-2/12722) или сравнительные показатели (письмо № ЕД-4-15/14490@), которые могут стать причиной пристального внимания к деятельности юрлица или ИП.
Исходя из формул расчета, приведенных в вышеуказанных документах, налоговая нагрузка по смыслу ближе всего к понятию «налоговое бремя».
• степень отвлечения средств на уплату налоговых платежей, т.е. как относительную величину;
• обременение, возникающее вследствие обязанности платить налоги, т.е. как абсолютную величину.
1-е из этих значений более интересно для оценочного и сравнительного анализа, и оно-то и соответствует идее алгоритма расчета налоговой нагрузки, содержащейся в вышеперечисленных документах ФНС России. Таким образом, налоговая нагрузка — это доля суммы уплачиваемых за какой-то период налогов в какой-либо экономической базе за тот же период, позволяющая оценить влияние величины налоговых платежей на доходность и рентабельность оцениваемого субъекта.
Налоговая нагрузка может рассчитываться на разных экономических уровнях:
• для государства в целом или по его регионам;
• по отраслям хозяйства страны или регионов;
• по группе сходных предприятий;
• по отдельным хозяйствующим субъектам;
• на конкретного человека.
В зависимости от экономического уровня и целей расчета этого показателя его базой может являться, например:
• выручка (с НДС или без него);
• доходы;
• источник уплаты налога (прибыль или затраты);
• вновь созданная стоимость;
• ожидаемый доход или планируемая прибыль.
Как расчетный показатель налоговая нагрузка перекликается с понятием эффективной ставки налога, которая представляет собой процентное содержание фактически начисленного налога в налоговой базе по этому налогу. В письмах № АС-4-2/12722 и № ЕД-4-15/14490@ это понятие определяется как налоговая нагрузка по соответствующему налогу.
Налоговая нагрузка, рассчитываемая на разных экономических уровнях, представляет интерес для пользователей соответствующего уровня в отношении:
• анализа, планирования и прогноза экономических ситуаций в стране или ее регионе — для Минфина России, госструктур, отвечающих за экономические вопросы в РФ и субъектах РФ;
• планирования проверочных налоговых мероприятий и совершенствования системы налогового контроля — для Минфина России, ФНС России, ИФНС;
• анализа результатов своей работы, оценки рисков проведения налоговых проверок и прогнозов дальнейшей деятельности — непосредственно для налогоплательщиков.
К самостоятельному расчету налогоплательщиками показателей, служащих для налоговых органов критерием для отбора кандидатов на выездную налоговую проверку, призывает ФНС России в приказе № ММ-3-06/333@, обещая им в случае поддержания этих показателей на уровне среднеотраслевых значений:
• высокую вероятность невключения в план выездных проверок;
• максимально возможное благоприятствование при взаимодействии.
Из этих соображений налогоплательщику целесообразно внимательно ознакомиться с содержанием основных документов, посвященных налоговой нагрузке.
Кроме того, анализ собственной деятельности позволяет обнаружить в ней моменты, изменение или оптимизация которых может:
• привести к снижению налогового бремени;
• помочь в выборе иного режима налогообложения или вида деятельности;
• спрогнозировать результаты работы на перспективу.
Все вышеуказанные документы содержат формулы расчета налоговой нагрузки:
• приказ № ММ-3-06/333@ — одну, применяемую для определения совокупной налоговой нагрузки;
• письма № АС-4-2/12722 и № ЕД-4-15/14490@ — несколько формул для расчета нагрузки по конкретным налогам и видам режимов.
Несмотря на то, что письмо ФНС № АС-4-2/12722 с формулами расчета налоговой нагрузки по налогу на прибыль и НДС отменено, полагаем, что эти формулы все также целесообразно использовать для самоконтроля.
В приказе № ММ-3-06/333@ приводится следующее определение: совокупная налоговая нагрузка — это отношение суммы начисленных по данным деклараций налогов к выручке, определенной по данным Госкомстата (т.е. по данным отчета о прибылях и убытках, без НДС). Важно, что в сумму налогов входит НДФЛ, но не включены страховые взносы. Также в расчете не участвуют ввозной НДС и налоги, уплаченные в качестве налогового агента (кроме НДФЛ).
Для расчета нагрузки по отдельным налогам можно использовать следующие формулы:
• По налогу на прибыль:
ННп = Нп / (Др + Двн), где:
• ННп — налоговая нагрузка по налогу на прибыль;
• Нп — налог на прибыль, начисленный к уплате по декларации;
• Др — доход от реализации, определенный по данным декларации по прибыли;
• Двн — внереализационный доход, определенный по данным декларации по прибыли.
• По НДС (1-й способ):
ННндс = Нндс / НБрф, где:
• ННндс — налоговая нагрузка по НДС;
• Нндс — НДС, начисленный к уплате по декларации;
• НБрф — налоговая база, определенная по данным раздела 3 декларации по НДС (рынок РФ).
• По НДС (2-й способ):
ННндс = Нндс / НБобщ, где:
• ННндс — налоговая нагрузка по НДС;
• Нндс — НДС, начисленный к уплате по декларации;
• НБобщ — налоговая база, определенная как сумма налоговых баз, отраженных в разделах 3 и 4 декларации по НДС (рынок РФ плюс экспорт).
• Для ИП:
ННндфл = Нндфл / Дндфл, где:
• ННндфл — налоговая нагрузка по НДФЛ;
• Нндфл — НДФЛ, начисленный к уплате по декларации;
• Дндфл — доход по декларации 3-НДФЛ.
• Для УСН:
ННусн = Нусн / Дусн, где:
• ННусн — налоговая нагрузка по УСН;
• Нусн — УСН-налог, начисленный к уплате по декларации;
• Дусн — доход по УСН-декларации.
• Для ЕСХН:
ННесхн = Несхн / Десхн, где:
• ННесхн — налоговая нагрузка по ЕСХН;
• Несхн — ЕСХН-налог, начисленный к уплате по декларации;
• Десхн — доход по ЕСХН-декларации.
• Для ОСНО:
ННосно = (Нндс + Нп) / В, где:
• ННосно — налоговая нагрузка по ОСНО;
• Нндс — НДС, начисленный к уплате по декларации по НДС;
• Нп — налог на прибыль, начисленный к уплате по декларации по прибыли;
• В — выручка, определенная по отчету о прибылях и убытках (т. е. без НДС).
К формулам расчета для ИП, УСН, ЕСХН и ОСНО есть примечание, что в случае, если налогоплательщик также платит иные налоги (на землю, воду, транспорт, имущество, НДПИ, акцизы, природные ресурсы), то начисления по этим налогам учитываются в расчете. НДФЛ в этом перечне отсутствует, а значит, в отличие от формулы, определенной для расчета совокупной налоговой нагрузки, не участвует в формировании аналогичного результата по отдельным налоговым режимам.
В письме № ЕД-4-15/14490@ в сравнении с текстом отмененного письма № АС-4-2/12722 отсутствуют первые 3 формулы (расчет по налогу на прибыль и 2 расчета по НДС). Остальные формулы расчета в этих письмах идентичны и имеют аналогичное по содержанию примечание об учете в расчетах сумм иных налогов, если такие налогоплательщиком уплачиваются.
Из анализа формул, относящихся к НДС, можно сделать вывод, что в расчете не учитывается НДС налогового агента, который по правилам заполнения декларации по этому налогу не входит в итоговую сумму, начисленную к уплате.
Цифра, рассчитанная по любой из формул, определяется в процентах, т.е. путем умножения на 100.
Все вышеприведенные формулы абсолютно разные, но все они отвечают экономическому смыслу показателя налоговой нагрузки и имеют право на существование.
Рассмотренные формулы применяются для расчета налоговой нагрузки в 2020 году.
Налогоплательщикам, которые намерены использовать этот показатель для самостоятельного установления величины риска выездной налоговой проверки, рекомендуется следующее:
• Определить свою совокупную налоговую нагрузку и сравнить ее с аналогичным показателем по своему основному виду деятельности из приложения № 3 к приказу № ММ-3-06/333@.
• Рассчитать нагрузку по налогу на прибыль, имея в виду, что низким для предприятий производственной сферы будет показатель менее 3%, а для торговых организаций — менее 1%.
• Проверить величину доли вычетов по НДС в сумме налога, рассчитанного от налоговой базы. Она не должна превышать 89%.
• Проанализировать динамику изменения показателей налоговой нагрузки за предыдущие годы и сравнить данные по ней с соотношениями, приводимыми ФНС в письме № ЕД-4-15/14490@.
При наличии существенных отклонений от этих цифр в невыгодную для налогоплательщика сторону необходимо проверить данные, задействованные в расчете, на наличие ошибок и при их правильности подготовить для ИФНС аргументы, объясняющие причины низкой налоговой нагрузки.
Это могут быть, например:
• неверно определенный код вида деятельности;
• временные проблемы с реализацией;
• увеличение затрат, связанное с повышением цен поставщиками;
• осуществление инвестиций;
• создание запаса товара;
• наличие экспортных операций.
Факторный анализ рентабельности в 2020 году
В самом начале надо определиться со следующим:
1. какой именно показатель рентабельности вы хотите углубленно проанализировать;
2. какая факторная модель (формула зависимости между этим видом рентабельности и какими-то другими показателями) будет взята за основу;
3. как вы оцените влияние факторов на результат.
С первым моментом трудностей обычно не возникает. Намного сложнее со вторым и третьим этапами, поэтому на них остановимся подробнее.
Чтобы оценить, насколько эффективно в 2020 году управляете собственными средствами, вложенными в компанию, воспользуйтесь комбинированной моделью в Excel.
Самыми распространенными являются показатели рентабельности:
У каждого из них есть своя расчетная формула. Ее разумно считать самой простой первичной факторной моделью.
Чистая прибыль и среднегодовая величина активов – два фактора, оказывающие воздействие на результат. Выходит, уже на данном этапе можно оценить их вклад в изменение рентабельности активов.
Если эти показатели чем-то не устраивают или кажется, что такой подход слишком тривиален, то правильно поискать уже готовые факторные модели, либо даже создать свою.
Например, для тех же рентабельности активов и собственного капитала больше ста лет назад специалисты фирмы Дюпон разработали две модели.
Заметьте, как в них достигается равенство между левой и правой формульными частями: за счет введения дополнительных показателей.
В первом случае выручки, во втором – активов. Они:
• с одной стороны не нарушают равенства;
• с другой, – позволяют получить новые коэффициенты, а, значит, расширяют горизонт факторного анализа рентабельности организации.
Такой подход, как был реализован в моделях Дюпона, в теории экономического анализа называется метод расширения. Но он не единственный. Можно получить новые показатели в факторной модели не с помощью введения дополнительного показателя, а за счет разложения какого-либо фактора на составляющие. Это метод удлинения.
Классический пример – преобразование исходной формулы рентабельности продаж, исчисляемой не по чистому финансовому результату, а по прибыли от продаж.
Рентабельность заемного капитала вычисляют как отношение чистой прибыли и среднегодового значения совокупных обязательств компании. Путем несложных преобразований можно перейти от изначальной формулы с двумя факторами к трехфакторной модели с иным набором показателей.
Чуть сложнее в построении модель для проведения факторного анализа рентабельности продукции. Однако эта сложность с лихвой компенсируется открывшимися на ее основе возможностями углубленно оценить ситуацию. Итак, чтобы рассчитать рентабельность продукции, нужно прибыль от продаж разделить на совокупную величину расходов по обычным видам деятельности.
Есть два основных метода – цепных подстановок и абсолютных разниц. Первый – универсален и подойдет для моделей любого типа. Второй – только для тех, где факторы сочетаются промеж собой посредством умножения и алгебраической суммы.
Проводя факторный анализ рентабельности, важно учитывать следующее:
1. Потребуются данные за два периода. Это так, потому что идет оценка в динамике. Нельзя сказать, каким было влияние показателя, если вы анализируете данные только за один год, полугодие или квартал;
2. Проверка правильности проведенных расчетов проста. Сложите все полученные суммы влияний. В итоге должно получиться общее изменение рентабельности за период. Из-за округлений равенство не обязательно окажется абсолютным, однако и значительных отклонений быть не может;
3. Получаемые результаты зависят от последовательностипроводимых расчетов. Чуть измените очередность подстановки факторов, и получите другие величины влияний. Но это не ошибка, а воздействие так называемого неразложимого остатка;
4. Самое главное в факторном анализе – корректные выводы по итогам его проведения. Ценен не сам анализ и не цифры, которые он выдаст, а то, как они будут обработаны и интерпретированы. А в разы ценнее – грамотные управленческие решения, принимаемые на его основе.
Рентабельность банков в 2020 году
Основной целью деятельности кредитной организации является максимизация прибыли при её стабильном, устойчивом, длительном функционировании и прочных позициях в банковском бизнесе.
При этом показатель прибыли служит главным показателем результативной работы банков.
Объёмы полученной банками прибыли или убытков отражает результативность всех активных и пассивных операций. Поэтому определение финансового результата деятельности банка, её составляющие и факторы, влияющие на изменение динамики, занимают одно из главных мест при анализе работы коммерческих банков.
Размеры прибыли в 2020 году зависят в основном от объёмов полученных доходов и сумм произведенных расходов.
Прибыль в течение текущего года определяется по балансу банка расчётным путём как разница между доходами и расходами банка. По окончании финансового года (после составления годового бухгалтерского отчёта) на отдельном балансовом счёте отражается прибыль прошлого года, которая на годовом собрании распределяется по направлениям, утверждаемыми акционерами (участниками) банка.
Утверждённый независимыми аудиторами размер чистой прибыли служит базой для роста и обновлений имущества банков, увеличения размера собственного капитала, который гарантирует стабильное финансовое положение и ликвидность баланса, обеспечивает соответствующий уровень дивидендов, способствует повышению качества банковских продуктов и услуг.
Объемы, структура и изменение динамики прибыли кредитной организации анализируются по различным направлениям. К ним можно отнести:
• анализ объёмов прибыли за текущий год;
• расчёт и анализ балансовой прибыли и её структура;
• анализ величины чистой прибыли;
• направления использования чистой прибыли;
• анализ размера прибыли, получаемый каждым структурным подразделением;
• прибыльность главных направлений банковской деятельности и др.
В практической деятельности анализ уровня прибыли банков предусматривает три метода:
1. Проведение структурного анализа источников прибыли;
2. Анализ факторов, влияющих на прибыль (факторный анализ);
3. Изучение системы применяемых финансовых коэффициентов.
Размеры прибыли и их структура, несмотря на важность данного показателя, иногда не показывает всей картины об уровне эффективности деятельности банков. Завершающий этап анализа прибыльности банков предусматривает расчёт их рентабельности или нормы прибыли.
Основное содержание расчёта показателей рентабельности означает указание соотношения прибыли к расходам банка, т.е. характеризует результаты эффективной деятельности банков (отдача его финансовых ресурсов, которая дополняется анализом абсолютных показателей и качественным содержанием).
Общим экономическим смыслом показателей рентабельности является то, что они обосновывают прибыль, полученную банком с каждого израсходованного (собственного и привлечённого) рубля.
Другими словами (return on eguity), исчисляется в мире, как отношение общей балансовой или чистой (после уплаты налогов из прибыли) прибыли к размеру собственного или оплаченного уставного капитала.
Этот показатель характеризует эффективность деятельности банков, показывая производительность собственных средств акционеров (участников). Полученная величина прямо зависит от соотношения собственного капитала и привлеченных ресурсов в общей валюте баланса банков. Считается, что при росте удельного веса собственного капитала повышается надежность банков, но усложняется обеспечение высокой прибыльности своего капитала.
Другой важнейший показатель общей рентабельности – норма прибыльности всех банковских активов — return on assets), который показывает объём прибыли, относимый на рубль активов. Он применяется при характеристике активных операций, эффективности управления банками в целом.
При расчёте общей рентабельности (эффективности) привлекаемых пассивов должны быть детализированы показатели рентабельности по конкретным видам заёмных средств (депозитов, собственных ценных бумаг, межбанковских кредитов и др.).
Определение межуровневого разделения управления рентабельностью банков включает:
1. управление рентабельностью банков в целом;
2. управление рентабельностью отдельного направления работы банков;
3. управление рентабельностью банковскими продуктами.
Управление рентабельностью отдельного направления работы банков происходит на уровне центра ответственности – функционального подразделения банков, ответственного за определенное направление деятельности банков, т.е. за категорию однородных банковских продуктов, и финансовый результат, полученный по нему.
Оценку финансовых результатов деятельности подразделений следует проводить в несколько этапов:
• Первый этап – бюджетирование подразделения (определение доходов, расходов при осуществлении его деятельности);
• На втором этапе осуществляется выявление центров прибыльности и центров расходов;
• На третьем этапе рассчитываются размеры доходов, передаваемых данным подразделением другим функциональным подразделениям при использовании привлекаемых ими средств;
• И, последний этап определяет оценку эффективности каждым направлением деятельности банков, исчисляется конечный результат центров прибыльности.
Управление прибылью банков на микроуровне осуществляется и путём управления рентабельностью конкретного банковского продукта. Его прибыль от реализации исчисляется с учётом рыночных цен и себестоимости.
Рентабельность товаров в 2020 году
Рентабельность продукции – это коэффициент, который показывает отношение прибыли к затратам на производство и реализацию (иначе говоря, себестоимость) продукции. Иными словами, такой коэффициент рентабельности информирует о том, какое количество прибыли принесет предприятию один рубль, вложенный в процесс производства. Показатель может высчитываться как по компании в целом, так и по отдельным направлениям, и даже по видам продукции.
В общем виде формула для расчета рентабельности реализованной продукции может быть представлена в следующем виде:
Rпр = Пр / Сс * 100%, где:
• Rпр – коэффициент рентабельности продукции;
• Пр – значение прибыли от реализации продукции;
• Сс – себестоимость продукции.
Числитель и знаменатель содержат данные за определенный временной промежуток (несколько месяцев или лет), что позволяет проводить анализ в динамике.
В зависимости от конечной цели проведения анализа рентабельности продукции в 2020 году, коэффициент может быть рассчитан:
• По полной себестоимости продукции.
• По производственной себестоимости продукции.
• По прибыли от продаж.
• По чистой прибыли.
Как и любой другой коэффициент рентабельности, данный показатель можно рассчитать, опираясь на данные бухгалтерского баланса. Цифры из формы 1 при этом не используются, вся необходимая информация содержится исключительно в форме 2 (отчет о финансовых результатах).
В зависимости от вида анализируемого параметра формулы для расчета могут несколько отличаться:
• Формула расчета Rпр по чистой прибыли и полной себестоимости: Rпр = Значение строки 2400 из формы 2 / Суммарное значение строк 2120, 2210 и 2220 из формы 2 * 100%.
• Формула расчета Rпр по прибыли от реализации и полной себестоимости: Rпр = Значение строки 2200 из формы 2 / Суммарное значение строк 2120, 2210 и 2220 из формы 2 * 100%.
• Формула расчета Rпр по чистой прибыли и производственной себестоимости: Rпр = Значение строки 2400 из формы 2 / Значение строки 2120 из формы 2 * 100%.
• Формула расчета Rпр по прибыли от продаж и производственной себестоимости: Rпр = Значение строки 2200 из формы 2 / Значение строки 2120 из формы 2 * 100%.
В нашей стране нормальным считается значение показателя на уровне 12%.
Стоит оговориться, что эта цифра может меняться в достаточно широком диапазоне, в зависимости от отрасли производства, на которую ориентировано предприятие. Для наиболее честной оценки эффективности, сравнивать значение коэффициентов следует со средним по отрасли.
Рентабельность продукции может стать одним из критериев, на основе которых в налоговых органах определяется график осуществления проверок. Причем, подозрение у ФНС может вызвать как слишком низкое значение показателя, так и слишком высокое. Критическим отклонением от среднеотраслевых значений считается 10 и более процентов.
Значение коэффициента, рассчитанного по организации в целом, находится в непосредственной зависимости от нескольких факторов:
• От любых изменений в структуре проданной продукции. Если в общей сумме реализованных товаров повышается доля более рентабельных их видов – коэффициент рентабельности продукции – повышается, в противном случае – снижается.
• Изменение среднего значения реализационных цен. Оказывает прямое воздействие на значение коэффициента.
• Изменение уровня себестоимости товаров. Находится в обратной зависимости с уровнем рентабельности продукции. Растет себестоимость – уменьшается значение показателя, и наоборот.
Рост цен (даже при условии роста себестоимости) вполне можно контролировать, но только в том случае, если компания является монополистом в своей области, а ближайшие конкуренты имеют сравнительно низкую деловую активность и практически не оказывают влияние на показатели спроса компании.
Проведя сравнительный анализ с предыдущими временными отрезками, можно сделать некоторые выводы о конкурентоспособности товара на рынке. Так, в случае снижения показателя можно говорить о падении потребительского спроса, либо о недостаточной эффективности производства.
Первое изделие приносит предприятию больше прибыли, но его рентабельность несколько ниже, чем у второго. Грамотный финансовый аналитик порекомендует руководству фирмы сосредоточиться на увеличении объемов именно второго товара.
Специалист, хорошо разбирающийся в экономике, должен знать не только то, как рассчитать рентабельность продукции и каким отношением можно определить ее значение. Грамотный аналитик сумеет извлечь массу полезной информации из рассчитанных значений показателей.
Чтобы удержать уровень коэффициента на необходимом уровне, либо повысить его значение существует несколько путей:
• Уменьшить себестоимость производства. При этом стоит обращать повышенное внимание на качество продукции, т.к. значительное снижение себестоимости может отразиться на нем не самым наилучшим образом. Это, в свою очередь, может снизить объемы продаж, а значит и выручку.
• Внедрять в производственный процесс новые технологии и прогрессивные методики производства. Это может потребовать значительных финансовых вложений, но они, при грамотном подходе к делу, достаточно быстро окупятся.
• Запустить агрессивную рекламную кампанию. Это позволит привлечь новых покупателей и повысить выручку от продаж, хотя также потребует дополнительных вложений.
• Искать новые рынки сбыта продукции.
• Расширить ассортимент выпускаемой продукции.
Анализ рентабельности в 2020 году
Кроме непосредственного рассмотрения суммы прибыли в конце года, существует несколько других подходов оценки прибыльности и рентабельности компании. Простое изучение текущей чистой прибыли не позволяет понять эффективность деятельности предприятия.
Рентабельность – это способность приносить прибыль.
В целом рентабельность являет собой способность компании создавать прибыль для инвесторов и собственников. Высокая рентабельность свидетельствует не только о способности компании обеспечивать достижение интересов этих групп участников. Также высокая рентабельность свидетельствует о более высокой защищенности кредиторов, так как в случае эффективной деятельности компания получает дополнительный положительный денежный поток, который может быть направлен на погашение долга перед поставщиками финансовых ресурсов. Также работа в рентабельной компании означает, что интересы персонала защищены, они смогут сохранять за собой рабочее место в случае качественного выполнения служебных обязанностей.
В 2020 году существует большое количество типов рентабельности. Например, зависимо от знака значения показателя, рентабельность может быть положительной и отрицательной. Отрицательное значение свидетельствует о том, что компания генерирует убытки, а значит, действует неэффективно.
Существует значительное количество различных показателей рентабельности и прибыльности. В целом, существуют такие подходы к изучению:
- анализ показателей маржи;
- оценка уровня безубыточности;
- расчет и анализ показателей рентабельности активов, пассивов и т.д.
Показатель – это соотношение между любыми двумя числами. Показатель можно записать как:
2:1
2 к 1
2/1
2
Существует несколько причин выражения коэффициентов последним образом или через процент. Показатели позволяют легко сравнивать изменение эффективности работы исследуемой компании в течение нескольких периодов времени. Также показатели (они же коэффициенты) позволяют сравнивать между собой эффективность работы различных компаний, например, конкурентов, а также сопоставлять данные со средними значениями в отрасли.
Использование финансовых показателей является проверенным временем методом анализа бизнеса. Инвесторы, банковские работники, которые ответственны за выдачу кредита, собственники: все активно используют относительные показатели рентабельности в процессе своей аналитической деятельности при анализе текущего финансового здоровья компании и потенциала работы компании.
Популярными показателями маржи являются валовая рентабельность продаж (валовая маржа), операционная рентабельность продаж (операционная маржа), чистая рентабельность продаж и прочие.
Расчет показателей происходит следующим образом:
Валовая прибыль = Выручка – Себестоимость продаж
Выручка должна учитываться без НДС, скидок и возврата, акцизов.
Операционная прибыль = Валовая прибыль – Управленческие и сбытовые расходы
К административным расходам относятся оплата труда управленцев, платежи во внебюджетные социальные фонды в части социальной защиты управленцев, прочие платежи для управленцев; аренда, коммунальные услуги, страхование, амортизация (в части обеспечения деятельности управленцев).
Чистая прибыль = Операционная прибыль + Дополнительные доходы – Дополнительные расходы (в том числе, налог на прибыль)
Как показано выше, каждый из способов определения размера прибыли для дальнейшего расчета маржи представляет собой процесс вычитания различных элементов расходов и учета различных элементов доходов.
Маржа, простыми словами, это прибыль с каждого рубля продаж. Например, если товар стоит 100 рублей, а с каждой продажи магазин зарабатывает 5 рублей, то маржа – 5%.
Валовая прибыль – это то, что осталось после вычета себестоимости продукции из выручки. Себестоимость продукции, также известная как себестоимость продаж, является ценой, которую платит компания для производства или покупки товаров и услуг, которые компания продала в течение периода исследования. Это цена товаров и услуг, в том числе стоимость сырья, материалов, комплектующих, труда, однако без учета расходов на сбыт и управление предприятием.
Показатель валовой маржи является очень важным, так как позволяет оценить эффективность управления основными входными и выходными денежными потоками: продажами (входной денежный поток) и себестоимостью (выходной денежный поток). Он должен быть достаточно высоким для того, чтобы покрыть прочие расходы и позволить компании получить прибыль. Он является важным индикаторов финансового здоровья компании. Без адекватного размера валовой маржи компания не сможет оплачивать свои прочие операционные расходы, прочие расходы, а также обеспечивать финансирование развития.
Так выглядит формула расчета этого показателя:
Валовая маржа = Валовая прибыль / Продажи * 100 %
В случае умножения показателя на 100% показатель отображается в процентах. Для расчета показателя используется отчет о финансовых результатах компании.
В общем случае, значение показателя должно быть стабильным. Оно не должно колебаться из года в год, кроме случая, если в отрасли происходят значительные изменения, которые приводят к снижению стоимости производства или к сокращению цен продукции и услуг компании. Валовая маржа будет меняться в случае изменения цен на конечную продукцию компании или в случае изменения стоимости сырья, материалов и прочих расходов на производство товаров и услуг.
Операционная маржа является индикатором способности компании зарабатывать деньги благодаря текущим операциям. Это базовый источник денежного потока компании, поэтому увеличение операционной маржи с года в год является признаком сильной, растущей компании. Если же операционной прибыли компании недостаточно для генерации денежных средств и обеспечения деятельности, то компании придется искать дополнительные источники денежных средств.
Ниже представлена формула для расчета показателя операционной маржи:
Для расчета показателя также используется отчет о финансовых результатах компании.
В целом, операционная маржа является индикатором навыков менеджмента и операционной эффективности. Он измеряет способность компании превращать продажи в прибыль до налогообложения. Этот показатель может быть использован для определения конкурентоспособности компании и ее позиции на рынке по сравнению с прочими участниками рынка.
Учитывая, что при расчете показателя используется значение прибыли до налогообложения и оплаты расходов на привлечение капитала, этот показатель, по мнению многих ученных, лучше подходит для оценки эффективности деятельности, чем чистая маржа (рентабельность продаж по чистой прибыли).
Формула для маржи чистой прибыли является следующей:
Маржа чистой прибыли = Чистая прибыль / Продажи * 100 %
Кроме использования различных относительных показателей маржи, стоит также провести горизонтальный и вертикальный анализ отчета о финансовых результатах (прибылях и убытках). Это позволит понять влияние различных элементов доходов и расходов на конечный финансовый результат. Целесообразно разделить каждый элемент отчетности на общую сумму доходов за этот период. Это позволит лучше понять эффективность управления производственными и сбытовыми издержками.
После расчета доли доходов, прибылей и расходов, можно проанализировать рентабельность компании более эффективно. Следует обратить внимание на несколько предыдущих периодов (кварталы, года, месяцы) и определить изменение показателей к общей сумме доходов, что позволит выявить проблему, либо указать на прогресс, который наблюдается в течение периода исследования.
Также целесообразно сравнить значения долей со значениями конкурентов или других компаний в сфере деятельности компании. Значительная часть приватных компаний не позволяет получить информацию из своей финансовой отчетности, но в свободном доступе находится информация о среднеотраслевых значениях. Например, такие показатели публикует Федеральная служба государственной статистики.
Таким образом, горизонтальный и вертикальный анализ позволяет сделать выводы, исходя из фактов изменения доли показателей. Выводы могут быть как положительными, так и негативными. Они также могут быть высокоинформативными, если будут сравнены со значениями в отрасли.
Таким образом, собственники и менеджеры должны внимательно следить за тремя наиболее важными показателями маржи: валовой, операционной и чистой. Ценность этой информации будет варьироваться зависимо от специфики бизнеса. Также очень важным методом является горизонтально-вертикальный анализ отчета о финансовых результатах, который является инструментом анализа компании менеджментом путем деления отдельных элементов на общую сумму доходов. Сравнивая полученные результаты со средними значениями (бенчмарками) и информацией за предыдущие периоды, можно понять направление развития компании и ее способность генерировать прибыль.
Еще одним важным элементом анализа рентабельности является расчет точки безубыточности. Точка безубыточности – это точка, в которой доходы полностью покрывают расходы. Пока компания не достигнет точки безубыточности, она работает в убыток и генерирует отрицательный финансовый результат: сумма издержек на материалы, труд, ренту и прочие направления являются более высокими, чем сумма совокупных доходов. Если компания превысила точку безубыточности, то доходы будут превышать расходы. После достижения такого состояния каждый дополнительный рубль продаж будет генерировать дополнительную прибыль.
Оценка точки безубыточности является простым, однако, эффективным методом определения соотношения между объемом продаж, стоимостью товаров (услуг) и доходом. Метод определенно полезный в процессе оценки рентабельности, так как позволяет определить запас прочности, возможность маневра и т.д. Если компания теряет сейчас деньги, то точка безубыточности позволит определить, на сколько необходимо повысить сбыт для того, чтобы начать генерировать прибыль.
Кроме применения оценки точки безубыточности в процессе оценки рентабельности, его стоит также применять в процессе планирования прибыли в будущих периодах.
Существуют два метода определения точки безубыточности: по показателю суммы продаж и по показателю физических единиц продаж.
Для определения по первому показателю необходимо иметь три ключевые единицы информации:
• постоянные расходы;
• переменные расходы (отображаются, как процент от продаж);
• продажи.
Используя только эти элементы информации, можно произвести расчет показателя безубыточности для компании.
Расходы, которые можно определить как постоянные, не колеблются вместе с продажами, в то время как переменные расходы зависят от суммы проданных товаров и услуг. Постоянные расходы – это стабильный отток денежного потока, который будет происходить независимо от того, увеличивается ли объем продаж или нет. Примерами постоянных расходов являются аренда, оплата труда постоянного персонала, расходы на центральный офис, амортизация и прочее.
Переменные расходы определяются по-другому. Если компания производит, например, кованые изделия, то с каждым новым изделием, она будет тратить больше металла. Расходы на покупку металла как раз и будут переменными расходами, ведь с каждым увеличением заказа на единицу, уровень расходов на металл будет расти. Типичные переменные расходы включают в себя себестоимость производства продукции и услуг, а также переменные расходы на оплату труда (например, доплата за переработку, переменная часть заработной платы менеджеров с продаж и прочее). Уровень переменных расходов будет увеличиваться или уменьшаться соответственно изменению объема производства и продажи. Лучше всего о том, к какой категории относятся расходы, знает менеджмент компании. Не существует строгих правил о том, куда относить какой элемент расходов, этот процесс базируется в большей мере на опыте и умозаключениях того, кто анализирует предприятие.
Определив постоянные расходы, переменные расходы и сумму продаж, можно непосредственно перейти к расчету точки безубыточности по следующей формуле:
Уровень продаж при точке безубыточности = Постоянные расходы + Переменные расходы (отображено как процент от продаж) или S = f + v
Как видно из формулы, продажи на безубыточном уровне равны расходам. На этом уровне прибыль все еще не получена, однако каждый следующий рубль продаж позволит это сделать.
Можно легко рассчитать сумму продаж, которая необходима для получения определенного финансового результата до налогообложения. Для этого стоит пересмотреть формулу, которая приведена выше.
Продажи при желаемом уровне = Постоянные расходы + Переменные расходы, выраженные в процентном соотношении к продажам + Желаемая прибыль до налогообложения
Приведем пример использования такой формулы. Предположим, что менеджмент имеет цель получения прибыли до налогообложения в размере 10 млн. рублей. Компании необходимо знать, каким должен быть уровень продаж для того, чтобы достигнуть намеченного значения. Уровень переменных расходов составляет 0,8 в каждом рубле продаж. Постоянные расходы составляют 5 млн. руб.
Можно провести следующие расчеты:
S = 5 + 0,8 * S + 10
S = 15 + 0,8 * S
S - 0,8 * S = 15
0,2 S = 15
S = 75
Таким образом, уровень продаж должен составлять 75 млн. рублей, что позволит получить 10 млн. руб. прибыли до налогообложения.
Зависимо от типа бизнеса, может понадобиться расчет показателей безубыточности с использованием значения физических единиц продаж. Другими словами, аналитику будет полезной информация о том, сколько единиц продукции следует продать для достижения поставленных финансовых показателей.
Такой показатель можно рассчитать следующим образом:
Точка безубыточности (единицы) = Постоянные расходы / (Цена продажи товара – Сумма переменных расходов на единицу товара)
Таким образом, указанная формула требует два новых элемента информации: цену продажи товара и сумму переменных расходов на единицу товара. Предположим, что для примера выше цена на единицу товара составляет 200 рублей, а сумма переменных расходов – 160 рублей.
Подставляя данные в формулу, можно понять, что: S = 5000000 / (200-160) = 125 тыс. ед.
Это число означает, что для обеспечения безубыточного уровня продаж необходимо произвести и реализовать на рынке 125 тыс. единиц продукции.
Показатели рентабельности в 2020 году
Чтобы оценить эффективность работы компании, используют несколько показателей рентабельности.
Каждый из них рассчитывается как отношение чистой прибыли к какой-то величине:
1. К активам — рентабельность активов (ROA).
2. К выручке — рентабельность продаж (ROS).
3. К основным средствам — рентабельность основных средств (ROFA).
4. К вложенным деньгам — рентабельность инвестиций (ROI).
5. К собственному капиталу — рентабельность собственного капитала (ROE).
Проще говоря, показатель рентабельности — это прибыль, которую в 2020 году делят на тот показатель, рентабельность которого хотят узнать.
Порог рентабельности — это минимальная прибыль, которая покрывает затраты. Например, вложения, если речь идет об инвестициях, или себестоимость — если о производстве продукции. Когда говорят о пороге рентабельности, чаще всего используют термин «точка безубыточности».
Показатель ROA рассчитывают, чтобы понять, насколько эффективно используются активы компании — здания, оборудование, сырье, деньги — и какую в итоге они приносят прибыль. Если рентабельность активов ниже нуля, значит, предприятие работает в убыток. Чем выше ROA, тем эффективнее организация использует свои ресурсы.
Как рассчитать рентабельность активов. Это отношение чистой прибыли за определенный период к стоимости активов:
ROA = П / ЦА х 100%, где:
• П — прибыль за период работы;
• ЦА — средняя цена активов, которые находились на балансе в это же время.
Рентабельность продаж показывает долю чистой прибыли в общей выручке предприятия. При расчете коэффициента вместо чистой прибыли также может использоваться валовая прибыль или прибыль до уплаты налогов и процентов по кредитам. Называться такие показатели будут соответственно — коэффициент рентабельности продаж по валовой прибыли и коэффициент операционной рентабельности.
Основные производственные фонды — активы, которые организация использует для производства товаров или услуг и которые при этом не расходуются, а только изнашиваются. Например, здания, оборудование, электрические сети, автомобили и т. п. ROFA показывает доходность от использования основных средств, которые участвуют в производстве продукта или услуги.
Как рассчитать рентабельность основных производственных фондов. Это отношение чистой прибыли к стоимости основных средств:
ROFA = П / Цс х 100%, где:
• П — чистая прибыль организации за нужный период;
• Цс — стоимость основных средств компании.
Оборотные активы — это ресурсы, которые используются компанией для производства товаров и услуг, но которые, в отличие от основных фондов, полностью расходуются. К оборотным активам относят, например, деньги на счетах предприятия, сырье, готовую продукцию на складе и т. п. RCA показывает эффективность управления оборотными активами.
Как рассчитать рентабельность оборотных активов. Это отношение чистой прибыли к оборотным средствам:
RCA = П / Цо х 100%, где:
• П — чистая прибыль за определенный период;
• Цо — стоимость оборотных активов, которые использовали для производства товара или услуги за это же время.
ROE показывает, с какой отдачей работают деньги, вложенные в компанию. Причем вложения — это только уставный или акционерный капитал. Чтобы рассчитать эффективность использования не только собственных, но и привлеченных средств, используют показатель рентабельности задействованного капитала — ROCE. Он дает понять, какой доход приносит компания. Рентабельность капитала сравнивают не только с аналогичными показателями других компаний, но и с другими видами инвестиций. Например, с процентами по банковским вкладам, чтобы понять, есть ли смысл инвестировать в бизнес.
Показатель рентабельности инвестиций — аналог рентабельности капитала, но его рассчитывают для любых видов вложений. Например, банковских вкладов, биржевых инструментов и т. д. ROI показывает доходность инвестиций.
Как рассчитать рентабельность инвестиций. ROI — это отношение дохода от инвестиций к их стоимости:
ROI = П / Ци х 100%, где:
• П — прибыль;
• Ци — цена инвестиций.
Рентабельность производства — это отношение чистой прибыли к стоимости основных фондов и оборотных средств. Фактически рентабельность производства показывает эффективность работы всей компании. Многопрофильные предприятия рассчитывают рентабельность по каждому виду производства отдельно. Также можно вычислить рентабельность производства отдельного вида продукции или рентабельность работы конкретного участка производства, например цеха.
Как рассчитать рентабельность производства. Рентабельность производства рассчитывается по следующей формуле:
Rпр = П / (Цс + Цо) х 100%, где:
• П — прибыль;
• Цс — стоимость основных фондов компании;
• Цо — стоимость оборотных активов с учетом амортизации и износа.
Рентабельность проекта, в отличие от рентабельности уже работающего производства, это попытка оценить, насколько эффективны инвестиции в новый бизнес. Рентабельность проекта — это отношение будущей прибыли ко всем затратам, которые понадобятся для запуска бизнеса. Этот показатель рассчитывают не только те, кто запускает дело, но и инвесторы — чтобы понять, имеет ли смысл вкладывать деньги в этот проект.
Рассчитать рентабельность проекта можно сразу по двум формулам.
Как отношение стоимости бизнеса к инвестициям в его запуск:
Рентабельность — это отношение чистой прибыли к любому другому показателю: стоимости оборотных активов, основных фондов, капитала, инвестиций и т. д. Чтобы повысить рентабельность, необходимо либо увеличить значение числителя — прибыль, либо уменьшить знаменатель — стоимость активов, капитал, инвестиции и т. д.
Например, чтобы увеличить рентабельность продаж, можно повысить качество продукции или разработать эффективную маркетинговую стратегию — в результате вырастет спрос и, как следствие, прибыль. А можно снизить себестоимость продукции — тогда рентабельность увеличится при прежнем спросе.
Статью подготовил директор по развитию предпринимательства и конкуренции ОАО "Акса" Корчагин Юлиан Андриянович. 
